UNIVERSIDAD PRIVADA DE TRUJILLO

TRABAJO DE INVESTIGACION
TEMA: SISTEMA FINANCIERO
PERUANO
CURSO: CONTABILIDAD BANCARIA
PROFESOR: Mg. CPCC ARSENIO CAPA
PAZ
ALUMNAS: BACA ULLOA JESSICA
ROSALIN
SALVATIERRA VALVERDE
YOVANA EVELYN
CARRERA: CONTABILIDAD Y FINANZAS
CICLO: V
AULA: 306

TRUJILLO, MAYO DEL 2017

 EL SISTEMA FINANCIERO PERUANO
El sistema financiero del Per, est integrado por la suma de instituciones bancarias,
financieras y dems empresa e instituciones de derecho pblico o privado, encargadas de la
circulacin del flujo monetario, cuya finalidad es la de canalizar el ahorro, hacia quienes
desean hacer inversiones productivas, estas unidades pueden ser pblicas o privadas. Dichas
instituciones que cumplen con este papel se llaman Intermediarios Financieros o
Mercados Financieros, estn debidamente autorizadas por la Superintendencia de Banca
y Seguro, que operan en la intermediacin financiera (actividad habitual desarrollada por
empresas e instituciones autorizada a captar fondos del pblico y colocarlos en forma de
crditos e inversiones).
MARCO LEGAL
Texto Concordado de la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y
Orgnica de la Superintendencia de Banca y Seguros, Ley N 26702.
La Ley N 26702 publicada el 9.12.96, establece el marco de regulacin y supervisin a que
se someten las empresas que operen en el sistema financiero y de seguros, as como aquellas
que realizan actividades vinculadas o complementarias al objeto social de dichas personas.
EL objetivo principal de esta ley es propender al funcionamiento de un Sistema Financiero y un
sistema de seguros competitivos, slidos y confiables, que contribuyen al desarrollo nacional.
As como fortalecer y consolidar la Superintendencia de Banca y Seguros en su calidad de
rgano rector y supervisor del sistema financiero nacional.
Comisin Nacional Supervisora de Empresas y Valores (CONASEV). Institucin Pblica del
sector Economa y Finanzas, cuya finalidad es promover el mercado de valores, velar por el
adecuado manejo de las empresas y normar la contabilidad de las mismas. Tiene personera
jurdica de derecho pblico y goza de autonoma funcional administrativa y econmica.
Los Entes Reguladores de control del sistema financiero peruano: El Ministerio de
Economa y Finanzas, la Superintendencia de Banca y Seguros, y el Banco Central de
Reserva del Per.
Banco Central de Reserva del Per (BCP).-encargado de regular la moneda y el crdito del
sistema financiero. Sus funciones principales son:
Propiciar que las tasa de inters de la operaciones del sistema financiero, sean
determinadas por la libre competencia, regulando el mercado.
La regulacin de la oferta monetaria.
La administracin de las reservas internacionales (RIN)
La emisin de billetes y monedas.
Superintendencia de Banca y Seguro (SBS).-La SBS, es el organismo encargado de la
regulacin y supervisin de los Sistemas Financiero, de Seguros y del Sistema Privado de
Pensiones, as como de prevenir y detectar el lavado de activos y financiamiento del
 terrorismo. Su objetivo primordial es preservar los intereses de los depositantes, de los
asegurados y de los afiliados al SPP.
La SBS es una institucin de derecho pblico cuya autonoma funcional est reconocida por la
Constitucin Poltica del Per. Sus objetivos, funciones y atribuciones estn establecidos en la
Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgnica de la
Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (Ley 26702)
Organismo de control del sistema financiero nacional, controla en representacin del estado a
las empresas bancarias, financieras, de seguros y a las dems personas naturales y jurdicas
que operan con fondos pblicos. La SBS, es un rgano autnomo, cuyo objetivo es fiscalizar al
Banco Central de Reserva del Per, Banco de la Nacin e instituciones financieras de
cualquier naturaleza. La funcin fiscalizadora de la superintendencia puede ser ejercida en
forma amplia sobre cualquier operacin o negocio financiero y del Sistema de Seguros y
Orgnica de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (Ley 26702).
Funciones y atribuciones la Superintendencia:
Autorizar la organizacin y funcionamiento de personas jurdicas que tengan por fin realizar
cualquiera de las operaciones sealadas en la Ley General y en la Ley del Sistema Privado de
Pensiones.
Velar por el cumplimiento de las leyes, reglamentos, estatutos y toda otra disposicin que rige
al Sistema Financiero, Sistema de Seguros y Sistema Privado de Administracin de Fondos de
Pensiones, ejerciendo para ello, el ms amplio y absoluto control sobre todas las operaciones,
negocios y en general cualquier acto jurdico que las empresas que lo integran realicen.
