Nuevo marco econmico mundial.

El caso de la industria militar espaola: Navantia

III Jornadas de Estudios de Seguridad

Instituto Universitario General Gutirrez Mellado

NUEVO MARCO ECONMICO MUNDIAL EL CASO DE LA INDUSTRIA NAVAL MILITAR: NAVANTIA Enrique Rodriguez Segura Director de Planificacin Estratgica Paulino Fernandez Rodriguez Jefe Departamento de Anlisis de NAVANTIA

Abril 2011

Direccin de Planificacin Estratgica

1

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

RESUMEN

La nueva configuracin mundial tanto en sus aspectos econmicos, debida a la crisis financiera, as como las nuevas amenazas a la seguridad y defensa han alterado significativamente los mercados de las industrias de defensa y los requerimientos de competitividad. El caso de la Industria Naval militar espaola, representada mayoritariamente por NAVANTIA, es un ejemplo de adaptacin y xito en la bsqueda de nuevos mercados internacionales basado en su capacidad tecnolgica probada en la Armada Espaola y su capacidad adaptacin a otros clientes, alcanzando la posicin de tercer pas exportador del sector en el mundo por cuota de mercado.

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

NDICE

1. INTRODUCCIN: NUEVO ENTORNO ECONMICO MUNDIAL Y PRESUPUESTOS DE DEFENSA 2. EVOLUCIN DE LA DEMANDA INTERNA: COMPORTAMIENTO CCLICO 3. EXPANSIN DE LA EXPORTACIN DE LA INDUSTRIA NAVAL DE DEFENSA ESPAOLA

4. ESTRUCTURA DEL MERCADO DE EXPORTACIN NAVAL MILITAR

5. DESARROLLO NAVANTIA

DE

LAS

CAPACIDADES

TECNOLGICAS

DE

6. COMPETITIVIDAD DE LA INDUSTRIA NAVAL DE DEFENSA ESPAOLA 7. CONCLUSIONES 8. REFERENCIAS

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1. INTRODUCCIN: NUEVO ENTORNO ECONMICO MUNDIAL Y PRESUPUESTOS DE DEFENSA

En los ltimos tres aos hemos asistido al desencadenamiento de una crisis financiera y econmica mundial de gran profundidad e intensidad, que comienza a ser conocida como la Gran Recesin. Se inici con la contraccin del mercado inmobiliario en EEUU a finales de 2006 y con el contagio a productos financieros, que utilizaban activos inmobiliarios como colateral. A partir de 2007 la crisis se traslad al resto de la economa mundial en forma de intensa recesin de la economa mundial en 2009, y derivando en una crisis fiscal en 2010 en las principales economas desarrolladas. Adicionalmente, esta crisis econmica y financiera ha tenido especialmente intensidad en pases que, como Espaa, haban acumulado durante la fase expansiva desequilibrios internos y externos (un elevado grado de endeudamiento privado y un fuerte dficit por cuenta corriente), y un alto peso de la construccin en su estructura productiva.

Grfico 1
Total mundial: crecimiento PIB y previsiones (%)
6 5
3
5

Grfico 2
Espaa: crecimiento PIB y previsiones (%)
4

%
3 2

1
0

Crec. PIB (prev. FMI abril 2008)

1

-1

Crec. PIB (Prev. FMI abril 2008)

Crec. PIB (abril 2011)

-2

Crec. PIB (Previsin FMI abril 2011)

0
-3 -4

-1
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

FUENTE: IMF, World Economic Outlook

FUENTE: IMF, World Economic Outlook

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Frente a la evolucin prevista a mediados de 2008 de la economa mundial, el FMI prevea un crecimiento estable hasta 2013 en torno al 5%, en abril de 2011 podemos observar que la economa mundial ha pasado una etapa de contraccin en 2009, con una cada del PIB del -0,5% y un crecimiento menor al estimado en 2008 para los prximos aos (por debajo del 5%). Al mismo tiempo en Espaa y otras
4

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economas desarrolladas, la intensidad de la crisis ha sido superior, de manera que si en 2008 el FMI prevea un crecimiento en torno al 3,5% para el perodo 2009-2013, Espaa ha transitado por una recesin durante 2009 y 2010, y no crecer ms del 2% entre 2012 y 2015 (ver grfico 2). Esta evolucin ms negativa en los ltimos aos se ha trasladado a un deterioro de las cuentas pblicas, especialmente en los pases desarrollados, ms afectados por la crisis, y entre ellos Espaa, debido a los efectos de los estabilizadores fiscales automticos y polticas fiscales anticclicas en 2008 y 2009. Evidentemente este deterioro durante los ltimos aos en la evolucin de la balanza fiscal de los pases desarrollados provocar una contraccin de sus presupuestos de defensa (Europa y EEUU) debido a la necesidad en los prximos aos de hacer frente a un proceso de consolidacin fiscal (ver grfico 3). Segn nuestras previsiones, en Espaa este ajuste fiscal, debido a su mayor intensidad que en otras economas de nuestro entorno, afectar a los presupuestos de defensa para los prximos aos en mayor medida incluso que en los pases europeos y EEUU (ver grfico 4). De manera que hasta 2015 el presupuesto de defensa espaol en trminos nominales no alcanzara el nivel de 2009 o 2008. Teniendo en cuenta que el presupuesto de inversiones de equipamiento en defensa presenta una evolucin ms voltil, con un ciclo ms amplificado, la contraccin y debilidad de las inversiones en equipamiento (incluidas nuevas construccin de buques) del Ministerio de defensa podran experimentar a corto plazo y medio plazo una fuerte contraccin respecto a los niveles relativamente elevados de crecimiento del perodo 2002-2009. Grfico 3
Espaa: dficit pblico (% PIB)
4 2

