You are on page 1of 48

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS

----------------------------------------------------------------------------------------------------------

Ao de la Inversin para el Desarrollo Rural y


la Seguridad Alimentaria

UNIVERSIDAD NACIONAL DEL


CALLAO
Facultad de Ingeniera Industrial y De
Sistemas.
Escuela Profesional de Ingeniera
Industrial.

ACEITE DE SACHA INCHI


PROFESO

CURSO

Bazn Robles, Romel

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS

ALUMNO:

Mercado Milln, Jess Miguel

--------------------------------------------------------------------------------------------------1
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

INTRODUCCIN
Hoy en da, el sector salud ha cobrado gran importancia en los consumidores y esta
importancia se pone de manifiesto a travs de una campaa mundial de concientizacin
respecto al tema de la alimentacin; sus resultados denotan claramente el aumento del
consumo de productos naturales, en cuya composicin se disminuye cada vez ms el
porcentaje de insumos qumicos poco favorables para el organismo y se maximiza la utilizacin
de recursos saludables. Esta conservacin de la salud est involucrando el empleo de
tratamientos curativos y sobre todo preventivos.
La consecuencia inmediata de este suceso ha sido el nacimiento e incremento de una serie de
negocios dedicados a la produccin de alimentos capaces de combatir ciertas enfermedades (o
prevenirlas), y mejorar el nivel de salud de sus consumidores. Conociendo que son los aceites
naturales un conjunto importante en este tipo de productos, podemos decir que su consumo se
ha venido incrementando con muchsima fuerza en los ltimos aos.
Es as que nuestro equipo de trabajo, conformado por estudiantes de la E.A.P. de
Administracin de Negocios Internacionales de la Universidad Nacional Mayor de San Marcos,
hemos decidido desarrollar, como parte del curso Formulacin y Evaluacin de Proyectos de
Inversin, un proyecto orientado a la constitucin de una empresa productora y exportadora de
aceites naturales con fines medicinales, cuyo producto ms importante es el Aceite de Sacha
Inchi, especie vegetal peruana con increbles propiedades preventivas y capaz de aliviar
problemas cardiovasculares; y cuya explotacin es an escasa, lo que representa una gran
oportunidad de desarrollo teniendo en cuenta que ya existe una demanda con un grado de
significancia importante en algunos mercados internacionales. Adems, el lugar de destino para
las exportaciones de nuestro producto ser Miami y la modalidad de negocio a emplearse ser
la de venta indirecta.

--------------------------------------------------------------------------------------------------2
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

ASPECTOS GENERALES
NATURALEZA DEL PROYECTO
El presente proyecto surge como un trabajo asignado dentro del curso de Formulacin
y Evaluacin de Proyectos de Inversin de la Escuela de Negocios Internacionales de
la Universidad Nacional Mayor de San Marcos, y como una iniciativa de un grupo de
alumnos por hacer empresa y fomentar desarrollo.
Asimismo, el desarrollo de este negocio, produccin y exportacin de aceite de Sacha
Inchi, tiene la intencin de impulsar el consumo de un producto natural con
propiedades realmente beneficiosas para la salud de las personas.
Nuestro producto, est empezando a ser conocido mundialmente debido a su alto
poder curativo y preventivo de varias enfermedades relacionadas con el corazn, el
sobrepeso y la diabetes, entre otros. Esto sucede debido a su alto contenido en
Omega 3, elemento que elimina el colesterol, previene infartos y es utilizado para
dietas de obesidad.
1. ALCANCE DEL PROYECTO
Este proyecto es una propuesta de creacin de empresa dedicada a su distribucin
y comercializacin en Estados Unidos, concretamente, en el Estado de Florida.
2. JUSTIFICACIN DEL PROYECTO
En ste escenario tan cambiante del mundo en que vivimos, nos vemos en la
necesidad de buscar una oportunidad de negocio. Es por eso que nuestro proyecto
se justifica desde el punto de vista econmico, con la finalidad de que en el
mediano plazo a largo plazo podamos introducir nuestro producto al mercado
objetivo.
El mercado internacional requiere aceites vegetales que cumplan con los
estndares de inocuidad y calidad, como son los aceites de Sacha Inchi, de

--------------------------------------------------------------------------------------------------3
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------Castaa, Granola, Man, Canola y de Prmula. Adems, el mercado orgnico es un
nicho con muchas posibilidades.
3. OBJETIVOS DEL ESTUDIO
Mediante el proyecto se pretende mejorar la calidad de toda esta variedad de
aceites naturales, as como su productividad a fin de que se alcance una mayor
competitividad y se pueda acceder al mercado en mejores condiciones de
negociabilidad.
CARACTERSTICAS TCNICAS DEL PRODUCTO
En el presente proyecto los productos a desarrollar son las aceites vegetales naturales
principalmente los de Sacha Inchi y de Castaa. El primero contar con un mayor
poder comercial al ser nuestro producto bandera. Debido a que su materia prima tiene
una estacionalidad de cosecha permanente, el Sacha Inchi se siembra una vez, y
pasados ocho meses se puede cosechar cada 10 das por periodos de 15 a 20 aos;
el segundo, resultar propicio entre los meses de Octubre a Abril, en su estacionalidad
de recoleccin. Estos productos poseen grandes ventajas cualitativas y nutricionales
frente a los dems aceites naturales; las cuales se describen en la presente
investigacin.
CAPACIDAD INSTALADA
El uso de la capacidad instalada resulta ser una variable significativa, determinada la
capacidad ocupada y ociosa al mismo tiempo nos expondr los planes de expansin
que pueda tener el mercado competidor, as tambin tiene influencia marginal sobre
las cantidades exportadas.
LOCALIZACIN PTIMA DEL PROYECTO
Factores locacionales relevantes
Entre los factores que influyen en la decisin de la localizacin tenemos los siguientes:

Medios y costos de transportes.

--------------------------------------------------------------------------------------------------4
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------

Disponibilidad de la materia prima.

Cercana de las fuentes de abastecimiento.

Disponibilidad y costo de mano de obra.

Costo y disponibilidad de terrenos.

