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PERÍODO ACADÉMICO:
2018-2019 1P
INTEGRANTES:
TABLA DE CONTEMIDOS
Contenido
TABLA DE CONTEMIDOS ........................................................................................................................... II
RESUMEN EJECUTIVO ............................................................................................................................... V
INRODUCCIÓN ......................................................................................................................................... VI
PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA ......................................................................................................... VIII
JUSTIFICACIÓN ........................................................................................................................................ IX
OBJETIVO GENERAL .................................................................................................................................. X
OBJETIVOS ESPECÍFICOS ........................................................................................................................... X
CAPÍTULO I ............................................................................................................................................. 11
MARCO REFERENCIAL ............................................................................................................................... 11
Antecedentes de la investigación ......................................................................................................... 11
Administración Financiera.................................................................................................................... 12
Dependiendo de los aspectos en los que se enfocan, las razones financieras se clasifican en cinco
categorías ........................................................................................................................................................... 19
III
Liquidez Corriente.................................................................................................................................20
Investigación primaria..........................................................................................................................33
Usuarios ........................................................................................................................................................... 37
Hardware ......................................................................................................................................................... 38
Software .......................................................................................................................................................... 38
Datos ............................................................................................................................................................... 38
Importancia de los Sistemas de Información ................................................................................................... 38
Beneficios de los sistemas de información ...................................................................................................... 38
MARCO CONCEPTUAL ...............................................................................................................................39
ADMINISTRACIÓN FINANCIERA ...................................................................................................................................................... 39
Finanzas ...............................................................................................................................................39
Auditor .................................................................................................................................................40
INVESTIGACIÓN DE MERCADO....................................................................................................................................................... 40
Entrevista .............................................................................................................................................40
Sistema de Información........................................................................................................................41
Datos ....................................................................................................................................................41
Usuarios ...............................................................................................................................................41
RESUMEN EJECUTIVO
El proyecto integrador de saberes expresa los avances y logros académicos de los estudiantes en las
aplicación de conocimientos es por esto que optamos por la realización de un “ANALISIS FINANCIERO
propuestos y que hace referencia a realizar un análisis vertical, horizontal y aplicación de razones
financieras, con el fin de determinar la verdadera situación económica de la empresa, en los años sujetos a
El estudio financiero nos permite realizar un análisis de la capacidad de una empresa para ser
sustentable, viable y rentable en el tiempo, el cual puede analizar una organización en marcha, o bien una
Las empresas hoy en día están luchando por ser más eficientes y tener mayor participación en el
mercado. Para lograr esto, las organizaciones necesitan un crecimiento constante, teniendo como base las
herramientas financieras que actualmente se manejan y con las cuales se determina el crecimiento y
INTRODUCCIÓN
El presente trabajo tiene como finalidad aplicar el conocimiento adquirido durante el semestre en
MAGENIA S.A es una empresa que posee una gran variedad de equipos altamente especializados en
actividades de atención de salud humana oftalmológica, con características especialmente diseñadas para
satisfacer las necesidades de sus pacientes. Además, cuenta con profesionales especializados en la rama
operativa de Oftalmología.
Podemos destacar que la empresa MAGENIA S.A tiene una visión única, a más de ser una de las
para determinar la situación financiera de la empresa, para esto aplicaremos análisis vertical, horizontal y
análisis de las razones financieras como lo son la liquidez, rentabilidad, endeudamiento y actividad para esto
contamos con los estados financieros correspondientes al año 2015, 2016 y 2017 los mismo que serán
respectivamente auditados. Se analizara como la gerencia puede recoger información mediante sus sistemas
Magenia S.A. ofrece productos y servicios oftalmológicos, cuenta con equipos de última
tecnología que permite brindar una atención eficaz y eficiente a los clientes referente a la
como la falta de capacitación del personal, una inadecuada selección al contratar personal, no
existe un control de los departamentos que se encargue de supervisar las entradas y salidas de
los empleados en la institución, creando así, desorganización del personal, falta de colaboración ,
inadecuada atención al cliente, entre otras incidencias que perjudican la imagen de la institución,
que trae consigo la pérdida de clientes; generando así pérdidas económicas para la empresa. Es
por tal, que se pretende conocer la actual situación financiera, su posicionamiento en el mercado,
como utilizan y proporcionan su información y por último poder elaborar un plan de auditoría
JUSTIFICACIÓN
La presente investigación busca que podamos aplicar e integrar todos los conocimientos adquiridos
en las diferentes asignaturas que estamos estudiando, y así por medio de aplicación práctica, teórica de
conceptos básicos y datos financieros históricos de los últimos años, tenemos el análisis financiero de
Magenia S.A, con el fin de conocer la posición financiera de la empresa, es decir, su liquidez y solvencia.
Así mismo con la aplicación de la investigación de mercado se pretende obtener información real,
detallada y actualizada, para así conocer a los clientes, a la competencia tanto nacional como extranjera y el
Además, con este trabajo lograremos analizar el sistema de información que la empresa utiliza para
generar información y finalmente la elaboración de un plan de auditoría que sirva para examinar el
Objetivo general
Evaluar la situación financiera de la empresa Magenia S.A con el fin de medir la rentabilidad y
Objetivo especifico
Determinar los sistemas de información que utiliza Magenia S.A para llevar el control de todas sus
operaciones.
Realizar un estudio de mercado para conocer a sus potenciales clientes, a su principal competencia y
Aplicar las herramientas necesarias para realizar el análisis de los Estados Financieros, que permitan
CAPÍTULO I
MARCO REFERENCIAL
Antecedentes de la investigacion
investigadores.
la conclusión que mediante la utilización de los estados financieros de los años 2016 y
2015 se pudo diagnosticar la información contable, mismo que muestra que la situación
una fecha determinada y sobre los resultados de sus operaciones y el flujo de fondos por
nivel de recuperación satisfactorio, lo que significa que las estrategias para obtener
ingreso no son adecuados; y que la mayor parte de sus ingresos provienen directamente
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de las transferencias entregadas desde el sector público financiero con la que cuenta la
entidad.
empresa
BASES TEORICAS
esta investigacion.
ADMINISTRACION FINANCIERA
Finanzas
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personal, las finanzas afectan las decisiones individuales de cuánto dinero gastar de los
ingresos, cuánto ahorrar y cómo invertir los ahorros. En el contexto de una empresa, las
inversionistas, cómo invertir el dinero para obtener una utilidad, y de qué modo
Las claves para tomar buenas decisiones financieras son muy similares tanto para las
empresas como para los individuos; por ello, la mayoría de los estudiantes se
ayudará a tomar mejores decisiones financieras como consumidor, sino que también le
negocios que tomará independientemente de la carrera que usted elija.” (Lawrence &
etc.— con el fin de analizar, planear y distribuir recursos financiero, para las empresas.