Grfico 4
Previsiones presupuestos de defensa
225
Total mundial EEUU

(Nmero ndice 2009=100)

BRICs 175 Europa Occidental Espaa 125

-2

-4
Dficit pblico (Prev. FMI abril 2008)

-6

Dficit pblico (Previsin FMI abril 2011)

-8

75
-10

-12
2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

25
2000 2003 2004 2005 2008 2009 2010 2013 2014 2015
2001 2002 2006 2007 2011 2012

FUENTE: IMF, World Economic Outlook

Fuente: Datastream, Thomson Financial

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Datastream y SIPRI

Fuente: Datastream, Thomson Financial

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Esta contraccin en el presupuesto de defensa espaol, que afectar a las inversiones en equipamiento de defensa, y por tanto a la evolucin en los prximos aos de la demanda de nuevas construcciones de buques militares del principal cliente de Navantia, la Armada espaola, se refleja en la evolucin del gasto anual (demanda) de programas anuales que recoge Janes Forecast (ver grfico 5). La debilidad para la prxima dcada respecto a los aos anteriores de la demanda interna de Navantia en trminos nominales, contrasta con la relativa estabilidad (aunque tambin falta de crecimiento) del gasto medio de los pases europeos, y especialmente, contrasta con la elevacin acelerada de la demanda de los pases emergentes (BRICs, Turqua, y de otros, pases como Australia o Canad), que no han experimentado contracciones de la actividad en 2009 como en Europa o EEUU. De hecho Australia, no experiment recesin en 2009, pese a la cada de ms de medio punto del PIB mundial.

Grfico 5
Exportaciones y presupuestos de defensa: total mundial
Exportacin naval militar Presupuesto de defensa 250

Grfico 6
Previsin de gasto anual de los programas de buques militares por pas demandante

300

900 800

21.000

Espaa (mill. de US $)

PIB (ppp - corrientes)

700 600 500

17.000 15.000 13.000

200

150

400 300 200 100 0 Espaa (Eje Izdo.) Europa Occidental (Eje dcho.) BRICs + Australia + Turqua + Canad (Eje dcho.) 5.000 2011 2013 2015 2017 2019 11.000 9.000 7.000

100

50

2009
1991 1992 1994 1995 1997 1998 2001 2004 2005 2007 2008
1990 1993 1996 1999 2000 2002 2003 2006 2009

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Janes Forecast

FUENTE:World Bank y SIPRI

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Fuente: Datastream, Thomson Financial

El mejor comportamiento de las economas emergentes durante la crisis econmica y su rpida recuperacin, que ha llevado a hablar de decoupling, conduce a un reequilibrio entre economas emergentes y desarrolladas para los prximos aos, que se refleja en el bascular de la demanda de buques militares, un cambio que hace tres aos no se anticipaba con tanta claridad.

Europa y BRIICs (mill. de US dlar)

19.000

ndice (1990=100)

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2. EVOLUCIN DE LA DEMANDA INTERNA: COMPORTAMIENTO CCLICO

Grfico 7
Navantia: evolucin de ingresos
1.800 1.600 1.400
mill. de euros
50

Grfico 8
Navantia: crecimiento real de la demanda interna de defensa
% Crec. Interanual en trminos reales

Resto no defensa Exportacin defensa Demanda interna defensa

40 30 20 10 0 -10
-20

1.200 1.000 800 600 400 200 0

-30
2000 2002 2004 2006 2008

2005

2006

2007

2008

2009

2010

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Navantia e INE

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Navantia

El principal reto al que se enfrenta la industria naval militar espaola a corto y medio plazo son las perspectivas de menor demanda interna como resultado de la crisis econmica y la debilidad de los presupuestos de defensa en las economas desarrolladas. Desde 2005, Navantia ha experimentado una senda de incremento tendencial de sus ingresos, tanto por el impuso de la demanda interna derivada de los contratos con la Armada espaola, como por la demanda externa por el empuje de las exportaciones de defensa (ver grfico 7). Sin embargo, las dificultades presupuestarias derivadas de la crisis econmica mencionada anteriormente, implican un ajuste a la baja y una debilidad de la inversin en material de defensa, que repercutir negativamente sobre la actividad e ingresos de Navantia en los prximos aos. Acerca de los ciclos econmicos (debidos a la evolucin e interrelaciones de de la demanda de comercio y transporte martimo, la capacidad y productividad de la flota mercante y precios de los fletes) en la construccin de naval comercial existe literatura y

