UNIVERSIDAD CENTRAL DEL ECUADOR

FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS

CONTABILIDAD Y AUDITORIA
CA9-5

ADMINISTRACIN PRESUPUESTARIA

TEMA:
CASO PRA CTICO DE ANA LISIS FINANCIERO

INTEGRANTES:

GUALLO FRANCISCA
SINCHE BYRON
VILLAMARIN MARIA JOSE
AGOSTO-ABRIL 2017
DOR
AS

RIA

CIERO
 Colineal Corporation CIA. LTDA.

DATOS GENREAL DE LA COLINEAL

Colineal Corp., se dedica a la comercializacin y distribucin de los productos y

complementos del Grupo Corporativo Colineal. Cuenta con almacenes propios en 9
ciudades del Ecuador. Estn comprometidos a entregar productos de diseos exclusivos, de
la mejor calidad que los clientes pueden encontrar en el mercado, y a precios justos; ya
que controla el proceso completo, desde la seleccin de materiales a la manufactura del
producto, y a la entrega de los mismos hasta el hogar de los clientes, la organizacin puede
asegurar que todo lo que se adquiera en la empresa tiene la calidad e integridad que el
cliente espera de Colineal.

PRODUCTO EN EL MEERCADO
Colineal cuenta con una amplia gama de productos dirigidos a diferentes estilos de vida,
desde lo contemporneo hasta lo clsico. Los ms de 400 diseos siempre en evolucin
permiten dar actualidad y comodidad a gente de mundo. Tenemos alrededor de 400
productos divididos en diferentes lneas

MISION:
Satisfacer a nuestros clientes a travs del negocio de muebles y accesorios, con buenos
diseos, calidad y precios. Retribuyendo al capital aportado, siendo un lugar atractivo para
el desarrollo de sus empleados
VISION:
Ser lder en el negocio de muebles y accesorios, ser reconocido por el buen servicio y la
calidad del producto.

COMPETENCIA:
Son empresas dedicadas a producir y comercializar muebles para hogar y algunas de ellas
para oficina adicionalmente. Entre ellas existen muchas muebleras en la ciudad pero para
el estudio de la competencia se tomar en cuenta a dos empresas dedicadas a
comercializar muebles que cuentan con fbricas propias.

Ellas son MUEBLES EL BOSQUE y FADEL. Se escogi a estas empresas porque comparten
caractersticas similares a las de Colineal.
 COLINEAL CORPORATION CIA LTDA
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
AL 31 DE DICIEMBRE AL 2015
ESPRESADO EN DOLARES AMERICANO

ACTIVOS 2,016 2,015

ACTIVOS CORRIENTES 23,065,456.00 44.16% 100.00% 24,385,094.00
Efectivo y Equivalente de efectivo 3,048,721.00 13.22% 3,965,342.00
Inversiones Financieras C/P 598,314.00 2.59% -
Cuentas por Cobrar comerciales y otra, Neto 8,172,832.00 35.43% 9,678,770.00
Inventarios 10,492,213.00 45.49% 9,952,295.00
Impuestos Corrientes 588,304.00 2.55% 614,933.00
Otros Activos Corrientes 165,072.00 0.72% 173,754.00
ACTIVOS NO CORRIENTES 29,161,677.00 55.84% 100.00% 27,040,979.00
Cuentas por Cobara Comerciales y Otras 1,735,071.00 5.95% 107,349.00
Inversioes Permanentes 1,829,160.00 6.27% 1,788,535.00
Propiedad, Planta y Equipo 24,991,929.00 85.70% 24,596,046.00
Propiedad de Inversin 605,517.00 2.08% 549,049.00
TOTAL ACTIVO 52,227,133.00 100.00% 51,426,073.00

PASIVO
PASIVO CORRIENTE 17,017,142.00 32.58% 100.00% 19,134,288.00
Cuentas por Pagar Comericiales 10,569,969.00 62.11% 12,902,470.00
Cuentas por Pagar Financieras 5,262,121.00 30.92% 4,833,145.00
Impuetos Corrientes 905,640.00 5.32% 1,129,406.00
Provisiones 279,412.00 1.64% 269,267.00

