1420145013

CHAVEZ VILCHEZ KIARA MELISSA

profesor colacci
FINANZAS 2

CAPITULO II :

ACTIVOS
caja
Inversiones transitorias
cuentas por cobrar
inventarios
activos fijos
activos intangibles

PASIVO Y PATRIMONIO
5
10
50
45
90
10

deudas comerciales
deudas bancarias a corto plazo
bonos de largo plazo
PASIVO TOTAL
Capital suscrito
utilidades retenidas

Activo Total

210

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

BALANCE
cajas
unidades retenidas
activos intangibles
gastos comerciales
deudas bancarias de corto plazo
dividendos en efectivo
impuesto a las ganancias
cuentas a cobrar
deudas comerciales
capital suscrito
costo de las mercaderias vendidas
honorarios a directos y sindicos
inversiones transitorias

ESTADO DE
RESULTADOS

X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X

DATOS
Activos
deudas a corto plazo
deudas a largo plazo
acciones comunes
acciones preferentes
utilidad neta
PER
P. neto
a)

1000000
300000
100000
50000
40000
100000
10
560000

=( )/(
)
valor del libro de la acci

b)

=( )/(
)

11.2

=( )/(
)
Hallamos:
Ganancia por accion
PER

2
10

Entonces :

=( )/(
)
Precio por accion

FUENTES:
-La utilidad
-La depreciacin
-Aumento del capital ( y prima en colocacin de acciones )
-Aumento de los pasivos.
-Disminucin en los activos
USOS:
-Aumento de activos
-Disminucin de pasivos
-Prdidas netas
-Pago de dividendos o reparto de utilidades
-Readquisicin de acciones

20

USOS:
-Aumento de activos
-Disminucin de pasivos
-Prdidas netas
-Pago de dividendos o reparto de utilidades
-Readquisicin de acciones

BALANCE GENERAL DE LA EMPRESA MEMORIA SA DE 1998 AL 1999

MEMORIA SA
DIC 98 ($)
caja y bancos
5657
inversiones transitorias
cuentas por cobrar
629973
inventarios
46743
otros activos de corto plazo
94274
Total activo corriente
776647
activos fijos
121218
Total activo no corriente
121218
Activo Total
697865
cuentas por pagar
18617
otras deudas de corto plazo
24775
deudas sociales y fiscales
403666
deudas bancarias
63887
Total pasivo corriente
510945
otras deudas de largo plazo
78037
Total pasivo no corriente
78037
Pasivo total
5889662
Patriomonio neto
306884
Pasivo total + patrimonio neto
897866

DIC 99($)
154
120000
501066
21241
121872
764334
127380
127380
891714
123341
124516
218581
38226
504665
222975
222975
727639
164074
891714

FUENTE/USO
*
USO
FUENTE
FUENTE
USO
USO

FUENTE
FUENTE
USO
USO
FUENTE

**

*La variacion en el saldo de caja y bancos que es de 5657 a 154 surge entre fuentes y u
**La variacion del patrimonio neto es considerado una fuente en caso de ser resultado p

Hace el flujo de efectivo para el ao 99

ao 99 :
honorarios directores
amortizaciones

caja y bancos
inversiones transitorias
cuentas A cobrar
inventarios
otros activos de corto plazo
Total activo corriente
activos fijos
intangibles
otros activos a largo plazo
Total activo no corriente
Activo Total
cuentas por pagar
deudas sociales y fiscales
deudas bancarias
Total pasivo corriente
deudas bancarias
otras deudas de largo plazo
Total pasivo no corriente
Pasivo total
Patriomonio neto
Pasivo total + patrimonio

24500
74135
98635

DIC 98 ($) DIC 99($)

47617
34914
2851
1582
413568
473735
444495
706024
337743
433804
1246274
1650059
1501331
1495105
24000
66167
1525331
1561272
2771604
3211330
504556
595439
399918
685059
154747
167697
1,066,733
1448195
123958
38458
105141
266533
229099
302991
1295832
1751186
1475772
1460144
neto
2771604
3211330
1059221
1448195

FLUJO DE EFECTIVO DE LA EMPRESA PRIMAVERA SA DEL AO 1999

DIC 99($)

-12703
-1269
60167
261529
96061
403785
-6226
-24000
66167
35941
439726
90883
285141
12950
381,462
-85500
161392

Resultado operativo(EBIT)
depreciacion + amortizacion
EBITDA
cuentas a cobrar
inventarios
cuentas a pagar
deudas socilaes y fiscales
otros acivos a corto plazo
otros pasivos a corto plazo
cambios en el capital de trabajo
bienes de uso
intangibles
otros
cash flow operativo
deuda bancaria a corto plazo
deuda bancaria a largo plazo
intereses por deudas
intereses por activos
otras obligaciones de largo plazo
otros ingresos
otros egresos
honorarios directores y sindicos
total financiamiento
impuesto
cash flow neto
cash flow inicial
cash flow acumulado

274850
74135
348985
60167
261529
90883
285141
96061
-7503
-49236
67909
-24000
66167
189673
12941
-87500
-242246
3123
161392
181
-25885
-24500
-203545
0
-12703
47617
34914

Y PATRIMONIO

comerciales
bancarias a corto plazo
e largo plazo

es retenidas

PASIVO Y PATRIMONIO

50
10
80
140
50
20
210

FLUJO DE
EFECTIVO

998 AL 1999

rge entre fuentes y usos.

aso de ser resultado positivo.

ventas
CMV
utilidad bruta
gastos de administracion
gastos de comercializacion
resultado operativo
intereses por deudas
intereses por activos
otros gastos
otros ingresos
resultado sujeto a impuestos
impuesto a las ganancias
utilidad neta

DIC 99($)
3212870
1623272
1589598
438376
876372
274850
242246
3123
25885
181
8872
0
8872