2010

2001

2003

2005

2007

2009

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evidencia emprica1 que sealan una frecuencia media de entre 9 y 7 aos desde el final de la segunda guerra mundial. Sin embargo, sobre los ciclos de construccin naval militar no existe apenas literatura, aunque la dependencia de la actividad de construccin militar de los presupuestos pblicos implica la formacin de un ciclo, que puede incluso llegar a tener una mayor regularidad que el ciclo de construccin naval mercante. En este sentido, en el grfico 16 observamos la evolucin desde 1945 de la construccin naval militar espaola y la evolucin del crecimiento real del PIB espaol. Se aprecia la presencia de una evolucin cclica, y con retardo de la construccin naval militar respecto al crecimiento del PIB durante los ltimos 50 aos. . Grfico 9
Crecimiento y construccin naval militar espaola (1945-2009)
3,0

Nmero de buques (ponderados por eslora)

Construccin de buques(mm 3 aos): mercado domstico Crec. PIB Espaa(mm 3 aos)

14

12 2,5

2,0
8

1,5

4
1,0

2 0,5 0

0,0

-2

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Groningen Growth and Development Center (Angus Maddison, T he World Economy: Historical Statistics y E.N. Bazan

Empleando anlisis espectral se tiene que el ciclo de construccin naval militar domstica en Espaa ha tenido una frecuencia media de aproximadamente de entre 8 y 10 aos (ver grfico 10). En este sentido, la construccin naval militar espaola ha tenido perodos de expansin y contraccin recurrentes de entre 4 y 5 aos de fase contractiva y 5 y 6 aos de fase expansiva. De manera que para Navantia en prximos aos se iniciar una fase contractiva del ciclo, en la que el reto para Navantia ser conservar las capacidades tecnolgicas acumuladas durante la ltima dcada.

Stopford, Martin. Maritime Economics, Routledge, London, 2003. 8

1945 1947 1949 1951 1953 1955 1957 1959 1961 1963 1965 1967 1969 1971 1973 1975 1977 1979 1981 1983 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009

% Crec. real del PIB Espaa

10

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Grfico 10
Densidad espectral:
Construccin naval militar espaola (1945-2009)
3,0
Densidad en el espectro de frecuencias

2,5

2,0

1,5

1,0

0,5

0,0
64,0 32,0 21,3 16,0 12,8 10,7 9,1 8,0 7,1 6,4 5,8 5,3 4,9 4,6 4,3 4,0 3,8 3,6 3,4 3,2 3,0 2,9 2,8 2,7 2,6 2,5 2,4 2,3 2,2 2,1 2,1

Frecuencia (nmero de aos del ciclo)

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Groningen Growth and Development Center (Angus Maddison, T he World Economy: Historical Statistics y E.N. Bazan

3. EXPANSIN DE LA EXPORTACIN DE LA INDUSTRIA NAVAL DE DEFENSA ESPAOLA

Grfico 11

Grfico 12
Exportacin naval mundial:
mercado civil y militar (dlares corrientes)
160.000 7.000

Internacionalizacin de Navantia
60 50 40
%

Exportacin civil/Total ingresos

Export. Naval civil mill. de US dlar

140.000

6.000

120.000 5.000 100.000

4.000

30 20 10

80.000 3.000 60.000 2.000

40.000

Mercado civil Mercado militar 1.000

20.000

0
2006 2008 2010
2005 2007 2009

2005

2006

2007

2008

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y UNCTAD

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Navantia

Una de las principales caractersticas recientes de la expansin de la actividad y de las capacidades de la industria naval de defensa espaola (Navantia) ha sido su elevado grado de internacionalizacin. En los ltimos aos las exportaciones militares
9

2009

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

Export. naval militarmill. de US dlar

Exportacin de defensa/Total ingresos

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de Navantia han llegado a alcanzar un 40% de la facturacin total de Navantia. Este elemento es destacable del desarrollo de las capacidades productivas y tecnolgicas de Navantia en los ltimos aos, ya que se trata un mercado con fuertes barreras a la entrada y con escasos pases en condiciones de competir. En primer lugar, el tamao del mercado de exportacin naval militar es relativamente reducido, aproximadamente entre 3.000 y 5.000 millones de dlares anuales, un 3,2% respecto al tamao del mercado de exportacin de construccin naval civil. En el caso de Espaa, segn los ltimos datos publicados por SIPRI y por Janes Forecast sobre exportaciones de buques militares, Navantia ha reducido en 2010 su cuota de mercado de exportacin, aunque se mantiene como el tercer exportador mundial, tan slo por detrs de Alemania y Rusia (ver grfico 14). En la ltima dcada Navantia ha logrado una intensa penetracin en el mercado de exportacin, llegando a situarse como exportador de referencia en el mercado en la ltima dcada, incluso al mismo nivel que industrias navales militares muy relevantes como la francesa o italiana.

