ECONOMIA BANCARIA Y

CREDITICIA
LA HISTORIA Y EVOLUCION DEL SISTEMA BANCARIO Y CREDITICIO
Santo Toms de Aquino, la raz cristiana
Naci en Roccasecca, cerca de Aquino, Npoles. El hijo menor de 12 hijos del Conde Landulf de
Aquino. Sus primeros estudios fueron con los benedictinos en Montecassino, cerca del castillo de
sus padres.
Contina por cinco aos en la Universidad de Npoles. All supera a todos sus compaeros y se
demuestra su portentosa inteligencia. Conoce a los Padres Dominicos (comunidad recin
fundada) y entra con ellos pero su familia se opone. Trata de huir hacia Alemania, pero por el
camino lo sorprenden sus hermanos, lo apresan en el castillo de Rocaseca por dos aos.
Aprovecha el tiempo en la crcel estudiando la Biblia y la teologa.
Los hermanos, al ver que no logran convencerle contra su vocacin, le envan a una mujer de
mala vida para que lo haga pecar. Toms la confronta con un tizn encendido y la amenaza con
quemarle el rostro si se atreve a acercrsele. La mujer huy espantada.
Despus de su liberacin, Tomas fue enviado a Colonia, Alemania, donde estudi bajo el Padre
Dominico San Alberto Magno. Los compaeros al, ver a Toms tan robusto y silencioso, lo
tomaron por tonto, por lo que le pusieron como apodo: "El buey mudo". Pero un da, uno de sus
compaeros ley los apuntes de este joven estudiante y se los present a San Alberto. Al leerlos,
este les dijo a los estudiantes: "Ustedes lo llaman el buey mudo. Pero este buey llenar un da
con sus mugidos el mundo entero". Mas aunque su sabidura destacaba su devocin. Pasaba
horas en oracin y tena un profundo amor a la Eucarista.
Recibi el doctorado de teologa en la Universidad de Pars y a los 27 aos es maestro en Pars
(1252-1260). En 1259 el Papa lo llama a Italia donde por siete aos recorre el pas predicando y
enseando. En Orvieto (1261-1264), en Roma (1265-1267), en Viterbo (1268), en Pars (12691271) y en Npoles (1272-1274). Sus clases de teologa y filosofa son las ms concurridas de la
Universidad. El rey San Luis lo estima tanto que lo consulta en todos los asuntos de importancia.
En una ocasin, en la Universidad se traba una discusin acerca de la Eucarista. Al no lograr
ponerse de acuerdo, ambos bandos aceptan recurrir a Toms para que diga la ltima palabra. Lo
que l dice es aceptado por todos.
En 4 aos escribe su obra ms famosa: "La Suma Teolgica", obra maestra de 14 tomos.
Fundamentndose en la Sagrada Escritura, la filosofa, la teologa y la doctrina de los santos,
explica todas las enseanzas catlicas. La importancia de esta obra es enorme. El Concilio de
Trento contaba con tres libros de consulta principal: la Sagrada Biblia, los Decretos de los Papas,
y la Suma Teolgica de Santo Toms.
Santo Toms logr introducir la filosofa de Aristteles en las universidades.
Su humildad: Segn el santo, el aprendi ms arrodillndose delante del crucifijo que en la
lectura de los libros. Su secretario Reginaldo afirmaba que la admirable ciencia de Santo Toms
provena ms de sus oraciones que de su ingenio. Aun en las ms acaloradas discusiones
expona sus ideas con gran respeto y total calma; jams se dej llevar por la clera aunque los
adversarios lo ofendieran fuertemente. Su lema en el trato era: "Tratad a los dems como
deseis que los dems os traten a vosotros".
Amor a la Eucarista
El Papa le encarg que escribiera los himnos para la Fiesta Corpus Christi. As compuso el
Pangelingua y el Tantumergo y varios otros cantos Eucarsticos clsicos.
Habiendo escrito Toms bellos tratados acerca de Jess Eucarstico, Jess le dijo en visin:
"Toms, has hablado bien de Mi. Qu quieres a cambio?". Respondi Toms: "Seor: lo nico que
yo quiero es amarte, amarte mucho, y agradarte cada vez ms".
Su devocin por la Virgen Mara era muy grande. En el margen de sus cuadernos escriba: "Dios
te salve Mara". Compuso un tratado acerca del Ave Mara.
