Funciile financiare pot fi folosite n scopul efecturii de calcule uzuale cum sunt: plile pentru rambursarea unui mprumut,

valoarea viitoare sau valoarea net actual a unei investiii, valoarea obligaiunilor i cupoanelor cu dobnzi,etc. Funciile financiare se utilizeaz similar celorlalte funcii predefinite n mediul Excel, dar argumentele au semnificaie specific. Majoritatea funciilor financiare folosete cel puin unul din urmtoarele argumente: o Valoare final (Future Value = FV) valoarea unei investiii sau a unui mprumut dup ce s-au efectuat toate plile. o Perioad (Number of Periods = Nper) numrul total de perioade de plat a unei investiii sau de rambursare a unui mprumut. o Rata de plat (Payment = Pmt) suma pltit periodic pentru o investiie sau pentru rambursarea unui mprumut. o
Valoarea prezent (Present Value = PV) valoarea unei investiii sau a unui mprumut la nceputul perioadei de creditare. De exemplu, valoarea prezent a unui mprumut este suma principal mprumutat iniial. o
Dobnda (Rate = rate) este rata dobnzii sau a scontului pentru un mprumut sau o investiie. o
Momentul plii (Type = type) un numr (0 sau 1) care arat dac plata este scadent la nceputul sau sfritul perioadei considerate. Avnd n vedere specificul activitii curente dintr-o societate comercial, urmtoarele funcii financiare sunt considerate deosebit de utile: o PMT (dobnd, perioada de creditare, valoare mprumut) Funcia returneaz valoarea ratei periodice de plat la o dobnd constant, n cazul unui mprumut de valoare precizat. Rezultatul este un numr negativ (de semn opus sumei mprumutate). La precizarea argumentelor este necesar folosirea corect a unitilor de msur, adic raportarea argumentelor la unitatea de timp ce corespunde intervalului dintre efectuarea a dou pli consecutive. o RATE (perioada de creditare, rata de plat, valoare mprumut) Funcia returneaz valoarea dobnzii n cazul unui mprumut de valoare precizat; valoarea ratei de plat are semn opus mprumutului. o NPER (dobnda, rata de plat, valoare mprumut) Funcia returneaz numrul perioadelor de plat necesare rambursrii unui mprumut. o FV (dobnd, perioad, depunere_periodic, val_init, momentul_plii) Funcia returneaz valoarea final a unei depuneri, actualizate periodic. Argumentele obligatorii sunt dobnda (Rate), perioada pentru care se face depozitul (Nper) i suma depus periodic (Pmt). Opional, se poate lua n calcul o sum depus iniial (Pv - implicit, nul) precum i momentul depunerii acesteia (Type implicit 0, consider efectuarea depunerilor la sfritul perioadelor iar valoarea 1 presupune plata sumelor la nceputul perioadei corespunztoare). o PV (dobnd, perioad, depunere_periodic, val_final, momentul_plii) Funcia returneaz valoarea viitoare a unei investiii bazate pe pli periodice i constante i o rat a dobnzii constant. o SLN (cost iniial, valoare final, timp de via) Funcia returneaz valoarea amortizrii pentru fiecare perioad a timpului de via al unei investiii; deprecierea este considerat liniar, valoarea amortizrii (aceeai pentru fiecare perioad a timpului de via) fiind calculat prin metoda liniar a amortizrii directe. o DB (cost iniial, valoare final, timp de via, perioada de calcul, luni) Funcia returneaz valoarea amortizrii pentru fiecare perioad a timpului de via a unei investiii; deprecierea este calculat prin metoda balanei fixe.

Astfel, pentru fiecare perioad de calcul ntreag, se aplic formula: amortizarea = (cost iniial val. total a deprecierii anterioare) * rata unde: rata = 1 (valoarea final cost iniial)1-perioada de via Argumentele cost iniial, valoare final, timp de via, perioada de calcul sunt obligatorii. Timpul de via se exprim n ani; perioada de calcul este un numr ntreg reprezentnd anul (raportat la timpul de via) pentru care se efectueaz calculul. Argumentul luni este opional; el reprezint fraciunea primului an al perioadei de via, exprimat n luni (implicit: 12 luni = an ntreg) o DDB (cost iniial, valoare final, timp de via, perioada de calcul, factor) Funcia returneaz valoarea amortizrii pentru fiecare perioad a timpului de via al unei investiii; deprecierea este calculat prin metoda accelerat. Astfel, pentru fiecare perioad de calcul ntreag, se aplic formula: amortizarea = cost iniial val. final (val.tot. a deprecierii anterioare) * factor / per. de via Argumentele cost iniial, valoare final, timp de via, perioada de calcul sunt similare argumentelor funciei DB. Argumentul factor este opional; el reprezint factorul de depreciere folosit n cazul metodei. Implicit, dac acest argument lipsete, Excel utilizeaz metoda balanei duble creia i corespunde: factor = 2. TEMA 1. S se calculeze suma lunar ncasat de banc de la o persoan care a imprumutat o sum de 3000$ cu o doband anual de 11% pe o perioad de 2 ani. 2. O persoan dorete s strng 50.000$ n 18 ani prin economisirea unei sume lunare constante. Dobnda anual oferit de banc este de 6%. S se determine suma ce trebuie economisit lunar. 3. Se obine un mprumut n valoare de 1.750lei, la o rat a dobnzii anula de 8,8%, pe o perioad de 10 luni. Care este rata de rambursat n fiecare lun? 4. S se calculeze suma ce trebuie economisit lunar pentru a atinge suma de 25000 lei pe o perioad de 5 ani. Rata dobnzii este de 7,9% pe an. Ce sum trebuie economisit periodic dac depunerile se fac o dat la 2 luni? 5. O persoan fizic contracteaz un mprumut de la banc n valoare de 7.500 lei, cu o dobnd constant anual de 7%. Cte rate lunare egale, n valoare de 700 lei are de pltit? 6. O persoan fizic contracteaz un mprumut de la banc n valoare de 100.000.000 lei, cu dobnd constant anual de 34%. Cte rate lunare egale, n valoare de 5.000.000 lei are de pltit? 7. O persoan tie c i permite s plteasc 260$ pe lun n urmtorii 5 ani. Dobnda curent pe pia este de 9%. Ct de mare este mprumutul pe care i-l permite persoana? 8. O persoan fizic contracteaz un mprumut de la banc n valoare de 100.000.000 lei, cu dobnda constant anual de 42%. Cte rate lunare egale, n valoare de 5.000.000 lei are de pltit ? 9. O persoan fizic face un depozit de 15.000.000 lei, cu dobnd constant de 31% pe o perioad de 6 luni. Care este valoarea final a depozitului? 10. O persoan fizic adaug la valoarea unui depozit bancar suma de 1.000.000 lei lunar. Ce sum iniial trebuie s conin depozitul pentru ca dup o perioad de 1 an valoarea depozitului s fie de 20.000.000 lei. Dobnda oferit de banc este de 32%, constant cu capitalizare la fiecare lun.