IFRS Global Office

Abril 2012

IFRS industry insights

IASB emite borrador para discusin
pblica revisado sobre el reconocimiento
de ingresos ordinarios luces para la
industria de seguros

El ED revisado
es el paso
siguiente en el
desarrollo de un
estndar
completamente
nuevo sobre el
reconocimiento
de ingresos
ordinarios y
sigue amplia
actividad de
consulta y
nuevas
deliberaciones
sobre las
propuestas
contenidas en el
ED original
emitido en Junio
2010.

El 14 de noviembre de 2011, la International

Accounting Standards Board (IASB) y la US Financial
Accounting Standards Board (FASB) emitieron
conjuntamente el borrador vuelto a ser expuesto
ED/2011/6 Revenue from Contracts with Customers
[Ingresos ordinarios provenientes de contratos con
los clientes] (el ED revisado). El ED revisado es el
paso siguiente en el desarrollo de un estndar
completamente nuevo sobre el reconocimiento de
ingresos ordinarios y sigue amplia actividad de
consulta y nuevas deliberaciones sobre las
propuestas contenidas en el ED original emitido en
Junio 2010. Si bien la base conceptual subyacente
permanece sin modificacin, IASB y FASB
(colectivamente las Juntas) cambiaron muchos
aspectos detallados de las propuestas del ED
original. Como resultado de esos cambios y de la
importancia que el elemento de lnea ingresos
ordinarios tiene para los usuarios de los estados
financieros, las Juntas decidieron exponer para
comentario pblico el ED revisado. El perodo para
comentarios termina el 13 Marzo 2012. La fecha
efectiva del estndar propuesto no ser antes que
para los perodos de presentacin anual de reportes
que comiencen en o despus del 1 Enero 2015,
permitiendo IASB la aplicacin temprana.
Esta publicacin de IFRS Industry Insight resalta los
aspectos del ED revisado, as como tambin las
secciones pertinentes y las decisiones tentativas del
proyecto de contratos de seguro que pueden afectar
a las entidades de seguro.
Recientemente, las Juntas han alineado ciertos
aspectos del proyecto de contratos de seguro con los
del proyecto de ingresos ordinarios, potencialmente
creando ms paralelos entre los proyectos que los
que inicialmente fueron considerados. Esto es
particularmente importante porque los contratos a
honorarios fijos que de otra manera daran
satisfaccin a la definicin de un contrato de seguro
probablemente estaran fuera del alcance del
proyecto de contratos de seguro. De acuerdo con
ello, las entidades contabilizaran esos contratos
aplicando los principios de la orientacin sobre el
reconocimiento de los ingresos ordinarios.

Dados los puntos de interseccin entre los proyectos

de contratos de seguro y de reconocimiento de los
ingresos ordinarios, las entidades necesitarn
entender la contabilidad de ambos proyectos para
evaluar qu tan significativamente los nuevos
estndares pueden afectar sus actuales polticas de
contabilidad.
Antecedentes
El principio central del ED revisado es que la entidad
tiene que reconocer los ingresos ordinarios para
describir la transferencia de los bienes o servicios
prometidos a los clientes a una cantidad que refleje
la consideracin a la cual la entidad espere tener
derecho a cambio por esos bienes o servicios.
El ED revisado aplicara a todos los contratos con los
clientes diferentes a los que estn dentro del alcance
de los estndares de arrendamiento, seguros o
instrumentos financieros y a los intercambios nomonetarios entre entidades en la misma lnea de
negocios para facilitar las ventas a los clientes o a los
clientes potenciales diferentes a las partes del
intercambio.
Las propuestas revisadas listan cinco pasos para que
las entidades los sigan en el reconocimiento de los
ingresos ordinarios de los contratos dentro del
alcance del ED revisado:
1.

Identifique el contrato con el cliente;

2.

Identifique las obligaciones de desempeo

separadas contenidas en el contrato;

3.

Determine el precio de transaccin;

4.

Asigne el precio de transaccin a las

obligaciones de desempeo separadas
contenidas en el contrato; y

5.

Reconozca los ingresos ordinarios cuando la

entidad satisfaga la obligacin de desempeo.

El objetivo del
desempaquetamiento
es contabilizar el
componente del
contrato de
seguro de la
misma manera
como sera
contabilizado un
contrato
independiente
con las
caractersticas
del componente
desempaquetado.