PASIVO NO CORRIENTES 16,555,667.00 31.70% 100.00% 14,382,125.00

Cuetas por Pagar Comerciales y Otras 234,985.00 1.42% 335,663.00
Cuentas por Pagar Fiancieras 13,481,595.00 81.43% 11,439,210.00

Provisones por Beneficios a Empleados 2,839,087.00 17.15% 2,607,252.00

TOTAL PASIVO 33,572,809.00 64.28% 33,516,413.00

PATRIMONIO 18,654,324.00 35.72% 100.00% 17,909,660.00

Capital Social 5,600,000.00 30.02% 5,600,000.00
Reserva Legal 548,176.00 2.94% 510,942.00
Reserva Facultativa 8,518,085.00 45.66% 7,415,628.00
Reserva por Valuacin 4,101,576.00 21.99% 4,101,576.00
Resultado de Ejercicios Anteriores (820,943.00) -4.40% (820,943.00)
Resltado Integral del Ejercicio 707,430.00 3.79% 1,102,457.00
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 52,227,133.00 100.00% 51,426,073.00
 MUEBLES EL BOSQUE S.A.
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2016 Y 2015
EXPRESADO EN DOLARES DE E.U.A

ACTIVO 2,016
47.42% 100.00% ACTIVO CORRIENTE 11,871,383.00
16.26% Efectivo y Equivalente al Efectivo 1,495,274.00
0.00% Activos Financieras 5,303,066.00
39.69% Cuentas por Cobrar comerciales y otra, Neto -
40.81% Inventarios 4,791,346.00
2.52% Activos por Impuestos Corrientes 238,379.00
0.71% Servicios y otros Pagos Anticipados 43,318.00
52.58% 100.00% ACTIVO NO CORRIENTE 9,871,320.00
0.40% Propiedad, Planta y Equipo, Neto 8,861,858.00
6.61% Activos Financieros No Corrientes 1,009,462.00
90.96%
2.03%
100.00% TOTAL ACTIVOS 21,742,703.00

PASIVO
37.21% 100.00% PASIVO CORRIENTE 9,496,830.00
67.43% Cuentas y Documentos por Pagar 2,766,435.00
25.26% Obligaciones con Instituciones Financieras 4,278,722.00
5.90% Valores Emitidos 701,824.00
1.41% Otros Obligaciones Corrientes 350,436.00
Cuentas por pagar diversas 1,399,413.00
27.97% 100.00% PASIVO NO CORRIENTES 5,565,615.00
2.33% Obligaciones con Instituciones Financieras 600,000.00
79.54% Valores Emitidos Largo Plazo 1,129,975.00
Ccuentas Por Pagar diversas 3,385,739.00
18.13% Beneficios a Empleados 291,224.00
Pasivo por impuestos diferidos 158,677.00
TOTAL PASIVO 15,062,445.00

34.83% 100.00% PATRIMONIO 6,680,258.00

31.27% Capital Social 2,403,800.00
2.85% Reserva Legal 161,762.00
41.41% Resultados Acumulados por Adopcion NIIF 930,824.00
22.90% Aportes Futuras Capitalizacin -
-4.58% Resultados Acumulados 2,275,197.00
6.16% Resultado del ejercicio (1,197,059.00)
 Otros Resultados Integrales 2,105,734.00

100.00% TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 21,742,703.00

UE S.A.
FINANCIERA
L 2016 Y 2015
ES DE E.U.A

2,015
54.60% 100.00% 16,190,815.00 61.92% 100.00%
12.60% 1,746,743.00 10.79%
44.67% 6,389,861.00 39.47%
0.00% - 0.00%
40.36% 7,432,391.00 45.90%
2.01% 576,845.00 3.56%
0.36% 44,975.00 0.28%
45.40% 100.00% 9,957,508.00 38.08% 100.00%
89.77% 8,845,833.00 88.84%
10.23% 1,111,675.00 11.16%

100.00% 26,148,323.00 100.00%

43.68% 100.00% 10,428,527.00 39.88% 100.00%

29.13% 4,832,448.00 46.34%
45.05% 2,211,500.00 21.21%
7.39% 1,704,339.00 16.34%
3.69% 426,522.00 4.09%
14.74% 1,253,718.00 12.02%
25.60% 100.00% 7,300,858.00 27.92% 100.00%
10.78% 1,000,253.00 13.70%
20.30% 1,804,586.00 24.72%
60.83% 3,601,739.00 49.33%
5.23% 735,603.00 10.08%
2.85% 158,677.00 2.17%
69.28% 17,729,385.00 67.80%

