ESTCIO PARTICIPAES S.A.

Companhia Aberta

CNPJ MF 08.807.432/0001-10
NIRE 33.3.0028205-0

FATO RELEVANTE
Estcio Participaes S.A. (Estcio ou Companhia Bovespa:ESTC3), em cumprimento ao disposto no
pargrafo 4 do Art. 157 da Lei no 6.404, de 15 de dezembro de 1976, conforme alterada, e na Instruo
da Comisso de Valores Mobilirios (CVM) n 358, de 03 de janeiro de 2002, conforme alterada, informa
ao mercado e ao pblico em geral, que o seu Conselho de Administrao aprovou em reunio realizada
em 25 de setembro de 2015 (RCA de 25.09.2015), a rerratificao dos termos e condies da terceira
(3) emisso pblica, pela Companhia, de debntures simples, no conversveis em aes, em srie nica,
da espcie quirografria (Emisso e Debntures, respectivamente), para distribuio com esforos
restritos, em consonncia com a Instruo da CVM n 476, de 16 de janeiro de 2009, conforme alterada
(Oferta Restrita), aprovados originalmente na Reunio do Conselho de Administrao da Companhia,
realizada em 20 de agosto de 2015, conforme Fato Relevante divulgado na mesma data, de modo a,
dentre outros, alterar (i) o valor total da Emisso, (ii) a quantidade de Debntures a serem emitidas e (iii)
os juros remuneratrios da Emisso.
Em vista do acima exposto, no mbito da Emisso, (i) sero emitidas 18.700 (dezoito mil e setecentas)
Debntures, com valor nominal unitrio de R$10.000,00 (dez mil reais) (Valor Nominal Unitrio),
totalizando, em 25 de setembro de 2015 (Data de Emisso), o valor de R$187.000.000,00 (cento e
oitenta e sete milhes de reais) para distribuio pblica no mbito da Oferta Restrita e (ii) as Debntures
faro jus ao pagamento de juros remuneratrios correspondentes a 112,0% (cento e doze por cento) da
variao acumulada das taxas mdias dirias DI - Depsitos Interfinanceiros de um dia, over extra-grupo,
expressas na forma percentual ao ano, com base em 252 (duzentos e cinquenta e dois) dias teis,
calculada e divulgada diariamente pela CETIP S.A. Mercados Organizados (CETIP) no informativo
dirio, disponvel em sua pgina na Internet (http://www.cetip.com.br) (Taxas DI e Juros
Remuneratrios, respectivamente), calculados de forma exponencial e cumulativa, pro rata temporis,
por dias teis corridos, incidentes sobre o Valor Nominal Unitrio desde a data de integralizao ou a data
do pagamento dos Juros Remuneratrios imediatamente anterior, o que tiver ocorrido por ltimo, e paga
ao final de cada perodo de capitalizao, at a data de vencimento, qual seja, 25 de setembro de 2017,
na forma prevista no Instrumento Particular de Escritura da Terceira (3) Emisso Pblica de Debntures
Simples, No Conversveis em Aes, em Srie nica, da Espcie Quirografria, para Distribuio com
Esforos Restritos, da Estcio Participaes S.A. (Escritura).
As demais condies da Oferta Restrita e da Emisso, que no foram, conforme aplicvel, retificadas no
mbito da ata da RCA de 25.09.2015 permanecem inalteradas, tendo sido ratificadas pelo Conselho de
Administrao da Companhia. Ainda, a Companhia esclarece que a alterao dos termos e condies da
Emisso ser devidamente formalizada mediante a celebrao de aditamento Escritura, estando a
Diretoria da Diretoria da Companhia autorizada a tomar todas e quaisquer providncias e a celebrar todos
e quaisquer instrumentos necessrios realizao da Oferta e da Emisso, incluindo, mas no se limitando
celebrao do referido aditamento.
Ressalta-se ainda que (i) a Emisso destinada exclusivamente a investidores conforme qualificados na
Instruo CVM 476, (ii) os recursos captados por meio da Emisso sero destinados para reforo de caixa
da Companhia para fazer frente sua poltica de expanso e investimentos bem como (iii) a Emisso no
possui qualquer garantia.
A ata da RCA de 25.09.2015 que deliberou sobre a rerratificao dos termos e condies da Emisso e da
Oferta est disponvel para consulta nos websites da Companhia e da CVM.
Este fato relevante tem carter exclusivamente informativo, nos termos da legislao em vigor, e no
deve ser interpretado como um material de venda e/ou divulgao das Debntures.
Rio de Janeiro, 25 de setembro de 2015.
Virglio Deloy Capobianco Gibbon
Diretor Financeiro e de Relaes com Investidores

DOCS-SP - 273882v1