Posteriormente se analizan 3 alternativas mediante el mtodo de Brown and Girson


entre las cuales se eligi la mejor alternativa.
TECNOLOGA DEL PROYECTO
Descripcin del proceso tcnico: Proceso de produccin de los aceites.
Todo empieza en el campo, con el cultivo y la recogida de las semillas. Al procesar un
producto 100% natural, la fbrica de nuestros aceites, sin el campo, no tendra razn
de ser. El objetivo comn de nuestro equipo de trabajo es lograr el mejor producto
final, a travs de un control muy estricto de la calidad.
Todas las variedades de semillas con las que trabajamos producen excelentes aceites
vrgenes, cada uno con sus caractersticas particulares. Siempre y cuando estas
semillas estn sanas, se molturan el mismo da de la recoleccin y el aceite se
almacena de forma adecuada. Se presentan la siguiente informacin

La recoleccin

El molino o almazara

Molturacin

Prensado

Anlisis y cata

Bodega de aceite extra virgen

--------------------------------------------------------------------------------------------------5
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------El proceso de produccin del aceite de Sacha Inchi

ORGANIZACIN EMPRESARIAL

--------------------------------------------------------------------------------------------------6
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------1. Estructura Organizacional

2.

MARCO LEGAL DEL PROYECTO

Regmenes legales.

10 accionistas
Se le pedir Licencia de Funcionamiento a la Municipalidad de Comas
Solicitar el Certificado de Zonificacin y Compatibilidad de uso.
Una vez aprobada la zonificacin y compatibilidad de uso continuar con los
trmites para la Licencia propiamente dicha, segn sea el caso. Pueden ser:

Licencia Provisional Licencia Temporal o Licencia Definitiva


Se procede a Registrar la Marca
Se Formaliza la empresa

--------------------------------------------------------------------------------------------------7
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------

Se debe realizar la bsqueda del nombre de la empresa, en este caso ser

OLEOMER S.A.
Se proceder a la reserva del nombre de la empresa.
Se realiza la minuta y luego de su elaboracin esta debe ser firmada por un

abogado.
Se eleva la minuta de constitucin a escritura pblica, lo cual se realiza en
cualquier notaria pblica. El notario firma la minuta con lo cual da fe de su
contenido, posteriormente se enva la minuta a registros pblicos para su

inscripcin.
Se debe obtener el RUC de la empresa
Se obtiene la licencia de Funcionamiento

DEL ESTUDIO ECONMICO

1. ESTRUCTURA DE LA INVERSIN
Activo Tangible e Intangible
INVERSIN TOTAL EN ACTIVOS
Concepto

Costo

Activo Tangible

39,474

Activo Intangible

7,205

TOTAL ACTIVOS

46,724

2.CUADRO DE INGRESOS Y EGRESOS

CONCEPTOS

2009

2010

2011

2012

2013

INGRESOS

526,500

526,500

542,520

557,568

575,232

EGRESOS

372,547

372,547

383,782

393,994

392,515.7

TOTAL

153,953

153,953

158,738

163,574

182,716.3

--------------------------------------------------------------------------------------------------8
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

3 ESTRUCTURA DE COSTOS
Haciendo un resumen de los cuadros anteriores, tenemos:
PRECIO MINIMO
CONCEPTOS

2009

2010

2011

2012

2013

167,404.90

167,404.90

177,939.92

187,502.00

185,673.70

179,214

179,214

179,914

180,564

180,914

25928

25928

25928

25928

25928

TOTAL

372,547

372,547

383,782

393,994

392,515.7

COK
TOTAL
PRECIO MINIMO

42,098
414,645
24.15

42,098
414,645
24.15

43367
427,149
21.60

44521
438,515
20.13

44354.3
436,870
18.23

COSTOS
FACTORES DEL
PROCESO
COSTOS DE
OPERACION
COSTOS DE
FINANCIAMIENTO

PRECIO REAL

TOTAL

372,547

372,547

383,782

393,994

392,515.7

COK

42,098

42,098

43367

44521

44354.3

111,764
526,409

111,764
526,409

115,134.6
542,283.6

118,198.2
556,713.2

117,754.7
554,624.7

29.25

29.25

27.40

25.60

24

Margen de
Utilidad (30%)
TOTAL
Precio Real

Produccin
Anual

18000

18000

19800

21780

23968

--------------------------------------------------------------------------------------------------9
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

DEL ESTUDIO FINANCIERO

1. FUENTES DE FINANCIAMIENTO
A continuacin, se describir la manera en la cual nuestro proyecto va ser financiado,
un punto importante a notar es que el mayor porcentaje de inversin, lo realizarn los
accionistas de la empresa.

CAPITAL S/.103, 657

AO 0

APORTE PROPIO (60%)

62,194.2

BANCO DE CREDITO (40%)

41,462.8

Tasa de Descuento Econmico y Financiero

COK = 0.048 = 4.8%

CPPK = 0.058 = 7.3%

2. ESTRUCTURA DE FINANCIAMIENTO

FUENTE

MONTO S/.

APORTE PROPIO

62,194.2

60%

COSTO
FINANCIERO
ANUAL (%)
0.048

--------------------------------------------------------------------------------------------------10
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

BANCO DE CREDITO

41,462.8

INV. INICIAL (I)

103,657

40%

0.058

100%

0.121 (12.1%)

ORGANIZACIN DEL PROYECTO

1. Diseo de organizacin
En esta parte de la formulacin del proyecto se va a disear la estructura orgnica
funcional de la empresa de acuerdo a la necesidad del proyecto, dado que cada
proyecto presenta caractersticas propias y nicas, se deber coordinar de manera
eficiente los recursos disponibles gestionando las unidades organizativas, el personal
y los recursos materiales y financieros.
La estructura organizativa que se disee se ver reflejada en la inversin inicial y en
los

costos

de

operacin

del

proyecto.

As

entonces

se

realizar

la

departamentalizacin, niveles jerrquicos y el cuadro de asignacin de personal


(CAP), necesarios para una mejor estructura orgnica.