En segunda instancia, ellos emplean los principios económicos como guía para la toma
información contable.
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fines de lucro. Realizan tareas financieras tan diversas como el desarrollo de un plan
complejidad de las tareas del gerente financiero. Entre estos factores se encuentran la
razones es la forma más usual de análisis financiero. Ofrece las medidas relativas al
sigue para separar y conocer los elementos descriptivos y numéricos que integran el
Según (Lawrence & Chad , 2012, p. 53) nos menciona que “Los cuatro estados
financieros clave” que, de acuerdo con la SEC, deben reportarse a los accionistas son:
Los más comunes son los estados de pérdidas y ganancias que cubren un periodo de un
año que termina en una fecha específica, generalmente el 31 de diciembre del año
meses, o año fiscal, que termina en una fecha distinta del 31 de diciembre.” (Lawrence
Balance General
empresa en un momento específico. El estado sopesa los activos de la empresa (lo que
posee) contra su financiamiento, que puede ser deuda (lo que debe) o patrimonio (lo que
Se hace una distinción importante entre los activos y los pasivos a corto y a largo
plazos. Los activos corrientes y los pasivos corrientes son activos y pasivos a corto
plazo. Esto significa que se espera que se conviertan en efectivo (en el caso de los
activos corrientes) o que sean pagados (en el caso de los pasivos corrientes) en un año o
menos. Todos los demás activos y pasivos, junto con el patrimonio de los accionistas
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(que se supone tiene una vida infinita), se consideran de largo plazo porque se espera
Según (Lawrence & Chad , 2012) indico que “El estado de ganancias retenidas es
una forma abreviada del estado del patrimonio de los accionistas. A diferencia del
estado del patrimonio de los accionistas, que muestra todas las transacciones de las
dividendo pagado en efectivo, con el cambio entre las ganancias retenidas entre el inicio
especí- fico. El estado permite comprender mejor los flujos operativos, de inversión y
financieros de la empresa, y los reconcilia con los cambios en su efectivo y sus valores
con
las cuentas relevantes de los estados. Estas notas de los estados financieros
proporcionan
habituales
a los que se refieren estas notas son: el reconocimiento de ingresos, los impuestos
sobre la renta, los desgloses de las cuentas de activos fijos, las condiciones de deuda
Analisis Vertical
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“Es una de las técnicas más sencillas del análisis financiero, y consiste en tomar un
ganancias) y relacionar cada una de sus partes con un total determinado, dentro del
mismo estado, el cual denominamos cifra base. Es un análisis estático, pues estudia la
Analisis Horizontal
De acuerdo con (Prieto Hurtado, 2010) indico que “El análisis horizontal se ocupa
de los cambios en las cuentas individuales de un periodo a otro y, por lo tanto, requiere
2. Razones de Actividad
- Rotacion de Inventarios
3. Razones de Endeudamiento
- Razon de Deuda
4. Razones de Rentabilidad
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Según (Lawrence & Chad , 2012) indica que “La liquidez de una empresa se mide
por su capacidad para cumplir con sus obligaciones de corto plazo a medida que estas
general de la empresa, es decir, la facilidad con la que puede pagar sus cuentas. Debido
Indica la cantidad de recursos con los que cuenta una empresa para poder seguir
trabajando una vez que se paguen todos los pasivos a corto plazo. Estos recursos han de
Según (Lawrence & Chad , 2012) nos dice que “La liquidez corriente, una de las
razones financieras citadas con mayor frecuencia, mide la capacidad de la empresa para
Por lo general, cuanto más alta es la liquidez corriente, mayor liquidez tiene la
empresa. La cantidad de liquidez que necesita una compañía depende de varios factores,
“La razón rápida (prueba del ácido) es similar a la liquidez corriente, con la
productos parcialmente terminados, artículos con una finalidad especial o algo por el
una cuenta por cobrar antes de convertirse en efectivo. Un problema adicional con el
inventario como activo líquido es que cuando las compañías enfrentan la más
el momento en el que resulta más difícil convertir el inventario en efectivo por medio de
su venta. (Lawrence & Chad , 2012, p. 67). La razón rápida se calcula de la siguiente
manera:
“Los índices de actividad miden la rapidez con la que diversas cuentas se convierten
actividad miden la eficiencia con la que opera una empresa en una variedad de
índices para la medición de la actividad de las cuentas corrientes más importantes, las
cuales incluyen inventarios, cuentas por cobrar y cuentas por pagar. También se puede
evaluar la eficiencia con la cual se usa el total de activos.” (Lawrence & Chad , 2012, p.
68).
Rotacion de inventarios
de una empresa.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 68). Se calcula de la siguiente manera:
“El periodo promedio de cobro, o antigüedad promedio de las cuentas por cobrar, es
útil para evaluar las políticas de crédito y cobro. Se calcula dividiendo el saldo de las
cuentas por cobrar entre las ventas diarias promedio.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 68).
“La rotación de los activos totales indica la eficiencia con la que la empresa utiliza
sus
activos para generar ventas.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 70). Se calcula de la
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siguiente manera:
Razones de Endeudamiento
otras personas que se usa para generar utilidades. En general, un analista financiero se
interesa más en las deudas a largo plazo porque estas comprometen a la empresa con un
flujo de pagos contractuales a largo plazo. Cuanto mayor es la deuda de una empresa,
mayor es el riesgo de que no cumpla con los pagos contractuales de sus pasivos.”
Indice de endeudamiento
“El índice de endeudamiento mide la proporción de los activos totales que financian
los acreedores de la empresa. Cuanto mayor es el índice, mayor es el monto del dinero
de otras personas que se usa para generar utilidades.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 72).
Razones de Rentabilidad
cierto nivel de activos o la inversión de los propietarios. Sin utilidades, una compañía no
podría atraer capital externo. Los dueños, los acreedores y la administración prestan
“Una herramienta muy utilizada para evaluar la rentabilidad respecto a las ventas es
tamaño común son de gran utilidad para comparar el desempeño a lo largo de los años,
debido a su facilidad para mostrar si ciertas clases de gastos tienen tendencias a la alza o
a la baja como un porcentaje del volumen total de los negocios que efectúa la empresa.
“El margen de utilidad bruta mide el porcentaje que queda de cada dólar de ventas
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después de que la empresa pagó sus bienes. Cuanto más alto es el margen de utilidad
bruta, mejor (ya que es menor el costo relativo de la mercancía vendida).” (Lawrence &
“El margen de utilidad operativa mide el porcentaje que queda de cada dólar de
ventas
después de que se dedujeron todos los costos y gastos, excluyendo los intereses,
ganadas por cada dólar de venta. La utilidad operativa es “pura” porque mide solo la
utilidad ganada en las operaciones e ignora los intereses, los impuestos y los dividendos
“El margen de utilidad neta mide el porcentaje que queda de cada dólar de ventas
después de que se dedujeron todos los costos y gastos, incluyendo intereses, impuestos
la empresa, mejor.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 75). La formula para determinar el
“El rendimiento sobre activos totales (RSA), también conocido como rendimiento
utilidades con sus activos disponibles. Cuanto más alto es el rendimiento sobre los
activos totales de la empresa, mejor.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 76). Se calcula de la
siguiente manera:
inversión de los accionistas comunes en la empresa. Por lo general, cuanto más alto es
este rendimiento, más ganan los propietarios.” (Lawrence & Chad , 2012, p. 76). Se
AUDITORIA ADMINISTRATIVA
verificar que la empresa que está siendo auditada haya cumplido las normas contables.
