INSTITUTO POLITCNICO NACIONAL

ESCUELA SUPERIOR DE COMERCIO Y ADMINISTRACIN

PLANTEL SANTO TOMAS
LICENCIATURA EN RELACIONES COMERCIALES
ESTUDIO DE LA INFORMACION FINANCIERA
SEGUNDO DEPARTAMENTAL

Nombre:_________________________________________________Grupo:________
__
Calificacin:_________________

La empresa Juguetes Lucy S. A. de C. V. desea llevar a cabo un proyecto que

consiste en la comercializacin de su lnea de electrodomsticos infantiles
como estufas, refrigeradores y hornitos.
Para llevar a cabo dicho proyecto la empresa requiere una inversin inicial de
$2, 250,000.00 de los cuales destinar 60% para la compra de una mquina de
doblado especial, y el restante 40% para la materia prima.
El cliente con el que est llevando a cabo la negociacin de dicha lnea es una
de las principales distribuidoras en Guadalajara cuyas condiciones de compra
son:
1er pago 50% a crdito a 90 das fecha embarque.
2. Pago 50% a 120 das fecha embarque.
De aceptarse Juguetes Lucy las condiciones de su cliente representar la
venta un ingresos de $3, 579,500.00
Cabe sealar que el tiempo de produccin es de 15 das y tres das de
embarque.

PROFESORA: M en C. ANAYANCI BARRERA LANDERO

a) Determina las capacidades de pago de la empresa

b) De acuerdo a las capacidades de pago de la empresa, Qu le sugeriras para
la compra de la materia prima y maquinaria?
c) Con base a tu sugerencia para la compra de la materia prima, e ingreso de la
venta realiza una lnea de tiempo en la que representes el anacronismo
d) Describe brevemente en qu consistira tu estrategia de compra de materia
prima y maquinaria, como tambin condiciones de negociacin con
proveedores tomando en consideracin capacidades de pago de la empresa e
ingreso de la venta.
PROFESORA: M en C. ANAYANCI BARRERA LANDERO

Necesidades a cubrir
1) 2, 250,000 x 60% = $1, 350,000 para Maquinaria
2) 2, 250,000 x 40% = $900,000 para Materia Prima
a)

Determina las capacidades de pago de la empresa.

-Liquidez= Activo circulante Inventario = 4, 714,000 1, 140,000 = 1.08 [ 3 ]

Pasivo circulante
3, 282,000
1.08 1= 0.08 x 3, 282,000= $262,560 esto es la liquidez de la empresa.
Comprobacin: 1.08 x 3, 282,000 = 3, 544,560
- 3, 282,000
= 262,560

No llega a
la poltica
establecida
, por lo
cual no
tiene la
capacidad
de pago
inmediata.

No llega a la
poltica
-Solvencia=
Activo
establecida.

circulante = 4, 714,000 = 1.43 [ 6 ]

Pasivo circulante 3, 282,000

1.43 1= 0.43 x 3, 282,000 = $1, 411,260 es la solvencia de la empresa.

Comprobacin: 1.43 x 3, 282,000= 4, 693,260
- 3, 282,000
1, 411,600
-Estabilidad = capital contable = 3, 100,000 = 1.24 [ 3 ]
Capital social
2, 500,000

No llega a la
poltica
establecida.

1.24 -1= 0.24 x 2, 500,000 = $600,000 es la estabilidad de la empresa.

b) De acuerdo a las capacidades de pago de la empresa, Qu le

sugeriras para la compra de la materia prima y maquinaria?
Se va a pagar la Maquinaria con la estabilidad con la que cuenta la empresa
que es de $600,000 y pedir un Crdito Bancario.
La Materia Prima se va a pagar con la solvencia con la que cuenta la empresa
que es de $1, 411,260, para pedir un crdito a proveedor.
Para la compra de maquinaria le sugeriramos a la empresa que acuerde un
crdito a 6 aos ya que de acuerdo con su estabilidad, la capacidad anual es
de $600,000.
Crdito de 6 aos con pagos bimestrales
PROFESORA: M en C. ANAYANCI BARRERA LANDERO

Datos:
K= 1, 350,000
T= 6 aos
n= bimestrales
t= TIIE +20pp

1, 350,000 / 24 = $56,250
Inters = K * t = (1, 350,000 x 25.46%) = $85,927.50
N
4
A = 56,250 + 85,927.50 = $142,177.50
142,177.50 x 4 = $568,710 no rebasa la estabilidad.
Para la compra de materia prima le sugeriramos a la empresa que acuerde
un crdito a 1 ao ya que de acuerdo con la solvencia de la misma es de $1,
411,260.
Crdito de 1 ao con pagos bimestrales
Datos:
K= 900,000
T= 1 aos
n= bimestrales
t= TIIE +20pp
900,000 / 4 = $225,000
Inters = K * t = (900,000 x 26.46%) = $59,535
N
4
A = 59,535 + 225,000 = $284,535
284,535 x 4 = $1, 138,140 no rebasa la solvencia.
c) Con base a tu sugerencia para la compra de la materia prima, e ingreso
de la venta realiza una lnea de tiempo en la que representes el
anacronismo.

Da 143 segundo
pago

Da 113 primer
pago

Da 23
Mercanca

10

11

12

PROFESORA: M en C. ANAYANCI BARRERA LANDERO

Anacronismo favorable
d) Describe brevemente en qu consistira tu estrategia de compra de
materia prima y maquinaria, como tambin condiciones de negociacin
con proveedores tomando en consideracin capacidades de pago de la
empresa e ingreso de la venta.
Si el total de la venta es de $3, 579,500 en el primer pago recibiramos
$1,789,750, entonces estaramos subsidiando los pagos del crdito y
podramos pagar anticipadamente el crdito que anteriormente pedimos.
Condiciones del cliente:
1er pago 50% a crdito a 90 das fecha embarque.
2. Pago 50% a 120 das fecha embarque.

$1, 539,750
$1, 539,750

Tomando en cuenta las condiciones del cliente se tomaron las siguientes

estrategias de negociacin con nuestros proveedores:
Proveedor de maquinaria:
Se le pagara al proveedor de maquinaria de contado para que nos otorgue un
descuento del 7%, este pago se realizara con el crdito que nos otorgue el banco.
Concedindonos este Crdito exclusivamente para la adquisicin de maquinaria, el
plazo del crdito ser a largo plazo (6 aos). Con esto se tendr un beneficio, ya que
no solo ser el pago en menor medida de los intereses si no que, adems se tendr un
descuento por parte del proveedor, teniendo ese sobrante para la adquisicin de
alguna otra cosa o pago inclusive de los primeros 3 meses del periodo de gracia.

Proveedor de Materia Prima:

Al proveedor de materia prima se le pedir un Crdito, tomando en cuenta que por
este Crdito el costo aumentara un 15 %, el cual no afecta, ya que se piensa pagarle
con la solvencia, la cual se recupera a corto plazo y es suficiente para el pago de este
Crdito, el cual nos dar tiempo para su pago completo, se piensa que en caso de no
alcanzar la recuperacin total de la solvencia, se complementara con parte de la
liquidez, la cual no ha sido requerida en ninguno de los movimientos.
Estas estrategias hechas con los proveedores estn planteadas de acuerdo a que no
se necesite de la venta, para poder realizar una venta rpida y eficaz, se pudo resolver
con las capacidades de pago, y en caso de poder realizar anticipos se terminara con la
deuda al banco inclusive en un tiempo menor al establecido, tomando en cuenta que
es una suposicin.

PROFESORA: M en C. ANAYANCI BARRERA LANDERO