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Javier Merino
jmerino@areadelvino.com
El consumo total de vinos en Argentina era superior a 154 millones de cajas (12 botellas)
hace 20 aos mientras que en 2015 se consumi un 25% menos. Sin embargo, el nivel
mnimo se observ en 2011 con 107 millones de cajas, desde ese momento se han
recuperado 12 millones de cajas de consumo de vino que compensaron las cadas de
volmenes exportados como consecuencia de que el tipo de cambio comenz a retrasarse
en relacin a la inflacin.
En 2006 los despachos entre ambos envases se equiparan y en 2010 se llega a la mxima
brecha a favor de los embotellados que continan su expansin hasta 2013 cuando alcanzan
su mximo nivel con ms de 63 millones de cajas. Es justamente desde ese momento que
comienza un ruptura de la tendencia de crecimiento del vino embotellado que desde 1995
se haba duplicado para disminuir en los ltimos dos aos en 4,5 millones de cajas que
fueron sustituidas en ms de 2 millones de cajas por vinos envasados en tetrabrik.
Los diferentes mercados
Adems del desplazamiento de consumidores entre franjas de vinos de distintos precios hay
que entender que los consumidores tienen distintos sustitutos en cada una de esas franjas.
As, los vinos de ms bajo precio compiten agresivamente en los mercados de bebidas
alcohlicas de menor graduacin y con bebidas sin alcohol. Por otra parte, en esa franja hay
mucha sensibilidad a las variaciones de precios. El caso ms claro se manifiesta entre el
precio del vino en tetrabrik y la cerveza.
A medida que se asciende en la pirmide de precios comienza una fuerte competencia entre
los vinos que est ms relacionada tambin con los precios relativos pero ahora entre
distintas marcas. Es as como se puede observar la guerra de precios con promociones en
lo supermercados. All las ofertas ocasionales de una u otra marca generan decisiones de
cambios por parte de los consumidores.
Ya en la franja ms alta los precios juegan un papel importante pero es el posicionamiento y
prestigio lo que marca la diferencia. Cuando hay condiciones macroeconmicas que
reducen los niveles de ingresos de la poblacin se pueden observar desplazamientos hacia
abajo en los consumos, lo que se denomina tradedown y se consolidan ms entre los
consumidores las marcas de mayor prestigio o posicionamiento.
Segn puede observarse en la evaluacin de los movimientos de consumo de bebidas que
hace la consultora CCR se observ un aumento del 5,1% en bebidas con alcohol,
impulsadas por el aumento de cervezas y del 5% en bebidas sin alcohol impulsadas por los
jugos lquidos. En el primer caso los perdedores fueron las bebidas de alta graduacin
alcohlica y entre las sin alcohol las de jugos lquidos para diluir. El vino, mostr el
comportamiento sealado por los despachos del INV y creci en vinos comunes mientras
que cay en vinos finos.
vinos pues muchos consumidores compraron vinos algo ms caros que lo habitual en el
comercio pues estaban ahorrando la compra de los mismos vinos en restaurantes donde
los precios para la misma etiqueta es mucho ms elevada.
Como se observa del relevamiento de precios de Area del Vino en supermercados para
distintas categoras de vinos el crecimiento promedio de precios ha sido del 21,9% en el
ltimo ao con una gran dispersin en cuanto a variaciones. Mientras los vinos de precios
ms bajos han evolucionado por debajo de la inflacin promedio aquellos de precios ms
elevados han crecido a niveles parecidos a los que se observ en el rubro Esparcimiento.
tetrabrik que creci slo un 9,8% y su influencia sobre el precio promedio global es muy
elevada pues representa el 42% del consumo total de vinos en Argentina.
Tal cual se argumentaba antes compite con la cerveza y la variacin de precios se encuentra
por debajo de sta lo cual augura que se mantendr su expansin pues recibe el aporte de
consumidores de franjas de precios ms elevadas (finitos) y de consumidores de cerveza.
No es menos cierto que la otra cara de estebajo incremento de precios es la casi nula
rentabilidad del sector que presiona con fuerza a otros costos como es el caso del vino de
traslado y esto hace insostenible su mantenimiento en el largo plazo.