Professional Documents
Culture Documents
CICLO : IX
INTEGRANTES:
DINA KAROL DEL AGUILA ACUY
Pucallpa -Per
2017
LA FUNCIN DE CADA UNO DE LOS ESTADOS FINANCIEROS
DE LAS EMPRESAS EN EL PER
El anlisis econmicofinanciero, tambin conocido como anlisis de estados financieros,
anlisis contable o anlisis de balances, es un conjunto de tcnicas utilizadas para
diagnosticar la situacin y perspectivas de la empresa con el fin de poder tomar decisiones
adecuadas.
Desde la perspectiva externa, estas tcnicas son tiles para quienes se interesen en
conocer la situacin y evolucin de la empresa.
Dentro del anlisis econmicofinanciero se debe definir los problemas de la empresa y sus
causas.
Es muy usual identificar las crisis de las empresas con causas relativas a la evolucin
general de la economa. O sea, se parte de la base de que estas crisis son origen de
causas externas.
Crisis general.
Cambios en el mercado.
Cambios tecnolgicos.
Inflacin.
Exageracin de rumores externos.
Mala suerte.
La ausencia de un diagnstico correcto es lo que impide afrontar puntos dbiles que a medio
plazo hunden a la empresa. El diagnstico de la empresa es la consecuencia del anlisis
de todos los datos relevantes de la misma e informa de sus puntos dbiles y fuertes.
El diagnstico debe ser elaborado de forma continuada para que los directivos conozcan
en cada momento el estado en que se encuentra la empresa.
Por lo que podemos concluir que el anlisis continuo permite conocer el estado en que se
encuentra la empresa y su posible evolucin.
Este anlisis tiene diversas limitaciones que hay que considerar al tomar decisiones con
respecto al mismo, entre estas tenemos que:
Suele basarse en datos histricos, lo que no permite tener la suficiente perspectiva sobre
hacia dnde va la empresa.
Los datos acostumbran a referirse a la fecha de cierre del ejercicio. En muchos casos la
situacin a final del ejercicio no es totalmente representativa por existir grandes
estacionalidades en los gastos, en los cobros o en los pagos.
A veces se manipulan los datos contables con lo que estos dejan de representar
adecuadamente la realidad.
La informacin contable no suele estar ajustada para corregir los efectos de la inflacin, por
lo que algunas partidas como las existencias, el capital y reservas, no siempre son
representativas de la realidad.
No siempre es posible obtener datos del sector en que opera la empresa con el fin de poder
realizar comparaciones.
Los mtodos de anlisis financiero consisten en simplificar las cifras financieras para
facilitar la interpretacin de su significado y de sus relaciones. Su empleo en forma
apropiada, con juicio y precaucin, combinados con la informacin de otras fuentes sobre
el negocio, hace posible el mejoramiento de las predicciones y norma la poltica
administrativa sobre bases tcnicas y con conocimiento de causa, adems ayuda a
establecer juicios tiles sobre los mismos.
2- Verticales.
a) Reduccin de estados financieros a porcentajes.
b) Razones simples.
c) Razones estndares.
c) Control del presupuesto: Mtodo de anlisis cuya base principal es el presupuesto, el cual
es comparado con las cifras reales que se obtienen durante un perodo determinado de
tiempo.
1. Qu ES EL ANALISIS VERTICAL?
R/ Esto permite determinar la composicin y estructura de los estados financieros.
El anlisis vertical es de gran importancia a la hora de establecer si una empresa tiene una
distribucin de sus activos equitativa y de acuerdo a las necesidades financieras y
operativas
Se emplea para analizar estados financieros como el Balance General y el Estado de
Resultados, comparando las cifras en forma vertical.
Es una de las tcnicas ms censilla en el anlisis financiero y consiste en tomar un solo
estado financiero relacionando cada una de sus partes con un total determinado, dentro del
mismo estado.