2. Modelo organizacional
El modelo de apoyo es el ms adecuado para la organizacin de la empresa ya que
se lleg a la conclusin de que el elemento ms importante es el trabajador. Es de vital
importancia poseer conocimientos de dinmica de grupos y aplicar la supervisin de
apoyo.
Este modelo va a depender en mayor medida del liderazgo que se tenga en lugar del
poder y el dinero. A travs del liderazgo la empresa va a ofrecer un ambiente que
ayudar a los empleados a crecer y cumplir en favor de la organizacin los objetivos
propuestos. De esta manera

se apunta al apoyo del desempeo laboral de los

--------------------------------------------------------------------------------------------------11
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------empleados no al simple apoyo de las prestaciones a los empleados. Esto brinda una
sensacin de participacin e involucramiento en las tareas de la empresa.
3. Principales polticas empresariales
Fortaleceremos nuestra posicin en el mercado mundial por medio de nuestra
competencia, produccin de primera calidad y un servicio al cliente excelente.
Nuestra imagen de presentacin interna y externa se caracteriza por nuestra
poltica de calidad.
Seleccionamos, reclutamos y desarrollamos los mejores talentos disponibles ya
que el personal de la empresa es nuestro recurso ms valioso.
Trabajamos orientados en equipos integrando todo nuestro personal.
Buscamos soluciones para las causas basadas en hechos constatables y no
procuramos imputar culpas.
Nuestro plan estratgico se base en la voz del cliente: El cliente habla,
nosotros escuchamos
Procesos robustos y repetibles conducen a la mejor calidad, cumplimiento de
los suministros y costes, y satisfacen a nuestros clientes mucho ms all de
sus expectativas
De forma agresiva y continuada eliminamos despilfarros en cada detalle de
nuestros procesos empresariales.
La empresa mejorar continuamente su rentabilidad para asegurar su
permanencia en el negocio y aumentar la satisfaccin de sus accionistas.
4. Planeamiento Empresarial:
a. Misin
Contribuir con el mejoramiento de la alimentacin a travs de la elaboracin de
aceites naturales de ptima calidad y reconocido a nivel global, as mismo contribuir
con el desarrollo de la agroindustria del Pas con una responsabilidad social.
b. Visin
Ser la empresa productora de aceites naturales de mayor valor nacional y
consolidarnos como la mejor alternativa a nivel internacional.
c. Valores de la empresa

--------------------------------------------------------------------------------------------------12
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


--------------------------------------------------------------------------------------------------------- Responsabilidad social
En la economa actual, la sociedad exige cada vez mayor responsabilidad social a las
empresas. Ya no se trata slo de crear empleo y de generar riqueza y valor. Hoy en
da el xito involucra el desarrollo de los agentes que la rodean y participan en ella
directa o indirectamente (empleados, clientes, proveedores, socios y la comunidad en
general).
Comercio Justo
Promover una excelente y justa relacin comercial con nuestros proveedores haciendo
que estos formen parte activa de nuestra organizacin valorando la calidad de la
produccin ecolgica cuidando el medio ambiente.

Mejoramiento Continuo
Tenemos una conciencia de trabajo enfocado en la excelencia de nuestros procesos,
estudiando nuevas alternativas y tcnicas, innovando continuamente para estar a la
vanguardia del mercado.
Servicio al cliente
Se tiene al cliente como el principal participante de la organizacin siempre poniendo a
este como referencia para la mejora de nuestro producto.
d. Objetivos
Satisfacer la demanda de aceites naturales en la ciudad de Miami.
Mejorar la dieta alimentaria de nuestros consumidores.
Ofrecer a los consumidores dos productos de alta calidad y de alto valor
nutritivo que apoyen al cuidado de la salud y medio ambiente.
Impulsar el consumo del aceite de Sacha Inchi y de Castaa en el mercado
estadounidense.
Lograr el reconocimiento y posicionamiento de la marca en el corto plazo.
Lograr la diversificacin de mercados o nichos de mercado en el corto plazo.

--------------------------------------------------------------------------------------------------13
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


--------------------------------------------------------------------------------------------------------- Mantener e incrementar las ganancias proyectadas con la implementacin del
proyecto.

5. Estructura orgnica Funcional


La estructura de este proyecto est conformada como sigue:

6. Cuadro de asignacin de personal


A continuacin se detallan las principales funciones de las reas determinadas en
nuestra estructura orgnica.
FUNCIONES DEL PERSONAL

--------------------------------------------------------------------------------------------------14
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------GERENTE GENERAL
Dirigir y supervisar las actividades administrativas
Delegacin de las funciones a las tres reas principales.
Supervisin semanal de las ventas reflejadas de la semana anterior.
Supervisar al personal a su cargo.
Reunin mensual con los jefes de cada rea para revisar los estados
financieros de la empresa.
SECRETARA
Coordinar

LOGSTICA
y

supervisar

el Proveer y atender eficientemente los

procesamiento de la informacin y

requerimientos de bienes y servicios

documentacin de las dems reas

para la correcta ejecucin

para que sean de conocimiento de la

actividades.

gerencia general.
Conducir

el

Efectuar la evaluacin permanente de

desarrollo

de

las

acciones de apoyo administrativo a


las distintas reas.
Coordinar

los proveedores y mantener una base


de datos actualizada de los mismos.
Proveer de recursos logsticos a las

reuniones

agenda

respectiva.

diferentes

reas

empresa

Recepcionar, analizar, sistematizar y

orgnicas

para

el

de

la

adecuado

cumplimiento de sus funciones.

documentacin Efectuar el seguimiento de los bienes

archivar

la

relacionada

con

los

envos

reuniones entre los accionistas.


SERVICIO
CONTABLE

adquiridos, hasta su ingreso al almacn

o su utilizacin.
PRODUCCIN

ASESORA LEGAL
Registrar

de las

Transformacin de los insumos en


cada

productos se llevada a cabo con un

operacin en el sistema contable

grupo selecto de trabajadores; es decir

que utilice la empresa.

es

Se

detalladamente

encarga

ingresos

estructuracin

de

control

egresos
de

los

generales de la empresa.

de
y

los

el

departamento

encargado

de

distribuir en sus respectivas funciones.

la Operar eficientemente los equipos y

balances

maquinarias,

siguiendo

normas

estndares establecidos.

Brindar asesoramiento en asuntos Organizar y seleccionar y aplicar los

--------------------------------------------------------------------------------------------------15
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------de carcter jurdico legal.

procesos productivos.

Sistematizar y difundir la legislacin

Medir el rendimiento de la planta,

vigente para apoyar las operaciones

controlar la calidad y planificar la

de la empresa.

produccin.