Grfico 13
Exportacin naval militar Espaa: Cuota de mercado
1 Submarino Chile (1997)

Grfico 14
CUOTA DE MERCADO DE EXPORTACIN NAVAL MILITAR EN TRMINOS DE FLUJO ANUAL: 2010
35 30,6 30

25

3 Fragatas Australia (2007) 2 B. Amfibio Australia (2007) 8 OPV Venezuela (2006)

20

25

Cuota de mercado (%)

15

Patrulleras Angola (1991) ;Colombia (1995), (1997); Kenia (1992);

10

Portaeronaves Tailandia (1995)

5 Fragatas Noruega (2000)

Submarinos India (2005)

1 Submarino Malasia (2002)

20

19,2

15

12,9

10
5

7,6

6,5

6,5

6,2

3,9

3,9

2,5

0 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

0 Alemania Rusia Espaa US Francia Italia China Holanda UK Suecia

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y Janes Forecast

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y Navantia

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Fuente: Datastream, Thomson Financial

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4. ESTRUCTURA DEL MERCADO DE EXPORTACIN NAVAL MILITAR

Para comprender la relevancia de la posicin de Navantia en el mercado de exportacin naval militar, como indicador de desarrollo de las capacidades productivas y tecnolgicas de Navantia en los ltimos aos, es necesario tener en cuenta la estructura del mercado de exportacin naval militar mundial, que tiene elevadas barreras a la entrada, alta concentracin y competidores internacionales consolidados. El anlisis de la estructura de mercado de la exportacin naval militar se realizar tomando como referencia comparativa el mercado de construccin naval civil. Bajo la perspectiva de la economa industrial, la exportacin naval militar tiene una estructura de mercado y caractersticas idiosincrticas respecto al mercado de exportacin de buques mercantes. En primer lugar, destaca una concentracin industrial medida por el ndice de Herfindahl (H= iSi2 donde Si son las cuotas mercado de exportacin de los astilleros) del mercado de exportacin militar superior en casi de un 60% a la exportacin naval comercial (ver grfico 15). Las cuotas de exportacin naval militar presentan una menor inestabilidad que en el mercado de exportacin mercante y sin una tendencia creciente (ver grfico 16). Todo lo anterior muestra que el mercado de exportacin naval militar tiene mayores barreras de entrada con competidores firmemente establecidos, y la necesidad de configurar empresas con un tamao o masa crtica superior en el mercado militar al civil debido a la existencia de economas de escala. Grfico 15
Concentracin industrial del mercado de exportacin naval: ndice Herfindahl
ndice de inestabilidad de cuotas de exportacin
0,35
ndice de concentracin industrial de Herfindahl

Grfico 16
Inestabilidad de las cuotas de exportacin en el mercado naval militar
0,5 0,4
0,4

Mercado civil
Mercado militar

0,30

Mercado civil Mercado militar

0,25

0,3 0,3
0,2

0,20

0,15

0,10

0,2 0,1
0,1

0,05

0,00
1997 1998 2000 2001 2004 2005 2008 2009
1995 1996 1999 2002 2003 2006 2007

0,0

2005

2008

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y UNCTAD

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y UNCTAD

11

2009

2006

2007

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

Las economas de escala o de un tamao mnimo eficiente superior en las empresas del mercado de exportacin naval militar se deben a la presencia de lmites inferiores a la concentracin industrial, que son superiores en el mercado de exportacin militar respecto al civil. Por lo que en la exportacin militar no se produce una disminucin de la concentracin conforme se incrementa el tamao del mercado (ver grfico 17), como consecuencia, como veremos de la presencia de competencia a travs de diferenciacin vertical de producto. Grfico 17 Grfico 18
Diferenciacin vertical de producto en la exportacin naval militar
3,00
0,3

Tamao del mercado y concentracin

2,50
0,3
ndice de concentracin de Herfindahl

2,3

Correlacin entre inestabilidad de las cuotas de exportacin y volmen de exportacin Intensidad en el gasto en I+D
ndice de Hufbauer

Mercado militar 0,3 0,2 0,2 0,2 0,2 0,2 0,1 0,1 0,1
6 7 8 9 10 Volmen de exportacin (escala logartmica) 11 12 Mercado civil Lineal (Mercado militar) Polinmica (Mercado civil)

2,00

1,50

(%)

1,00

0,9

0,9

0,8

0,5
0,50
0,00

-0,50

-0,5
-1,00 Mercado militar FUENTE: Elaboracin propia a partir de AMII y Clarksons Mercado civil

