Aula 1

 Expectativa X Realidade
Uma das coisas mais importantes no mercado é se entender o tamanho e a complexidade dele. Muitos vendem o mercado
como algo simples e fácil, coisa que não existe, muitos vem para o mercado com a ilusão de riqueza instantânea e infinita, e
acabam aprendendo da pior forma que a coisa não funciona assim, e acabam expulsos, e alguns pela experiência ruim que
tiveram acabam ecoando que o mercado é ruim, que não da futuro pra ninguém, o que nem de longe é verdade, os maiores
bilhonários do mundo, são do mercado financeiro, o que poucos entendem que mercado financeiro é uma profissão, e como
qualquer profissão se leva tempo, é preciso dedicação, paciência, humildade e muita disciplina, coisa que poucos estão
dispostos a isso. Muitos querem ser profisionais de mercado, poucos estão dispostos a pagar o preço para isso, muitos são
profissionais bem sucedidos em suas profissões, nas quais levaram anos para isso, mas no mercado financeiro acham que
não vai ser assim, acham que vai ser rapido, por que seria? A melhor profissão do mundo, é também a mais facil? Como
pode isso? Simplismente não pode, simplismente não existe, ser um profissional do mercado financeiro é duro, é suado, é
tenso, o dia a dia do mercado derruba até o mais forte de todos, e mesmo assim precisamos ser fortes para seguir em frente
quando seguir em frente se torna praticamente impossivel.

 Por que operar Dólar? – Operando um mercado de motivos

Umas das coisas mais importantes ao se escolher um ativo para se operar é saber se este ativo é liquido e tem sentido em
seus movimentos, principalmente para o Day-Trade, e a escolha pelo dólar atende tudo isso por vários motivos, aos quais
vale ressaltar alguns deles.
O Dólar é um ativo que muitos têm a obrigação de operar, não é por escolha ou por especulação e sim para proteção, como
um banco que precisa fazer um Hedge cambial para algum cliente, no qual ele precisa obrigatoriamente entrar no mercado e
se travar para não correr o risco de perder dinheiro com a oscilação, e este tipo de operação ocorre praticamente todos os
dias, gerando assim liquidez no mercado, que é tudo que buscamos em um ativo.
O dólar é um dos poucos ativos que o banco central atua diretamente através de seus Dealers (bancos) para dar liquidez ao
mercado e consequentemente diminuir a volatilidade e força dos movimentos.
Outra coisa importante no Dolar, é que ele é um ativo de motivos, todos seus movimentos tem um por que, ninguém se
arrisca fazer nada grande no dolar sem ter um motivo, pois um grande player sabe que se o motivo dele não for o mesmo que
o do mercado ele pode ter grandes perdas por isso, todo grande movimento no dolar acontece no coletivo, ou seja, com
vários players querendo a mesma coisa, e para que isso aconteça eles precisam de motivos, e esses motivos podem ser
Noticias, indicadores dentre outros.

 Plano de Trade – Importância de se ter regras e Metas no Mercado – Os 10 mandamentos do Mercado

Uma das coisas mais importantes no mercado é se saber o que foi buscar nele, qual seu objetivo dentro do mercado, qual sua
meta de ganho financeiro, qual sua perda maxima. Entrar no mercado sem saber quais são seus limites é um grande erro,
pois quando não se sabe o que foi buscar, não tem o que encontrar, assim como na vida, no mercado se você não tem
objetivos claros e bem definidos, você não terá sucesso.
O plano de Trade são suas regras e objetivos no mercado, e consequentemente sua proteção.

1 - Qual ativo operar – Mini-dólar

É muito importante no mercado e na vida pessoal ser focado, escolher algo e ser o melhor naquilo, no mercado financeiro
um grande erro da maioria é querer operar o mercado inteiro, como se isso fosse gerar mais e mais resultados financeiros,
este é um grande erro, é preciso se escolher um ativo e ser o melhor nele, saber tudo que gera movimento, saber qual o

1
melhor momento para se estar exposto nele e o momento de simplesmente estar fora. Ao contrario do que todos pensam, da
para se viver no mercado de um único ativo, desde que você seja um especialista nele.