Por su parte, el auditor es una persona capacitada y con la suficiente experiencia para
revisar y verificar que los datos contables que la empresa auditada facilita se
contables y si todo lo que aparece en los libros contables ha sido realizado por la
Revisar las cuentas con el objetivo de ver si la empresa ha utilizado sus recursos
La auditoría y, por tanto, el auditor tiene que ser totalmente independiente. Eso
El Auditor
Auditor Externo
importante, ya que se acepta que tiene una visión objetiva de los hechos, lo que
• Racionalización de recursos para que la auditoría tenga el menor costo posible para la
organización.
• Resistencia al cambio.
• Presión del personal originada por su temor a lo desconocido y/o pérdida del empleo.
Auditor Interno
formación profesional, teórica y/o práctica, el auditor debe contar con otro tipo de
puede variar de acuerdo con el modo de ser y el deber ser de cada caso en particular,
pero es conveniente que quien asuma la tarea de cumplir con la función de auditor.”
• Actitud positiva.
• Capacidad de análisis.
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• Capacidad de negociación.
• Capacidad de observación.
• Comportamiento ético.
• Concentración.
• Creatividad.
• Discreción.
• Estabilidad emocional.
• Imaginación.
• Iniciativa.
• Objetividad.
• Sentido institucional.
INVESTIGACIÓN DE MERCADO
Definición de Mercado.
cuantiosas transacciones de tal manera que los distintos precios a que éstas se realizan
vendedores.
El mercado comprende todas las personas y empresas que tiene necesidades a ser
satisfechas con los productos de los ofertantes. Son mercados reales los que consumen
Tipologías de mercado.
No se puede suponer que exista un único mercado, sino que pueden existir muchas
Monferrer Tirado (2013, pág. 53) menciono cuatro criterios muy utilizados para
clasificar el mercado los cuales son: según el producto que se comercializa, según el
ámbito geográfico, según las características del comprador y según la novedad del
producto.
productos para uso personal o familiar. Dentro de ellos se distinguen dos tipos:
producto.
Mercado local.
Mercado regional
Mercado nacional
Mercado internacional
individual o la familia.
sanitaria, etc.
Investigación De Mercado
expresa, para poder tomar decisiones dentro del campo del marketing estratégico y
objetivos, planes y estrategias más adecuadas a sus intereses” (Muñiz, 2010, pág. 1).
Existen diferentes tipos de investigación de mercados pero podemos destacar dos que
“Es el diseño de investigación que tiene como objetivo primario facilitar una mayor
pág. 87).
estadísticas numéricas que llevarán a un resultado mucho más puntual y real” Tipos de
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Investigación primaria.
maneja, cuanto produce, a quienes le vende, a qué clase de clientes capta (es decir a que
deja en manos de una entidad que se dedica a esto, pero seria y fiable (Naresh &
Prentice , 1997).
Investigación secundaria
información que es pública y a la que cualquier persona puede tener acceso o se recurre
Prentice , 1997).
Investigación continúa
“Es la que se realiza en un mismo sector geográfico de forma periódica para detectar
cambios en las preferencias, realidad económica del lugar y cada factor que altere sus
Investigación puntual
La encuesta
“La encuesta consiste en una interrogación verbal o escrita que se les realiza a las
La entrevista
“La entrevista, desde el punto de vista del método es una forma específica de
interacción social que tiene por objeto recolectar datos para una investigación” (Sabino,
La técnica de observación
rastrear. A través de sus sentidos, el hombre capta la realidad que lo rodea, que luego
La prueba de mercado
primer paso los encargados de marketing deben de entender las necesidades del cliente
específicos que ofrecen, y no a los beneficios y las experiencias generados por tales
productos. Establece que los consumidores favorecen los productos que ofrecen la
divulgar información, de modo que los gerentes involucrados puedan tomar decisiones.
1.- Entrada
2.- Almacenamiento
3.- Procesamiento y
5.- Retroalimentacion
Entrada
“Se denomina así a la captura o recolecta de datos en bruto, tanto del interior de la
pero de la validez que contengan dichos datos dependerá en gran medida la veracidad y
Almacenamiento
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Procesamiento
“Supone la conversión de los datos en salidas útiles para los interesados, este
proceso se lleva a cabo mediante cálculos, análisis y operaciones que pueden variar su
Salida
Este “ciclo” se completa con un quinto paso descrito como retroalimentación, que es la
incluso no solo los datos de entrada, sino también algún proceso que no satisfaga total o
Usuarios
Hardware
Software
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Datos
Usuarios
Hardware
Software
Es el conjunto de instrucciones que hace que la computadora realice tareas. Son los
componentes logicos e intangibles; son los programas que le indican al hardware las
Datos
Los datos consisten en hechos o piezas individuales de informacion que por si mismo
no tienen mucho sentido para las personas. El trabajo principal de las computadoras es
infromacion util.
Los sistemas de informacion se han ido convirtiendo con el tiempo, en otra area
instancias
Aumento de la productividad.
MARCO CONCEPTUAL
Administración Financiera
para definir y determinar cuáles son las fuentes de dinero más convenientes, para que
dichos recursos sean aplicados en forma óptima, y así poder asumir todos los
Finanzas
Analisis Financiero
Analisis Vertical
acertadamente sus activos y si está haciendo uso de la deuda de forma debida teniendo
Análisis Horizontal
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Se busca es determinar la variación absoluta o relativa que haya sufrido cada partida
Razones de Liquidez
Estas razones miden la capacidad de pago que tiene la empresa en el corto plazo, en
cuanto al dinero en efectivo de que dispone, para cancelar las deudas. Son
Razones de Actividad
trabajo.
Razones de Endeudamiento
Es una relación financiera que indica el porcentaje de activos de una empresa que se
proporciona con respecto a la deuda. Los pasivos totales divididos por el total de activos
Auditoria Administrativa
Auditor
por una empresa de consultoría, para revisar, examinar y evaluar con coherencia los
desempeño.
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Investigación de Mercado
poder tomar decisiones dentro del campo del marketing estratégico y operativo
Entrevista
Reunión de dos o más personas para tratar algún asunto, generalmente profesional o
de negocios.