Ejercer supervisin integral de las empresas del Sistema Financiero, del Sistema de Seguros y
del Sistema Privado de Administracin de Fondos de Pensiones, de las incorporadas por leyes
especiales a su supervisin, as como, de las que realicen operaciones complementarias.
Fiscalizar a las personas naturales o jurdicas que realicen colocacin de fondos en el pas.
Aprobar o modificar los reglamentos y dems normas que corresponda emitir a la
Superintendencia.
Dictar las normas generales para precisar la elaboracin, presentacin y publicacin de los
estados financieros, y cualquier otra informacin complementaria, cuidando que se refleje la
real situacin econmico-financiera de las empresas supervisadas, y dictar las normas sobre
consolidacin de los estados financieros de acuerdo con los principios de contabilidad
generalmente aceptados.
Coordinar con el Banco Central de Reserva del Per en todos los casos sealados en la Ley
General y en la Ley del Sistema Privado de Pensiones.
Superintendencia de Administracin de Fondos de Pensiones (SAFP): Al igual que la
SBS, es el organismo de Control del Sistema Nacional de AFP.
Clases Est integrado por:
Bancos.
Financieras.
Compaa se Seguros.
AFP.
Banco de la Nacin.
COFIDE.
Bolsa de Valores.
 Bancos de Inversiones.
Sociedad Nacional de Agentes de Bolsa BANCO DE LA NACIN (Es el agente financiero
del estado, encargado de las operaciones bancarias del sector pblico).
BANCA COMERCIAL: Instituciones financieras cuyo negocio principal consiste en recibir
dinero del pblico en depsito o bajo cualquier otra modalidad contractual, y en utilizar ese
dinero, su propio capital y el que obtenga de otras cuentas de financiacin en conceder
crditos en las diversas modalidades, o a aplicarlos a operaciones sujetas a riesgos de
mercado.
Entre estos bancos tenemos: Banco de Crdito ,Banco Internacional del Per INTERBANK
Banco Continental, Banco Financiero del Per ,Banco Scotiabank Per, Banco Ripley Per,
Banco Falabella del Per, Mi Banco, Banco de Comercio - HSBC , Banco Interamericano de
Finanzas.
Las sucursales de los Bancos del Exterior: Son las entidades que gozan de los mismos
derechos y estn sujetos a las mismas obligaciones que las empresas nacionales de igual
naturaleza.
SISTEMA FINANCIERO NO BANCARIO
FINANCIERAS: Instituciones que pueden realizar diversas operaciones de financiamiento y
captar recursos financieros del pblico segn modalidades, a excepcin de los depsitos a la
vista. Adems facilita la colocacin de primeras emisiones de valores y operan con valores
mobiliarios.
Lo conforman las instituciones que capta recursos del pblico y cuya especialidad consiste en
facilitar las colocaciones de primeras emisiones de valores, operar con valores mobiliarios y
brindar asesora de carcter financiero. Entre estas tenemos: Cofide, Edificar Financiera TFC
Volvo.
COFIDE (Corporacin Financiera de Desarrollo): Institucin administrada por el estado
que capta y Canaliza, orientada a fomentar el desarrollo productivo de las pequeas y
medianas empresas del sector empresas del sector industrial.
Compaas de Seguro: Empresas que cubren diversos riesgos: robos, prdidas, quiebras,
siniestros. Se aseguran todo tipo de negocios, empresas, automviles, casas, etc. Estas
compaas se comprometen a indemnizar a los afectados asegurados a cambio del pago de
una prima.
CAJAS MUNICIPALES DE AHORRO Y CRDITO: Entidades financieras que captan recursos
del pblico y cuya especialidad consiste en realizar operaciones de financiamiento,
preferentemente a las pequeas y micro-empresas, entre estas tenemos: Caja Municipal de
Arequipa. Caja Municipal de Chincha, Caja Municipal de Huancayo, Caja Municipal de Ica,
Caja Municipal de Paita, Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Piura - Caja Municipal de
Ahorro y Crdito de Maynas, Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Cusco - Caja Municipal de
Ahorro y Crdito de Trujillo - Crediscotia Financiera, Caja Municipal de Ahorro y Crdito de
Sullana, Caja Municipal de Pisco - Caja Municipal de Tacna.