30.72% 100.00% 8,418,938.00 32.20% 100.00%

35.98% 2,403,800.00 28.55%
2.42% 161,762.00 1.92%
13.93% 930,824.00 11.06%
0.00% 202,259.00 2.40%
34.06% 2,503,667.00 29.74%
-17.92% 110,892.00 1.32%
 31.52% 2,105,734.00 25.01%

100.00% 26,148,323.00 100.00%

 FADEL S.A.
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2015 Y 2016
EXPRESADO EN DOLARES AMERICANOS

ACTIVOS 2016
ACTIVOS CORRIENTES 1,168,857.00 66.70% 100.00%
Efectivo y Equivalentes al Efectivo 11,044.00 0.94%
Deudores Comercilaes y Otras Cuentas por Cobrar 315,196.00 26.97%
Inventarios 798,069.00 68.28%
Impuesto Corrientes y Otros Pagos 44,548.00 3.81%

ACTIVOS NO CORRIENTES 583,431.00 33.30% 100.00%

Propiedades, Planta y Equipo 549,731.00 94.22%
Otros Activos 33,700.00 5.78%

TOTAL ACTIVOS 1,752,288.00 100.00%

PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES 742,550.00 42.38% 100.00%
Obligaciones Financieras que Devengan Intereses 179,351.00 24.15%
Cuentas por Pagar Acreedores Comerciales 341,616.00 46.01%
Impuestos Corrientes por Pagar y Beneficios de Empleados 120,761.00 16.26%
Anticipo Recibidos de Clientes 100,822.00 13.58%

PASIVOS NO CORRIENTES 579,947.00 33.10% 100.00%

Otros Pasivos Finacieros a Largo Plazo 295,032.00 50.87%

Obligacione a largo Plazo por Beneficio a los Empledo 284,915.00 49.13%

TOTAL PASIVO 1,322,497.00 75.47%

PATRIMONIO 429,791.00 24.53% 100.00%

Capitla Social 140,000.00 32.57%
Reservas 178,500.00 41.53%
Resultados por Adopciones de NIIF por Primera vez (174,038.00) -40.49%
Aportes para Futuras Capitalizaciones 262,782.00 61.14%
Resultados Acumulados (37,928.00) -8.82%
Resultdo del Ejercicio 60,475.00 14.07%
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 1,752,288.00 100.00%
 2015
928,479.00 67.18% 100.00%
18,900.00 2.04%
154,366.00 16.63%
732,457.00 78.89%
22,756.00 2.45%

453,584.00 32.82% 100.00%

413,584.00 91.18%
40,000.00 8.82%

1,382,063.00 100.00%

511,462.00 37.01% 100.00%

65,965.00 12.90%
263,467.00 51.51%
85,314.00 16.68%
96,716.00 18.91%

449,711.00 32.54% 100.00%

181,209.00 40.29%

268,502.00 59.71%

961,173.00 69.55%

420,890.00 30.45% 100.00%

140,000.00 33.26%
195,635.00 46.48%
(174,038.00) -41.35%
296,358.00 70.41%
(57,011.00) -13.55%
19,946.00 4.74%
1,382,063.00 100.00%
 COLINEAL CORPORATION CIA LTDA
ESTADO DE RESULTADO
AL 31 DE DICIEMBRE AL 2016
ESPRESADO EN DOLARES AMERICANO

2016 2017
INGRESOS POR ACTIVIDADES ORDINARIAS 40,287,133.00 100.00% 43,425,853.00
COSTO DE VENTAS (20,068,282.00) -49.81% (20,474,564.00)
UTILIDAD BRUTA 20,218,851.00 50.19% 22,951,289.00
0.00%
GASTOS (19,376,332.00) -48.10% (20,973,644.00)
Gastos de Administracin Y Generales (17,825,486.00) -44.25% (19,386,748.00)
Costos Financieros (1,550,846.00) -3.85% (1,586,896.00)
OTROS INGRESOS Y GASTOS 445,123.00 1.10% (39,380.00)
Participacin el Resultado en las Ganancias de Asociadas y Ne 70,626.00 0.18% (47,122.00)
Indemnizacin de Seguros 136,827.00 0.34% -
Utilidad en Venta Propiedad Planta y Equipo 8,264.00 0.02% 1,270.00
Otros Ingresos 229,406.00 0.57% 6,472.00
RESULTADO ANTES DE DEDUCIONES LEGALES 1,287,642.00 3.20% 1,938,265.00
Participacin de Trabajadores (227,231.00) -0.56% 342,047.00
Impuesto a la Renta (542,978.00) -1.35% (777,784.00)
Reserva Legal (37,234.00) -0.09% (58,024.00)