Su visin econmica
El pensamiento econmico de Aquino es inseparable de su comprensin de la ley natural.
Entendi la ley natural como una tica derivada de las caractersticas fundamentales del ser
humano. Esas caractersticas pueden ser entendidas como la voluntad de Dios para la creacin.
As, un acto ilegtimo sera aquel que pervirtiera los designios de Dios respecto a una parte de su
creacin. De acuerdo con Aquino, las transacciones econmicas deben de ser consideradas
dentro de este marco, puesto que son un intento humano de adquirir materias que provee la
naturaleza
para
lograr
ciertos
fines.
La propiedad privada es una institucin econmica deseable porque complementa el deseo
interno del hombre por el orden. "Por lo tanto la propiedad no es contraria a la ley natural" ,
escribe Aquino en la Summa Theologica, " sino un aadido creado por la razn humana". Sin
embargo el Estado tiene autoridad para asegurar el marco legal que permite la vida comercial,
haciendo cumplir la ley, prohibiendo el robo, la violencia y el fraude. De este modo, el derecho
civil es el producto de una reflexin sobre la ley natural. Adems, Aquino crea que la propiedad
privada es la mejor garanta para una sociedad pacfica y ordenada, debido a que provee los
mximos incentivos para un uso responsable de la propiedad.
Aquino ayudo a suavizar la tradicionalmente negativa imagen del comercio que caracterizaba,
por ejemplo, al pensamiento Patricio. Para Aquino, el comercio en s mismo no es malo sino que,
ms bien, su valor moral depende de los motivos y la conducta del comerciante. Adems, el
riesgo asociado con traer bienes de donde son abundantes a donde son escasos justifica el

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beneficio mercantil. Sin embargo el comerciante debe dirigir sus beneficios hacia fines virtuosos.
Final
El Sumo Pontfice lo envi al Concilio de Lyon, pero enferm cerca de Roma y lo recibieron en el
monasterio cisterciense de Fosanova. Cuando le llevaron por ltima vez la Sagrada Comunin
exclam: "Ahora te recibo a Ti mi Jess, que pagaste con tu sangre el precio de la redencin de
mi alma. Todas las enseanzas que escrib manifiestan mi fe en Jesucristo y mi amor por la Santa
Iglesia Catlica, de quien me profeso hijo obediente". All muri el 7 de marzo de 1274 a la edad
de 49 aos. Sus restos fueron llevados solemnemente a la Catedral de Tolouse un 28 de enero,
fecha en la que se celebra su fiesta.
Canonizado en 1323, declarado Doctor de la Iglesia en 1567 y patrn de las universidades
catlicas y centros de estudio en 1880.
Contenido de su Summa Teolgica
Una declaracin completa y con autoridad del pensamiento econmico medieval puede
encontrarse en los escritos de Santo Toms de Aquino (1225-74), que constituyen una estructura
integral y consistente de pensamiento que busca la reconciliacin de la Fe y el conocimiento
racional, una sntesis de la Doctrina Cristiana tal como surgi despus de mil aos de
Aristotelismo.
En el mtodo escolstico, que Santo Toms llev a la perfeccin, se plantea una cuestin, la cual
es seguida por una exposicin justa, detallada y citando a las autoridades, del punto de vista a
refutar o re interpretar. Luego se da la respuesta, y los puntos de vista contrarios son objeto de
crtica, nuevamente con amplitud de citas.
Propiedad privada
Las doctrinas econmicas de Santo Toms cubren asuntos tales como la institucin de la
propiedad privada, el justo precio, la prohibicin de la usura, asuntos que formaban el ncleo del
pensamiento econmico medieval. Sobre la propiedad privada, Santo Toms establece que la
institucin est de acuerdo con la ley natural, puede ser regulada por el gobierno, el propietario
est bajo el deber de compartir el uso de sus posesiones con otros, y la propiedad comunal se
reserva solo para aquellos que desean conducir una vida de perfeccin.
La propiedad privada no es contraria a la ley natural
Algunos de los pensamientos de Santo Toms sobre la propiedad privada estn en su "Tratado
Sobre la Ley" que es parte de la "Summa Teolgica". Santo Toms concilia la enseanza de los
Padres de la Iglesia que enseaban que todos los bienes son comunes a todos los hombres con la
de Aristteles que escribi una defensa enrgica de la propiedad privada. Santo Toms afirma
que ciertas cosas pertenecen a la ley natural porque no se encuentra su contrario en la
naturaleza.
