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INTEGRANTE:
ESTRADA PACO YULY ALEXANDRA
2016
CAPITULO I
CONCEPTOS PREVIOS
1.1 Efectivo
El efectivo es el dinero de curso legal con que dispone la empresa en caja o en los
saldos de las cuentas corrientes de los bancos, es decir que el dinero o la inversin en el
efectivo no producen ninguna rentabilidad a la empresa
1.1.1
la fecha en que se cambie sea original , es decir que pueda la empresa obtener una
prdida o una ganancia
1.2.1
CAPITULO II
Ejemplos
Incrementar ventas al contado
Pedir anticipos a clientes
Reducir plazos de crdito
2.3.3 Disminuir las salidas de dinero
Ejemplos
Negociar mejores condiciones (reduccin de precios con los proveedores)
Reducir desperdicios en la produccin y dems actividades de la empresa
Hacer bien las cosas desde la primera ves
2.3.4 Demorar las salidas de dinero
Ejemplos
Negociar con los proveedores los mayores plazos posibles
Adquirir los inventarios y otros activos en el momento ms prximo a cuando se
van a necesitar
2.4 Estrategias Bsicas
Cobrar lo ms rpido posible, sin perder ventas futuras, esto podr realizar a travs
del control de las condiciones de crdito nos encontramos con el descuento por
pronto pago y el periodo de crdito
2.4.3 acelerar la rotacin de inventarios lo ms pronto posible
Se logra atreves de
costos de los saldos insuficientes, aqu se consideran todos aquellos gastos que
sean necesarios para la consecucin del efectivo, es decir los costos de transaccin
de valores a efectivos, las cuentas perdidas por no contar con el efectivo ,los gastos
en la consecucin de un prstamo , el costo relacionado a nuestra imagen entre los
proveedores , dejando a veces de suministrar mercadera .
los costos por mantener saldos de efectivo excesivos, que va a estar representado
por el no aprovechamiento de invertir el efectivo ocioso, aunque sea temporalmente
a una tasa de inters determinada.
los costos de manejo y de administracin, los cuales van a estar relacionado con
los gastos de personal y de operaciones propias de la administracin del efectivo.
Uno de los instrumentos del que nos vamos a valer es el presupuesto de efectivo , como se
expuso anteriormente en lo referente a la planificacin de la empresa mediante la
estimacin de las entradas y salidas de efectivo tomando en consideracin todo lo expuesto
en los factores a tomar en cuenta para determinar el saldo de efectivo , vamos a visualizar
en que momento es necesario acudir a un financiamiento externo o si hay necesidad de
vender valores negociables como tambin si existe efectivo ocioso que hay que invertir en
valores negociables para que sea rentable . el presupuesto de efectivo nos va a indicar en
qu periodo determinado va a ser necesario el efectivo .
Otros instrumentos que nos va a permitir determinara las necesidades de fondo, van a ser
los estados financieros proyectados as como el estado fuente y uso de fondos proyectados
que nos van a indicar los recursos necesarios, este mtodo es utilizado ms que todo para la
la planificacin financiera a corto plazo .
2.5.3 saldo mnimo requerido no es ms que la consideracin del saldo optimo del
efectivo
Existen diferentes formas de determinar el saldo ptimo de efectivo de los cuales vamos a
considerar solo unos cuantos
El saldo de efectivo ptimo puede ser determinado de manera grafica
El saldo de efectivo ptimo va a ser aquel donde se minimiza el costo
De mantener efectivo en donde se van a considerar tres tipos de costos y que ya se
describieron anteriormente son:
Costo de saldo excesivo
Costo de saldo insuficiente
Costo de administracin y manejo
CAPITULO 3
Fue en EE.UU en los aos 60 donde apareci el trmino CASH FLOW, adquiriendo
rpidamente difusin traspasando las fronteras de origen en corto tiempo.
Las medidas de control con el trascurso del tiempo han venido adquiriendo mayor atencin
por parte del usuario, ofrecindole con ello una gran ayuda en lo referente a la toma de
decisiones.
Hay que hacer hincapi en aquellas medidas de control ,so se guan a un tipo o patrn
comn si no que este lo lleva a cabo cada individuo interesado .dicha situacin fue
evolucionando dado que ya no era suficiente la inversin simple , ya que requeran
inversin ms fuerte que pudieran respaldar los grandes volmenes de produccin fue asi
que surgieron empresas ms formales en cuanto a su administracin , pues la informacin
ya no era requerida por una sola persona , sino que deba satisfacer la in quietud del grupo
de personas que haban efectuado una nueva aportacin .
Se han establecido grupos referentes al concepto del CASH FLOW , los que asimilan al
concepto de recursos generados , siendo este sentido una concepcin esttica , y los
mantienen el termino en aceptacin dinmica , de tal forma que en la concepcin esttica se
considera como la suma de los beneficios y amortizaciones obtenidas en un ejercicio o
ejercicios determinados mientras que en la dinmica se define como la diferencia entre las
entradas y las salidas de dinero durante un periodo determinado o sea como loa diferencia
entre dos flujos disponibles de dinero de signo contrario
Dentro de la aceptacin del CASH-FLOW, al tratarse como resultado de dos corrientes o
flujo de tesorera de signo contrario, encontramos la parte referente a las entradas
denominadas flujo de entrada (cash-inflow),y las salidas de caja llamadas flujo de salida
(cash-outflow).
Es precisamente el alto costo del dinero que se refleja en esta poca, lo que provoca a
enfatizar con mayor prioridad, anlisis que nos permitan emitir criterios satisfactorios
Sobre el manejo del efectivo .criterios que vigilan la posicin de liquidez que guarda una
empresa, al juzgar que los manejos de dinero que se llevan a cabo repercuten
sustancialmente sobre la situacin financiera de un periodo determinado, y con la escasez
de efectivo, se suscitara una malversacin de fondos, as como mantener estticas sumas
importantes que bien manejadas podran ser redituables a travs de un mecanismo de
inversin.
Es as que dentro de una entidad es de vital importancia que se cuente con una persona
que, teniendo capacidad, responsabilidad y tica profesional, se dedique a hacer uso de
cualquier disponible a su alcance para obtener ptimos rendimientos sobre este
ventas de contado
cobro por ventas a crdito
financiamientos de bancos
ventas de activo fijo
ventas de desechos
intereses cobrados
Por el contrario de los ingresos son infinitos podemos citar los siguientes:
a)
b)
c)
d)
e)
sueldos
materias primas
impuestos
dividendos
seguros
El saldo efectivo
El saldo efectivo neto es la diferencia que resulta entre las entradas de efectivo menos
salidas de efectivo
De operacin
de precaucin
De especulacin
Compensatorio (saldo mnimo que obligan a mantener los bancos)
El saldo ptimo efectivo (SOE) encausa el estudio y evaluacin del minino de efectivo en
caja y bancos que necesita una empresa para el desarrollo normal y ordinario definido como
reserva fondo de efectivos
Conclusiones
Es necesario conocer de la administracin de efectivo para poder determinar el
mnimo requerido al menor costo para el desarrollo normal y ordinario de sus
operaciones, tambin es muy importante para poder afrontar retos al que se
enfrentan las empresas en un mercado global donde la competencia es cada
vez ms estrecha, adems de los avances tecnolgicos en los procesos, las
finanzas juegan un papel muy importante dentro de ello