EJEMPLO DE ESTUDIO FINANCIERO DE EMPRESA INDUSTRIAL

Proyecto para el montaje de una empresa "PRODUCTORA DE LACTEOS EL RECREO

toman en arriendamiento el local de funcionamiento y se realizan algunas adec

No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS

DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL
Puerta de Vaivn 2 750,000 1,500,000
Puerta del bao 1 480,000 480,000
Divisin modular 4 410,000 1,640,000
Luces 4 56,000 224,000
Cenefa (Cuartos) 4 12,500 50,000
Pintura 5 26,800 134,000
Mano de obra (das) 4 35,000 140,000
Total 4,168,000

No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y EQUIPO DE PRODUCCIN

DETALLE DE INVERSIN
INVERSIONES CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL
Maquinaria multiuso 1 750,000 750,000
Silos de almacenamiento 1 3,800,000 3,800,000
Pasteurizador UHT 1 4,200,000 4,200,000
Clarificadora 1 1,800,000 1,800,000
Maquina de empaque 1 1,680,000 1,680,000
Fileteadora 1 650,000 650,000
Herramientas 1 80,000 80,000
Software 1 420,000 420,000
Computador 1 1,950,000 1,950,000
Impresora 1 220,820 220,820
Aire Acondicionado 1 1,200,000 1,200,000
Total 16,750,820

No. 3 INVERSION DE HERRAMIENTAS

DETALLE DE INVERSIN CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL

Recipiente de plstico 20 37,000 740,000
Recipiente de Aluminio 20 42,000 840,000
colador grande de aluminio de forma cil 10 26,000 260,000

Total 1,840,000

No. 4 INVERSIN EN MUEBLES, ENSERES Y EQUIPOS DE ADMINISTRACIN

 DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL
Escritorio Tipo gerencia 1 360,000 360,000
Escritorio Tipo secretaria 1 280,000 280,000
Escritorio auxiliar 1 280,000 280,000
Archivador 2 145,000 290,000
Extintor 2 85,000 170,000
Vitrinas 1 160,000 160,000
Sillas operarias 4 65,000 260,000
Sillas tipo sala 8 45,000 360,000
Total 2,160,000

No. 5 INVERSION EN ACTIVOS INTANGIBLES

DETALLE DE INVERSION COSTO
ESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD (42.85714%) 400,000
ESTUDIO DE FACTIBILIDAD (57.14286%) 300,000
LICENCIAS 480,500
GASTOS DE ORGANIZACIN 290,000
MONTAJE Y PUESTA EN MARCHA 320,000
ENTRENAMIENTO DE PERSONAL 220,000
IMPREVISTOS 185,000
TOTAL GASTOS PREOPERATIVOS 2,195,500

No. 6 COSTO MANO DE OBRA

REMUNERACI REMUNERACIN PRESTACIONES

CARGO N MENSUAL ANUAL SOCIALES
OPERARIA DE PATRONA 800,000 9,600,000 5,172,000
JEFE DE PRODUCCION 720,000 8,640,000 4,654,800
Subtotal _ 18,240,000 9,826,800
Subtotal _ 18,240,000 9,826,800

No. 7 PORCENTAJES UTILIZADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES Y APORTES

% ITEM
9 ICBF, SENA Y CAJA
8.33 CESANTIAS
8.33 PRIMAS
4.17 VACACIONES
8.5 SALUD
12 PENSIONES
1.045 RIESGOS
0.5 DOTACION
1 TRANSPORTE
1 INTERESES CESANTIAS
53.875 TOTAL
 No. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer ao de operaciones)
UNIDAD DE
MATERIAL MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO
A. MATERIALES DIRECTOS
Leche litros 600 1,200,000
Cuajo gramos 240 8000
Sal kilos 120 1,068
Sorbato de Potasio gramos 80 500
Benzoato de Sodio gramos 45 10
Natamisina gramos 260 100

Subtotal Materiales Directos

B. MATERIALES INDIRECTOS
Lpiz Caja 3 600
Hojas de bond resmas 5 10,800
lapiceros caja 1 900
Frasco 80c.c 6 4,500
Subtotal Materiales Indirectos

TOTAL

No. 9 COSTO DE SERVICIO (primer ao)

SERVICIO MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO
Energa Elctrica Kw_ hora 7,200 720
Alumbrado pblico Cargo fijo 12 10,800
Aseo Cargo fijo 12 37,800
Acueducto Mts3 240 2,800
Telfono Promedio 12 90,000
Mantenimientos de Equipo Bimensual 6 120,000
Arrendamiento Mensual 12 800,000