Reglamentacion de la propiedad
Santo Toms aprueba la reglamentacin de la propiedad privada por parte del gobierno para el
bien comn. Santo Toms no establece preferencia alguna hacia una distribucin igualitaria de la
propiedad privada, ni establece un derecho absoluto del propietario contra el estado.
La mayordomia de la riqueza
Santo Toms mantiene que existen dos aspectos respecto a las propiedades, primero su
adquisicin y disposicin; segundo su uso. Con respecto a la adquisicin y disposicin se justifica
la propiedad privada sobre la base de las razones dadas por Aristteles. Respecto al uso de las
posesiones, Santo Toms insiste en que debe permitirse a otros participar en ellas. Este deber,
que refleja la idea de la mayordoma de la riqueza, puede ser cumplido mediante actos de
caridad, liberalidad, y magnificencia. En un pasaje de sus escritos discute el deber de compartir
con otros las propiedades cuando la ley humana es suspendida bajo condiciones de urgente
necesidad, cuando la apropiacin de los bienes deja de ser un robo.
La redencin del negocio
La rehabilitacin de la propiedad fue acompaada de la rehabilitacin del hombre de negocios. El
Eclesistico (27:2) enseaba: "como un clavo se encaja entre las grietas de las piedras, as se
encaja el pecado entre el comprar y el vender", y los Padres expresaban de manera similar su
preocupacin acerca de las mltiples tentaciones a que se ve expuesto el comerciante por su
actividad. San Agustn no cierra totalmente la puerta a la redencin del hombre de negocios
cuando aprueba la distincin entre el mercader y su actividad: la avaricia y el fraude son vicios
del hombre, no de la actividad, la cual puede ser llevada a cabo sin tales vicios."
Durante la ltima parte de la Edad Media las autoridades legales y teolgicas estaban dispuestas
a dar reconocimiento a la importancia funcional del comerciante en una economa que haba
llegado a ser ms desarrollada y compleja y solo podra prescindir de los servicios del
comerciante al costo de revertir a unas formas de vida econmica ms primitivas, tales como el
trueque y la produccin para el uso inmediato del productor. Existe una razn ms profunda, sin
embargo, para la disposicin de los ltimos medievalistas para aceptar al comerciante y sus
servicios. El punto no es tanto que su actitud difiera de la tradicin Patrstica sino que las
enseanzas de los Padres haban sido dirigidas a un mundo que era todava pagano y
gradualmente dejaba de serlo. Existan sin embargo, restricciones legales y espirituales, para
moderar la ambicin y la avaricia. Como el comerciante era un fiel creyente y operaba bajo todas
las restricciones impuestas al creyente, la comunidad de creyentes poda aceptarlo.

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En el Siglo XIII, cuando Santo Toms escribe su Summa, los canonistas y escolsticos no
encuentran falta en los ganancias del mercader que pueden ser interpretadas como un pago por
su trabajo y gastos. La Escritura ha hablado de que es digno el obrero de su salario, y la justicia
demanda una remuneracin justa por el mismo. Este pensamiento fue aplicado al trabajo
dependiente as como al de los artesanos independientes que llevaban a cabo servicios que
implicaban la transformacin tangible de los bienes. En el caso de las actividades mercantiles en
las que no tena lugar tal transformacin, no fue difcil extender la idea a los servicios de
transporte, almacenaje y cuidado. Se vea la transportacin como la funcin ms importante del
comerciante, la cual a menudo solo poda cumplir asumiendo graves riesgos, y el riesgo a su vez
lleg a ser reconocido como otro concepto cargable a los gastos del comerciante.
Otro problema ms difcil era el tratamiento de la parte del ingreso del negocio que no era
identificable con el trabajo y los gastos en el sentido que acaba de describirse. Nuevamente aqu
los canonistas y escolsticos mostraron el camino para la rehabilitacin de las utilidades del
negocio estableciendo como criterio la intencin o motivo del comerciante. Tres motivos de
justificacin se reconocieron. El uso de las utilidades para autosubsistencia, el uso de las
utilidades para la caridad, y la intencin de llevar a cabo los negocios como un servicio al
proporcionar los bienes al pblico.