VENTAS
Se encarga de tener un estricto control
y registro de las ventas (clientes, plazos
y cantidad).
Analizar nuestro mercado destino para
determinar los cambios en los gustos y
preferencias de los consumidores.
Realizar la planeacin de las ventas
mediante la fijacin de los objetivos de
las mismas y determinar las actividades
necesarias

para

lograr

las

metas

establecidas.
Realizar actividades relacionadas con la
promocin de las ventas y publicidad
dirigida a nuestro mercado objetivo.

--------------------------------------------------------------------------------------------------16
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

ESTUDIO ECONMICO FINANCIERO


1. INVERSIONES
1.1. Activo Fijo Tangible
Los activos fijos que utilizaremos inicialmente tanto para equipar la oficina, como el
almacn, as mismo, todos los activos estn listados en el Estudio Tcnico 1, realizado
para la elaboracin del presente proyecto.

Total Activos para la Produccin (Almacn)

CONCEPTO
Equipo de limpieza de semillas
Descortezadora mecnica de semilla
Prensa Hidrulica filtro para la extraccin de aceite y equipo para envasado
1 barril de basura
2 estantes
2 carricoches para trasladar las cajas
Maquina para el enchapado de botellas

PRECIO
UNITARIO

COSTO
S/.

300

300

315

315

15000

15000

200

200

250

500

90

180

1000

1000

TOTAL ACTIVOS REA DE PRODUCCIN


Fuente: Catlogo de tecnologa para pequeos productores agroindustriales

Total Activos para Laboratorio

Tipo de cambio a utilizar para aquellos productos que estn en dlares es: S/.3.00

--------------------------------------------------------------------------------------------------17
19 de Julio del 2013

17,495

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------Equipos de Laboratorio - Control de calidad
Bureta

135

Soporte universal

35

Erlenmeyer

16

Hidroxido de sodio

15

Fenolftaleina

12

TOTAL EQUIPOS DE LABORATORIO

213

Fuente: www.ryactec.com

Total Mobiliario Administrativo


Los siguientes son los activos necesarios para equipamiento de las oficinas.
PRECIO
UNITARIO

COSTO
S/.

5 computadoras personales

900

4500

1 impresora multifuncional

360

360

1 impresora matricial

700

700

5 equipos nextel

75

375

2 equipos de telefona fija con fax

180

360

7 escritorios

68

476

2 extintor

100

200

9 sillas

50

450

2 bancas

50

100

3 archivadores

100

300

2 armarios

200

400

45

13500

13500

CONCEPTO

9 tachos
Transporte (camioneta)
TOTAL MOBILIARIO ADMINISTRATIVO

21,766

Total Inversin Activos Tangibles

TOTAL INVERSION ACTIVOS TANGIBLES

RUBROS

COSTO S/.

--------------------------------------------------------------------------------------------------18
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

TOTAL ACTIVOS REA DE PRODUCCIN


TOTAL EQUIPOS DE LABORATORIO
TOTAL MOBILIARIO ADMINISTRATIVO
TOTAL INVERSION ACTIVOS TANGIBLES

17,495
213
21,766
39,474

1.2. Activo Fijo Diferido


Los activos intangibles de la empresa comprenderan:

Constitucin de la empresa, Los Gastos derivados de la constitucin de la


empresa son los siguientes:
Gastos Notariales, estn referenciados por el monto de capital y por la
extensin de la Escritura Pblica.
Gastos Registrales

Registro de la Marca, del producto, los gastos derivados del registro de marca
son los siguientes:

El cuadro a continuacin muestra un resumen de los Activos Intangibles necesarios


para el Proyecto del Aceite de Sacha Inchi:

RUBRO

% UIT

--------------------------------------------------------------------------------------------------19
19 de Julio del 2013

COSTOS S/.

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------CONSTITUCION DE LA EMPRESA
GASTOS DE CONSTITUCION
Derechos Notariales

150

Derechos Registrales

100

Legalizacin de Libros Contables

245

Impuestos de Alcabala

480

LICENCIA DE FUNCIONAMIENTO
1. Solicitud

0.48

2. Copia de Escritura de Constitucin

17
3

3.Recibo de pago por derecho de autorizacin

19.35

670

4. Copia simple de RUC


PERMISO PARA INTALACION DE MAQUINARIA Y/O EQUIPOS DE
TRABAJO

0.65

23

1. Solicitud

0.48

17

2. Declaracin jurada de estar al da en pagos de alcabala


CERTIFICACION Y AUTORIZACION INTERNACIONAL DE
EXPORTACION (FDA)*
INSPECCION SANITARIA DE CONDICIONES AMBIANTALES E
HIGIENE DE INSTALACIONES

0.48

17

1. Recibo de pago por derecho

1.16

3600

40

GASTOS PRE OPERATIVOS

1500

IMPREVISTOS (5%)

343

TOTAL

7,205
TOTAL INVERSION ACTIVOS INTANGIBLES

--------------------------------------------------------------------------------------------------20
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------TOTAL INVERSION DE ACTIVOS FIJOS

INVERSIN TOTAL EN ACTIVOS


Concepto

Costo

Activo Tangible

39,474

Activo Intangible

7,205

TOTAL ACTIVOS

46,724

--------------------------------------------------------------------------------------------------21
19 de Julio del 2013

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------1.3. Capital de Trabajo

COSTO DE OPERACIN ANUAL


COSTOS DE PRODUCCIN
GASTOS ADMINISTRATIVOS
GASTOS DE ADMINISTRACIN Y VENTAS
GASTOS DE EXPORTACION
COSTO DE OPERACIN ANUAL

140,204.9

140,204.9

150,739.92

160,302

158,473.7

171,264

171,264

171,264

171,264

171,264

27700

27700

27700

27700

27700

7450

7450

8150

8800

9150

346,618.90

346,618.90

357,853.92

368,066

366,587.70

Para hallar la inversin de capital de trabajo, utilizaremos el Mtodo de Desfase, sumando los costos de los factores del proceso ms los
gastos de operacin, lo que nos da el costo de operacin anual.