Encuesta
Serie de preguntas que se hace a muchas personas para reunir datos o para detectar la
Sistema de Informacion
organización.
Datos
Usuarios
Es la persona que utiliza o trabaja con algún objeto o que es destinataria de algún
MARCO CONTEXTUAL
consejos que nos ayudarán a cambiar los hábitos y llevar un mejor estilo de
vida.
de córneas.
Ubicación
aunque solo unas cuantas de ellas tengan una buena acogida, el tipo de
Marco Legal
Compañías Anónimas
Se aclara que la compañía anónima no puede tener por nombre una razón social, con las
Forma de constitución
Constitución simultánea.- Se constituye en un solo acto por convenio entre los que
otorguen la escritura y suscriben las acciones, quienes serán los fundadores. Artículos
Accionistas
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anónima no podrá subsistir con menos de dos accionistas, salvo las compañías cuyo
Capital
pagarse en al menos un 25% del valor nominal de cada acción. Dicho capital puede
como mínimo, los derechos fundamentales que de ella derivan y se establecen en la Ley
GENERALES
Art 2.- [Comerciantes].- Son comerciantes los que, teniendo capacidad para
Art 6.- [Capacidad para contratar].- toda persona que según, el código civil, tiene
establecidas en el artículo; y,
el jefe político del Cantón. Los asientos serán numerados según la fecha en que
Art 37.- [Personas obligadas a llevar contabilidad].- Toda persona está obligada a llevar
Art 40.- [Libro Diario].- En el Diario se asentaran, día por día y en el orden en que vayan
ocurriendo, todas las operaciones que haga el comerciante, designado el carácter y las
modo que cada partida manifieste quien es el acreedor y quien el deudor en la negociación
a que se refiere.
Los gastos generales del establecimiento y los domésticos del comerciante, bastara que se
Art 41.- [Libro de Facturas].- Se llevarán también libros especiales de facturas, que podrán
Art 42.- [Libro Mayor].- En el libro Mayor se abrirán las cuentas con cada persona u
objeto, por Debe y Haber, trasladándose las partidas que le correspondan con referencia al
Art 43.- [Libro de Inventarios y de Caja].- Todo comerciante, al empezar su giro, y al final
de cada año, hará en el libro de Inventarios una descripción estimativa de todos sus bienes,
tanto muebles como inmuebles, y de todos sus créditos, activos y pasivos. Estos inventarios
serán firmados por todos los interesados en el establecimiento de comercio que se hallen
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presentes a su formación.
En el libro de caja se asentaran todas las partidas de entradas y salida de dinero, pudiendo
recopilarse al fin de cada mes todas las de cada cuenta distinta al pie del último día del
mes.
Art 57.- [Conservación de los datos Contables].- El comerciante y sus herederos deben
conservar los libros de su contabilidad y sus comprobantes, por todo el tiempo que dure el
giro, hasta que termine de todo punto la liquidación de sus negocios, y diez años después.
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Permisos de funcionamiento
1. Formulario 01-A (Los formularios deben de estar llenos con todos los
registro mercantil.
otorgado ante notario o juez y nombramiento del representante legal notarizado y con
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reconocimiento de firmas.
creación, estatus, y nombramiento del representante legal avalado por el organismo ante el
Original y Copia de uno de estos documentos: Planilla de agua, luz, teléfono, estado de
comprobante de pago del impuesto predial (de este año o del anterior), contrato de
los socios o accionistas, y debe corresponder a uno de los tres meses anteriores a la fecha
de inscripción.”
Municipalidad de Guayaquil
10 de Agosto, para que los técnicos destinen una fecha de visita y aprueben el uso
Personas Jurídicas:
Carta del pago del predio donde funciona el local (año de tramite)
Cuerpo de Bomberos
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requisitos:
Extintor
Señalización
Detectores de humo.
Salidas de emergencia
Ministerio de Salud
Ficha ambiental.
Gobernación – Intendencia
alteren las determinantes predominantes del sector, y a aquellos que cumplan las
METODOLOGÍA APLICADA
actual que ofrece Magenia y la de algunos de los centros oftalmológicos que compiten
directamente.
Diseño de la metodología
La Metodología que se utilizo fue la investigación exploratoria porque permite determinar una
problemática basadas en fuentes que sustentan una justificación, luego se investigó las variables
que afectan de manera interna a la empresa. Continuando con la investigación descriptiva, para
necesidades y gustos.
Los datos que se utilizó, es el dato cuantitativo que genera datos numéricos o estadísticos para
cuantificar opiniones, comportamientos o cualquier variable que se haya definido para ser objeto
de estudio.
Tipos de investigación
Investigación exploratoria:
Investigación Descriptiva:
(Agueda Esteban, 2014) explica que la investigación descriptiva concluyente es la segunda etapa
Investigación Concluyente:
Proporciona información que ayuda a comprobar hipótesis para tomar decisiones como indica
La encuesta
por una muestra pueda ser analizada mediante métodos cuantitativos” (Abascal, 2005)
Se efectuó entrevistas a personas que por lo general utilizan lentes o tienen problemas de visión y
La empresa cuenta con un sistema informativo SAP, el cual entre otros objetivos ha
permitido manejar áreas de inventario, cartera, cuentas por cobrar, proveedores, contabilidad, e
Desde octubre del 2012, la entidad se encuentra trabajando en un proyecto de upgrade del
sistema ERP SAP para pasar de la versión 5 a la versión 6. Si bien este es técnico, se aprovechó
para implementar las NIIF requeridas por el ente de control y redefinir el módulo de costos con
miras a obtener directamente del sistema de costos por producto; con lo comentado se han
decir que el término upgrade es actualización en el computador para una versión más reciente de
Según (Olguín, 2016) dice “el sistema de información es la base donde va a estar
recalcar que la información es un recurso que se encuentra al mismo nivel que los recursos
SAP mucha gente se refiere a SAP como programa, pero realmente es una compañía que
tiene diferentes soluciones o software, una de ellas es SAP R/3 actualmente llamado SAP ERP.
empresa, especialmente las que tienen que ver con la producción, la logística, el inventario, los
SAP ERP Permite trabajar desde cualquier parte del mundo y que se refleje todo en
tiempo real. Esto proporciona un tremendo flujo de información que permite tomar decisiones
estratégicas con más facilidad, elimina la duplicidad de datos, errores, optimiza costes, procesos
con unos módulos pre programados con unos procesos básicos de cada empresa. Generalmente
estos módulos y los procesos básicos hay que adaptar para cada compañía.
Magenia S.A cuenta con un sistema informativo SAP, el cual entre otros objetivos ha
permitido manejar áreas de inventario, cartera, cuentas por cobrar, proveedores, contabilidad, e
han logrado afianzar las relaciones con los clientes, al comprender las necesidades y preferencias
estrategias con el fin de verificar de que sean correctas y que estas hayan dado el resultado
esperado.