TOTAL

No. 10 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE PRO

ACTIVO VIDA UTIL COSTO ACTIVO

1
Maquinaria multiuso 10 750,000 75,000
Maquinaria semi industrial 10 1,680,000 168,000
Fileteadora 10 650,000 65,000
Herramientas 5 80,000 16,000
Software 5 420,000 84,000
Computador 5 1,950,000 390,000
Impresora 5 220,820 44,164
Aire Acondicionado 10 1,200,000 120,000
TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION 962,165

No. 11 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE ADMIN

ACTIVO VIDA UTIL COSTO ACTIVO

1
Activos de Administracin 10 2,160,000 216,000
Total activos de administracin 2,160,000 173,646

No. 12 REMUNERACIN AL PERSONAL ADMINISTRATIVO

REMUNERACI REMUNERACIN PRESTACIONES
CARGO N MENSUAL ANUAL SOCIALES
B. ADMINISTRACION
GERENTE GENERAL 1,300,000 15,600,000 8,404,500
SECRETARIA RECEPCIONISTA 650,000 7,800,000 4,202,250
CONTADOR (HONORARIOS) 800,000 9,600,000 0
OFICIOS VARIOS MEDIO TIEMPO 380,000 4,560,000 2,456,700

subtotal 3,130,000 37,560,000 15,063,450

No. 13 OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS

UNIDAD DE
SERVICIO MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO
tiles y papelera ao 1 220,000
Servicios pblicos ao 1 480,000
Cafetera ao 1 180,000

TOTAL

No 14. AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOS

PLAZO (en
aos)
ACTIVO INTANGIBLE AMORTIZACIN COSTO DEL ACTIVO
1

Gastos preoperativos 5 2,195,500 439,100

AMORTIZAR 439,100

PLAZO (en
aos)
ACTIVO INTANGIBLE AMORTIZACIN COSTO DEL ACTIVO
 1

Amortizacin en cifras fsicas 5 4,168,000 833,600

TOTAL A AMORTIZAR 833,600

TOTAL AMORTIZACION ANUAL 6,363,500 1,272,700

No 15. Gastos de venta (primer ao de operaciones).

UNIDAD DE
SERVICIO MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO

Publicidad MES 12 $ 450,000

Transporte MES 12 $ 90,000

TOTAL

No. 16 DISTRIBUCION DE COSTOS PUNTO DE EQUILIBRIO: Punto en

la empresa no obtiene ni utilidad n
COSTO COSTO FIJO COSTO VARIABLE Para su clculo hay que tener dete
Costo de Produccin
C Fijos. Se presentan en igual magn
Mano de Obra directa $ 28,066,800 de la empresa. Ej. Depreciacin, G
Mano de obra indirecta - personal administrativo.
Materiales directos $ 722,114,610
C. Variables. Presentan vaiacin an
Materiales indirectos $ 83,700 directos e indirectos, servicios aso
Depreciacin $ 962,164 (operarios, supervisores de produc
Servicios $ 17,839,200
Mantenimiento - $ - Qo = Costos Fijos
Subtotal $ 962,164 $ 768,104,310 Precio de Venta-Costo de Ven

Gastos de Administracin
Sueldos y prestaciones $ 52,623,450
Otros gastos $ 880,000
Pre operativos $ 1,272,700
Depreciacin $ 173,646
Subtotal $ 54,949,796

Gastos de Ventas
Publicidad, promocin, transportes $ 6,480,000
Sueldos y prestaciones -
Depreciacin -
Subtotal $ 6,480,000
TOTAL $ 62,391,960 $ 768,104,310
COSTOS TOTALES $ 830,496,270

precio de venta $ 700,000 Lo da el ejercicio

unidades a producir 1,100 en el ao
Costo fijo 62,391,960
Costo variable total 768,104,310
Costo variable unitario $ 698,276.65
Qo (pto equilibrio) $ 36,204

N0 17 Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.