Adems, el ED revisado contiene ciertos cambios

notables tales como requerir la capitalizacin de
ciertos costos de la obtencin y el cumplimiento de
un contrato y enmienda el criterio para el
reconocimiento de las prdidas en ciertas
obligaciones de desempeo onerosas. En
comparacin con los requerimientos actuales de los
IFRS, el ED revisado tambin requerira revelaciones
significativamente ampliadas acerca del
reconocimiento de los ingresos ordinarios,
incluyendo informacin cuantitativa y cualitativa
acerca de:

la cantidad, oportunidad, e incertidumbre de los

ingresos ordinarios (y de los flujos de efectivo
relacionados) provenientes de los contratos con
los clientes;

el juicio, y los cambios en el juicio, ejercidos en

la aplicacin de las determinaciones de la
propuesta; y

los activos reconocidos a partir de los costos

para obtener o cumplir un contrato con el
cliente.

Excepciones al alcance de los contratos de

seguro
Como parte del proyecto de contratos de seguro, las
Juntas tentativamente decidieron definir un contrato
de seguro como un contrato segn el cual una parte
acepta de otra parte riesgo de seguro importante
mediante acordar compensar al tomador de la pliza
si un evento futuro incierto especificado afecta de
manera adversa al tomador de la pliza. Segn
algunos contratos, un prestador de servicio le carga
a sus clientes un honorario fijo a cambio por el
acuerdo para prestarles servicios si ocurre un evento
futuro incierto.
Esos contratos satisfacen la definicin de un contrato
de seguro. Sin embargo, las Juntas acordaron
excluir del alcance del estndar de contratos de
seguro a los contratos de honorarios fijos. La
excepcin del alcance aplicara a cualquier contrato
de honorarios fijos que preste un servicio como su
propsito principal y muestre todas las
caractersticas siguientes:

la fijacin del precio del contrato no se base en

la valoracin del riesgo asociado con un cliente
individual;

el contrato compensa a los clientes mediante

prestar un servicio, ms que mediante pagar
efectivo; y

el tipo de riesgo transferido se relaciona

principalmente con la utilizacin (o frecuencia)
de los servicios relacionados con el riesgo
general transferido.

Los contratos que pueden satisfacer el criterio para

la excepcin del alcance incluiran los acuerdos de
capitacin y otros acuerdos de servicios mdicos a
precio fijo en los que el cliente no tiene certeza de
recibir un servicio del proveedor a menos que
ocurran ciertos eventos mdicos, tpicamente el
mantenimiento pagado por anticipado a precio fijo y
los contratos de reparacin a precio fijo, as como
tambin los programas tradicionales de asistencia en
carretera. Si bien esos tipos de contratos a precio fijo
exponen a sus vendedores ante el riesgo
relacionado con eventos inciertos, a menudo no
transfieren riesgo de seguro importante (i.e., los
beneficios adicionales debidos a la ocurrencia de
tales eventos inciertos no son significativamente ms
que los beneficios que el contrato entregara en
todas las otras circunstancias) y, por consiguiente,
no daran satisfaccin a la definicin tentativa de un
contrato de seguro.
Adems de la nueva exclusin del alcance segn
honorarios fijos, las Juntas tentativamente afirmaron
todas las excepciones al alcance inicialmente
propuestas en el borrador para discusin pblica
sobre contratos de seguro, DE IASB, y las
trasladaron del texto actual del IFRS 4 Contratos de
seguro. De acuerdo con ello, las entidades
contabilizaran tales contratos (e.g., garantas de
producto) mediante la aplicacin de los IFRS que
sean aplicables incluyendo en ciertos casos el de
reconocimiento de los ingresos ordinarios.
Puntos potenciales de interseccin
Las Juntas han tenido en cuenta que los proyectos
de ingresos ordinarios y de seguros contienen
ciertos problemas comunes (e.g., si el valor del
dinero en el tiempo debe ser considerado, as como
el tratamiento de los costos de adquisicin del
contrato y los contratos onerosos), y han
considerado si requerimientos similares de
contabilidad deben aplicar a esos elementos, o si
otras consideraciones justificaran diferentes
tratamientos de contabilidad. De acuerdo con ello,
han surgido varios puntos de potencial interseccin.
Des-empaquetamiento, de las obligaciones para
entregar bienes o servicios, del contrato de
seguro anfitrin
El objetivo del des-empaquetamiento es contabilizar
el componente del contrato de seguro de la misma
manera como sera contabilizado un contrato
independiente con las caractersticas del
componente des-empaquetado. Una vez que las
Juntas lleguen a un acuerdo sobre qu debe ser
des-empaquetado (o separado y potencialmente
desagregado como es el caso de los componentes
de la inversin), tambin se necesitar llegar a un
acuerdo respecto de qu orientacin debe aplicar al
componente des-empaquetado.