En la Summa Santo Toms plantea la cuestin: "en el comercio es legtimo vender algo por ms
de lo que se pag por ello ?". Santo Toms primero define la funcin del comerciante como el
acto de involucrarse en el intercambio. Establece que la utilidad en s misma no es reprensible ni
motivo de alabanza sino moralmente neutra. Se hace legtima, o por lo menos se hace la utilidad
moderada, si el comerciante persigue un propsito necesario y honorable, tal como la
automanutencin, la caridad o el servicio pblico.
El justo precio
La cuestin de la legitimidad del comercio y las utilidades derivadas de l se presentara ms
frecuentemente ante el foro de la conciencia del comerciante, para ser resuelto por su consejero
espiritual ms que un tribunal eclesistico o civil.
La situacin era diferente respecto a otro problema importante en la economa medieval, el justo
precio. Aqu los legisladores canonistas y civiles tenan ante s la tradicin del Derecho Romano
con su principio de la "violacin excesiva" expandido por la prctica medieval. El Derecho
Romano clsico en principio mantena la libertad de contratacin y negociacin y no colocaba
mayor restriccin sobre el precio a que podran llegar los negociadores. La violacin excesiva era
una excepcin muy estrecha a esta regla, aplicable solamente a transacciones con tierras y con
precios que fueran indebidamente bajos. En la doctrina legal medieval la regla de la violacin
excesiva fue ms amplia y lleg a ser posible presentar ante las cortes la cuestin de la validez
de cualquier transaccin en la que se hubiera cargado al comprador ms del cincuenta por
ciento del justo precio o el vendedor hubiera aceptado menos de la mitad del mismo.
La discusin del justo precio por Santo Toms se encuentra en la Summa bajo la cuestin
"puede un hombre vender legtimamente una cosa por ms de lo que vale?". El valor de un bien
es su precio justo, y si el precio de venta se desva de l, el comprador o el vendedor, segn el
caso, debe restituir. La desviacin debe ser considerable. Este ltimo requisito es debido a que el
justo precio no es algo "definitivo y absoluto" sino el resultado de una estimacin.
La divergencia entre la ley civil y la prohibicin ms estricta adoptada en la Doctrina Teolgica es
explicada por Santo Toms por la diferencia fundamental entre la ley humana y la Ley Divina.
La primera postula un "mnimo tico", mientras que la segunda no deja sin castigo nada
contrario a la virtud.
El justo precio era el precio corriente prevaleciente en un lugar dado en un tiempo dado, a
determinarse por la estimacin de una persona recta.
El requerimiento de que el precio sea justo es derivado por Santo Toms de la regla dorada sobre
la naturaleza del intercambio. La Escritura manda: "todo lo que quieras que hagan para ti, hazlo
tu tambin para ellos" (Mat. 7:12). Puesto que nadie desea adquirir un bien a un precio excesivo
sobre su valor, nadie debe tratar de venderlo por ms de lo que vale. Ms an, y aqu hay
referencias que se encuentran en la Poltica y en la tica de Aristteles, los intercambios han sido
instituidos para ventaja comn del comprador y el vendedor. No deben ser una carga ms para
uno que para el otro, y el contrato entre ellos debe estar basado en la igualdad de las cosas. "El
valor de una cosa que se pone para uso humano es medido por el precio dado; y para este
propsito fue inventado el dinero como se explic en la tica. Por tanto, bien sea que el precio
exceda el valor de la cosa o viceversa, falta la igualdad requerida por la justicia".
La cuestin general, qu es la justicia, y la especial, qu es el justo precio, nunca han dejado de
ser premisas inquietantes para el estudioso. Algunos han dicho que Santo Toms fue un
precursor de la teora del valor-trabajo, que fue doctrina econmica aceptada hasta fines del
siglo XIX. Otros lo han interpretado como un exponente de la teora subjetiva del valor, que
considera el valor econmico de un bien como derivado de su utilidad. No hay ningn pasaje en
la Summa que indique que Santo Toms implica que el valor de un bien sea igual a la cantidad
de trabajo agregado en l. Ms an, enfatiza el punto de vista aristotlico y patrstico de que el
valor de un bien est reflejado por su utilidad, y su precio por la demanda o la necesidad.