4. Qu ES EL ANALISIS HORIZONTAL?
R/En el anlisis horizontal, lo que se busca es determinar la variacin absoluta o relativa
que haya sufrido cada partida de los estados financieros en un periodo respecto a otro. Es
un procedimiento que consiste en comparar estados financieros homogneos en dos o
ms periodos consecutivos, para determinar los aumentos y disminuciones o variaciones
de las cuentas, de un periodo a otro. Este anlisis es de gran importancia para la empresa
por que mediante el se informa si los cambios en las actividades y resultados han sido
positivos o desfavorables; as mismo, permite definir cuales merecen mayor atencin por
ser cambios significativos en la marcha del negocio.
CUENTAS POR COBRAR: pueden haber sido originadas por un aumento o disminucin en
las ventas o por un cambio en las condiciones de ventas en cuanto a plazos, descuentos,
financiacin. Tambin podra ser el resultado de algn cambio en la eficiencia de las
cobranzas, lo cual puede producir una recaudacin ms o menos efectiva.
INVENTARIOS: determinar si realmente hay cambios en la cantidad, o solamente se
presenta un efecto del incremento en los precios. Es necesario conocer que sistema de
valoracin de inventarios utiliza la empresa. Un incremento en el inventario de materia prima
puede ser consecuencia de una expectativa por alza en los precios, un cambio de proveedor
o de pas origen etc.
ACTIVOS FIJOS: hay que preguntarse si una ampliacin de la planta se justifica o no, si
se ha hecho un estudio serio al respecto, si los incrementos que esto genera en la
produccin estn justificados por la capacidad del mercado
PASIVO CORRIENTES: los cambios en las obligaciones bancarias pueden ser
consecuencia de los movimientos de la tasa de inters. Un aumento en las cuentas por
pagar a proveedores puede obedecer a mayores compras en volumen, solamente a un
aumento de precios a cambios en las polticas de venta del proveedor.
Establecer la participacin de cada rengln dentro de: total activo o total pasivo y para el
caso del estado de perdida y ganancia el porcentaje de cada rubro con respecto a las ventas
netas.
Analizar la estructura de los estados financieros, teniendo en cuenta el tipo de empresa y
los cambios presentados de un ao a otro.
CUARTA SEMANA ANLISIS VERTICAL BALANCE GENERAL
BALANCE GENERAL
$ MILES
Inventario de productos
terminados 977 5,7% 1.756 6,2%
Inventarios de productos en
proceso 1.519 8,8% 3.221 11,4%
inventario de materias
primas 1.644 9,5% 3.498 12,4%
subtotal de activos
corrientes 10.594 61,4% 18.575 66,0%
PASIVO
obligaciones bancarias
largo plazo 5.600 32,5% 7.500 26,7%
Observamos para el anlisis vertical del ao 2012 que las cuentas mas representativas son
cuantas x cobrar con un porcentaje de 34.5% ya que es una empresa comercial y le interesa
tener su dinero a cuntas x cobrar lo que quiere decir que tiene buenas ventas hasta el punto
que tiene un inventario bajo, el inventario de productos terminados con un 5.7%, inventarios
de productos en proceso con 8.8% y los inventarios de materia prima 9.5%. Se recomienda
hacer unas polticas de renovacin de inventarios.
En cuanto a sus pasivos tiene un porcentaje alto de 32.5% esto es bueno en el caso de que
sea para cubrir sus interese.
En el caso del patrimonio la utilidad del ejercicio es de 28.3% lo que quiere decir que tiene
buena rentabilidad.
Para el ao 2013 se observa que las cuentas x cobrar son del 22.9% , es decir que ha
tenido buenas ventas a crdito manteniendo los inventarios de productos en procesos con
11.4% y los inventarios de materia prima con un 12.4% lo que nos indica que a medida que
van vendiendo van produciendo, adquiriendo obligaciones bancarias del 8.1%, puesto que
tienen bajas obligaciones, se recomienda adquirir nuevas obligaciones financieras siempre
y cuando sean en beneficio de la produccin y tengan interese bajos . Con respecto a la
utilidad del ejercicio estuvo buena ya que fueron del 25.9%.