2 - Qual tamanho operar - 1 mini contrato

Na fase de aprendizado, a grande certeza é que vai se errar, algo que é completamente normal nesta fase, é de extrema
importância que nesta fase você erre, e já que a certeza é que vai errar até aprender, que seja pequeno, que o custo seja baixo
e limitado, nesta fase o dinheiro não é importante como o que se vai aprender. Não é vergonha alguma nesta fase se operar
com 1 mini contrato, depois da fase de aprendizado e consolidação do conhecimento é que realmente vai começar a se fazer
dinheiro de verdade e com consistência.

3 - Qual a meta de ganho - 10 pontos

A sua meta no mercado deve ser realista, jamais devemos nos iludir com os dias de grande movimento que acaba sendo
possível fazer números fora do comum, pois estes dias são poucos, e se achar que é possível fazer esses números com
frequência terá grande problemas, a pior coisa que um trader pode fazer consigo mesmo é se iludir, sua meta deve ser algo
que possa ser feita em dias bons e dias ruins, a consolidação de um trader vem da consistência, e não de um único dia
fantástico, e sim de muitos dias bons, humildade é uma lei no mercado, quem quer muito acaba perdendo muito, ganancia
não é saudável na vida, muito menos no mercado financeiro, realidade e humildade são grandes qualidades de um trader.

4 - Qual a meta de perda - 70% da meta de ganho

Mais do que se ter uma meta de ganho financeiro é extremamente importante se ter uma meta de perda, e quando pensamos
na palavra meta, não é para se pensar que é isso que vai se buscar, não entramos no mercado para perder, mas esta
possibilidade existe, e precisamos ter muito claro qual é o máximo que aceitamos perder e não vamos estragar os dias bons,
pois um dia que se fuja da meta máxima de perda, não se estraga somente a conta financeira, mas estraga principalmente sua
confiança em fazer dinheiro no mercado, e quando se entra no mercado sabendo quanto pode se perder, as coisas fazem mais
sentido, afinal a vida de um trader não consiste em apenas dias de ganho, e sua perda sempre deve ser menor que seus
ganhos, a conta tem sempre que ser positiva.

5 - Qual Stop máximo por operação - 3 pontos

No mercado e na vida é necessário se saber quando está errado e quando deve parar, errar é uma coisa que faz parte de tudo
que fazemos, encerrar uma operação perdedora é extremamente saudável, nem sempre vamos estar certo em tudo que
fazemos, e errar não é um problema grave, desde que se pare quando tem que parar, de nada vale saber que se esta errado e
não fazer nada quanto a isso, no mercado o stop faz parte do nosso negocio, e vale lembrar que você não é seu erro no
mercado, simplesmente isso faz parte do nosso negocio que é ser Trader, o mercado nos mostra nossos erros e nos da chance
de parar, então limite suas perdas aceitando e gostando do stop, um trader profissional e que esta agindo em seu próprio
interesse se sente feliz em topar uma operação errado, pelo simples fato que stopar uma operação errada protege seu capital e
principalmente o deixa livre para as próximas operações que irá fazer, o pior erro de um trader é não aceitar que esta errado.

6 - Qual o Ganho por operação - 5 pontos

É preciso se saber exatamente o que se esta buscando por operação para não querer mais do que o mercado oferece, não
existe um ganho máximo por operação, mas existe a coerência em saber até quanto o mercado oferece, não é preciso se
buscar a meta do dia em uma única operação, o atual mercado de dólar oferecendo no mínimo de 3 pontos por operação em
semanas fracas e 5 pontos em semanas boas, esta são as oscilações mínimas baseado na semana que se está. Aceite o que o
mercado oferece e proteja o ganho já feito, é inaceitável que um trade vencedor se torne um trade perdedor, a cada 3 pontos

2
que o mercado oferece de oscilação a favor, movimente o stop junto e passando de 5 pontos positivos diminua esta proteção
para 2 pontos até o mercado te tirar do trade.