Balance Scorecard
Es un Cuadro de Mando Integral (BSC) utilizado por Magenia como herramienta para
Financiera:
Índice de liquidez
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Índice de endeudamiento
Cliente:
Procesos:
tiempos.
Para poder llevar a cabo correctamente el Balanced Scorcard, USI revisa periódicamente
los volúmenes de ventas registrados para, de acuerdo con esto, analizar en qué temporadas las
ventas son más altas o bajas y en relación a esos resultados, toman las medidas necesarias.
Parte del cumplimiento de los estándares, son los controles de calidad, los cuales se
La Entidad cuenta con índices de ventas por línea de producto o servicio como son:
Examen optométrico, gafas de sol, gafas de lectura pre graduadas, lentes oftálmicas, lentes de
accesorios, donde el objetivo es aumentar las ventas en relación a los datos históricos y por ende,
reducir costos
Magenia está enfocando sus esfuerzos para mejorar sus resultados, mediante la
> Política de austeridad institucional que permita controlar más exhaustivamente los gastos.
Sistemas de Seguridad
cuales se realizan de lunes a sábado sin interrumpir las operaciones normales de la entidad,
instalaciones de la entidad y queda dentro de una caja fuerte en una entidad financiera.
sistema y en los servidores de la empresa, cuenta además con logs de auditoría por intentos a
Accesos por usuarios: “Es el resultado positivo de una autentificación, la clave de acceso
es la contraseña que un usuario emplea para acceder a un, sistema o programa” (Commons,
2012).
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Log de auditoría: Es un historial que informa que fue cambiando y cómo fue cambiando
Los logs de auditoría se utilizan para los sistemas y aplicaciones informáticos y son el
principal instrumento para detectar, diagnosticar, auditar y analizar problemas de todo tipo,
especialmente aquellos que tienen que ver con la seguridad de los datos, de la red, el uso del
servicio de navegación en Internet, los errores de las maquinas centrales (Servidores), periféricos,
etc.
Sistemas de pago
El sistema de pagos tiene como objetivo velar por la transparencia y estabilidad del
satisfacción y fidelización del cliente” (Fermín Garmendia Aguirre, 2007) Con el cual se logra
afianzar las relaciones con los clientes al comprender las necesidades, hábitos de consumo y
cliente, donde podrá realizar sus compras ya sea personalmente en el establecimiento ubicado al
Sistema de pago inmediato El sistema de pago inmediato se caracteriza por ser un sistema de
Sistema de preventa El sistema de preventa se caracteriza por ser un sistema de pago en donde
una persona toma el pedido del cliente, el cual luego es entregado y cobrado, generalmente, por
Entrega y
Pedido Venta Facturacion
Pago
Es el control de los documentos utilizado por USI, mediante el cual se puede consultar la
El medio de transmisión constituye el “soporte físico a través del cual emisor y receptor pueden
no guiados” (Dangel, 2010) En ambos casos la transmisión se realiza por medio de ondas
electromagnéticas.
Los medios guiados conducen, guían las ondas a través de un camino físico, ejemplos de estos
medios son el cable coaxial, la fibra óptica y el par trenzado. Los medios no guiados
proporcionan un soporte para que las ondas se transmitan, pero no las dirigen; como ejemplo de
Pares trenzados: Este consiste en dos alambres de cobre aislados, en general de 1mm de
espesor, los alambres se entrelazan en forma helicoidal. La forma trenzada del cable se
utiliza para reducir la interferencia eléctrica con respecto a los pares cercanos que se
digital.
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encuentra rodeado por un material aislante. Este material está rodeado por un conductor
conductor externo está cubierto por una capa de plástico protector. La construcción del
cable coaxial produce una buena combinación y un gran ancho de banda y una excelente
inmunidad al ruido.
Fibra óptica: Un cable de fibra óptica consta de tres secciones concéntricas. La más
interna, el núcleo, consiste en una o más hebras o fibras hechas de cristal o plástico. Cada
una de ellas lleva un revestimiento de cristal o plástico con propiedades ópticas distintas
a las del núcleo. La capa más exterior, que recubre una o más fibras, debe ser de un
* Radio enlaces de VHF y UHF: Estas bandas cubren aproximadamente desde 55 a 550 Mhz.
ellas. Su alcance máximo es de un centenar de kilómetros, y las velocidades que permite del
* Microondas: nos permiten transmisiones tanto terrestres como con satélites. Dada su
frecuencia, del orden de 1 a 10 Ghz, las microondas son muy direccionales y sólo se pueden
emplear en situaciones en que existe una línea visual que une emisor y receptor.
Sitio web
USI cuenta con su propia página web, la cual brinda información completa sobre toda la
gama de sus productos disponibles. También dispone de páginas subyacentes como Facebook,
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vallas publicitarias, promociones en sus productos, entre otros; es así como Magenta se da a
La empresa Magenia cuenta con computadoras XTRATECH Intel dual Core 6TA GEN
1.6GHz/4GB
Programas
* Firefox: Explorer es un navegador que sólo sirve para poder descargar e instalar el Firefox.
* Google: es una red social que, como cualquier otra red social, permite interactuar con personas
y compañías que puede clasificar en círculos de acuerdo a su afinidad o tipo de relación que
Suite de oficina
Microsoft Word: Es un procesador de textos que permite crear documentos a sus usuarios de
Excel: Es una hoja de cálculo que permite realizar operaciones con números organizados en una
cuadrícula. Es útil para realizar desde simples sumas hasta cálculos de préstamos hipotecarios y
Compresor de archivos
70
desarrollado por RarLab, una herramienta indispensable para ahorrar espacio de almacenamiento
seguridad.
Topología de red
La topología de red según (Fermín Garmendia Aguirre, 2007) la define como “el mapa
físico o lógico de una red para intercambiar datos, es la forma en que está diseñada la red, sea en
es una computadora central. Cada dispositivo es servido por su propia conexión. El intercambio
de datos entre periféricos inicialmente centralizado o desde la periferia, es siempre manejado vía
el nodo central. Esta topología tiene la ventaja de que si una de las líneas está sujeta a
interferencias, solo el dispositivo conectado a ella es afectado. Adicionalmente, las líneas pueden
Telefonía IP
La telefonía IP o ToIP según (Dangel, 2010) “Es aquella telefonía en la que la señal de
voz se envía en forma de paquetes de datos a través de Internet (voz sobre IP) o de una Red
Para enviar la voz utiliza el protocolo de Internet. Los operadores de telefonía IP están
interconectados a la red telefónica pública, que es el lugar dónde están en contacto todos los
operadores y que hace posible que puedas llamar con tu teléfono a un usuario de otra compañía
número fijo desde cualquier lugar con conexión a Internet. Por ello los números de
avanzadas incluidas en todos sus planes de telefonía, incluido los más económicos.