--------------------------------------------------------------------------------------------------19 de Julio del 2013

22

FORMACION Y GESTION DE EMPRESAS


---------------------------------------------------------------------------------------------------------COSTOS

2009

2010

2011

2012

2013

FACTORES DEL PROCESO

167,404.90

167,404.90

177,939.92

187,502.00

185,673.70

179,214

179,214

179,914

180,564

180,914

COSTOS DE OPERACION
COSTO DE OPERACION

346,618.9

346,618.9

357,853.92

368,066

366,587.70

Hallando Capital de Trabajo

Periodo de desfase: 60dias

KW = Costo de Operacin anual

* 60 das

365
CONCEPTO
Costo

de

operacin

anual
Periodo

de

2010

2011

2012

2013

346,618.9

346,618.9

357,853.92

368,066

366,587.70

60

60

60

60

60

60504

60261

desfase

(das)
INVERSION

2009

CAPITAL

--------------------------------------------------------------------------------------------------23
DE
TRABAJO
56,978.45
56978.45
58825.30
19 de Julio del 2013
INCREMENTAL

1846.84

1678.7

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

PROF. CSAR SOTOMAYOR

Costo de Produccin

COSTO DE PRODUCCION
2009
CU

2010
CT

CU

2011
CT

CU

2012
CT

CU

2013
CT

CU

CT

COSTOS FIJOS
MOD

33600

33600

33600

33600

33600

TOTAL COSTOS FIJOS

33600

33600

33600

33600

33600

COSTOS VARIABLES
Materia prima

3.5

24996

87486

3.5

24996

87486

3.5

27496

96236

3.2

32275

103280

33270

99810

Transporte

0.27

24996

6748.92

0.27

24996

6748.92

0.27

27496

7423.92

0.27

32275

8714.25

0.27

33270

8982.9

Etiquetas

0.1

18000

1800

0.1

18000

1800

0.1

19800

1980

0.1

21780

2178

0.1

23968

2396.8

Botellas

0.4

18000

7200

0.4

18000

7200

0.4

19800

7920

0.4

21780

8712

0.4

23968

9587.2

Chapas

0.1

18000

1800

0.1

18000

1800

0.1

19800

1980

0.1

21780

2178

0.1

23968

2396.8

Energa
TOTAL COSTOS
VARIABLES
TOTAL COSTO DE
PRODUCCION

1570

1570

1600

1640

1700

4.37

106,604.9

4.37

106,604.92

4.37

117,139.92

4.07

126,702

3.87

124,873.7

4.37

140204.9

4.37

140204.9

4.37

150739.92

4.07

160302

3.87

158473.7

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

24

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

PROF. CSAR SOTOMAYOR

MATERIA PRIMA
AO 2009
1 mes
MES 1 AL 12
AO 2010
1 mes
MES 1 AL 12
AO 2011
1 mes
MES 1 AL 12
AO 2012
1 mes
MES 1 AL 12
AO 2013
1 mes
MES 1 AL 12

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

MATERIA
PRIMA
2083

TOTAL
24996

MATERIA
PRIMA
2083
24996
MATERIA
PRIMA
2291
27496
MATERIA
PRIMA
2690
32275
MATERIA
PRIMA
2773
33270

25

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

PROF. CSAR SOTOMAYOR

MANO DE OBRA DIRECTA


TRABAJADORES DE
PLANTA

SALARIO
(12)

GRATIFICACIONES

CTS

ESSALUD

TOTAL
ANUAL

4 obreros

33,600

5,600

2,800

3,024

45,024

SUBTOTAL

33,600

5,600

2,800

3,024

45,024

Gastos Administrativos

PERSONAL
ADMINISTRATIVO
Gerente General
Asistente de Gerencia
Jefe de Logstica
Jefe de Produccin
Secretaria

SUELDO (12)
GRATIFICACIONES CTS
36000
6000
9600
0
21600
3600
21600
3600
10800
1800

3000
0
1800
1800
900

ESSALUD TOTAL
3240
48240
864
10464
1944
28944
1944
28944
972
14472
131064

MANO DE OBRA INDIRECTA

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

26

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

TRABAJADORES DE
PLANTA

PROF. CSAR SOTOMAYOR

SUELDO (12)

GRATIFICACIONES

CTS

ESSALUD

TOTAL
ANUAL

2 agentes de seguridad

21,600

3,600

1,800

1,944

28,944

1 persona de limpieza

8,400

1,400

700

756

11,256

SUBTOTAL

30000

5000

2500

2700

40,200

Gastos Generales de Administracin y Ventas

GASTOS DE VENTAS

2009

2010

2011

2012

2013

Muestras

500

500

500

500

500

Agua

200

200

200

200

200

Luz

1000

1000

1000

1000

1000

Telefona Fija/Internet

2000

2000

2000

2000

2000

Alquiler
TOTAL GASTOS DE ADM.
Y VENTAS

24000

24000

24000

24000

24000

27700

27700

27700

27700

27700

Gastos de Exportacin

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

27

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

PROF. CSAR SOTOMAYOR

CONCEPTO
Agente de Aduana
Transporte Terrestre hasta el puerto
Flete Internacional
Broker
Seguro de Transporte
TOTAL

GASTOS DE EXPORTACION
2009
2010
700
700
150
150
1300
1300
5000
5000
300
300
7,450.00
7,450.00

2011
700
150
1500
5500
300
8,150.00

2012
700
150
1650
6000
300
8,800.00

2013
700
150
1700
6300
300
9,150.00

1.4. Cuadro de depreciacin y amortizacin


CONCEPTO

INVERSIN

TASA
ANUAL

2009

2010

AOS
2011

2012

2013

DEPRECIACIN
ACUMULADA

VALOR DE
RECUPERO

ACTIVOS REA DE
PRODUCCIN

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

28

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

Equipo de limpieza de
semillas
Descortezadora mecnica
de semilla
Prensa Hidrulica filtro para
la extraccin de aceite y
equipo para envasado
Maquina para el enchapado
de botellas
MOBILIARIO
ADMINISTRATIVO