UNIDADES COSTO FIJO COSTO VARIABLE COSTO TOTAL
0 $ 62,391,960 0 $ 62,391,960
400 $ 62,391,960 $ 279,310,658 $ 341,702,618
800 $ 62,391,960 $ 558,621,316 $ 621,013,276
1200 $ 62,391,960 $ 837,931,975 $ 900,323,935
1600 $ 62,391,960 $ 1,117,242,633 $ 1,179,634,593
2000 $ 62,391,960 $ 1,396,553,291 $ 1,458,945,251

ejemplo punto de equilibrio varias lineas

No 18 Clculo del punto de equilibrio en varias lneas.
ACTIVIDADES A B C
PARTICIPACION 40% 35% 25%
PRECIO DE VENTAS 4,000 3,000 5,000
COSTOS VARIABLES 1,600 1,300 3,000
MARGEN DE CONTRIBUCION 2,400 1,700 2,000
COSTOS FIJOS SON:
$ 160,000,600
Margen de contribucin promedio ponderado
RESA INDUSTRIAL

EL RECREO
realizan algunas adecuaciones.

UCCIN

VIDA UTIL (aos)

Vida til
10
Construcciones y edificaciones: 20 aos
10
Maquinaria y equipo: 10 aos
Vehculos:
10 5 aos
Equipo de computacin, herramientas: 5 aos
10
10
10
5
5
5
5
5

VIDA UTIL (aos)

5
5
5

NISTRACIN
 VIDA UTIL (aos)
10
10
10
10
10
10
10
10

PRIMER AO
14,772,000
13,294,800
28,066,800
28,066,800

Y APORTES
nes)
Estudio Tcnico: Tener en cuenta los
materiales directos e indirectos que
TOTAL el
AOproyecto requiere para realizar el
proceso productivo.

720,000,000
1,920,000
128,160
40,000
450
26,000

722,114,610

1,800
54,000
900
27,000
83,700

722,198,310

TOTAL AO
5,184,000
129,600
453,600
672,000
1,080,000
720,000
9,600,000

17,839,200

RECIACIN ACTIVOS DE PRODUCCIN

VALOR
DEPRECIACION ANUAL RESIDUAL
2 3 4 5
75,000 75,000 75,000 75,000 375,000
168,000 168,000 168,000 168,000 840,000
65,000 65,000 65,000 65,000 325,000
16,000 16,000 16,000 16,000 0
84,000 84,000 84,000 84,000 0
390,000 390,000 390,000 390,000 0
44,164 44,164 44,164 44,164 0
 120,000 120,000 120,000 120,000 600,000
962,165 962,165 962,165 962,165 2,140,000

ECIACIN ACTIVOS DE ADMINISTRACIN

VALOR
DEPRECIACION ANUAL RESIDUAL
2 3 4 5
216,000 216,000 216,000 216,000 1,080,000
216,000 216,000 216,000 216,000 868,230

VO

AOS 1

24,004,500
12,002,250
9,600,000
7,016,700

52,623,450

TOTAL AO 1
220,000
480,000
180,000

880,000

A GASTOS DIFERIDOS

VALOR AMORTIZACION ANUAL

2 3 4 5

439,100 439,100 439,100 439,100

439,100 439,100 439,100 439,100

VALOR AMORTIZACION ANUAL

 2 3 4 5

833,600 833,600 833,600 833,600

833,600 833,600 833,600 833,600

1,272,700 1,272,700 1,272,700 1,272,700

ones). Rubros necesarios, para dar a conocer el producto,

ej. Pagos al personal de ventas, gastos de
distribucin, gastos publicitarios y de promocin.
AO 1

$ 5,400,000
$ 1,080,000

$ 6,480,000

O DE EQUILIBRIO: Punto en el cual los ingresos totales son iguales a los costos totales,
presa no obtiene ni utilidad ni perdida.
u clculo hay que tener determinados los cotos fijos y variable.

s. Se presentan en igual magnitud y valor independiente de los niveles de produccin

empresa. Ej. Depreciacin, Gastos de Admionitracin como arrendamiento, sueldos del
nal administrativo.

iables. Presentan vaiacin ante cambios en los niveles de produccin. Ej. Materiales
os e indirectos, servicios asociados a la planta de produccin, Mano de obra directa
arios, supervisores de produccin)

Costos Fijos
Precio de Venta-Costo de Venta unitario
INGRESO TOTAL
$0
$ 280,000,000
$ 560,000,000
$ 840,000,000
$ 1,120,000,000
$ 1,400,000,000
 tabla 17
datos agrupados pe

N0 17 Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.