RESULTADO DEL EJERCICIO 707,430.00 1.76% 1,102,457.00

RESULTADO INTEGRAL DEL EJERCICIO 707,430.00 1.76% 1,102,457.00

 MUEBLES EL BOSQUE S.A.
ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2016 Y 2015
EXPRESADO EN DOLARES DE E.U.A

2016
100.00% INGRESOS POR ACTIVIDADES ORDINARIAS 19,623,663.00 100.00%
-47.15% COSTO DE VENTAS (11,989,928.00) -61.10%
52.85% UTILIDAD BRUTA 7,633,735.00 38.90%
0.00%
-48.30% GASTOS (9,201,278.00) -46.89%
-44.64% Gastos de Administracin y Ventas 8,323,185.00 42.41%
-3.65% Gastos Financieros 878,093.00 4.47%
-0.09% OTROS INGRESOS Y GASTOS 673,764.00 3.43%
-0.11% Otros Egresos 272,393.00 1.39%
0.00% Otros Ingresos 946,157.00 4.82%
0.00%
0.01%
4.46% RESULTADO ANTES DE DEDUCIONES LEGALES (893,779.00) -4.55%
0.79% Participacin de Trabajadores - 0.00%
-1.79% Impuesto a la Renta 303,280.00 1.55%
-0.13%

2.54% RESULTADO DEL EJERCICIO (1,197,059.00) -6.10%

Otros Resultado Integral -

2.54% RESULTADO INTEGRAL DEL EJERCICIO (1,197,059.00) -6.10%

 FADEL S.A.
ESTADO DE RESULTADO
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2015 Y 2016
EXPRESADO EN DOLARES AMERICANOS

2017 2016
33,677,905.00 100.00% INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS 3,168,079.00
(19,259,322.00) -57.19% COSTO DE VENTAS (2,059,957.00)
14,418,583.00 42.81% UTILIDAD BURTA EN VENTAS 1,108,122.00
0.00%
(15,102,159.00) -44.84% GASTO DE OPERACIN (978,375.00)
14,061,842.00 41.75% Administracin 207,334.00
1,040,317.00 3.09% Financeros 771,041.00
794,468.00 2.36% OTROS INGRESOS Y GASTOS 129,747.00
99,648.00 0.30% Otros Ingresos 24,444.00
894,116.00 2.65% Otros Egresos (47,410.00)
0.00%
0.00%
110,892.00 0.33% UTILIDAD ANTES DE DEDUCIONES LEGALES 106,781.00
16,634.00 0.05% Participacion de Empleado (16,016.00)
323,333.00 0.96% Impuesto a la Renta (30,288.00)
0.00%
0.00%
(229,075.00) -0.68% RESULTADO DEL EJERCICIO 60,477.00
63,738.00 0.19% OTROS RESULTADOS INTEGRALES -
0.00%
(165,337.00) -0.49% RESULTADO INTEGRAL DEL EJERCICIO 60,477.00
ADO
2015 Y 2016
MERICANOS

2017
100.00% 2,626,204.00 100.00%
-65.02% (1,730,529.00) -65.89%
34.98% 895,675.00 34.11%
0.00% 0.00%
-30.88% (844,677.00) -32.16%
6.54% 204,894.00 7.80%
24.34% 639,783.00 24.36%
4.10% 50,998.00 1.94%
0.77% 27,009.00 1.03%
-1.50% (44,501.00) -1.69%
0.00%
0.00%
3.37% 33,506.00 1.28%
-0.51% (5,025.00) -0.19%
-0.96% (19,841.00) -0.76%
0.00%
0.00%
1.91% 8,640.00 0.33%
11,308.00 0.43%