Nos permite recopilar datos de información acerca del mercado, en este caso la empresa
Población
indica (MALHOTRA, 2004) “Es el total de todos los elementos que comparten un conjunto de
Muestra
estudio.”
simple porque garantiza resultados estadísticos más precisos “Es una técnica de muestreo
probabilístico en donde los sujetos son inicialmente agrupados en diferentes categorías, tales
Nivel de confianza
tomara muestras de la misma población una y otra vez. El nivel de confianza de 95% funciona
Es el error que se puede aceptar con base a una muestra “n” y un límite o grado de confianza
Se toma el promedio con el que se trabaja en estos casos, que es del 50% de que brinden
Calculo de la muestra:
𝑍2 ∗ 𝑁 ∗ 𝑝 ∗ 𝑞
𝒏=
( 𝑁 − 1) ∗ 𝐸 2 + 𝑍 2 ∗ 𝑝 ∗ 𝑞
N = Total de la población
𝑍 2 = Nivel de confianza
p = probabilidad de éxito
q = probabilidad de fracaso
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E= error
DATOS:
N=2`644.891
Z= 1,96
p= 0,5
q= 0,5
E= 0,05
2 Hombres 171 51 %
Encuesta 2018
GENERO
49
51
MUJERES HOMBRES
1 18 a 25 años 35 10%
3 31 a 50 años 89 26%
Encuesta:2018
EDAD
16% 10%
26%
47%
4 Jubilado 30 9%
OCUPACION
9%
15%
46%
30%
En la encuesta tenemos el 46% estudiantes, Empleado Público/ Privado existe un 30% mientras
Encuestas:
a) ópticas
b) Clínicas
C) Centro Oftalmológicos
Clínicas 66 20%
76
Centros 95 28%
Oftalmológicos
Lugares
28%
52%
20%
Las ópticas lideran el mercado con un 52% de participación, en la cual dichas personas prefieren
realizarse sus cheques visuales porque indican que existen promociones, descuentos, mientras
que el 28% optan por los centros oftalmológicos y finalmente el 20% en clínicas.
Magenia 86 26%
Centros oftamologicos
30%
45%
26%
La mayoría de los encuestados prefieren Alta Visión que tiene 45% ya que es más conocido y
tienes mayores beneficios, segundo lugar Humana Visión y por ultimo Magenia 26% ya que no
mercado?
a) Totalmente en desacuerdo
b) En desacuerdo
c) De acuerdo
d) Totalmente de acuerdo
En desacuerdo 76 23%
De acuerdo 30 9%
Totalmente de acuerdo 20 6%
6%
9%
23% 63%
a) Médico Particular
b) Centro oftalmológico
Centro 72 21%
oftalmológico
Lugar
20
59 21
a) Pagina Web
b) Televisión
c) Recomendaciones
d) Artículos
MEDIOS ENCUESTADOS PORCENTAJES
Televisión 46 14%
Artículos 98 29%
Oftalmológico Magenia, por lo que optan en ir a centros u ópticas en las que han sido
recomendadas o han sido conocidas por sus promociones, descuentos o por el mejor servicio que
brindan, por eso con lleva al bajo rendimiento en sus análisis financieros.
Análisis Financiero
Para el análisis financiero de la empresa se toman como referencia tres estados financieros: el
modo que es necesario interpretar y analizar esa información para poder entender a profundidad
contable, mediante la utilización de indicadores y razones financieras, que son herramientas que
endeudamiento, rentabilidad.
80
contable, pues esta refleja cada síntoma negativo o positivo que vaya presentando la empresa en
MAGENIA S.A
ESTADOS DE SITUACION FINANCIERA
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017
Cuentas Año 2015 Año 2016 Var. Absoluta Var. Relativa Año 2017 Var. Absoluta Var. Relativa
ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTES
Caja $ 322.515,49 $ 335.635,06 $ 13.119,57 4% $ 337.583,13 $ 1.948,07 1%
Bancos $ 265.181,42 $ 202.127,83 $ -63.053,59 -24% $ 152.613,25 $ -49.514,58 -24%
Cuentas Por Cobrar $ 203.350,54 $ 208.801,78 $ 5.451,24 3% $ 307.532,29 $ 98.730,51 47%
Productos Para La Venta $ 131.748,76 $ 134.565,50 $ 2.816,74 2% $ 95.279,15 $ -39.286,35 -29%
Inversiones $ 30.000,00 $ 30.000,00 $ - 0% $ 30.000,00 $ - 0%
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES $ 952.796,21 $ 911.130,17 $ -41.666,04 -4% $ 923.007,82 $ 11.877,65 1%
ACTIVO NO CORRIENTES
Muebles Y Equipos De Oficina $ 24.797,91 $ 26.037,12 $ 1.239,21 5% $ 26.022,12 $ -15,00 0%
Equipo De Computo $ 11.478,01 $ 11.478,01 $ - 0% $ 11.479,01 $ 1,00 0%
Equipo Medico $ 833.602,03 $ 809.502,03 $ -24.100,00 -3% $ 704.109,63 $ -105.392,40 -13%
Vehiculo $ 110.119,67 $ 151.219,67 $ 41.100,00 37% $ 151.219,07 $ -0,60 0%
Parqueo $ 10.000,00 $ 10.000,00 $ - 0% $ 10.000,00 $ - 0%
Depreciacion Acumulada $ -430.871,96 $ -394.116,05 $ 36.755,91 -9% $ -356.916,58 $ 37.199,47 -9%
Impuestos Diferido Activos $ 3.972,00 $ 3.972,00 $ - 0% $ 3.972,00 $ - 0%
TOTAL DE ACTIVO NO CORRIENTES $ 563.097,66 $ 618.092,78 $ 54.995,12 10% $ 549.885,25 $ -68.207,53 -11%
TOTAL DE ACTIVO $ 1.515.893,87 $ 1.529.222,95 $ 13.329,08 1% $ 1.472.893,07 $ -56.329,88 -4%
PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
Cuentas Por Pagar $ 424.394,77 $ 391.430,25 $ -32.964,52 -8% $ 242.439,50 $ -148.990,75 -38%
Impuestos Por Pagar $ 36.634,30 $ 53.302,68 $ 16.668,38 45% $ 56.197,89 $ 2.895,21 5%
Nomina Por Pagar $ 57.954,07 $ 63.771,81 $ 5.817,74 10% $ 71.635,13 $ 7.863,32 12%
Otras Pasivos A Corto Plazo $ 181.084,10 $ 193.893,15 $ 12.809,05 7% $ 198.890,85 $ 4.997,70 3%
TOTAL PASIVOS CORRIENTES $ 700.067,24 $ 702.397,89 $ 2.330,65 0% $ 569.163,37 $ -133.234,52 -19%
TOTAL DE PASIVO $ 700.067,24 $ 702.397,89 $ 2.330,65 0% $ 569.163,37 $ -133.234,52 -19%
PATRIMONIO
Capital $ 201.000,00 $ 201.000,00 $ - 0% $ 201.000,00 $ - 0%
Reservas $ 42.285,60 $ 15.354,07 $ -26.931,53 -64% $ 27.815,73 $ 12.461,66 81%
Otros Resultados Integrales $ 256.857,93 $ 226.486,50 $ -30.371,43 -12% $ 242.388,06 $ 15.901,56 7%
Resultados Acumulados $ 266.775,17 $ 221.558,58 $ -45.216,59 -17% $ 211.418,40 $ -10.140,18 -5%
Resultados $ 48.907,93 $ 162.425,91 $ 113.517,98 232% $ 221.107,51 $ 58.681,60 36%