7 - Quando shops seguidos parar de operar - 3 no máximo

Nem todo dias estamos bem, e nem todo dia entendemos o que esta acontecendo no mercado, é de extrema importância ter
esta percepção, o mercado nos mostra nossos erros a todo momento, e uma destas formas são os shops, stops seguidos nos
mostram que ou estamos afobados nas operações ou simplesmente não estamos enxergando o que esta acontecendo, e para
se proteger a cada 2 stops seguidos é para se parar, é preciso sempre depois de tomar um stops, parar e analisar o por que
deste stop, e após prosseguir e tomar outro stop, para de operar e pronto, primeiro que já praticamente se atingiu a perda
máxima do dia e também se está muito errado por tomar 2 stops seguidos, caso já tenha feito algum trade positivo o máximo
aceitável de stops seguidos são 3, desde que isso não atinja a perda máxima do dia, e tomou 2 ou 3 stops seguidos, para, se
proteja, aja em seu próprio interesse sempre, jamais se sabote, o trem passa todo dia.

8 - Qual Horário operar- 9 as 12

Todo ativo tem seu momento de maior liquidez, a qual deve se explorar ao máximo, no Dólar este horário é na parte da
manhã das 8:55 as 12:00, que é o horário que os grandes Players estão montando suas posições, que as obrigações
acontecem, que os melhores indicadores saem, então não tem por que se operar fora deste horário, e também tem o quesito
liberdade que atrai todos para o mercado financeiro, a liberdade de se trabalhar pouco e ganhar muito por isso, deve-se levar
a sério que um bom trader trabalha no máximo 4 horas por dia, quanto mais se fica no mercado, mais se esta exposto, e estar
exposto em horários de baixa liquidez como na parte da tarde pode trazer grandes problemas e grandes prejuízos, não é
sadio se ficar o dia todo na frente da tela, não se fica rico em um dia no mercado.

9 - Auto avaliação - Se questionar todo dia de manhã antes da abertura

Nem todo dia estamos bem, temos vida pessoal, temos problemas do cotidiano que acaba nos incomodando, sejam
problemas financeiros, problemas pessoais ou de qualquer outra natureza, que fazem com que não estejamos com 100% da
nossa capacidade, e no mercado isso é fatal, entrar no mercado, bravo, cansado, triste, reverte diretamente em perdas, e as
vezes grandes perdas, não devemos ter a obrigação de operar todo dia, mercado não é mundo corporativo que temos horário
a cumprir, se não estamos bem não devemos operar e pronto, até mesmo por que nosso atemporal financeiro no mercado não
pode ser diário, e sim semanal, mensal, temos que chegar no final da semana e olhar para traz e ver que a semana foi positiva
mesmo não tendo operado um dia ou outro, assim como temos que olhar no final do mês e ver que o mês foi positivo mesmo
não se operando alguns dias por não estarmos bem, reconhecer que não se esta bem e não operar é completamente sadio e
uma forma de se proteger contra grandes problemas no mercado, então se não esta bem, se não está 100% para o mercado,
não opera e pronto, o trem passa todo dia. “A cada dia basta o seu mal”.

10 - Loss Front Top - Colocar 20% da meta em risco

Por muitas vezes estamos nos sentindo muito bem, o mercado está bom, e conquistamos rápido nossa meta, e queremos
continuar operando, para isso podemos colocar parte da nossa meta em risco para se obter mais do mercado, isso é
completamente sadio, pois nos dias bons devemos buscar um pouco mais, mas claro com consciência e disciplina, e para isso
pode-se pegar 20% da meta e colocar em risco para uma próxima operação, valendo a regra que caso essa operação seja
negativa até os 20% da meta estipulado parar e pronto, mesmo com essa regra é importante ser coerente e respeitar o horário
de operação do dia.