1.91% 19,948.00 0.76%

 COSTO DE VENTAS
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
-49.81% -47.15% -61.10% -57.19% -65.02% -65.89%

UTILIDAD BRUTA
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
50.19% 52.85% 38.90% 42.81% 34.98% 34.11%

GASTOS
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.00% -48.30% -46.89% -44.84% -30.88% -32.16%

Gastos de Administracin Y Generales

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.00% -44.64% 42.41% 41.75% 6.54% 7.80%

Costos Financieros
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
-3.85% -3.65% 4.47% 3.09% 24.34% 24.36%

OTROS INGRESOS Y GASTOS

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
1.08% -0.09% 3.43% 2.36% 4.10% 1.94%

Otros Ingresos
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.57% 0.01% 4.82% 2.65% -1.50% -1.69%

RESULTADO DEL EJERCICIO

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
1.76% 2.54% -6.10% -0.68% 1.91% 0.33%

OTROS RESULTADOS INTEGRALES

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.19% 0.43%

RESULTADO INTEGRAL DEL EJERCICIO

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
1.76% 2.54% -6.10% -0.49% 1.91% 0.76%
 ACTIVOS CORRIENTES
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
44.16% 47.42% 54.60% 61.92% 66.70% 67.18%

Efectivo y Equivalente de efectivo

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
13.22% 16.26% 12.60% 10.79% 0.94% 2.04%

Inversiones Financieras C/P

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015

2.59% 0.00% 44.67% 39.47% 26.97% 16.63%

Cuentas por Cobrar comerciales y otra, Neto

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
35.43% 39.69% 0.00% 0.00% 68.28% 78.89%

Inventarios
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
45.49% 40.81% 40.36% 45.90% 3.81% 2.45%

Impuestos Corrientes
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
2.55% 2.52% 2.01% 3.56% 0.00% 0.00%
 Otros Activos Corrientes
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.72% 0.71% 0.36% 0.28% 0.00% 0.00%

ACTIVOS NO CORRIENTES
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
55.84% 52.58% 45.40% 38.08% 33.30% 32.82%

Cuentas por Cobara Comerciales y Otras

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
5.95% 0.40% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%

Inversiones Permanentes
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
6.27% 6.61% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%

Propiedad, Planta y Equipo

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
85.70% 90.96% 89.77% 88.84% 94.22% 91.18%

Propiedad de Inversin
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
2.08% 2.03% 10.23% 11.16% 5.78% 8.82%
 PASIVO
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
32.58% 37.21% 43.68% 39.88% 42.38% 37.01%

PASIVO CORRIENTE
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
62.11% 67.43% 29.13% 46.34% 24.15% 12.90%

Cuentas por Pagar Comericiales

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
30.92% 25.26% 45.05% 21.21% 46.01% 51.51%

Cuentas por Pagar Financieras

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
5.32% 5.90% 7.39% 16.34% 16.26% 16.68%

Impuetos Corrientes
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
1.64% 1.41% 3.69% 4.09% 13.58% 18.91%

Provisiones
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
0.00% 0.00% 14.74% 12.02% 0.00% 0.00%

PASIVO NO CORRIENTES
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
 31.70% 27.97% 25.60% 27.92% 33.10% 32.54%

Cuetas por Pagar Comerciales y Otras

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
1.42% 2.33% 10.78% 13.70% 0.00% 0.00%

Cuentas por Pagar Fiancieras

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
81.43% 79.54% 20.30% 24.72% 50.87% 40.29%

Provisones por Beneficios a Empleados

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
17.15% 18.13% 5.23% 10.08% 49.13% 59.71%

TOTAL PASIVO
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
64.28% 0.00% 69.28% 67.80% 75.47% 69.55%

PATRIMONIO
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
35.72% 34.83% 30.72% 32.20% 24.53% 30.45%

Capital Social
COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
30.02% 31.27% 35.98% 28.55% 32.57% 33.26%

Reserva Legal
 COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
2.94% 2.85% 2.42% 1.92% 41.53% 46.48%

Resultado de Ejercicios Anteriores

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
-4.40% -4.58% 34.06% 29.74% -8.82% -13.55%

Resltado Integral del Ejercicio

COLINEAL EL BOSQUE FADEL
2016 2015 2016 2015 2016 2015
3.79% 6.16% -17.92% 1.32% 14.07% 4.74%