PROF. CSAR SOTOMAYOR

300

0.1

315

0.1

30

30

30

30

30

150

150

31.5

31.5

31.5

31.5

31.5

157.5

157.5

1500

1500

1500

1500

1500

7500

7500

100

100

100

100

100

500

500

4500

4500

15000

0.1

1000

0.1

5 computadoras personales

4500

0.25

1125

1125

1125

1125

1 impresora multifuncional

360

0.2

72

72

72

72

72

360

150

1 impresora matricial
9 sillas
2 bancas
3 archivadores
2 armarios

700
450
100
300
400

0.2
0.1
0.1
0.1
0.1

140

140

140

140

140

700

700

45
10
30
40

45
10
30
40

45
10
30
40

45
10
30
40

45
10
30
40

225
50
150
200

225
50
150
200

13500

0.2

2700

2700

2700

2700

2700

13500

13500

5824

5824

5824

5824

4699

27992.5

27782.5

Transporte (camioneta)
TOTAL

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

29

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

PROF. CSAR SOTOMAYOR

1.5. Calendario de las Inversiones

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

30

PROYECTO: ACEITES VEGETALES NATURALES

FORMULACIN Y EVALUACIN DE PROYECTOS

PROF. CSAR SOTOMAYOR

31

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------2. ANLISIS DE COSTOS Y GASTOS
2.1. Costos de los Factores del Proceso
2.1.1. Costos Directos
Estos costos se refieren a todos los componentes que forman parte del proceso de
adquisicin del producto.
COSTOS DIRECTOS
2009

2010

2011

2012

33600

33600

33600

33600

33600

33600

33600

33600

106,604.9

106,604.9

117,139.92

126,702

124,873.7

87486

87486

96236

103280

99810

6748.92

6748.92

7423.92

8714.25

8982.9

Etiquetas

1800

1800

1980

2178

2396.8

Botellas

7200

7200

7920

8712

9587.2

Chapas

1800

1800

1980

2178

2396.8

Energa

1570

1570

1600

1640

1700

140,204.9

140,204.9

150,739.92

160,302

158,473.7

CONCEPTO
MANO DE OBRA
MOD
ADQUISICIN DEL PRODUCTO
Materia prima
Transporte

TOTAL COSTOS DIRECTOS

2013
33600
33600

Fuente: Elaboracin Propia


2.1.2. Costos Indirectos
Referidos a los servicios que tambin son necesarios para la comercializacin del
producto.

COSTOS INDIRECTOS

32
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------CONCEPTO

2009

2010

2011

2012

2013

Agua

200

200

200

200

200

Luz

1000

1000

1000

1000

1000

Telefona Fija/Internet

2000

2000

2000

2000

2000

Alquiler

24000

24000

24000

24000

24000

27200

27200

27200

27200

27200

TOTAL COSTOS INDIRECTOS

TOTAL COSTOS DE LOS FACTORES DEL PROCESO


CONCEPTO
TOTAL COSTOS DIRECTOS
TOTAL COSTOS INDIRECTOS
TOTAL COSTOS FACTORES DEL
PROCESO

2009

2010

2011

2012

2013

140,204.9

140,204.9

150,739.92

160,302

158,473.7

27,200

27200

27200

27200

27200

167,404.90

167,404.90

177,939.92

187,502.00

185,673.70

Fuente: Elaboracin Propia


2.2 Gastos de Operacin
Son los gastos relacionados directamente con la comercializacin del Aceite de Sacha
Inchi.

CONCEPTO

GASTOS ADMINISTRATIVOS
GASTOS DE VENTAS
(muestras)
GASTOS DE EXPORTACION
TOTAL GASTOS DE
OPERACION

2009

2010

2011

2012

2013

171,264

171,264

171,264

171,264

171,264

500

500

500

500

500

7450

7450

8150

8800

9150

179,214

179,214

179,914

180,564

180,914

Fuente: Elaboracin Propia


2.3. Costos Financieros2

El calculo del servicio de la deuda para el Banco ser realizado ms adelante en el punto 5.4

33
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------Son realizados para el cumplimiento de las obligaciones con las fuentes de
financiamiento que obtenidas. Este cuadro muestra el pago de anual de la deuda,
sabiendo que el aporte de los accionistas es el 60% del total de inversin.

Fuente de Financiamiento

S/. Monto

Costo
Financiero

APORTE PROPIO

62194,2

60%

4,8%

BANCO DE CREDITO

41462,8

40%

7,3%

Total Inversin Inicial

103657

100%

5,8%

5.2.4. Estructura de Costos


Haciendo un resumen de los cuadros anteriores, tenemos:
PRECIO REAL
TOTAL

372,547

372,547

383,782

393,994

392,515.7

111,764
526,409

111,764
526,409

115,134.6
542,283.6

118,198.2
556,713.2

117,754.7
554,624.7

29.25

29.25

27.40

25.60

24

Margen de Utilidad
(30%)
TOTAL VENTAS
Precio Real

Fuente: Elaboracin Propia


Produccin
Anual

18000

18000

19800

21780

23968

3. FINANCIAMIENTO DEL PROYECTO


3.1. Fuentes de Financiamiento

34
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------A continuacin, se describir la manera en la cual nuestro proyecto va ser financiado,
un punto importante a notar es que el mayor porcentaje de inversin, lo realizarn los
accionistas de la empresa.

CAPITAL S/.103, 657

AO 0

APORTE PROPIO (60%)

62,194.2

BANCO DE CREDITO (40%)

41,462.8

3.2. Tasa de Descuento Econmico y Financiero

COK = 0.048 = 4.8%

CPPK = 0.058 = 5.8%

3.3. Estructura de Financiamiento

Fuente de Financiamiento

S/. Monto

Costo
Financiero

APORTE PROPIO

62194,2

60%

4,8%

BANCO DE CREDITO

41462,8

40%

7,3%

Total Inversin Inicial

103657

100%

5,8%

35
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------3.4. Plan de pago de la deuda
Deuda Banco de Crdito
El monto del prstamo que nos concede esta entidad financiera es de S/. 42000 bajo
una tasa de inters anual del 18.25%. Los periodos de amortizacin son mensuales,
por lo que la conversin de la tasa antes mencionada da 1.41% mensual. El
financiamiento es de 5 aos (60 meses).
Con las variables antes mencionadas determinamos que el servicio de la deuda es de
S/. 1041.
TABLAS DE AMORTIZACIN
Cronograma de Pago de Deuda Bancaria:
TEA
18.25%
Periodo
Inters
Amortizacin
0
1
591
450
2
584
457
3
578
463
4
572
470
5
565
476
6
558
483
7
551
490
8
545
497
9
538
504
10
531
511
11
523
518
12
516
525
13
509
532
14
501
540
15
494
548
16
486
555
17
478
563
18
470
571
19
462
579
20
454
587
21
446
595
22
437
604
23
429
612
24
420
621
25
411
630
26
403
639
27
394
647
28
385
657
29
375
666
30
366
675

Banco de Crdito
TEM
Servicio de Deuda
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041