Dado que tales contratos estaran fuera del alcance

de la orientacin sobre contratos de seguro, las
entidades los contabilizaran segn la orientacin
para el reconocimiento de los ingresos ordinarios.

Cuando un
contrato de
seguro es desempaquetado, el
asegurador
necesitar
asignar entre los
componentes los
flujos de
efectivo del
contrato de
seguro.

Las Juntas tentativamente confirmaron que los bienes

y servicios podran ser des-empaquetados del
componente seguro con base en una modificacin del
criterio de reconocimiento de los ingresos ordinarios
para la identificacin de las obligaciones de
desempeo separadas. A pesar de este acuerdo,
todava sutiles diferencias potencialmente importantes
surgen de esta decisin y se discuten abajo.
Bienes o servicios potenciales que pueden ser
des-empaquetados
El proyecto de contratos de seguro no puede
proporcionar una lista de los bienes o servicios que
pueden requerir des-empaquetamiento segn el
estndar, principalmente porque las Juntas consideran
que cualquier lista puede detener que las entidades
realicen la evaluacin necesaria de las circunstancias
especficas para determinar si se satisface el criterio
de des-empaquetamiento. Las Juntas consideran que
la conclusin acerca del des-empaquetamiento debe
depender de los hechos y circunstancias.
Por ejemplo, los chequeos mdicos, que son un
servicio comnmente prestado junto con contratos de
seguros de salud, son un servicio que puede requerir
des-empaquetamiento. En algunos casos, como
menudo es el caso con los seguros de salud, la
obligacin para prestarle tal servicio al tomador de la
pliza sera des-empaquetada con base en el criterio
desarrollado por las Juntas. En otros casos, los
chequeos mdicos pueden ser percibidos como una
actividad contingente de la obligacin del asegurador
para cumplir su obligacin de seguro y de acuerdo con
ello el componente no sera des-empaquetado.
Identificacin de las obligaciones de desempeo
separadas
Uno de los requerimientos fundamentales del ED
revisado es que las entidades identifiquen cada una
de las obligaciones de desempeo separadas,
requiriendo la agregacin de los bienes y servicios
que no sean distintos. El ED revisado refina la
definicin de distinto y, excepto tal y como se explica
abajo, un bien o servicio es distinto si se satisface
alguno de los criterios siguientes:
a)

la entidad regularmente vende por separado el

bien o servicio; o

b)

el cliente se puede beneficiar del bien o servicio

ya sea por s mismo o junto con recursos que
estn fcilmente disponibles para el cliente.

Segn el proyecto de contratos de seguro, solamente

seran des-empaquetadas las obligaciones para
entregar bienes o servicios que sean distintos; totas
las otras obligaciones seran medidas como parte del
contrato de seguro ms amplio.
Cuando un contrato de seguro es des-empaquetado,
el asegurador necesitar asignar entre los
componentes los flujos de efectivo del contrato de
seguro. Dificultades importantes en la asignacin de
los flujos de efectivo es probable que surjan cuando
los flujos de efectivo se relacionen con ms de un
componente, como es el caso con muchos acuerdos
de seguro, las cuales pueden conducir a costos y
complejidades importantes para los aseguradores con
un nmero amplio de contratos sujetos a desempaquetamiento.
Honorarios por administracin del activo
El ED revisado puede impactar la oportunidad del
reconocimiento de los ingresos ordinarios para los
honorarios por administracin del activo (i.e., contratos
con consideracin variable), que es una fuente
importante de ganancias para muchos aseguradores
de vida, mediante limitar la cantidad acumulada de los
ingresos ordinarios reconocidos en un perodo dado
hasta una cantidad que no debe exceder la cantidad a
la cual la entidad est razonablemente asegurada a
tener derecho.
La entidad estara razonablemente asegurada a tener
derecho a la cantidad de la consideracin asignada a
la obligacin de desempeo satisfecha solamente si
se satisfacen ambos de los criterios siguientes:

la entidad tiene experiencia con tipos similares de

obligaciones de desempeo (o tiene otra
evidencia tal como acceso a la experiencia de
otras entidades); y

la experiencia (u otra evidencia) de la entidad es

predictiva de la cantidad de consideracin a la
cual la entidad tendr derecho a cambio por
satisfacer esas obligaciones de desempeo.