CAJAS RURALES: Son las entidades que capta recursos del pblico y cuya especialidad
consiste en otorgar financiamiento preferentemente a los empresarios de la pequea y micro-
empresa, entre estas tenemos: - Caja Rural de Cajamarca - Seor de Luren - Caja Rural de la
Libertad - Caja Rural CAJASUR - Caja Rural CHAVIN SA - Caja Rural CREDINKA ,Caja Rural
SAN MARTIN ,Caja Rural NOR PERU ,Caja Rural Los Andes ,Caja Rural Los Libertadores de
Ayacucho, Caja Rural PRYMERA SA ,Caja Rural PROFINANZAS SA ,Caja Rural Seor de
Luren.
CAJA MUNICIPAL DE CRDITO POPULAR: Entidad financiera especializada en otorgar
crditos pignoraticio al pblico en general, encontrndose para efectuar operaciones y pasivas
con los respectivos Consejos Provinciales, Distritales y con las empresas municipales
dependientes de los primeros, as como para brindar servicios bancarios a dichos concejos y
empresas. Se le conoce como la Caja Metropolitana, pues es propiedad de la Municipalidad
Metropolitana de Lima. La Caja Metropolitana tiene por finalidad fomentar el ahorro, desarrollar
el crdito de consumo en las modalidades de prstamos pignoraticios y personales,
concediendo adicionalmente crditos a la micro y pequea.
COOPERATIVAS: Son asociaciones que auguran a sus miembros el mejor servicio al ms
bajo precio. Existen muchos tipos de cooperativas, pero solo las de ahorro y crdito
pertenecen al sistema financiero.
Las cooperativas de ahorro y crdito (COOPAC), son empresas de propiedad conjunta,
autnomas frente al Estado democrticamente administradas. Se constituyen en forma libre y
voluntaria, por medio de la asociacin de personas, con la finalidad de atender las
necesidades financieras, sociales y culturales de sus miembros. Las cooperativas fomentan el
ahorro en sus diversas modalidades, adems de brindar otros servicios financieros a sus
socios. Son una verdadera opcin de apoyo mutuo y solidario frente a la crisis, porque agrupan
a personas comunes que estn al margen del sistema financiero tradicional. Los socios forman
un fondo comn destinado a otorgar crditos que alivien sus necesidades urgentes o de
inversin. El carcter solidario de las cooperativas de ahorro y crdito, contrapuesto al fin
lucrativo de las entidades bancarias, determina que gran cantidad de personas opten por sus
servicios. Entre estas tenemos: - Cooperativa Agraria Cafetalera Cerro Verde Lamas San
Martn - Cooperativa Agraria Industrial Naranjillo Tingo Mara - Cooperativa de Ahorro y Crdito
15 de Septiembre (Oficiales de la PIP) - Cooperativa Agraria Cafetalera Valle Rio Apurimac
-Cooperativa de Ahorro y Crdito 15 de Septiembre (Oficiales de la PIP) - Cooperativa de
Ahorro y Crdito Abaco(Lima) - Cooperativa de Ahorro y Crdito AeluCoop Lima - Cooperativa
de Ahorro y Crdito Continental Lima - Cooperativa de Ahorro y Crdito Crnl. Francisco
Bolognesi Lima - Cooperativa de Ahorro y Crdito La Rehabilitadora Lima - Cooperativa de
Ahorro y Crdito Len XIII Trujillo - Cooperativa de Ahorro y Crdito Toquepala Moquegua -
Cooperativa de Ahorro y Crdito San Lorenzo Trujillo - Cooperativa de Trabajo Santa
Carolina _ Lima - Cooperativismo en el Per Lic. W.Choquehuanca - Cooperativa de Ahorro y
Crdito Finantel - Cooperativa de Ahorro y Crdito La Portuaria - Cooperativa de Ahorro y
Crdito Nuestra Seora de Ftima Ltda. - Cartavio, La Libertad - Cooperativa de Ahorro y
Crdito Cristo Rey Negritos - Piura - Cooperativa de Ahorro y Crdito Santa Catalina -
Moquegua - Cooperativa de Ahorro y Crdito San Jos Iquitos - Loreto - Cooperativa de Ahorro
y Crdito Tocache San Martn - Cooperativa de Ahorro y Crdito Santo Domingo de Guzmn
Cusco.
AFP: Empresas que captan recursos de los trabajadores, mediante el descuento de un
porcentaje o sueldos, que van a constituir un fondo de previsin individual.

LA INTERMEDIACIN FINANCIERA
Es el Proceso por el cual las instituciones financieras trasladan recursos de los agentes
superavitarios hacia los agentes deficitarios.
La intermediacin Financiera puede ser de dos clases:
Intermediacin Financiera Directa.- Es aquella donde existe un contacto directo entre
los agentes superavitarios y loa agentes deficitarios.