3
11 – Numer máximo de trades no dia- 10 trades(10 entradas e 10 saidas)
Por muitas vezes o mercado esta desafiador e nós não estamos tão bem como de costume e não precebemos isso, e com isso
vem o overtrading, que nada mais é que ficar operando sem sentido, exageradamente, para isso temos que ter uma forma de
medir quando estamos exagerando e não chegando a lugar algum, definir a quantidade máxima de trades é um grande
balizador para isso, saber quando parar no ganho e na perda é muito importante, mas mesmo quando não se está na meta de
ganho ou no limite de perda, não quer dizer que precisamos ficar operando até alcança um dos dois, a quantidade de trades
´um excelente balizador pra isso, pois em muitas vezes não se esta no loss nem no gain, mas já se operou tanto que vai ter
stopado o dia somente nos custos de corretagem e custos bolsa, é preciso saber parar dentro de todas as regras do plano, e
agir sempre em seu proprio interesse, mercado tem todo dia.

 Efeito Macroeconômico no Dólar – O mercado continua mesmo fechado

Temos que levar em consideração que o Dólar é a moeda comercial do mundo, e que é negociada em praticamente todas as
bolsas do mundo, e sua oscilação é definida pelo que acontece nestas economias, então é extremamente importante se levar
em consideração que acontece nelas, dando-se peso as principais economias como a Americana, Asiática e Europeia.
Quando a bolsa Brasileira fecha, abre a Ásia/Pacifico e tudo que acontece nela reflete diretamente na cotação assim como
posterior a ela abre a Europa a qual também gera reflexo na cotação do dólar. Temos que saber o que aconteceu nelas para
ter uma noção do que pode acontecer no nosso mercado e diretamente com o Dólar aqui na abertura, por isso antes mesmo
do nosso mercado abrir devemos fazer uma analise de tudo que aconteceu nestas economias. Para isso precisamos fazer um
panorama Macroeconômico que se baseia em analisar os seguintes pontos:

 Índices Mundiais
Os Índices mundiais São Um termômetro inicial do que aconteceu nos mercados mundiais, não precisamos olhar um pais em
especifico e sim generalizar se estão positivos ou negativos, pois se aconteceu algo Negativo/Positivo na economia chinesa
por exemplo ela vai refletir na Europa que é o mercado que abre em sequencia e posteriormente vai refletir no Brasil. A
analise inicial é ver se os índices estão positivos ou negativos, caso estejam positivos quer dizer que esta tudo bem nas
economias mais importantes, e consequente suas moedas estão fortes e consequentemente é um fator de baixa para o Dólar,
neste caso deve se adicionar um sinal (-) na frente do Item Índices Mundiais, vale lembrar que estes sinais ao final do
panorama definira a possível direção da abertura do nosso mercado Brasileiro, sendo mais especifico ao Dólar, caso os
Índices estejam vermelhos quer dizer que algo esta acontecendo nestas economias, e consequente suas moedas podem estar
se desvalorizando frente ao Dólar, e neste caso colocamos o sinal (+) para o item Índices Mundiais.
Estes índices podem ser vistor pelo site da Investig no seguinte endereço:
http://br.investing.com/indices/major-indices

 Índice Dólar
O índice Dólar é uma referencia de como esta o Dólar frente as moedas mais negociadas no mundo, ele nada mais é que o
Dólar contra uma cesta, composta de 6 moedas, as Seguintes Moedas:
USD/EUR(Euro)
USD/JPY(Iene Japonês)
USD/CHF(Franco Suiço)
USD/CAD(Dólar Canadense)
USD/SEK(Coroa Sueca)