El sistema de precios medieval
Santo Toms escribi tambin un comentario a la tica de Aristteles. En estos comentarios, se
adscriben las diferencias en el valor de los bienes a factores subjetivos y objetivos, esto es
diferencias en su capacidad de satisfacer las necesidades y en la cantidad de trabajo y gastos
utilizados en su produccin.

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Los estudiosos modernos han interpretado estos pasajes, junto con otros de Alberto el Grande,
maestro de Santo Toms, sealando el justo precio como algo funcional, esto es, como un
instrumento para facilitar la operacin del sistema medieval de precios. Segn este punto de
vista ambos contemplan valores que surgen de valuaciones subjetivas de los mercaderes
individuales que se vuelven objetivas como un "estimado comn", reflejando las cualidades
objetivas de los bienes y midiendo el valor de los servicios involucrados en ellos. Ambos afirman
que la vida social est basada en la especializacin del intercambio. No habra intercambio y la
sociedad se hundira si los productores no reciben un justo precio que cubra su trabajo y gastos.
As el justo precio llega a ser un instrumento que facilita la descarga de funciones especializadas.
Su tendencia es conservar el orden de la sociedad medieval, con su estructura ocupacional de
costumbre y los niveles tradicionales de vida de cada grupo no competitivo, y protegerla de los
monopolistas y de las fuerzas de una competencia irrestricta.
Regulacin de precios
Debe recordarse que en el mundo medieval muchos precios estaban sujetos a reglamentacin
por parte de las autoridades y los grupos ocupacionales. Cuando era obligatorio tal precio
regulado, la adherencia al mismo se consideraba que cumpla con el requerimiento del justo
precio.
El pecado de la usura
La prohibicin medieval del inters es contraria a las ideas del Derecho Romano que permita
una tasa del 12% anual en prstamos monetarios y del 50% en prstamos en especie. La
doctrina medieval del inters, derivada de las enseanzas de los Padres, tiene su confirmacin
en varios pasajes del Antiguo Testamento y en las palabras de Jess, citado por Lucas 6:35
"presta libremente, sin esperar nada a cambio".
En 325 el Concilio de Nicea neg a los clrigos la toma de intereses sobre los prstamos de todas
las clases y en 789 ocurri la primera instancia de legislacin civil cuando Carlomagno prohibi la
usura por parte de clrigos y laicos. Carlomagno defina la usura en trminos generales, como
"pedir a cambio ms de lo que se da". En 1139 el Segundo Concilio de Letrn expresamente
prohibi toda usura. Desde entonces canonistas y telogos dieron creciente atencin a la usura
interpretndola como una violacin a la ley natural y a la justicia o como un pecado de avaricia o
falta de caridad.
Esta actitud hacia el inters no puede explicarse en trminos de ventajas para la Iglesia puesto
que la prohibicin era ms bien una desventaja econmica porque los clrigos eran ms
prestadores que acreditados. Por cuanto toca a la economa en general, la sociedad medieval era
primitiva y predominantemente agraria, para la cual era muy adecuada la prohibicin del inters.
Santo Toms re define la doctrina de la usura. Sobre la base de conceptos derivados del Derecho
Romano se establece una distincin entre bienes consumibles y no consumibles, y entre un
prstamo y un arrendamiento. Una casa o una granja pueden rentarse porque su uso produce un
usufructo o rendimiento. Bajo los trminos del contrato el arrendador puede no solo recibir a
cambio el bien rentado sino tambin el importe de la renta. No es as en el caso de un prstamo
de bienes consumibles, como vino o grano, que no rinden un usufructo o rendimiento como la
casa o la granja. As, si el prestador de tales bienes pide de regreso ms de lo que prest, estara
pidiendo ms de lo que existe, esto es, un rendimiento ms all del proporcionado por su uso. Al
hacer-lo, viola la justicia.
Respecto al dinero, su propsito principal, como dijo Aristteles, es servir como medio de
intercambio siendo gastado o consumido. Es un bien consumible, y se prohbe al prestador de
dinero pedir de regreso un exceso sobre el importe prestado, como en el caso del vino o el grano.
Santo Toms estaba consciente de que los precios cambian a travs del tiempo, pero le era
extraa la nocin de que el mero paso del tiempo da un valor futuro a los bienes diferentes del
valor presente.