1.41%
Saldo
42,000
41,550
41,093
40,630
40,160
39,684
39,201
38,712
38,215
37,712
37,201
36,683
36,158
35,626
35,086
34,538
33,983
33,420
32,849
32,270
31,683
31,087
30,483
29,871
29,250
28,621
27,982
27,335
26,678
26,012
25,337

36
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------31
32
33
34
35
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60

AO
1
2
3
4
5

356
347
337
327
317
307
297
286
275
265
254
243
231
220
209
197
185
173
161
148
136
123
110
97
84
70
57
43
29
14

INTERES ACUMULADO
6,652
5,585
4,325
2,834
1,071

685
694
704
714
724
734
745
755
766
776
787
798
810
821
833
844
856
868
880
893
905
918
931
944
957
971
985
998
1,012
1,027

1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041
1,041

24,652
23,958
23,254
22,540
21,816
21,082
20,337
19,582
18,816
18,040
17,253
16,454
15,645
14,824
13,991
13,147
12,290
11,422
10,542
9,649
8,744
7,825
6,894
5,950
4,993
4,022
3,037
2,039
1,027
0

CUADRO RESUMEN
AMORTIZACION
CUOTAS ACUMULADAS
5,842
12,493
6,908
12,493
8,169
12,493
9,659
12,493
11,422
12,493

SALDO
36,158
29,250
21,082
11,422
0

3.5. Estados Financieros Proyectados EEGGPP

2008

2009

2010

2011

2012

526500

526500

542520

557568

575232

CONCEPTOS

VENTAS

37
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


----------------------------------------------------------------------------------------------------------

Costo de ventas
Costos de fabricacin

167404.9

167404.9

177939.92

187502

185673.7

359095.1

359095.1

364580.08

370066

389558.3

171264

171264

171264

171264

171264

7450

7450

8150

8800

9150

500

500

500

500

500

5824

5824

5824

5824

4699

174057.1

174057.1

178842.08

183678

203945.3

6652

5825

4325

2834

1071

167405.1

168232.1

174517.08

180844

202874.3

50221.53

50469.63

52355.124

54253.2

168232.1

174517.08

180844

202874.3

UTILIDAD BRUTA
Gastos administrativos
Gastos de exportacin
Gastos de ventas
Depreciacin

UTILIDAD OPERATIVA
Gastos Financieros
UTILIDADES ANTES DE
IMPUESTOS
Impuesto a la renta
167405.1
UTILIDAD NETA

38
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------3.6.

Ao

Flujos de Fondos Proyectados

UTILIDAD NETA

1
167405,1

Depreciacin

168232,1 174517,08

180844

202874,3

5824

4699

5824

5824

5824

Valor de Rescate

27782.5

(-) Inversin Inicial

-103657

Flujo de Caja
Econmico

-103657

Prstamo Banco
Crdito

173229,1

174056,1 180341,08

186668

207573,3

42000

(-) Amortizacin

-5842

-6908

-8169

-9659

-11422

(-) Intereses

-6652

-5585

-4325

-2834

-1071

0,3

1995,6

1675,5

1297,5

850,2

321,3

-61657

162730,7

163238,6 169144,58

175025,2

195401,6

(+) Escudo Fiscal


30% de Intereses
Flujo de Caja
Financiero

39
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------3.7. Flujo de Caja Econmico y Financiero

UTILIDAD NETA

167405,1

168232,1

174517,08

180844

202874,3

Depreciacion

5824

5824

5824

5824

4699

Ao

27782.5

Valor de Rescate
(-) Inversin Inicial

-103657

Flujo de Caja Econmico

-103657

Flujo de Caja Econmico

-103657

173229,1

174056,1

180341,08

186668

207573,3

173229,1

174056,1

180341,08

186668

207573,3

(-) Amortizacin

-5842

-6908

-8169

-9659

-11422

(-) Intereses

-6652

-5585

-4325

-2834

-1071

0,3

1995,6

1675,5

1297,5

850,2

321,3

-61657

162730,7

163238,6

169144,58

175025,2

195401,6

Prestamo Banco Crdito

(+) Escudo Fiscal


30% de Intereses
Flujo de Caja Financiero

42000

40
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------4.

EVALUACION ECONMICA FINANCIERA

1. Costo ponderado de capital


0.08 = Tasa de Retorno
0.1 = Porcentaje de aporte de cada accionista

APORTES

CANTIDAD DE
APORTACIN

RENTABILIDAD
ESPERA DE LA
INVERSIN %

Accionista 1

2239.2

10

COK

0.008
0.008
Accionista 2

2239.2

10

Accionista 3

2239.2

10

Accionista 4

2239.2

10

Accionista 5

2239.2

10

Accionista 6

2239.2

10

Banco

12,493

40

18.25

0.008
0.008
0.008
0.008

TOTAL COK

0.048

TOTAL CPPK

0.058

0.058

41
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------2. ndices de rentabilidad
2.1 Valor actual Neto VAN
Tde = 0.048
VANE= 173229,1+ 174056,1 + 180341,08 + 186668 + 207573,3 - 103657
(1+0.048)1 (1+0.048)2
(1+0.048)3 (1+0.048)4 (1+0.048)5
VANE = 921867,58 0 SE ACEPTA
Tdf = 0.058
VANF = 162730,7 + 163238,6 +
169144,58 + 175025,2 + 195401,6 - 61657
(1+0.058)1 (1+0.058)2 (1+0.058)3 (1+0.058)4 (1+0.058)5
VANF = 791210,6574 0 SE ACEPTA

2.2. Perodo de recuperacin de la inversin

PRI =

Io BNactacumuladoanteriordelPerio do
aoanterioralarecuperacion
+

BNactacumuladoposteriordelperi odo
totaldelainversion

Del Flujo de Caja Econmico

Periodo

Flujo Caja
Econmico

FSA (0.048%)

Beneficio Neto
Actualizado

0
1
2
3
4
5

-103657
173229,1
174056,1
180341,08
186668
207573,3

1
0.954198473
0.910494726
0.868792677
0.829000646
0.791031151

-103657
159737,69
165294,94
158477,16
154747,89
164196,95

Beneficio Neto
Acumulado
Actualizado
--------------159737,69
325032,63
483509,79
638257,68
802454,63