CUARTA SEMANA ANLISIS HORIZONTAL BALACE GENERAL
BALANCE GENERAL
$ MILES
nventario de productos
erminados 977 1.756 779 79,7
nventarios de productos en
roceso 1.519 3.221 1702 112,0
ASIVO
En cuanto al anlisis horizontal los cambios mas relevantes o significantes fueron en las
inversiones temporales incrementando en 3.850%, lo cual no es viable en ninguna
inversin, en los inventarios de productos terminados la empresa aumenta
satisfactoriamente dichos inventarios con un 79.7%. De manera general todas las cuentas
aumentaron lo que podemos tomar como un crecimiento positivo de la empresa.
Por lo tanto en sus pasivos notamos que no se ha pagado los impuestos de renta en el ao
2013 puesto que tiene una variacin relativa de -100%.
Se puede tambin notar que la utilidad del ejercicio tuvo una gran variacin con una
diferencia de $2.391 equivalente al 49% es decir que aumento satisfactoriamente para el
ao 2013.
ANLISIS VERTICAL ESTADO DE RESULTADOS
ANLISIS VERTICAL
UTILIDAD ANTES DE
IMPUESTO 5.676 25% 7.274 20%
Ventas netas con el 100%, el costo de ventas es de 71%, la utilidad bruta con el 29%, los
gastos operacionales 17%, para una utilidad neta antes de impuesto del 20% y una utilidad
del 20%.
ANLISIS HORIZONTAL
UTILIDAD
OPERACIONAL 4.069 4.123 54 1,3
UTILIDAD ANTES DE
IMPUESTO 5.676 7.274 1.598 28,2
La variacin mas significativa esta en las ventas netas ya que tuvo un incremento para el
ao 2013 con una diferencia de $12.872 la cual dio como variacin relativa el 55.6% lo cual
tuvo un cambio en el nivel de precio.
El costo de venta para el ao base es de $15.312 con una diferencia para el ao 2013 de
$10.356 con un porcentaje de 67.6% es decir que tiene mucha relacin con las ventas
netas, dando as una utilidad bruta de 2.516 en su variacin absoluta entre el ao 2012 para
2013, equivaliendo esto a un 32,1 % en diferencia de un ao.
ESTADO FINACIERO
COMERCIAL DEL ACERO S.A.
1 INFORMACION GENERAL
Comercial del Acero S.A. (en adelante la Compaa) es una sociedad annima
peruana que se constituy el 24 de mayo de 1985. Su domicilio legal es Av.
Argentina No.2051, Lima.
a) Bases de preparacin
19
zz
20
zz
La NIIF 11, Acuerdos bajo control conjunto requiere que un socio clasifique su
participacin en un acuerdo bajo control conjunto ya sea como un negocio bajo
control conjunto (joint venture) o como una operacin bajo control conjunto (joint
operation). Los negocios bajo control conjunto se reconocern por el mtodo de
participacin patrimonial mientras que en las operaciones bajo control conjunto el
socio reconocer su participacin en los activos, pasivos ingresos y gastos de la
operacin bajo control conjunto. Bajo NIIF vigentes, los socios tienen la opcin de
reconocer estas entidades ya sea por el mtodo de consolidacin proporcional o
por el mtodo de participacin patrimonial. La NIIF 11 reemplaza a la NIC 31,
Participacin en negocios bajo control conjunto y la SIC 13, Entidades bajo
control conjunto, Contribuciones no-monetarias de los socios. Esta norma no
tiene impacto sobre los estados financieros de la Compaa pues no tiene
inversiones en negocios bajo control conjunto.