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y UNCTAD

El principal resultado del anlisis del mercado de exportacin naval militar (respecto a su elevada concentracin industrial, la mayor estabilidad de las cuotas de exportacin y la relacin entre tamao de mercado y concentracin en el mercado) es que la conducta competitiva dominante entre empresas de exportacin naval militar es la diferenciacin vertical de producto. Es decir, la competencia se establece entre buques cuyas caractersticas y precios son diferentes entre s, y la vez son percibidas como diferentes por los agentes demandantes. Esto tiene como resultado: 1) un mayor coeficiente de variacin de los precios unitarios en el caso de la exportacin de buques militares respecto al mercado civil (el denominado ndice de Hufbauer, ver grfico 18); 2) la competencia en diferenciacin vertical incentiva a las empresas a realizar gastos en I+D superiores en el mercado de exportacin naval militar para mantener su ventaja competitiva, que no se expresa a travs del precio; y 3) el incremento de la demanda de exportacin no se encuentra correlacionado positivamente con una mayor inestabilidad
12

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

de las cuotas de exportacin en el mercado de buques militares (ver grfico 18), lo que es atribuible a las barreras a la entrada que generan precisamente las economas de escala y las inversiones en I+D en dicho mercado. 5. DESARROLLO DE LAS CAPACIDADES TECNOLGICAS DE NAVANTIA

En este contexto de cambio, la industria naval militar espaola, representada por Navantia, se ha llegado en los ltimos aos a situarse entre las 50 principales empresas de defensa del Mundo por volumen de facturacin, y entre las 5 principales empresas del sector naval militar europeo. Al tiempo Navantia se encuentra integrada por completo en el mercado internacional debido al crecimiento de su exportacin, y su internacionalizacin en la ltima dcada (ver grfico 19). Grfico 19
Ranking industria naval militar
(facturacin de defensa en mill. de US $ en 2009)

BAE Systems Northrop Grumman

General Dynamics

33.250 27.000 25.590 10.200 3.340 2.810 2.010 1.980 1.550 1.450 1.240 1.170 1.110 1.090 860 760
640

Thales DCNS
Mitsubishi Heavy

Babcock Navantia
ThyssenKrupp

ST Engineering VT Group
Samsung

Kawasaki Heavy BAE Australia

Fincantieri

Curtiss-Wright Esterline Thales Australia 0

630 5000 10000 15000 20000 25000 30000 35000

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI

Esto ha sido resultado del desarrollo de las capacidades tecnolgicas y del knowhow de la base industrial de defensa espaola, en un proceso dilatado de varias dcadas hasta llegar a un grado de desarrollo que le ha permitido no slo ser el suministrador de referencia de la Armada espaola, sino tambin alcanzar una internacionalizacin de su facturacin en torno al 50%.

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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

El desarrollo de las capacidades industriales y tecnolgicas de Navantia ha tenido varias fases. En primer lugar la transferencia de tecnologa para la construccin de buques y sistemas, principalmente procedente de EEUU hasta los 70 y 80, que implicaba dependencia tecnolgica. En segundo lugar, Navantia en los aos 90 estableci alianzas estratgicas, que le permitieron realizar diseos compartidos en sus productos. Finalmente en la ltima dcada Navantia comenz a efectuar un mayor control de su producto con diseos propios, la integracin de los sistemas de combate, y que llevar como evolucin natural hacia una responsabilidad global sobre el sistema de combate. En el desarrollo de todas estas fases para el desarrollo de las capacidades y evolucin tecnolgica de Navantia ha sido fundamental el apoyo de la Armada espaola, especialmente a partir de los aos 70. En este sentido, la Armada espaola ha sido no slo el cliente principal de Navantia, sino que ha sido el principal impulsor de la base industrial naval militar domstica y de su proyeccin internacional a travs de una proceso dilatado de varias dcadas.

14

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

Grfico 20: Evolucin tecnolgica de Navantia

2005
2000 1995

1990 1980

CONTROL DEL PRODUCTO

ALIANZAS ESTRATEGICAS

1970
TRANSFERENCIA DE TECNOLOGIA

15

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

Grfico 21: Evolucin tecnolgica de Navantia: Aspectos clave

Dependencia Tecnolgica

Autonoma Tecnolgica

Control del Producto Completo

Diseo Externo

Diseo Compartido

Diseo Propio

Integracin de Sistemas

Responsabilidad Global del SC

Construccin Tradicional

Prearmamento Avanzado

Construccin Integrada

Programas Armada

Programas Internacionales

1970

1980

1990

2000

2010

La evolucin tecnolgica global de Navantia desde la dependencia tecnolgica hasta el control completo del producto en las ltimas cuatro dcadas, que se refleja en el grfico 8, tambin se pone de manifiesto en otros aspectos clave de la actividad de Navantia, que tienen relacin con el diseo, el sistema de combate, la construccin de la plataforma y los clientes, y que se recoge en el grfico 21.