La intermediacin directa se realiza en el Mercado de valores , donde concurren los agentes
deficitarios emitiendo acciones y bonos , para venderlos a los agentes superavitarios y captar
recursos de ellos , que ser invertido en actividades productivas .Esta regulada y supervisados
por la comisin Nacional Supervisora de empresas y valores (conasev).

Intermediacin Financiero Indirecta.- Es aquella donde el agente superavitarios no

logra identificar al agente deficitario .Por ejemplo: Un ahorrista que ha depositado su dinero en
el banco .No logra identificar a la persona que solicitara su dinero del prstamo. Se realiza en
el sistema bancario y el sistema no bancario, son regulados y supervisados por la
superintendencia de Banca y Seguros (SBS).
ELEMENTOS DEL SISTEMA FINANCIERO
Agentes del sistema financiero (Bolsa de valores, Bancos Industrializados)
El Crdito
La moneda
SISTEMA BANCARIO
Es el conjunto de instituciones bancarias que realiza intermediacin financiera, formal indirecta
.En nuestro pas el sistema bancario est conformado por la Banca mltiple, el Banco central
de Reserva (B.C.R.P) y el Banco de la Nacin (B.N).
Los Bancos
Se denomina tambin empresas bancarias, son necesidades mercantiles que canalizarlos,
junto a su capital y el dinero que capten vago otras modalidades, hacia los agentes deficitarios
y hacia otras actividades que le proporciones utilidades.
Los bancos no son las nicas entidades que realizan intermediacin financiera formal indirecta
pero son las nicas que pueden aceptar depsitos a la vista y movilizar dinero a travs de usos
de cheques extendidos contra ellos .Gracias a esto puede crear dinero a trabes de sus
operaciones crediticias (creacin secundaria del dinero)
Importancia de los Bancos
Facilitar los pagos tanto en el interior como exterior.
Impulsan las actividades econmicas
Son agentes de crdito
Ofrecen seguridad y confianza
TASA DE INTERS
Es el precio que se paga por el uso del dinero ajeno recibido en calidad de prstamos o de
depsitos .puede ser:
Tasa de inters pasiva.- Es el precio que el banco paga cuando acta como depositario, esto
es cuando capta recursos del pblico.
Tasa de inters activa.- Es el precio que el banco cobra por el dinero prestado a los agentes
deficitarios.
Clases de Bancos
Banco Central de Reserva
 Es una entidad estatal autnoma, tiene a su cargo la poltica monetaria y cambiaria de nuestro
pas .Es conocida tambin como la autoridad monetaria, fue fundada en 1931 por
recomendacin de la misin Kemmerer. Su finalidad es preservar la estabilidad monetaria.
Sus Funciones Son:
Regular la cantidad de dinero.
Administrar las reservas internacionales.
Emitir billetes y monedas.
Informar sobre las finanzas nacionales.
Banco de la Nacin
Es el agente financiero del estado de encarga principalmente de las operaciones financieras
del sector pblico, tiene como finalidad principal proporcionar a todos los rganos del sector
pblico nacional servicios bancarios.
Funciones
Recauda los tributos y consignatario
Es depositario de los fondos de las empresas estatales.
Garante y mediador de las operaciones de contratacin y servicios de la deuda pblica.
Realiza pagos de deuda externa
Agente financiero del estado
INSTRUMENTOS FINANCIEROS
LOS CREDITOS
La palabra crdito tiene un amplio significado. Su origen se encuentra en el vocablo creer, dar
fe a alguien, confiar, ofrecer.
El crdito bsicamente consiste en la entrega de un bien presente a cambio de la promesa de
su restitucin o pago futuro.
En este sentido se puede decir que cuando se celebra un contrato, una de las partes, el
prestamista o acreedor hace - en el presente - una prestacin a la otra parte, y el prestatario o
deudor, a cambio de ella, formula la promesa de efectuar una contraprestacin diferida en el
tiempo, en bienes o en servicios.
Cuando se inicia un negocio es bastante comn que se necesite algn financiamiento. Los
fondos requeridos pueden ser aplicados para la compra de inmuebles, maquinarias o equipos
para la produccin de un bien, para adquirir materia prima o insumos de fabricacin, o como
capital de trabajo para cubrir el perodo de tiempo entre lo que se compra y los ingresos por la
venta de los productos o servicios.
Antes de asumir compromisos financieros es importante evaluar cuidadosamente cul es el
monto necesario, la oportunidad de tomar el crdito, las condiciones que ofrecen las distintas
fuentes de financiamiento y principalmente se debe analizar cmo quedar la composicin del
pasivo de la empresa. Esto ltimo tiene relacin con el perfil de las obligaciones de corto,
mediano y largo plazo, y las posibilidades de cubrir sin contratiempos las deudas contradas.