21
zz
amplan la aplicacin contable del valor razonable sino que ofrece guas sobre
cmo es que se debe aplicar cuando es ya requerida o permitida por otras normas
dentro de las NIIF y los US GAAP. La Compaa est en el proceso de evaluar
el impacto de esta norma para la preparacin de sus estados financieros aunque
no espera que tenga impacto relevante sobre sus transacciones.
22
zz
b) Transacciones y saldos -
Las transacciones en moneda extranjera se traducen a la moneda funcional
usando los tipos de cambio vigentes a las fechas de las transacciones o de la
fecha de valuacin cuando las partidas se remiden. Las ganancias y prdidas por
diferencias en cambio que resultan del pago de tales transacciones y de la
traduccin a los tipos de cambio al cierre del ao de activos y pasivos monetarios
denominados en moneda extranjera, se reconocen en el estado de resultados.
2.4.1 Clasificacin -
Los prstamos y cuentas por cobrar son activos financieros no derivados que dan
derecho a pagos fijos o determinables y que no cotizan en un mercado activo. Se
incluyen en el activo corriente, excepto por los de vencimiento mayor a 12 meses
contados desde la fecha del estado de situacin financiera. Estos ltimos se
clasifican como activos no corrientes. Los prstamos y las cuentas por cobrar se
incluyen en cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar y en
efectivo y equivalente de efectivo en el estado de situacin financiera.
23
zz
De acuerdo con lo que prescribe la NIC 39, los pasivos financieros se clasifican,
segn corresponda, como: i) pasivos financieros a valor razonable a travs de
ganancias y prdidas y ii) otros pasivos. La Compaa determina la clasificacin
de sus pasivos financieros a la fecha de su reconocimiento inicial.
24
zz
Las cuentas por cobrar comerciales corresponden a los montos que la Compaa
tiene derecho a exigir a sus clientes por la venta de mercadera en el curso normal
de los negocios. Aquellas cuentas cuyo vencimiento es menor a 12 meses
contados desde la fecha de los estados financieros se reconocen inicialmente a
su valor razonable y debido a que el efecto de su descuento es irrelevante,
subsecuentemente se valorizan a su valor nominal, netas de la estimacin de
cuentas de cobranza dudosa. Las cuentas por cobrar cuyo vencimiento es mayor
a de 12 meses contados a partir de la fecha del balance se reconocen inicialmente
a su valor razonable y posteriormente a su costo amortizado usando el mtodo
de tasa de inters efectiva. La provisin por deterioro de las cuentas por cobrar
comerciales se establece cuando existe evidencia objetiva de que la Compaa
no podr cobrar todos los montos vencidos de acuerdo con los trminos originales
de las cuentas por cobrar (nota 2.7).
2.10 Existencias -
25
zz
Los costos subsecuentes atribuibles a los bienes del activo fijo se capitalizan slo
cuando es probable que beneficios econmicos futuros asociados con el activo
se generen para la Compaa y su costo se pueda medir confiablemente, caso
contrario se imputan al gasto. Los gastos de mantenimiento y de reparacin se
cargan al gasto en el perodo en el que se incurren.
26
zz
Los valores residuales, la vida til de los activos y los mtodos de depreciacin
aplicados se revisan y se ajustan, de ser necesario, a la fecha de cada estado de
situacin financiera. Cualquier cambio en estos estimados se ajusta
prospectivamente.
Depreciacin -
Aos
Equipos diversos 10
Muebles y enseres 10
Equipos de cmputo 4
27
zz
Los ingresos que se producen por invertir temporalmente los fondos recibidos de
prstamos se deducen de los costos de endeudamiento capitalizables.
El clculo del valor en uso de los activos contempla el descuento del estimado de
los flujos de efectivo futuros a su valor presente usando una tasa de descuento,
antes de impuestos, que refleje la evaluacin del mercado a la fecha de los
estados financieros sobre el valor del dinero en el tiempo y los riesgos especficos
asociados al activo. Las prdidas por deterioro de activos vinculados con
operaciones continuas se reconocen en el estado de resultados integrales en las
categoras de gastos a las que corresponde la funcin del activo deteriorado.