16

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

Grfico 22: Evolucin tecnolgica de Navantia: Integracin de sistemas

F-105

S-80
BAC

LHD

NIVEL DE COMPLEJIDAD

BAM

F-100
PORTA AERONAVES

CAZAMINAS

ALCOR 1988

1993

1997

2001

2008

2011

2012

De los diferentes aspectos que implica el control total del producto, Navantia ha dado pasos en la ltima dcada hasta llegar a realizar diseos propios, la integracin del sistema de combate, la construccin integrada como mtodo constructivo de buques, y el acceso y relativamente alta penetracin en los mercados internacionales. El ltimo paso que faltara a Navantia para alcanzar un control total de producto, y desarrollar mayores capacidades tecnolgicas en los prximos aos es una responsabilidad global sobre el sistema de combate, en lnea con la integracin de sistemas de combate cada vez ms complejos, que Navantia ha venido realizando en las dos ltimas dcadas. El desarrollo de las capacidades tecnolgicas de Navantia, especialmente durante la ltima dcada, hacia una mayor control de su producto, como se mencionaba anteriormente, ha situado a Navantia entre las 50 empresas de defensa mundiales ms relevantes por volumen de facturacin de defensa. Esto ha contribuido a la

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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

configuracin, desarrollo y expansin de la base industrial de defensa espaola. De manera que el tamao por volumen de facturacin de la industria naval de defensa espaola se situ como la 5 del mundo en 2009 (ver cuadro 1).

Cuadro 1

Grfico 23

PASES CON BASE INDUSTRIAL NAVAL DE DEFENSA EN EL RANKING DE INDUSTRIAS DE DEFENSA

I+D militar en 2008
% PIB 0,565 0,161 0,209 0,036 0,141 0,048 0,165 0,257 0,008 0,096
Facturacin en 2009 (escala logartmica)

Base industrial de construccin naval militar: Facturacin vs. gasto I+D militar
12,0

Ingresos industria naval de defensa EEUU R. Unido Francia Japon Espaa Alemania Singapur Corea Italia Media mundial
Fuente: SIPRI y OCDE

Presupuesto de defensa

11,0

mil. de US dlar 53990,00 661049,00 37590,00 58326,71 14170,00 63876,39 3920,00 51029,02 1980,00 18331,94 1550,00 45640,28 1450,00 7762,04 1170,00 24059,13 860,00 35755,56 12964,44 6916,48

10,0

9,0

8,0

7,0

6,0

5,0 4,0 5,0 6,0 7,0 8,0 9,0 I+D de defensa (escala logaritmica) 10,0 11,0 12,0

FUENTE: Elaboracin propia a partir de SIPRI y OCDE

La configuracin de esta base industrial de defensa con independencia tecnolgica, capacidad de exportacin y generacin de ingresos depende de forma crtica de dos factores: el tamao de la demanda domstica determinada por el presupuesto de defensa, y dentro de ste la inversin en I+D militar. En este sentido, aparece una evidente correlacin entre tamao del presupuesto de defensa y la base industrial de defensa. No obstante, an siendo fuerte esta ltima relacin, ms relevante para el desarrollo de una importante base industrial de defensa en Espaa y de Navantia en particular ha sido el incremento del gasto en I+D militar durante la ltima dcada. En particular (ver grfico 25), el esfuerzo en inversin en I+D militar como porcentaje del PIB se comenz a situar por encima de la media de UE-15 a partir de 1998 (mientras que el gasto pblico en I+D total se situ nicamente por encima de la media europea a partir de 2005 la inversin en I+D, fue entre un 25% y un 50% superior), lo que ha estado vinculado con el incremento de la facturacin de Navantia y el aumento del peso la industria militar naval espaola sobre la industria de defensa europea: los ingresos de

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Navantia sobre el total de la industria de defensa europea han pasado desde un 0,6-0,7% en 2000 hasta un 1,6% en 2010.

Grfico 24
Presupuesto de defensa (% PIB)
3,00
2,50

Grfico 25
I+D y base industrial de defensa (%)
Espaa: I+D militar(% PIB) UE-15: I+D militar(% PIB)
Espaa
Europa
Gasto en I+D militar (% PIB)
0,25 1,6 1,4 1,2 1,0 0,15 0,8 0,10 0,6 0,4

Gasto en I+D militar (% PIB)

Ingresos defensa Navantia/Ingresos industria de defensa europea

0,20

2,00

1,50

1,00

0,50

0,05

0,2
0,00 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

0,00 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

0,0 2009

FUENTE: SIPRI

FUENTE: Elaboracin propia a partir de INE, OCDE y Navantia

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Fuente: Datastream, Thomson Financial

En definitiva, en Espaa se ha configurado una potente base industrial naval de defensa, con una mayor independencia tecnolgica y capacidad exportadora, uno de cuyos motores impulsores ha sido el incremento de la inversin pblica en I+D militar.

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% Ingreso defensa Navantia/ingresos industria de defensa europea

0,30

1,8

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

6. COMPETITIVIDAD DE LA INDUSTRIA NAVAL DE DEFENSA ESPAOLA

Como se mencion anteriormente, la principal caracterstica resultante del anlisis mercado de exportacin naval militar en el que Navantia es un actor destacado, es la existencia de competencia en diferenciacin de producto frente a una mayor competencia en precio en el mercado civil. El principal aspecto para la diferenciacin de producto en los buques militares es el sistema de combate y armamento. En este sentido, es determinante para el demandante en la eleccin de una plataforma de buque la previa seleccin de un sistema de combate, en la que el que precio juega como restriccin presupuestaria, pero que no es determinante. Esta diferencia competitiva fundamental entre mercado civil y militar se traduce en un mayor valor aadido de las plataformas de buques militares respecto a los civiles, y se refleja en la estructura de costes de los buques civiles respecto de los militares.