Por eso es necesario ser muy cauteloso en la eleccin de los instrumentos de financiamiento
que resulten ms apropiados para cada necesidad planteada.
Finalizamos diciendo que crdito es la entrega de un bien o dinero en un determinado tiempo.
A una persona o empresa, quien se compromete a devolver en una fecha un equivalente al
valor entregado ms un pago adicional llamado inters

Importancia
Permite una mayor produccin.
Hace posible un mayor consumo familiar.
Incentiva la capacidad creativa del hombre.
La explotacin de los recursos naturales y la construccin de obras.
Elementos
El bien: Es el objeto del crdito.
El acreedor: Persona duea del bien y que entrega a este adquiriendo derecho a recibir
en un tempo futuro un valor equivalente, ms un inters.
El deudor: Persona que carece del bien pero se responsabiliza a entregar en una fecha
futura dad, el equivalente del valor que recibe. Mas una ganancia al acreedor.
La confianza: Seguridad que tiene el acreedor en el deudor. e) Promesa de Pago
Compromiso que adquiere el deudor frente al acreedor.
Tiempo: Plazo en que se debe cancelar el crdito.
Garante: Persona que avala la promesa de pago del deudor, en caso de incumplimiento
tiene la responsabilidad de cancelar el crdito.
Inters: Pago adicional que realiza el deudor en el momento de entregar el equivalente
al valor recibido con anterioridad.
Documento: Son instrumentos que certifican la obligacin del deudor y el derecho del
acreedor. Ejemplo letras de cambio, pagares, etc.
Fuentes de financiamiento Propias
Estos fondos pueden tener origen en las utilidades generadas por las empresas una vez
iniciada la actividad, y constituyen una fuente importante de financiamiento.
Tambin las empresas pueden recibir aporte de los dueos en forma de capital, producto del
ahorro personal, o tambin de familiares o amigos, sin necesidad de recurrir al ahorro externo.
Externas
Los proveedores mediante el otorgamiento de plazos de pago para la compra de bienes, son
una fuente de financiamiento.
Este tipo de crdito lleva implcito un costo, que depende del monto de la operacin, el perodo
de amortizacin, la naturaleza de la competencia entre los proveedores, etc. Dicho costo es la
diferencia entre el monto de la compra a crdito y el valor de contado. Esta diferencia, es el
descuento por pronto pago. Si bien es cierto que ste tipo de crdito a corto plazo tiene una
ventaja importante, que es su relativa facilidad para obtenerlo, hay que evaluar la conveniencia
de tomarlo, porque en la mayora de los casos es sensiblemente ms caro que otras fuentes
de financiamiento.
 El leasing.- es un convenio contractual entre dos partes por el cual una de ellas, el
tomador, puede usar un activo que legalmente pertenece a otra y a cambio de ese uso
se deber abonar una serie de pagos que mutuamente han acordado. El tomador
usufructa el activo y paga un alquiler al dador, dueo del bien en cuestin, y puede
decidir si opta restituirlo o por comprarlo y convertirse en el propietario del bien, una vez
finalizado el contrato. En este caso se toma como parte de pago el canon que abon el
tomador y se fija un valor residual del bien, previamente establecido en el contrato.
Puede ser el caso, por ejemplo, de la incorporacin de una fotocopiadora a un negocio de
artculos de librera, donde se establece en el contrato un pago mensual por el alquiler de la
mquina durante un perodo determinado o por cantidad de fotocopias mensuales, hasta cubrir
una determinada cifra. Se fija un valor residual y el tomador del bien tiene la opcin de
comprarla por ese valor o devolverla.
Como la garanta de la operacin est en el bien mismo, el leasing hace posible que empresas
sin recursos financieros especiales o historia de calificacin crediticia puedan acceder a activos
sin la necesidad de recurrir a crditos bancarios tradicionales. Es una forma de financiarse a
mediano y largo plazo.
El Estado, tanto nacional o provincial, puede ofrecer alternativas de financiamiento, a partir de
sus polticas de apoyo a las micro y pequeas empresas.
Generalmente son programas que tienden a dar soporte a la inversin en bienes de capital,
activos de trabajo, incorporacin de procesos de calidad e innovacin tecnolgica. Los crditos
se otorgan a tasas de inters subsidiadas, notablemente inferiores a la que ofrecen los bancos
privados.