De otro lado, la Compaa evala a cada fecha de cierre si existen indicios que
indiquen que prdidas por deterioro reconocidas previamente se han revertido
parcial o totalmente. Si se observan tales indicios la Compaa estima el importe
recuperable del activo cuyo valor en libros fue previamente reducido por deterioro.
Las prdidas por deterioro previamente reconocidas, se extornan slo si el
incremento en el valor recuperable del activo obedece a cambios en los estimados
que se usaron en la oportunidad en que se reconoci la prdida por deterioro. En
estas circunstancias, el valor en libros del activo se incrementa a su valor
28
zz
Las cuentas por pagar comerciales son obligaciones de pago por la adquisicin
de bienes y servicios en el curso normal de los negocios. Las cuentas por pagar
se clasifican como pasivos corrientes cuando su plazo de vencimiento es de un
ao o menos. Si su vencimiento es mayor a un ao, se presentan como pasivos
no corrientes. Las cuentas por pagar no corrientes se reconocen inicialmente a
su valor razonable y, subsecuentemente se remiden a su costo amortizado. Las
cuentas por pagar corrientes se muestran a su valor nominal dado que el efecto
de su descuento a valor presente es inmaterial.
29
zz
de mayo y noviembre de cada ao. El gasto anual por la compensacin por tiempo
de servicios del personal es equivalente a una remuneracin. La Compaa no tiene
obligaciones de pago adicionales una vez que efecta los depsitos anuales de los
fondos a los que el trabajador tiene derecho.
2.18 Provisiones -
Las provisiones se reconocen cuando la Compaa tiene una obligacin presente,
legal o asumida, que resulta de eventos pasados que es probable que requiera la
entrega de un flujo de recursos que involucren beneficios econmicos para su
liquidacin y su monto se pueda estimar confiablemente. Si el valor del dinero en
el tiempo es importante, las provisiones se descuentan usando una tasa, antes
de impuestos, que refleje, cuando sea apropiado, los riesgos especficos del
pasivo. La reversin del descuento por el paso del tiempo origina el aumento de
la obligacin que se reconoce con cargo al estado de resultados como gasto
financiero.
El impuesto a la renta diferido se provisiona por el mtodo del pasivo sobre las
diferencias temporales que surgen entre las bases tributarias de activos y pasivos
y sus respectivos valores mostrados en los estados financieros.
30
zz
2.22 Arrendamientos -
La Compaa arrienda ciertos bienes del activo fijo. Los arrendamientos de bienes
del activo fijo en los que la Compaa asume sustancialmente todos los riesgos y
beneficios de su propiedad se clasifican como arrendamientos financieros. Los
arrendamientos financieros se capitalizan al inicio del arrendamiento al menor valor
que resulta de comparar el valor razonable del activo arrendado y el valor presente
de los pagos mnimos del arrendamiento. Cada cuota de arrendamiento se
distribuye entre el pasivo y el cargo financiero. La obligacin por cuotas de
arrendamiento correspondientes, neto de cargos financieros, se incluye en el rubro
de obligaciones financieras de corto y largo plazo en el estado de situacin
financiera. El costo financiero se carga al estado de resultados integrales en el
perodo del arrendamiento de manera que se obtenga una tasa de inters peridica
constante sobre el saldo del pasivo para cada periodo. Los inmuebles, maquinaria
y equipo adquiridos a travs de arrendamientos financieros se deprecian en el
menor periodo que resulte de comparar la vida til del activo y el periodo del
arrendamiento.