No obstante esos criterios, un bien o servicio

contenido en un paquete de bienes o servicios
prometidos no es distinto, y por consiguiente el
paquete de bienes o servicios sera tratado como una
sola obligacin de desempeo, si se satisfacen ambos
de los criterios siguientes:
a)

los bienes o servicios contenidos en el paquete

estn altamente interrelacionados y transferirlos
al cli ente requiere que la entidad tambin preste
un servicio importante de integracin de los
bienes o servicios en el(os) elemento(s)
combinado(s) que el cliente ha contratado, y

b)

el paquete de bienes o servicios de manera

importante es modificado o personalizado con el
fin de cumplir el contrato.

El ED revisado
propone que los
costos
incrementales
de la obtencin
de un contrato
con un cliente
deben ser
reconocidos
como activo si
la entidad
espera recuperar
esos costos.

Este aspecto del ED revisado puede probar ser uno

de los ms importantes para las compaas de
seguros.
La estructura de honorarios de muchas compaas de
seguro para la administracin de cuentas separadas u
otros tipos de vehculos de inversin ofrecidos a sus
clientes generalmente consta de una mezcla de
honorarios de administracin base y compensacin
basada en el desempeo. Si bien el ED revisado no
se espera que afecte de manera importante el
reconocimiento de los honorarios de administracin
base, el efecto en los honorarios basados en el
desempeo (que constituyen consideracin variable)
puede ser ms importante porque tales honorarios
solamente seran reconocidos una vez que estn
razonablemente asegurados.
Las entidades necesitarn considerar si su poltica
actual para el reconocimiento de los ingresos
ordinarios basados en el desempeo continuar
siendo apropiada con base en las propuestas
revisadas. Quienes actualmente reconozcan los
ingresos ordinarios con base en las proyecciones del
desempeo futuro podran experimentar un cambio
importante en su patrn de reconocimiento de los
ingresos ordinarios dado que segn el ED revisado
los honorarios basados en el desempeo pueden no
considerarse razonablemente asegurados sino hasta
el final del perodo de desempeo. En las situaciones
en las que los honorarios de desempeo estn sujetas
a determinaciones con clusula de devolucin, las
propuestas revisadas pueden resultar en diferir
durante un perodo importante de tiempo esos
ingresos ordinarios por honorarios contingentes antes
que los honorarios hayan sido recibidos por la
compaa de seguros (e.g., hasta completar la
respectiva transaccin o el respectivo perodo de
desempeo).
Segn el umbral de razonablemente asegurado que
tiene el ED revisado, an si las entidades con
acuerdos de honorarios basados en el desempeo
tengan experiencia con contratos similares, esa
experiencia puede no ser predictiva de la cantidad de
la consideracin dado que depende de factores fuera
del control de la entidad, incluyendo las fluctuaciones
en el riesgo de mercado y los retornos de los activos
bajo administracin. En consecuencia, las entidades
pueden no ser capaces de reconocer la consideracin
variable con base en proyecciones del desempeo
futuro.
Sin embargo, las respuestas recientes al ED revisado
sealan que algunos constituyentes consideran que
los estimados de los honorarios basados en el
desempeo pueden ser asegurados razonablemente y
por consiguiente no estaran sujetos a la limitacin de
la cantidad de los ingresos ordinarios que pueden ser
reconocidos, an si la cantidad final de los ingresos
ordinarios est sujeta a la volatilidad proveniente de
los precios de mercado de los activos asociados en
administracin. Esas personas que respondieron
solicitaron que las Juntas aclaren los factores
(incluyendo la volatilidad en los precios de mercado)
usados para determinar cuando los honorarios
basados en el desempeo estaran o no estaran
razonablemente asegurados.