Grfico 26
Gasto anual mundial de programas de buques militares 2009-2010 (%)
Ingeniera 4% Otros 4%

Grfico 27
Estructura media de costes de buques mercantes (%)
Otros 7%
Acero 13%

Integracin Sistemas 17%

Plataforma 35%

Equipos y sistemas 20%

Motor y propulsin 16%

Armamento 10%
Gastos generales 27% Trabajo directo 17%

Sistemas 15%

Propulsin 15%

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Janes Forecast

FUENTE: Stopford, M. (2003): Maritime Economics, Routledge, London

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Fuente: Datastream, Thomson Financial

Mientras en las nuevas construcciones de buques militares hasta un 42% de su valor corresponde a los sistemas de combate, armamento y su integracin, tan slo un 20% del coste medio de un buque civil corresponde a equipos y sistemas asimilables a los sistemas en buques militares (ver grficos 26 y 27).

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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

En este sentido, una mayor proporcin en el coste del sistema de combate se traduce en una menor estandarizacin del buque militar, una mayor diferenciacin de producto, y por tanto una reduccin de la competitividad-precio dentro de un segmento determinado, por ejemplo en buques de combate como fragatas o destructores y submarinos. No obstante, este fenmeno tambin se produce dentro del mercado civil en determinados segmentos, aunque de manera menos acusada. Estas caractersticas estructurales respecto a la competencia en el mercado de exportacin naval militar se reflejan al comparar los precios por tonelada bruta compensada de las plataformas militares y la distribucin geogrfica en funcin de su competitividad. En el caso de los buques civiles los menores precios por CGT se encuentran localizados geogrficas en China, Japn y Corea, que actualmente poseen aproximadamente un 30% respectivamente de la cartera mundial, en Europa el precio por CGT fue en 2010 un 77% superior a la media mundial (ver grfico 28). Sin embargo, en la distribucin geogrfica de los pases con mayor competitividad en la construccin de plataformas (ver grfico 22, en el que es necesario notar que se excluye el coste de sistemas, armas e integracin) los pases europeos (principales agentes hasta el momento en este mercado) tienen unos precios por CGT similares a la media mundial. De manera que los astilleros militares de Francia, Alemania, Espaa, Holanda e Italia se ubican en una banda estrecha y prxima a la media mundial de 6.337 dlares por CGT. En comparacin con la construccin civil, el medio precio por CGT de la plataforma de buques militares es superior en 1,2 veces, debido en buena medida a la relevancia de la mencionada competencia en diferenciacin de producto en este mercado derivado del elevado peso en el coste total de los sistemas de combate.

Grfico 28
COMPETIVIDAD DE ASTILLEROS CIVILES: US dlar por CGT de buques construidos en 2010
6.000 5.210 5.000 4.881 Total mundial

Grfico 29
21
14.000

COMPETITIVIDAD PRINCIPALES ASTILLEROS MILITARES: US dlar por CGT naval*

Media
11.594

12.000 10.000

al

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

Siendo destacable, que frente a la prdida de competencia en precio en el mercado civil, reflejada en la cada acusada de las cuotas de mercado en Europa, los astilleros militares europeos y entre ellos Navantia mantienen una elevada posicin competitiva en un mercado como el de la construccin naval militar, con un mayor contenido en valor aadido (peso en el coste del sistema de combate, armamento e integracin) y la competencia en diferenciacin de producto (ver grfico 29). Asimismo, los pases emergentes (China, Rusia, India, Corea y Japn) mantienen un menor coste por CGT en la construccin de plataformas de buques militares frente los pases europeos y EEUU, aunque la diferencia se estrecha notablemente respecto a la construccin civil. Sin embargo, este aparentemente menor coste no tiene relevancia de la misma forma que en el mercado de construccin civil, debido a la fuerte segmentacin y diferenciacin de producto en el mercado naval militar y al peso que el propio coste del sistema de combate en el total del coste del buque. Esto a su vez queda patente si se analiza la proporcin sobre el coste total que representa la plataforma (y su inversa, el coste del sistema combate) del buque militar en funcin de la ubicacin geogrfica del astillero militar (ver grfico 30). Se puede observar que los astilleros militares europeos (exportadores ms activos en el mercado) tienen un coste de plataforma sobre el coste total del buque inferior a los astilleros asiticos, y emergentes, lo que les permite tener un margen ms amplio en el precio por CGT de la plataforma, ya que el sistema de combate aparece como variable de diferenciacin del producto. En este sentido, pese a tener los astilleros europeos, y entre
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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

ellos Navantia, un precio por CGT superior en las plataformas de buques militares a los astilleros militares asiticos y emergentes, su ventaja competitiva revelada, medida por sus cuotas de mercado indica que la diferenciacin de producto a travs del sistema de combate hace irrelevante este precio superior de la plataforma.