31
zz
32
zz
a) Riesgos de mercado -
.
i) Riesgos de cambio -
Activos
Efectivo y equivalente de efectivo 4,568 8,376
Cuentas por cobrar comerciales a terceros 31,469 32,934
Cuentas por cobrar a relacionadas 123 32
Cuentas por cobrar diversas 427 273
36,587 41,615
Pasivos
Cuentas por pagar comerciales 2,948 450
Obligaciones financieras 65,921 74,947
Cuentas por pagar a vinculadas 2,388 1,687
Cuentas por pagar diversas 424 451
Deuda a largo plazo, incluye parte corriente
71,681 77,535
Total pasivo, neto 35,094 35,920
33
zz
Al 30 de Set. al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
ii) Riesgo de tasa de inters sobre el valor razonable y sobre los flujos de
efectivo -
b) Riesgo de crdito -
34
zz
c) Riesgo de liquidez -
Los excedentes de efectivo y los saldos por encima del capital de trabajo
requerido se depositan en cuentas corrientes y en depsitos a plazo que generen
intereses.
35
zz
Al 30 de Set. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Para los activos y pasivos financieros que son lquidos o tienen vencimientos a
corto plazo (menor a tres meses), como el efectivo y equivalente de efectivo, las
cuentas por cobrar, las cuentas por pagar y otros activos y pasivos monetarios
corrientes, se considera que el valor en libros es similar al valor razonable porque
el efecto de su descuento es irrelevante.
El valor razonable de los pasivos financieros que devengan tasas fijas y que estn
valuados a su costo amortizado, se determina comparando sus tasas de inters
con las tasas de mercado actuales para instrumentos financieros similares. El
valor razonable estimado de los depsitos que devengan intereses se determina
mediante el descuento de los flujos de efectivo del instrumento usando las tasas
de inters de mercado para instrumentos que son similares en su moneda de
denominacin vencimiento y riesgo de crdito (nota 13).
36
zz
5 SEGMENTOS OPERATIVOS
30.09.2014 31.12.2013
S/.000 S/.000
Ventas por Zona geografica
Venta de productos terminados Lima 264,472 401,422
Venta de productos terminados Provincia 83,517 85,616
347,989 487,038
37
zz
Al 30 de Set. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Prstam os y cuentas por cobrar
Activos segn estado de situacin financiera
Efectivo y equivalentes de efectivo 20,520 31,283
Cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas 96,566 102,364
por cobrar, excluyendo anticipos a proveedores
38
zz
Al 30 de Set Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Las cuentas por cobrar comerciales a terceros son de vencimiento corriente, estn
denominadas en dlares estadounidenses. Las facturas por cobrar no devengan
intereses. Las letras por cobrar devengan intereses a la tasa efectiva promedio
anual de 2.0%
Vencido -
De 1 a 30 das - 14,682 - 3,144
De 31 a 180 das - 6,366 - 16,680
Mayores a 180 das 8,846 2,404 8,067 125
8,846 90,987 8,067 92,083
39
zz
2014 2013
S/. 000 S/. 000
Saldo Inicial 8,067 6,901
Provisiones 648 957
Dif.en cambio 283 578
Recuperos -152 -369
Saldo Final 8,846 8,067
El cargo a resultados por la provisin para deterioro de las cuentas por cobrar se
incluye en el rubro gastos de venta. Las cuentas por cobrar provisionadas por lo
general se castigan cuando se han agotado las gestiones de cobro y se concluye
que no existen expectativas de recuperacin de efectivo.
9 PARTES RELACIONADAS
Los saldos de cuentas por cobrar y pagar con partes relacionadas son los
siguientes:
30 de Setiem bre 31 de Diciem bre
2014 2013
S/.000 S/.000
Cuentas por cobrar
Comf er 55 21
Tradi SA 33 -
3+2 S.A. 2
Transportes Acoinsa S.A. 204 20
Corporacin Aceros Arequipa S.A. 63 47
355 90
40
zz
Tradi S.A. y Transportes Acoinsa S.A. renen los requisitos de las normas
contables para ser consideradas vinculadas con la Compaa por la relacin de
sus accionistas con los de la Compaa. Sin embargo, la Compaa no tiene
inters directo sobre el patrimonio de estas empresas, ni ejerce influencia alguna
en la administracin de sus operaciones. En consecuencia, en opinin de la
Gerencia, la Compaa y estas empresas no son parte de un grupo econmico.
