LTAT DES FLUX DE TRSORERIE (EFT) LEFT sert montrer leffet des activits de lentreprise sur ses ressources

s financires liquides. Nous montre do provient et o est all largent. Exemple o linfo nest pas directement disponible dans les autres tats : On a contract une nouvelle dette et rembourser une partie de celle existante. La dette long terme au bilan est passe de 300 000$ 320 000$. Le bilan prsente une hausse de 20 000$ de la dette long terme. LEFT vient nous dmontrer dans la section financement que en fait il y a eu lobtention dune nouvelle dette de 100 000$ et que lentreprise a par ailleurs rembourser en cours dAnne une portion de 80 000$ de son ancienne dette. Au nette on augmente de 20 000$. Nous pourrions donner aussi lexemple dune entreprise qui a acquis et dispos des immobilisations en cours danne. La section Investissement de lEFT nous donnerait le dtail de ce mouvement de fonds qui nest pas disponible dans les autres tats financiers (bilan et E/R). Ressources financires liquides = liquidits = trsorerie = espces et quasi-espces Espces et quasi espces = Fonds de caisse, placements court terme facilement monnayables (peuvent tre retirs en tout temps sans pnalits). LES PLACEMENTS EN ACTIONS SONT EXCLUS DES ESPCES ET QUASI ESPCES MME SILS PEUVENT TRE FACILEMENT MONNAYABLES. OBJECTIF de LEFT: aider les utilisateurs des E/F valuer les liquidits et la solvabilit de lentreprise de mme que sa capacit rembourser ses dettes, sautofinancer et distribuer des dividendes ses actionnaires. Une entreprise peut tre rentable mais ne pas tre solvable : Exemple : lentreprise ralise des ventes trs profitables mais ses clients ne la paie pas ou sont trs lents payer. Cette situation fait en sorte que lentreprise gnre des profits mais fautes de liquidits elle nest pas capable de faire face ses obligations. Ltat des rsultats nous dmontre si lentreprise est rentable, mais ne nous donne pas dinformation sur les liquidits. LFT nous donne linformation sur le mouvement des $$$ au cours de lexercice. LEFT nous renseigne sur les rentres/sorties nettes dargent de trois types dactivits quune entreprise opre : 1. Les activits dexploitation 2. Les activits de financement 3. Les activits dinvestissement VOICI QUELS TYPES DE TRANSACTIONS AFFECTENT CHACUNE DES RUBRIQUES (Mthode indirecte) 1- ACTIVITS DEXPLOITATION Permet lutilisateur des EF destimer si les liquidits produites par lexploitation suffisent pour compenser les liquidits utilises pour remplacer les actifs, effectuer de nouveaux investissements, rembourser des dettes et verser des dividendes. (+) Bnfice net (+) Amortissement (ce nest pas de largent qui est sorti de la caisse donc on lajoute) (+) Pertes comptables sur dispositions dactifs / (-) Gains comptable sur disposition dactifs (-) Augmentation des comptes recevoir (dbiteurs) / (+) diminution des CAR (+) Augmentation des Comptes payer (crditeurs) / (-) diminution des CAP (-) Augmentation des stocks / (+) Diminution des stocks (-) Augmentation des Frais pays davance (FPA) / (+) Diminution des FPA

2- ACTIVITS DE FINANCEMENT Cette rubrique de LEFT sert montrer dans quelle mesure lentreprise a eu recours au financement pour augmenter ses liquidits et lincidence quont la rduction de la dette et du capital actions sur les liquidits. (+) Encaissement demprunt (+) missions dactions (-) Remboursement de dettes (-) Rachat dactions (-) Versement de dividendes 3- ACTIVITS DINVESTISSEMENT Cette rubrique renseigne les utilisateurs sur les liquidits utilises pour acqurir des actifs long terme (immobilisations) et renseigne sur les liquidits obtenues suite la vente dActif (disposition). Bref : Rentres et sorties de fonds provenant des acquisitions et dispositions dactifs long terme. (+) Disposition dimmobilisation (-) Acquisition dimmobilisation AUTRES INFORMATIONS DIVULGUES VIA LEFT : Les intrts pays et les impts pays doivent tre divulgus distinctement dans ltat des flux de trsorerie. Souvent ces informations feront lobjet dune rubrique sous lEFT qui mentionne spcifiquement ces deux informations.