UNIDADES COSTO FIJO COSTO VARIABLE COSTO TOTAL INGRESO TOTAL
0 $ 62,391,960 $ 0 $ 62,391,960 $0
400 $ 62,391,960 $ 279,310,658 $ 341,702,618 $ 280,000,000
800 $ 62,391,960 $ 558,621,316 $ 621,013,276 $ 560,000,000
36,204 $ 62,391,960 ### ### ###
1200 $ 62,391,960 $ 837,931,975 $ 900,323,935 $ 840,000,000
1600 $ 62,391,960 $ 1,117,242,633 ### ###
2000 $ 62,391,960 $ 1,396,553,291 ### ###
=/()
PUNTO DE EQUILIBRIO

Precio venta 700,000

Costo variable 698,277
costo fijo 62,391,960

Punto de equilibrio 36,203.79

Punto de equilibrio en ventas 25,342,650,539

precio de venta $ 700,000

unidades a producir $ 1,100
Costo fijo $ 62,391,960
Costo variable total $ 768,104,310
Costo variable unitario $ 698,277
Qo (pto equilibrio) $ 36,204

CONDICIONES PARA QUE UN PUNTO DE EQUILIBRIO SE CORRECTO

1. las cantidades en el punto de equilibrio son menores a las

cantidades a producir El punto de equilibrio se define como
2. El precio de venta es mayor al costo variable unitario ventas igualan el valor total de los costo
para este caso en particular se tendra e
unidades y unas ventas de

Por debajo de 837 unidades se presenta

dado que los ingresos seran menor

Por encima de 837 unidades se empie

dado que los ingresos son mayore

El punto de equlibrio es correcto dad

menores a las uniadades a producir q

EL precio de venta es de 125,000 y el c

80,214

Se cumplen todas las condiciones par

Por encima de 837 unidades se empie
dado que los ingresos son mayore

El punto de equlibrio es correcto dad

menores a las uniadades a producir q
EL precio de venta es de 125,000 y el c
80,214

Se cumplen todas las condiciones par

equilibrio es cor
 Punto de equilibrio
$ 200,000,000

$ 180,000,000

$ 160,000,000

$ 140,000,000

$ 120,000,000

$ 100,000,000
$$

$ 80,000,000

$ 60,000,000

$ 40,000,000

$ 20,000,000

$0 1; $ 0
0 200 400 600 800 1000 1200

Cantidades

COSTO FIJO COSTO TOTAL INGRESO TOTAL

de equilibrio se define como el momento en el cual las

an el valor total de los costos (Costo fijo + Costo variable)
so en particular se tendra el punto de equilibrio en 837
unidades y unas ventas de $104,657,303

de 837 unidades se presentan perdidas para la empresa,

ue los ingresos seran menores que los costos y gatos
a de 837 unidades se empiezan a presentar utilidades
que los ingresos son mayores a los costos y gastos.
de equlibrio es correcto dado que 837 unidades son
a las uniadades a producir que son de 1080 unidades

e venta es de 125,000 y el costo variable unitario es de

80,214

en todas las condiciones para afirmar que el punto de

a de 837 unidades se empiezan a presentar utilidades
que los ingresos son mayores a los costos y gastos.

de equlibrio es correcto dado que 837 unidades son

a las uniadades a producir que son de 1080 unidades
e venta es de 125,000 y el costo variable unitario es de
80,214

en todas las condiciones para afirmar que el punto de

equilibrio es correcto
 1000 1200 1400

ESO TOTAL
 BALANCE GENERAL
TERMINOS CONSTANTES

ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Caja 0
Bancos 0
Inventarios Err:509
TOTAL ACTIVO CORRIENTE Err:509

ACTIVOS FIJOS
Muebles y Enseres 2,160,000
Vehculos 0
Maquinaria y Equipo 16,750,820
Mobiliario y Decoracin 0
TOTAL ACTIVOS FIJOS 18,910,820

ACTIVOS DIFERIDOS
Adecuacin Fsica 4,168,000
Gastos Preoperativos 2,195,500
TOTAL ACTIVOS DIFERIDOS 6,363,500

TOTAL ACTIVOS Err:509

PASIVOS
PASIVOS A LARGO PLAZO
Prestamos por Pagar Err:509
TOTAL PASIVO A LARGO PLAZO 0

PATRIMONIO
Capital Err:509
TOTAL PATRIMONIO 0

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 0

ESTADO DE RESULTADOS
1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE

Ventas Err:509
Costos de Produccin Err:509
Utilidad Bruta en Ventas Err:509
Gastos de Administracin Err:509
Gastos de Ventas Err:509
TOTAL GASTOS OPERACIONALES Err:509
UTILIDAD OPERACIONAL Err:509
Gastos Financieros Err:509
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS Err:509
Provisin para impuestos Err:509
UTILIDAD NETA Err:509