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PROJEO DE DEMONSTRAES
FINANCEIRAS
Um Enfoque para a Projeo do Fluxo de Caixa como
Elemento de Equilbrio Patrimonial
UP-TO-DATE - No 302
CAVALCANTE
Consultores
NDICE
1.
INTRODUO ...................................................................................................... 3
2.
UP-TO-DATE - No 302
CAVALCANTE
Consultores
1. Introduo
UP-TO-DATE - No 302
CAVALCANTE
Consultores
2. Caso Prtico
31/12/03
$1.450
$100
$900
$450
31/12/04
$1.600
(1) $100
(2) $1.000
(3) $500
$1.700
$2.000
($300)
$1.700
$1.600
(4) $2.100
(5) ($500)
$1.600
Contas
Circulante
Fornecedores
Impostos
IR/CSLL
Dividendos
Emprstimos
31/12/03
$1.420
$600
$90
$350
$180
$200
31/12/04
$1.609
(6) $667
(7) $100
(8) $432
(8) $210
(9) $200
PL
Cap/Res
Lucro de 2004
$1.730
$1.730
$0
$2.359
$1.730
(8) $629
Total
$3.150
$3.200
Total
$3.150
Abreviaes: Depr/Acum = Depreciao Acumulada; Cap/Res = Capital e Reservas
UP-TO-DATE - No 302
$3.967
CAVALCANTE
Consultores
$12.000
($1.200)
$10.800
($7.200)
(5) ($200)
$3.400
($2.100)
(1) $10
$1.310
(9) ($40)
$1.270
($432)
$838
($210)
$629
(10) $11.900
(11) ($1.190)
(12) ($7.183)
(13) ($2.100)
(1) $10
(14) ($350)
(4) ($100)
$987
(9) ($40)
$947
(15) ($180)
$767
Observao importante: O ativo e o passivo no batem no balano projetado para 3112-2004. A diferena de $767 ($3.967 - $3.200).
As contas de balanceamento do balano so: Caixa (na hiptese de um supervit) e
Emprstimos (na hiptese de um dficit).
No exemplo apresentado, faltam $767 para o ativo bater com o passivo. Portanto,
possvel concluir que o fluxo de caixa projetado para 2004 mostrar um supervit de
$767.
Isto significa que o saldo de caixa projetado para 31-12-2004 ser de $878 ($100 + $767).
UP-TO-DATE - No 302
CAVALCANTE
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(2)
Clientes
(3)
$1.000
($12.000 / 360) x 30
Estoques
$500
($12.000 / 360) x 15
(4)
(5)
(6)
Fornecedores
(7)
$667
($12.000 / 360) x 20
Impostos
$100
($12.000 / 360) x 3
(8)
(9)
UP-TO-DATE - No 302
(10)
=
=
=
=
- Impostos
- $1.200
+
+
Procedimento:
Pagamento de custos
- $7.183
(13)
+ Vendas
+ $12.000
Procedimento:
Pagamento de impostos
- $1.190
(12)
Consultores
Procedimento:
(11)
CAVALCANTE
=
=
- Custos
- $7.200
V. Estoques
- $50
+
+
V. Fornencedores
+ $67
Procedimento:
Procedimento:
Pagamento de IR/CSLL
- $350
(15)
=
=
- IR/CSLL
- $432
+
+
Procedimento:
Pagamento de dividendos
- $180
=
=
- Dividendos
- $210
+
+
Total
31/12/03
$1.450
$100
$900
$450
$1.700
$2.000
($300)
$1.700
$3.150
UP-TO-DATE - No 302
31/12/04
$2.367
$867
$1.000
$500
Contas
Circulante
Fornecedores
Impostos
IR/CSLL
Dividendos
$1.600 Emprstimos
$2.100
($500) PL
$1.600 Cap/Res
Lucro de 2004
$3.967
Total
31/12/03
$1.420
$600
$90
$350
$180
$200
31/12/04
$1.609
$667
$100
$432
$210
$200
$1.730
$1.730
$0
$2.359
$1.730
$629
$3.150
$3.967
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Cuidados fundamentais:
A planilha anexada contm 4 blocos.
Os 2 primeiros blocos so o do Balano patrimonial e demonstrao de resultado.
Nestes dois blocos voc dever mexer a seu critrio.
Os 2 ltimos blocos so o do fluxo de caixa e balano patrimonial 100% em equilbrio.
Observe as frmulas dentro do contedo de todas as clulas. Neste dois blocos
voc ver o resultado da mexida que voc fez nos blocos anteriores.
Exemplo:
! Em C6 altere o saldo projetado de Clientes de $1.000 para $1.100. O supervit de
caixa diminuir de $767 para $667. O saldo de Caixa projetado em C57 diminuir de
$867 para $767. E saldo da outra conta de balanceamento Emprstimos permanecer
em $200.
! Em C6 altere o saldo projetado de Clientes de $1.000 para $2.000. O supervit de
caixa de $767 passar para um dficit de ($233). O saldo de Caixa projetado em C57
permanecer em $100. O saldo da outra conta de balanceamento Emprstimos
passar de $200 para $433.
Crie outras situaes.
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