TOTAL DE PATRIMONIO $ 815.826,63 $ 826.825,06 $ 10.998,42 1% $ 903.729,70 $ 76.904,65 9%
TOTAL PATRIMONIO + PASIVO $ 1.515.893,87 $ 1.529.222,95 $ 13.329,07 1% $ 1.472.893,07 $ -56.329,87 -4%
Nota: Elaborado por los autores. Fuentes: Estados Fiancieros de la empresa
Interpretación:
La cuenta “Bancos” tuvo un decrecimiento del 28% en cada período, esto puede ser resultado de
81
que en el primer y segundo periodo las ventas disminuyeron de manera drástica, aunque la cuenta
“Cuentas por Cobrar” tuvo un aumento normal en los primeros dos periodos y en el último el
aumento fue acelerado, lo que puede significar que el servicio/producto a crédito ha recuperado
una gran cantidad de dinero que los clientes le debían a la empresa. La cuenta “Equipo Médico”
ha tenido una reducción en su valor, lo que podría significar que se ha vendido parte de los
mismos para solventar algún tipo de rubro. Por otro lado, la cuenta “Vehículos” tuvo un aumento
entre los primeros dos períodos, lo que podría significar que se ha hecho una inversión para los
Las cuentas por pagar disminuyeron en un 8% en el primer período y un 38% en el último, lo que
podría significar que la empresa está pagando sus deudas a corto plazo de manera más veloz, sin
embargo, la cuenta Nómina por pagar tuvo un aumento en su valor en los dos periodos, lo que
nos dice que la empresa probablemente está teniendo más empleados, lo que es favorable hasta
cierto punto.
La cuenta reservas tuvo una actividad irregular puesto que en los primeros dos periodos tuve un
decremento en su valor y en el último, aumentó el mismo, cuenta que está ligada estrechamente
con las cuentas por pagar, lo que podría significar que se usó las reservas para pagar las
MAGENIA S.A
ESTADOS DE SITUACION FINANCIERA
AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017
Cuentas Año 2017 Distribución Porcentual
ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTES
Caja $ 337.583,13 23%
Bancos $ 152.613,25 10%
Cuentas Por Cobrar $ 307.532,29 21%
Productos Para La Venta $ 95.279,15 6%
Inversiones $ 30.000,00 2%
TOTAL ACTIVOS CORRIENTES $ 923.007,82 63%
ACTIVO NO CORRIENTES
Muebles Y Equipos De Oficina $ 26.022,12 2%
Equipo De Computo $ 11.479,01 1%
Equipo Medico $ 704.109,63 48%
Vehiculo $ 151.219,07 10%
Parqueo $ 10.000,00 1%
Depreciacion Acumulada $ -356.916,58 -24%
Impuestos Diferido Activos $ 3.972,00 0%
TOTAL DE ACTIVO NO CORRIENTES $ 549.885,25 37%
TOTAL DE ACTIVO $ 1.472.893,07 100%
PASIVOS
PASIVOS CORRIENTES
Cuentas Por Pagar $ 242.439,50 16%
Impuestos Por Pagar $ 56.197,89 4%
Nomina Por Pagar $ 71.635,13 5%
Otras Pasivos A Corto Plazo $ 198.890,85 14%
TOTAL PASIVOS CORRIENTES $ 569.163,37 39%
TOTAL DE PASIVO $ 569.163,37 39%
PATRIMONIO
Capital $ 201.000,00 14%
Reservas $ 27.815,73 2%
Otros Resultados Integrales $ 242.388,06 16%
Resultados Acumulados $ 211.418,40 14%
Resultados $ 221.107,51 15%
TOTAL DE PATRIMONIO $ 903.729,70 61%
TOTAL PATRIMONIO + PASIVO $ 1.472.893,07 100%
Nota: Elaborado por los autores. Fuentes: Estados Fiancieros de la empresa
Interpretación:
Análisis de Activos
La cuenta Caja representa en un 23% al total de Activos, valor que nos muestra que la empresa
posee un valor elevado en efectivo dentro de la empresa. La cuenta Cuentas por Cobrar
83
representa en un 21% al total de Activos, porcentaje que nos indica que la empresa tiene muchos
créditos a su favor. La cuenta Equipo Médico representa en un 48% al total de Activos, lo que
nos muestra que la empresa posee el mayor porcentaje en dichos equipos puesto que la operación
de la empresa lo requiere.
Análisis de Pasivos
La cuenta Cuentas por pagar representa en un 16% al total de Pasivos, quien a su vez representa
en un 39% al total de financiamientos, valor que nos indica que la empresa no tiene tantas
Análisis de Patrimonio
61% al total de financiamiento, porcentaje que nos indica que la empresa posee mayor
MAGENIA S.A
ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL
POR EL AÑO TERMINADO AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017
Cuentas Año 2015 Año 2016 Var. Absoluta Var. Relativa AÑO 2017 Var. Absoluta Var. Relativa
INGRESOS
Ingresos por ventas $ 1.367.530,73 $ 1.047.500,10 $ -320.030,63 -23% $ 363.818,45 $ -683.681,65 -65%
Costo de ventas $ 58.344,04 $ 55.270,94 $ -3.073,10 -5% $ 24.793,73 $ -30.477,21 -55%
Utilidad Bruta $ 1.309.186,69 $ 992.229,16 $ -316.957,53 -18% $ 339.024,72 $ -653.204,44 -10%
Gastos de operación $ 507.154,67 $ 427.373,00 $ -79.781,67 -16% $ 136.111,18 $ -291.261,82 -68%
Gasto administrativo $ 231.943,06 $ 176.194,05 $ -55.749,01 -24% $ 69.510,38 $ -106.683,67 -61%
Servicios basicos $ 16.460,95 $ 16.644,92 $ 183,97 1% $ 6.627,84 $ -10.017,08 -60%
Depreciones $ 123.658,35 $ 122.435,61 $ -1.222,74 -1% $ 48.119,18 $ -74.316,43 -61%
Gastos diversos $ 238.827,88 $ 179.985,88 $ -58.842,00 -25% $ 58.614,57 $ -121.371,31 -67%
Utilidad Operacional $ 191.141,78 $ 69.595,70 $ -121.546,08 46% $ 20.041,57 $ -49.554,13 307%
Impuestos $ 16.351,04 $ 23.732,81 $ 7.381,77 45% $ 28.053,23 $ 4.320,42 18%
UTILIDAD NETA ( PERDIDA DEL EJERCICIO) $ 174.790,74 $ 45.862,89 $ -128.927,85 -74% $ 3.490,41 $ -42.372,48 -92%
Nota: Elaborado por los autores. Fuentes: Estados de resultado Inregral
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Interpretación:
Ingresos
Las ventas en estos periodos han ido disminuyendo de manera acelerada demostrando
podría ser resultado de que la empresa no ha realizado estrategias de venta para incentivar las
mismas.