Tambin el Estado dispone de planes de apoyo a las exportaciones mediante la
instrumentacin de crditos para la prefinanciacin de exportaciones destinado a determinados
sectores. Brinda informacin sobre la demanda externa, ferias y exposiciones, oportunidades
comerciales y todo lo relativo a la insercin de las pymes en los negocios internacionales.
Las empresas pueden acceder al financiamiento por parte del Estado a travs de programas
de capacitacin y asesoramiento gratuitos o arancelados. Estos ltimos tienen la particularidad
de que el monto del servicio puede ser descontado en parte o en su totalidad, de los tributos
que debe pagar la empresa.
Instrumentos de crdito del sistema financiero
Se describe a continuacin en forma genrica las operaciones crediticias que se pueden
acceder dentro del sistema financiero y pueden ser utilizadas por las pequeas empresas. Las
ms habituales son las siguientes:
a) Apertura de crdito.- Es el contrato mediante el cual el banco se obliga a tener a
disposicin de la otra parte una suma de dinero, por un cierto perodo de tiempo o por un
tiempo indeterminado en funcin de diversas opciones operativas.
En este caso el cliente no retira los fondos del banco, sino que los tiene a disposicin cuando
los necesita. Pueden ser los casos de apertura de cartas de crdito en operaciones de
comercio exterior (importacin y exportacin) o acuerdos en cuenta corriente.
La sola apertura del crdito no genera obligacin de pagar intereses a la entidad, sino que
estos comienzan a tener efecto a partir del momento en que efectivamente se utilizan los
fondos provistos por el banco.
b) Prstamos financieros.- Cuando el cliente solicita a una entidad financiera una
determinada suma de dinero, previo al otorgamiento, se pacta por escrito entre el cliente y la
entidad las condiciones de la operacin (monto, plazo, tasa, garanta, etc.), que dan lugar al
uso de fondos por parte del cliente y ste se compromete a restituir a la entidad en las
condiciones y formas acordadas.
Este tipo de prstamos son los que generalmente se utilizan para financiar capital de trabajo
en las empresas, compras de equipamiento, proyectos de inversin, etc., estando ms
asociados a los ciclos productivos de ellas.
c) Adelantos en cuenta corriente.- Hay una cierta similitud entre el contrato de
apertura de crdito y el adelanto en cuenta corriente.
La diferencia fundamental entre ellos es que en la apertura los fondos an no han sido
utilizados por el cliente, mientras que cuando existe adelanto en cuenta corriente (girar en
descubierto), la entidad ya atendi pagos del cliente sin que existieran fondos suficientes en su
cuenta.
Este es un tipo de financiacin que debe ser utilizada con prudencia para cubrir necesidades
excepcionales de liquidez, dado que se trata de un recurso financiero de costo muy elevado
como para que un usuario individual o empresario lo utilice permanentemente.
d) Otros adelantos
Adelantos a exportadores locales en operaciones de comercio exterior.
Anticipos efectuados sobre prstamos pendientes de instrumentacin definitiva.
Adelantos contra entrega en caucin, en garanta o al cobro, segn corresponda,
de valores mobiliarios, cheques, certificados de obra, certificados de depsito de mercaderas,
letras, pagars, facturas conformadas y otras obligaciones de terceros.

e) Documentos descontados.- El descuento de documentos es un contrato financiero,

mediante el cual la entidad pone a disposicin del cliente una determinada suma de dinero a
cambio de la transmisin de un ttulo de crdito de vencimiento posterior, del cual el cliente es
poseedor.
Estos ttulos de crdito se entregan por va del endoso al banco y pueden ser: letras, pagars,
certificados de obra y otros documentos, cuya responsabilidad recae en el cedente.
f) Documentos comprados.- Corresponde a los prstamos otorgados por entidades
financieras contra la entrega - por va del endoso - de letras, pagars, certificados de obra y
otros documentos transferidos a ellas, sin responsabilidad para el cedente en caso de
incumplimiento por parte del firmante.
g) Aceptaciones.- Hay crdito por aceptaciones, cuando el banco se obliga a aceptar
letras de cambio giradas por su cliente a su propia orden o a la de un tercero o bien letras
giradas por un tercero a cargo del banco que el cliente indique.
La aceptacin de una letra implica que la entidad financiera garantiza una obligacin que
previamente ha contrado el cliente frente a ese acreedor, quien le ha exigido, en seguridad de
su crdito, la intervencin del banco en el ttulo valor correspondiente, como aceptante de ste.
h) Descuento de facturas (factoring).- El nombre de factoring proviene del trmino
factor, que significa auxiliar del comerciante y que est autorizado a realizar determinadas
transacciones a nombre y cuenta de l, para colaborar en los negocios.