4
USD/GBP(Libra Esterlina)
http://br.investing.com/quotes/us-dollar-index

 Posição dos Estrangeiros

O item mais importante do panorama é sem dúvida a posição dos estrangeiros, que
refleteexatamente qual as expectativas deles referente ao nosso mercado, eles sempre antecipam
osmovimentos, aumentando ou diminuindo suas posições, e isso reflete diretamente na cotação
doDólar, vale lembrar que os estrangeiros são responsáveis por 70% a 80% da liquidez do
nossomercado, ou seja, eles mandam no nosso mercado e sabem muito bem o que estão fazendo, e
cabea nós Traders prestarmos atenção disso e dando muita atenção o que estes estão fazendo, se
estãoaumentando suas posições no Dólar ou diminuindo, e mais que isso, qual a proporção
destadiminuição ou aumento da posição, qualquer oscilação maior que 10 mil contratos, seja de
venda oude compra, é algo muito substancial, que pode indicar um grande desmonte de posição ou
umgrande aumento visando uma grande alta.
Site: http://www.bmfbovespa.com.br/pt_br/servicos/market-data/consultas/mercado-de-
derivativos/contratos-em-aberto/por-tipo-de-participante/

 Noticias Locais
Notícias Locais são um ponto bem importante, por se tratar exclusivamente das notícias do Brasiltem um peso já que
operamos a divisa USD\BRL, atualmente o Brasil passa por uma grave criseeconômica que em sua maioria é agravada dia a
dia por uma crise Política, a qual o atual governo diaa dia perde aliados e consequentemente a força para aprovar medidas
que poderiam ajudar namelhoria da economia. Se informar sobre o que acontece na Política, na Economia e tudo mais quese
refere ao Brasil é muito importante para se ter um norte de como as coisas estão por aqui. Porisso é muito importante se
acompanhar o site do Valor Econômico(www.valor.com.br),Infomoney(www.infomoney.com.br), ler o clipping da Ancord
todo dia demanhã(http://www.ancord.org.br/servicos/clippings/).

 Petroleo

O mercado de tempos em tempos muda o seu ponto de referencia para definir uma direção, em
meados de 2012 a referencia do mercado era o Petróleo, e sempre foi inversamente proporcional,
ou seja, se o Petróleo cai, o dólar sobe e vice versa. Depois que o dólar passou dos 3 reais e o barril
do Petróleo passou dos 100 dólares tudo mudou, e não era mais o Petróleo o norte do Dólar. Mas
agora a partir do mês de julho de 2016 isso voltou a ser importante, devido ao baixo preço do
Petróleo, então temos que tomar a oscilação dele como item importante para o mercado de Dólar
ao ponto de sempre termos na tela a cotação do Petróleo.

 S&P

O Mercado Americano é o Norte do Mundo, tudo que acontece lá tem reflexo direto no mundo e
não poderia ser diferente no Brasil, apesar de Operamos Dólar contra Real, não está acontecendo
nada importante internamente que tenha peso sobre nossa moeda, o fator externo predomina, e ai

5
vem a tona o S&P, assim como o Petróleo de tempos em tempos o S&P se torna referencia para
movimentos no Dolar, principalmente se existe a espectativa de algo nos EUA, como Alta de Juros,
eleições, medidas economicas e por ai vai, a correlação entre Dolar e S&P é inversamente
proporcional, se um sobe o outro cai, e é um item a se considerar no panorama, vale lembrar que se
algo muito grave estiver acontecendo internamente no pais, este indicador é ignorado.

 Ciclo mensal do Dólar - Os melhores dias para se operar

O Dólar muda a forma e a liquidez de semana em semana, e isso reflete muito em nossa forma de operar, muda muito o
quebuscar no mercado nestes dias, pois existem semanas mais liquidas e semanas mais travadas, e existe motivos de ser
assim.

Semana 1 – Muito boa – Semana de posicionamento dos players e semana com muitos indicadores, entre eles ADP e Payroll

Semana 2 – Mais Fraca do Mês – Semana sem indicadores, sem motivadores para os players

Semana 3 – Menos Fraca – Semana com Poucos indicadores

Semana 4 – Muito boa – Semana da Ptax à qual é muito liquida e tem muitos indicadores que acabam dando motivos para os
players