PRIe = 0 + (103657 0) = 0.648920114


159737,69

DeL Flujo de Caja Financiero

42
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------Periodo

Flujo Caja
Financiero

FSA (5.8%)

Flujo de Caja
Financiero
Actualizado

Flujo Caja Actualizado


Acumulado

0
1
2
3
4
5

- 61657
162730,7
163238,6
169144,58
175025,2
195401,6

1
0.945179584
0.893364446
0.844389835
0.798100033
0.754347858

-61657
153809,74
145831,56
142823,96
139687,62
147400,78

---------153809,74
299641,3
442465,26
582152,88
729553,66

PRIf = 0 + (61657 0) = 0.40086538


153809,74
El Periodo de Recuperacin Econmico y Financiero utilizado, segn los clculos
realizados seria al inicio de las operaciones del la puesta en marcha de nuestro
proyecto.
2.3. ndice de rentabilidad

IR =

IR E = 560428.3604 - 103657
103657

VAN Io
Io

= 4.406565504

IR F = 468014.6465 - 103657 = 3.515031754


103657

2.4. Beneficio costo


VANingreso
B

1
E VANegreso Io

B =
E

VAN Ingreso
1
VAN Egreso + Io

Td = 0.048%

Se debe tener en cuenta lo siguiente:


CONCEPTOS

2008

2009

2010

2011

2012

43
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------INGRESOS
VENTAS

526500

526500

542520

557568

575232

EGRESOS

346618,9

346618,9

357853,92

368066

366587,7

Depreciacin

5824

5824

5824

5824

4699

50221.53

50469.63

52355.124

54253.2

Impuesto a la Renta

VAN Ingreso:
526500
(1+0.048)1

+ 526500
(1+0.048)2

+ 542520

+ 557568

+ 575232

(1+0.048)3 (1+0.048)4 (1+0.048)5

VAN Ingreso = 2370389.037


VAN Egreso:

Egreso - Depreciacin + Impuestos

1 ao: 346618.9 - 5824 + 0

= 340794.9

2 ao: 396840.43 - 5824 + 50221.53 = 441237.96


3 ao: 357853.92 - 5824 + 50469.234 = 404385.044
4 ao: 368066 - 5824 + 52355.124

= 414597.124

5 ao: 366587.7 - 5824 + 54253.2

= 415016.9

340749.9
(1+0.048)1

+ 441237.96
(1+0.048)2

+ 404385.044
(1+0.048)3

+ 414597.124 + 415016.9
(1+0.048)4 (1+0.048)5

VAN Egreso = 1 750207.216

I =
2 370389.037
E 1 750207.216 + 103657

= 1.278620633 1

3. ANLISIS DE SENSIBILIDAD
Periodo Ingresos

Egresos

FSA 0.048%

Flujo actual de

Flujo actual de

Beneficio Neto

44
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------(Egresos
Depreciacin +
Impuesto)
0
1
2
3
4
5

0
526500
526500
542520
557568
575232

(103,657)
340749.9
441237.96
404385.044
414597.124
415016.9

Ingresos (8%)
Reducido

0.954198473
0.910494726
0.868792677
0.829000646
0.791031151

462194.6565
441025.4356
433630.4113
425246.294
418624.3169

VALOR ACTUAL NETO

egreso (6%)
Aumentado

344651.7964
425849.5258
372406.3712
364323.361
347988.7741

actualizado

(103,657)
117542.8601
15175.9098
61224.0401
60922.933
70635.5428

VII. CONCLUSIONES

45
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


--------------------------------------------------------------------------------------------------------- Se producirn aceites naturales de Sacha Inchi y de Castaa. El aceite Sacha
Inchi ser nuestro producto bandera. El Sacha Inchi tiene el mayor contenido
de omega 3 en comparacin a los otros aceites de semillas oleaginosas.
El Sacha Inchi es tambin una gran fuente proteica, que tras el proceso de
separacin del aceite, es convertida en harina y puede ser empleada en la
elaboracin de fideos, pan, alimento para nios, etc.
El aceite de castaa amaznica contiene cidos grasos esenciales, sales y
minerales como el selenio, por lo que es considerada combativa contra el
cncer.
El aceite de Sacha Inchi es un producto con mayor tiempo de vida til que sus
competidores.
El mercado considerado como el segmento es Estados Unidos, al cual ir
dirigida la lnea de productos de Aceites Naturales.
El tiempo estimado para recuperar la inversin y posicionar el producto en el
mercado internacional es de tres aos.
El mercado meta es inicialmente Miami, perteneciente al Estado de La Florida,
ya que es el primer puerto estadounidense por el cual ingresan la mayora de
productos peruanos de exportacin.
Es probable que el mercado estadounidense cuente con una demanda
insatisfecha sobre este tipo de aceite, lo cual beneficia nuestra incursin.

Actualmente, en el mercado peruano existe una sola empresa que produce


Sacha Inchi de manera orgnica para su propia industrializacin, con fines de
exportacin y an as esa produccin es insuficiente para satisfacer la
demanda.
Cabe mencionar tambin que el Sacha Inchi ha ganado en los aos 2004 y
2006 el concurso Aceites de semillas del mundo en Paris; y que adems ha

46
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


---------------------------------------------------------------------------------------------------------sido merecedor de otros 2 reconocimientos por la innovacin tecnolgica en su
extraccin.

RECOMENDACIONES

47
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

PROYECTO DE ACEITES NATURALES VEGETALES


--------------------------------------------------------------------------------------------------------- Se debe extender y promover el cultivo de Sacha Inchi por su alto contenido en
aceite y protena.
Se debe estudiar y evaluar parmetros de refinacin en el aceite crudo de
Sacha Inchi para su posterior industrializacin.
En la extraccin mecnica de Sacha Inchi, el tratamiento trmico ms
adecuado es empleando una temperatura de 105C y en un tiempo de 30
minutos.
Se debe examinar y estimar la disponibilidad, calidad y aprovisionamiento de
las materias primas y mano de obra calificada que requiere el proceso
productivo.
Se debe evaluar el impacto que el proyecto tendr sobre el medio ambiente,
as como considerar las acciones requeridas para su puesta en marcha.
Dado que el Sacha Inchi es tambin una gran fuente proteica y tiene
propiedades anticancergenos, puede utilizarse este hecho a manera de
marketing para su mayor incursin en el mercado.

48
Formulacin y evaluacin de proyectos de inversin

You might also like