Como las pequeas empresas no tienen, en la mayora de los casos, una estructura lo
suficientemente amplia para la gestin de cobranza de deudas, recurre a un gestor capacitado
con experiencia y criterio para realizar el trabajo de factor.
El factoring es un contrato, por el cual una de las partes (entidad financiera o empresa de
factoring), adquiere toda o parte de la cartera de crditos que un determinado cliente tiene
frente a sus deudores comerciales.
La entidad financiera o empresa de factoring que interviene, le compra a la empresa
contratante las facturas y le adelanta el importe de ellas (generalmente entre un 70 y 80 % del
valor de las cuentas). Luego se encarga de la gestin de cobro, asumiendo o no el riesgo de
incobrabilidad. En este ltimo caso hay un servicio extra que excede del solo descuento de
facturas y por ello se cobra un adicional.
La contratacin de sta modalidad de financiamiento tiene costos derivados de los intereses y
comisiones que cobra el factor, pero tiene las ventajas de tipo administrativo (control de
registraciones, simplificacin de la informacin, reduccin del personal de cobranzas,
eliminacin de riesgos por incobrabilidad, etc.) y de orden financiero (mejora el activo
circulante, se dispone de ms efectivo, se pueden realizar compras de contado con
descuentos importantes, etc.).
El inconveniente principal es el costo. Tambin puede haber interferencia del factor en la
relacin con el cliente de la empresa y generar perturbaciones debido al trato poco mesurado
que puede llegar a perjudicar la relacin comercial. Para ello se establecen clusulas, donde el
factor debe consultar a la empresa antes de llegar a una accin judicial.
La operacin de factoring debe valorarse considerando todo el conjunto del servicio brindado,
es decir, el financiamiento, la gestin de cobro, la administracin y otros servicios tcnicos
administrativos.
i) Prstamos hipotecarios.- Se trata de aquellos prstamos, en los que la nica
instrumentacin que respalda la operacin es la constitucin de una hipoteca sobre el
inmueble que es objeto de compra - venta por parte del cliente.
Tambin dentro del universo de las garantas para diversas operaciones de crdito, la hipoteca
ocupa un lugar de privilegio debido a la seguridad que un inmueble representa para el
acreedor. Sin embargo, a pesar de la calidad que puede representar la garanta constituida
sobre un determinado inmueble, las entidades financieras no pueden dejar de evaluar la
idoneidad del cliente dado que, en caso de incumplimiento por parte de ste, aquellas
deberan iniciar un proceso de ejecucin y recuperacin del bien que, adems de costoso, no
constituye el objeto primario por el cual las entidades financieras desarrollan operaciones
hipotecarias.
j) Prstamos prendarios.- Se trata de aquellos prstamos, en los que la nica
instrumentacin que respalda la operacin es la constitucin de una prenda sobre bienes
muebles que sean objeto de compra - venta por parte del cliente. Al igual que en los crditos
hipotecarios, las entidades optan, por lo general, en efectuar contratos de mutuo con garanta
prendaria accesoria.
La prenda es una garanta de tipo real, es decir constituida sobre bienes. En el caso de la
hipoteca los bienes afectados en garanta son inmuebles o buques, en cambio, los contratos
prendarios se constituyen sobre cosas muebles (rodados, maquinarias, ttulos, certificados de
depsitos, etc.).
k) Documentos a sola firma.- Se trata de aquellos prstamos que las entidades
financieras acuerdan contra la entrega por parte del deudor de letras, pagars, debentures y
otros documentos suscriptos con su firma o de varias personas en forma mancomunada, ya
sea que se trate de operaciones amortizables o de pago ntegro.
Los sistemas ms comunes de amortizacin de los prstamos son:
Sistema Francs: es el de uso ms generalizado en las entidades financieras para este tipo de
operaciones, y se caracteriza porque los importes de las cuotas son fijas, los saldos de
amortizacin de capital son crecientes y los servicios de intereses son decrecientes.
Sistema Alemn: la particularidad es que los importes de las cuotas son decrecientes, los
saldos de amortizacin de capital son constantes y el servicio de los intereses son
decrecientes.
l) Warrant.- El warrant es una operatoria que permite a los sectores productivos la
obtencin de crdito, mediante la entrega de mercadera o productos agrcolas ganaderos,
forestales, mineros o manufacturas nacionales, que se encuentran depositados en almacenes,
bajo resguardo, custodia y control de empresas autorizadas a tal efecto, con el objeto de
constituirlas en garanta de crditos.
El warrant es un documento de crdito que a travs de su endoso permite entregar, en
concepto de garanta, los derechos crediticios de los bienes a que se refiere el correspondiente
certificado de depsito. Se puede decir que se trata de una garanta real.