30 de Se t. 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Ve nta de productos
Corporacin Aceros Arequipa 181 590
Transportes Acoinsa S.A. 286 144
Tradi S.A. 334 38
Comf er 1,581
3 + 2 Servicios 7
Adquis icin de productos
Las transacciones con partes relacionadas se realizan a valores similares a los que
se haran con terceros no vinculados.
Al 30 de Se t. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Prstamos al personal 59 97
Prstamos a terceros 538 543
Reclamos a terceros 811 1,532
Credito f iscal igv - Rta. 3,816 8,019
5,224 10,191
41
zz
Las otras cuentas por cobrar tienen vencimiento corriente y no generan intereses.
11 EXISTENCIAS
Al 30 de Se t. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
42
zz
Depreciacin acumulada -
Edif icios y otras construcciones 2,599 229 2,828
Maquinaria y equipo 3,375 596 5 3,976
Equipos de cmputo 705 30 2 737
Equipos diversos 434 27 461
Muebles y enseres 275 16 3 294
Unidades de transporte 1,325 115 2 -247 1,195
8,713 1,013 12 -247 9,491
Costo neto 84,214 2,644 -593 247 86,488
Depreciacin acumulada -
Edif icios y otras construcciones 2,315 268 16 2,599
Maquinaria y equipo 3,026 467 117 -235 3,375
Equipos de cmputo 670 31 5 706
Equipos diversos 403 30 1 434
Muebles y enseres 256 19 1 276
Unidades de transporte 1,051 37 2 235 1,325
7,721 852 142 0 8,715
Costo neto 78,985 12,383 -6,871 0 84,213
43
zz
13 OBLIGACIONES FINANCIERAS
Banco de Crdito del Per US$ Activos Fijos Adquiridos 5.55 Por ciento 2014
Banco de Crdito del Per US$ Activos Fijos Adquiridos 6.37 Por ciento 2014
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.06 Por ciento 2015
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.47 Por ciento 2015
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.06 Por ciento 2015
BBVA Continental US$ Activos Fijos Adquiridos 5.95 Por ciento 2016
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.64 Por ciento 2016
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.06 Por ciento 2016
Interbank US$ Activos Fijos Adquiridos 5.64 Por ciento 2016
Pagares
BBVA - Banco Continental US$ 2014
Banco de Crdito del Per US$ 2014
Interbank US$ 2014
Scotiabank del Per US$ 2014
Prestam os
BLADEX US$ 2014
Banco de Crdito del Per US$ 2014
BBVA - Banco Continental US$ 2014
Interbank US$ 2014
Banbif -DUAS US$ 2014
Total
Menos Porcin corriente
Porcin No Corriente
Al 30 de Se t. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
44
zz
Al 30 de Se t. Al 31 de Dic.
2014 2013
S/.000 S/.000
Las otras cuentas por pagar tienen vencimiento corriente, no generan intereses y no se han otorgado
garantas especficas por las mismas.
16 PROVISIONES
45
zz
Al 30 de Set.2014 Al 31 de Dic.2013
S/.000 S/.000
18 PATRIMONIO
a) Capital social -
Al 30 de Setiembre de 2014 el capital social est representado por 170, 881,723 acciones comunes
ntegramente suscrita y pagadas, respectivamente, cuyo valor nominal es de un nuevo sol por accin.