Otros honorarios y otros cargos

Los emisores deberle a un corredor o a un fondo
mutuo que distribuye productos patrocinados por los
cuales recibe pagos distribuido desde el inicio hasta el
final u honorarios recibidos por anticipado.
El ED revisado requiere la valoracin de si los
honorarios recibidos por anticipado califican como una
obligacin de desempeo. Si los honorarios recibidos
por anticipado fueran determinados que no
representan una obligacin de desempeo separada
(i.e., no resultan en la transferencia del servicio
prometido), el reconocimiento de los ingresos
ordinarios sera diferido y los ingresos ordinarios
seran reconocidos durante el perodo de servicio.
Esto puede ser un cambio en relacin con la prctica
actual.
Costos de adquisicin del contrato
El ED revisado propone que los costos incrementales
de la obtencin de un contrato con un cliente deben
ser reconocidos como activo si la entidad espera
recuperar esos costos. Costos incrementales son los
costos que una entidad incurre en sus esfuerzos
exitosos para obtener un contrato con un cliente y que
no habran sido incurridos si el contrato no hubiera
sido obtenido (e.g., la comisin por ventas). Los
costos que habran sido incurridos independiente de si
el contrato fue obtenido deben ser reconocidos como
gasto cuando se incurre en ellos, a menos que de
manera explcita sea cargables al cliente
independiente de si se obtuvo el contrato. Como
expediente prctico, los costos de adquisicin
incurridos pueden ser llevados al gasto en lugar de ser
capitalizados, para los contratos en los que el perodo
para el reconocimiento de loa ingresos ordinarios
asociados se espera que sea un ao o menos. Los
costos capitalizados deben ser amortizados sobre
una base sistemtica consistente con el patrn de
transferencia de los bienes o servicios con los cuales
se relaciona el activo. El perodo puede extenderse
ms all del trmino inicial del contrato con el cliente
(e.g., considerando las renovaciones del contrato y los
servicios subsiguientes relacionados).
Los aseguradores frecuentemente pagan honorarios a
terceros para distribuir sus productos. En la ronda
reciente de cartas comentario, las entidades les han
preguntado si los honorarios de terceros satisfacen la
definicin propuesta de costos incrementales
incurridos en la obtencin de un contrato (que podran
ser diferidos como un activo y amortizados de una
manera consistente con el patrn de transferencia de
los servicios) o deben ser considerados costos para el
cumplimiento de la obligacin de desempeo segn el
contrato (que seran llevados al gasto cuando se
incurra en ellos) o estaran excluidos del alcance del
ED revisado.

 las Juntas
han ampliado el
cronograma del
proyecto de
contratos de
seguro

Pasos siguientes
El estndar final sobre ingresos ordinarios
actualmente se espera que sea emitido en el
primer trimestre del 2013. Por comparacin, las
Juntas han ampliado el cronograma del proyecto
de contratos de seguro con un nuevo documento
de debido proceso (un volver a exponer o una
revisin del borrador, realizada por el personal, del
nuevo IFRS) que se espera sea publicado en
algn momento en la segunda mitad del 2012.
Con base en este cronograma actual la fecha
efectiva del estndar final de seguros es probable
que est alineada con la del estndar revisado
sobre instrumentos financieros el 1 enero 2015 o
2016.

Esta es una traduccin al espaol de la versin oficial en ingls de IFRS industry insights April 2012 IASB issues
revised exposure draft on revenue recognition insights for the insurance industry, publicado por Deloitte LLP (UK)
Traduccin realizada por Samuel A. Mantilla, asesor de investigacin contable de Deloitte &Touche Ltda., Colombia, con
la revisin tcnica de Csar Cheng, Socio Director General de Deloitte & Touche Ltda., Colombia.
Deloitte se refiere a una o ms de las firmas miembros de Deloitte Touche Tohmatsu Limited, una compaa privada del Reino Unido
limitada por garanta, y su red de firmas miembros, cada una como una entidad nica e independiente y legalmente separada. Una
descripcin detallada de la estructura legal de Deloitte Touche Tohmatsu Limited y sus firmas miembros puede verse en el sitio web
www.deloitte.com/about.
Deloitte presta servicios de auditora, impuestos, consultora y asesoramiento financiero a organizaciones pblicas y privadas de diversas
industrias. Con una red global de firmas miembros en ms de 150 pases, Deloitte brinda sus capacidades de clase mundial y su profunda
experiencia local para ayudar a sus clientes a tener xito donde sea que operen. Aproximadamente 195.000 profesionales de Deloitte se han
comprometido a convertirse en estndar de excelencia.
2012 Deloitte Touche Tohmatsu Limited