Grfico 30

80

COSTE DE LA PLATAFORMA DEL BUQUE MILITAR SOBRE COSTE TOTAL (%)

67,1
54,0

70 60 50 49,3 53,6 54,1 54,3

55,0

56,4

59,0

59,5

61,3

62,3

40
30

20 10 0
Alemania (TKMS)

Italia (Fincantieri)

Navantia (Espaa)

Holanda (Damen)

China

EEUU (NG-GD)

Francia (DCNS)

FUENTE: Elaboracin propia a partir de Janes Forecast

R. Unido (BAEVT)

Fuente: Datastream, Thomson Financial

23

Japn

Corea

Rusia

India

Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

7. CONCLUSIONES

En este artculo hemos analizado como el entorno econmico internacional de crisis econmica y financiera durante los ltimos tres aos ha introducido una poltica fiscal ms restrictiva, lo que afectar a los presupuestos de defensa de los pases desarrollados, y especialmente a Espaa, y por tanto a la demanda interna (armada) de Navantia. De manera que en los prximos aos la demanda domstica entrar en una fase de contractiva del ciclo como ha tenido lugar recurrentemente durante las ltimas dcadas. Asimismo, Navantia a travs del desarrollo de sus capacidades tecnolgicas y un mayor control de su producto ha logrado no slo ser el constructor naval de referencia para la Armada espaola, sino una intensa penetracin en la ltima dcada en el mercado naval de exportacin, con una elevada cuota de mercado, debido entre otros factores al esfuerzo en I+D pblica en defensa. Precisamente el mercado de construccin naval militar, caracterizado por elevado valor aadido, diferenciacin de producto, y fuertes barreras tecnolgicas de entrada ha exigido ese desarrollo de las capacidades tecnolgicas de Navantia, sin las que hubiera sido imposible su internacionalizacin. El desarrollo de capacidades tecnolgicas e industriales de Navantia en las ltimas 4 dcadas ha tenido dos factores explicativos: - En primer lugar, y principalmente, la vinculacin entre Navantia y la Armada, que ha constituido un modelo de relacin estratgica a largo plazo. Por un lado Navantia acta como suministrador nico o principal de la Armada Espaola en la configuracin y mantenimiento de su fuerza naval, siendo esta demanda interna especialmente relevante si se tiene en cuenta que la Armada espaola se encuentra entre la 7 primeras armadas del Mundo. Por otro lado, la Armada presta su apoyo institucional, especialmente importante para

internacionalizacin de Navantia. Siendo esta demanda para Navantia. Asimismo, esta relacin de cooperacin y apoyo mutuo entre Navantia y la Armada Espaola se ha mantenido y afianzado durante dcadas ha sido facilitado por el carcter pblico de Navantia.

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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

- En segundo lugar, el establecimiento de alianzas estratgicas para desarrollos tecnolgicos e industriales, especialmente con sistemistas como Lockheed Martin, que han ayudado a mejorar la capacidad de la fuerza naval de la Armada, y de manera fundamental, al incremento de la proyeccin internacional y demanda externa de la compaa al permitir ofrecer productos y desarrollos tecnolgicos competitivos para su integracin flexible en diferentes plataformas.

Finalmente para Navantia se abre en el futuro prximo un perodo de incertidumbres, en el que el principal reto para la compaa, en un entorno de atona de la demanda domstica, es mantener o incrementar las capacidades tecnolgicas y de control del producto y diseo, acumuladas durante ms de una dcada para mantener o afianzar su posicin en el mercado internacional. Mxime cuando el desarrollo de las capacidades tecnolgicas ha exigido un esfuerzo inversor por parte del sector pblico en los ltimos 15 aos para superar las barreras tecnolgicas del mercado de exportacin naval militar. Esto empujar a Navantia a la bsqueda de demanda en mercados en expansin a corto plazo, y a estabilizar su demanda domstica a largo plazo, para lo que ser prioritario el apoyo institucional.

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Nuevo marco econmico mundial. El caso de la industria militar espaola: Navantia

8. REFERENCIAS

-AMI International. Worldwide Naval Projections http://www.amiinter.com/wpnr/, consultado el 21/03/2011.

Report,

2010.

En

-Bikler, J. et al. Differences between Military and Commercial Shipbuilding, RAND Corporation, 2005. -IHS Fairplay. Lloyds Register, 2011. En http://www.seaweb.com, consultado el 05/04/2011. -JANESS. Janes Fighting Ships. [Homepage of Janess] , http://jfs.janes.com/public/jfs/index.shtml, consultado el 21/03/2011. -OCDE. Databases for Structural http://stats.oecd.org/index.aspx?, consultado el 30/10/2010. STAN Analysis, 2011. En

2011.

En

-Stockholm International Peace Research Institute. Arms Industry Database, 2011. En http://www.sipri.org/databases/top100, consultado el 25/03/2011. -Stopford, Martin. Maritime Economics, Routledge, London, 2003.

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