36 100.00
b) Reserva legal -
46
zz
De acuerdo con la Ley General de Sociedades, la reserva legal debe constituirse con la
transferencia del 10% de la utilidad neta anual hasta alcanzar un monto equivalente al 20% del
capital pagado. En ausencia de utilidades no distribuidas o de reservas de libre disposicin, la
reserva legal podr ser aplicada a la compensacin de prdidas, debiendo ser repuesta con las
utilidades de ejercicios posteriores. Esta reserva puede ser capitalizada siendo igualmente
obligatoria su reposicin.
c) Supervit de Revaluacin -
Esta cuenta refleja el mayor valor asignado a los terrenos al 31 de diciembre de 2011 y 2010
como resultado de su revaluacin, neto de su impacto tributario.
d) Resultados acumulados -
Los dividendos que se distribuyen a accionistas distintos de personas jurdicas domiciliadas estn
afectos a la tasa del 4.1% por concepto del impuesto a la renta de cargo de estos accionistas; dicho
impuesto es retenido y liquidado por la Compaa. De acuerdo con la legislacin vigente en Per,
no existen restricciones para la remesa de dividendos ni para la repatriacin del capital a los
inversionistas extranjeros.
19 IMPUESTO A LA RENTA
30 de Se t.2014 31 de Dic.2013
S/. 000 S/. 000
Impuesto a la renta:
Corriente 3,974 5,737
Dif erido 548
3,974 6,285
b) La Gerencia considera que ha determinado la materia imponible bajo el rgimen general del
impuesto a la renta de acuerdo con la legislacin tributaria vigente, la que exige agregar y deducir
al resultado mostrado en los estados financieros, aquellas partidas que la referida
47
zz
48
zz
20 VENTAS NETAS
2014 2013
S/.000 S/.000
21 COSTO DE VENTAS
22 GASTOS DE VENTA
Este rubro por el periodo terminado al 30 de Setiembre 2014 y 31 de Diciembre 2013 comprende:
2014 2013
S/.000 S/.000
23 GASTOS DE ADMINISTRACION
Este rubro por el periodo terminado al 30 de Setiembre 2014 y 31 de Diciembre 2013 comprende
49
zz
2014 2013
S/.000 S/.000
2014 2013
S/.000 S/.000
Recupero de provisin de cobranza dudosa 152 369
Comisiones 24 162
Otros 264 980
440 1,511
25 INGRESOS FINANCIEROS
Este rubro por el periodo terminado al 30 de Setiembre 2014 y 31 de Diciembre 2013 comprende:
2014 2013
S/. S/.
26 GASTOS FINANCIEROS
Este rubro por el periodo terminado al 30 de Setiembre 2014 y 31 de Diciembre 2013 comprende:
50
zz
2014 2013
S/. S/.
Intereses por arrendamiento financiero y
prstamos bancarios (3,277) (5,724)
Dif.en cambio neta perdida (5,728) (10,853)
Comisiones y gastos bancarios por importaciones (304) (778)
Otros gastos financieros (349)
(9,658) (17,355)
INFORME
51
zz
52
zz
CONCLUSIONES
Luego de la revisin bibliogrfica y su anlisis se lleg a las siguientes
conclusiones:
53
zz
Con la deficiencia en el control interno del rea de compras y del rea contable
que afecta el rea de ventas y la rentabilidad de la empresa, se debe disear un
manual de procedimientos y funciones del personal por cada rea. El personal
debe ser capacitado para que cumpla con el 100 % de desempeo de sus
funciones, y debe haber una buena organizacin administrativa: cada compra debe
estar con su cotizacin y orden de compra.
54
zz
CONCLUSIN
La optimizacin del sistema de control interno de inventarios en
el departamento de almacn de las empresas comerciales del Per.,
Chimbote,
Del Santa, Per: Universidad Catlica Los ngeles de Chimbote.
Garca M. (2005). El nuevo rol del auditor financiero en las empresas de
servicios. Buenos
Guardia. (2006). La auditora de gestin como herramienta del control y
evaluacin del
gobierno local de Angaraes, Lircay.
Gmez. (2000). El control de gestin como herramienta fundamental para
la misin financiera.
Lima.
Julin F. (2007). La contabilidad y la auditora financiera.
Oviedo P. (2010). Auditora financiera. [consultada el 8 de julio del 2013].
Disponible
en: http://www.monografias.com/trabajos60/auditoria-financiera/auditoria-
financiera.shtml
55