El certificado de depsito es el ttulo que acredita la propiedad de las mercaderas
depositadas. Este instrumento, puede transferir mediante su endoso, la titularidad de la
mercadera.
Una vez solicitado el Warrant por el cliente, el banco inspecciona el depsito donde se
almacenar la mercadera y lo habilita si cumple con las condiciones requeridas. El banco
recibe la mercadera, controla la calidad y cantidad y la documentacin que acredita su
titularidad, sin inhibicin alguna y luego expide a la orden del depositante dos documentos:
Certificado de depsito y certificado de warrant. El warrant siempre ser nominativo.
El warrant posibilita financiar capital de trabajo y permite tambin vender la produccin fuera
de poca para conseguir mejores precios. Es ms gil la obtencin del crdito y en muchos
casos los costos financieros son menores. Y su uso est ms difundido en productos tipo
commodities como son los agropecuarios.
Existen tambin otros tipos de contratos financieros, pero el nivel de complejidad y
caractersticas operativas a partir de las cuales se instrumentan, resultan dificultosas en su
aplicacin y acceso para el segmento de empresarios titulares de micro y pequeas empresas.

SOLICITUDES DE CRDITO
Informacin requerida por los bancos.-Las entidades financieras consideran las solicitudes de
crdito a partir de la apertura de un legajo por cada demandante. Deben llevar un registro por
cada deudor que integre su cartera, y reunir los elementos de juicio necesarios para realizar
las evaluaciones y clasificaciones correspondientes y dejar constancia de dichas revisiones y
clasificaciones una vez asignadas.
Informacin general.-Los requerimientos que se enumeran a continuacin pueden estar
incluidos en la propia solicitud del crdito, y se deber tener en cuenta al solo efecto ilustrativo,
dado que cada entidad tiene implementado su propio sistema operativo comercial.
Nombre del cliente (persona fsica o empresa)
Direccin
Caractersticas societarias, en el caso de personas jurdicas (S.R.L., S.A., etc.)
Actividad de la empresa
 Informacin accionaria
Informacin sobre el manejo y toma de decisiones en la empresa
Composicin del Directorio y la Gerencia
Antecedentes histricos de la empresa
Objetivos
Plan estratgico
Presupuestos econmicos y financieros
Problemas actuales que enfrenta la empresa
Caractersticas del negocio
Tipo de productos que fabrica o comercializa
Marcas y patentes
Organizacin de la produccin
Polticas de precios
Canales de distribucin
Mercado que atiende
Competencia
Ventajas con respecto a la competencia
Cartera de clientes
Poltica de inversiones
Poltica de dividendos
Relaciones con entidades financieras
Documentacin
Para la apertura del legajo, en la mayora de los casos, solicitan los siguientes elementos:
ltimos tres balances certificados, o manifestacin de bienes actualizada en caso de
que se trate de una persona fsica.
Detalle de venta mensual histrica de balance presentado.
Detalle de venta mensual proyectada.
Detalle de deudas bancarias y financieras. No debe poseer deuda exigible por motivos
impositivos o previsionales, al momento de la calificacin.
Manifestacin de bienes de los socios.
Seguros Patrimoniales o de Vida (si es una empresa unipersonal)
Constancias de cumplimiento de las obligaciones previsionales, de acuerdo a las leyes
vigentes, en relacin a los empleados y como autnomo.
Declaracin jurada del Impuesto a las Ganancias
 Declaracin jurada del Impuesto al Valor Agregado.
Declaracin jurada del Impuesto sobre los Ingresos Brutos
La apreciacin de los aspectos antes mencionados, tanto informativos como documentales,
permitirn evaluar la calidad del cliente a efectos de conceder o no la asistencia crediticia
solicitada, siempre y cuando ella se encuadre dentro de las regulaciones tcnicas del Banco
Central.
FUNCIONES ESENCIALES DEL SISTEMA FINANCIERO
A. La provisin de recursos al sector productivo
Captacin de capital
Canalizacin
Asignacin de los recursos
B. La creacin de liquidez
C. Servir de soporte a la poltica monetaria del gobierno
Componentes del sistema financiero
Liquidez
Rentabilidad y riesgo
Instrumentos financieros
A. Operaciones pasivas
o La cuenta corriente
o Liquidacin de las cuentas corrientes
o Las cuentas de ahorros
o Imposiciones a plazo fijo
B. Operaciones activas
o Descuento de efectos comerciales
o Descuento de letras de cambio
o Prstamos
o Crditos
SISTEMA FINANCIERO PERUANO