Costos
Los costos han tenido un comportamiento irregular a lo largo de los períodos, lo que significa
que la empresa pudo aplicar algún tipo de estrategia, sin embargo, con relación a los ingresos,
dicha estrategia pudo estar equivocada puesto que las ventas han disminuido y los costos de
Gastos
La mayoría de los gastos, excepto por los servicios básicos, han tenido una disminución en su
valor, específicamente en el cao de los gastos de operación, administrativo y gastos diversos, nos
dice que la empresa está reduciendo gastos, sin embargo como sucede con los costos, han
disminuido también, lo que nos hace deducir que la empresa está pasando por un momento
difícil.
85
MAGENIA S.A
ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL
POR EL AÑO TERMINADO AL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017
Cuentas Año 2017 Distribución Porcentual
INGRESOS
Ingresos por ventas $ 363.818,45 100%
Costo de ventas $ 24.793,73 7%
Utilidad Bruta $ 339.024,72 93%
Gastos de operación $ 136.111,18 37%
Gasto administrativo $ 69.510,38 19%
Servicios basicos $ 6.627,84 2%
Depreciones $ 48.119,18 13%
Gastos diversos $ 58.614,57 16%
Utilidad Operacional $ 20.041,57 6%
Impuestos $ 28.053,23 8%
UTILIDAD NETA ( PERDIDA DEL EJERCICIO) $ 3.490,41 1%
Nota: Elaborado por los autores. Fuentes: Estados de resultado Inregral
Interpretación
Los costos de ventas representan en un 7% el total de Ingresos, lo que significa que a la empresa
no tiene costos elevados al momento de efectuar las ventas; Sin embargo, los gastos
operacionales representan en un 93% el total de ventas, valor que nos indica que la empresa está
usando mucho valor en dichos rubros, como un 37% en gastos de operación y 12% en gastos
administrativos, lo que significa que se están empleando los recursos de manera regular, sin
embargo los gastos está muy elevados, lo que nos muestra en la Utilidad Neta, es un valor muy
bajo.
Las Razones Financieras son las relaciones que hay entre dos cifras que se comparan entre sí, se
llaman financieras porque se utilizan las diferentes cuentas de los principales estados financieros,
los cuales se pueden comparar entre distintos periodos, que para este caso se tomaran en cuenta
86
donde conocemos las propiedades, deudas, resultados, ingresos y gastos; servirán de base para
obtener información y calcular cada una de las razones para medir la eficacia y comportamiento
de la empresa. Para el estudio financiero de la empresa Magenia S.A se analizarán las siguientes
razones financieras:
Razones de Liquidez.
Razones de Endeudamiento.
Razones de Rentabilidad.
Cada una de estas razones nos permitirán conocer el desempeño financiero y contable de
cubren sus deudas a corto y largo plazo, es decir, precisar el grado de liquidez, de rentabilidad, el
apalancamiento financiero, la cobertura y todo lo que tenga que ver con su actividad.
Razones de Liquidez
La liquidez mide la capacidad de una empresa en saldar las obligaciones a corto plazo que
se han adquirido a medida que éstas cumplen su plazo de vencimiento. No solo se refieren a las
deudas con respecto al activo, sino también a su habilidad para convertir en efectivo
Estas razones indican el monto del dinero de terceros que se utilizan para generar
utilidades, estas son de gran importancia ya que estas deudas comprometen a la empresa en el
Rotación de inventarios.
Razones de Deuda
La posición de endeudamiento de una empresa indica el monto del dinero de terceros que
se usa para generar utilidades. Estas razones evalúan la capacidad de la empresa para cubrir
determinados cargos fijos. Estas se relacionan más frecuentemente con los cargos fijos que
resultan por las deudas de la empresa. Las razones de deudas analizar son las siguientes:
Razón de deuda.
Razones de Rentabilidad
Estas razones permiten analizar y evaluar las ganancias de la empresa con respecto a un
nivel dado de ventas, de activos o la inversión de los dueños. Permiten evaluar las utilidades de la
88
accionistas.
Sin utilidades una empresa no puede ser sustentable en el tiempo ni atraer inversión o
Razòn de deuda =
46,18% 45,93% 38,64% Regular Regular Regular
RENTABILIDAD
Liquidez
Los indicadores de Liquidez nos indican que la empresa ha tenido comportamientos irregulares
en la prueba circulante y ácida, sin embargo, dichos valores están apenas por encima de la
unidad, lo que significa que la empresa tiene cierto grado de liquidez; no hay mucha diferencia
89
entre la prueba ácida y circulante, lo que nos indica que los inventarios de la empresa no influyen
tanto en la liquidez de la misma, lo que nos permite inferir en que, la empresa puede cubrir con
Actividad
Los indicadores de Actividad nos indican que tanto la rotación de inventarios como la rotación de
activos totales son malos, valores que nos indican que el número de veces en que el inventario se
convierte en efectivo es muy bajo y cada vez va disminuyendo, significa que la empresa no está
vendiendo mucho y, de igual manera con los Activos Totales, el número de veces en el que la
empresa realiza ventas en un valor igual a los activos es malo y va disminuyendo. Por otro lado,
el Período promedio de cobro tiene un buen valor y aumentando, lo que nos indica que la
empresa tiene más clientes, por ende, cada vez rota más la cuenta por cobrar.
Endeudamiento
La razón de deuda/activos totales tiene un valor regular, lo que nos indica que la proporción de
activos totales financiado por los pasivos posee un valor significativo y además va disminuyendo,
lo que también indica que la empresa está comenzando a financiar con el patrimonio.
para lo cual comenzaremos desde los aspectos más fundamentales hasta un plan que
permita cumplir con los objetivos de la compañía. Al ser una institución constituida
legalmente se deberá establecer una estructura que contribuya a una gestión eficaz y
N°
Departamentos Áreas
Personal
Junta Directiva 2
Financiero 2
Gerente General 1
Dirección Medica 1
Recursos Humanos 1
Contabilidad 1
Administración 1
Servicios Generales 4
Mantenimiento 1
Dirección Medica 4
Coordinador Asistencial 2
Total 20
Además se elaborará un plan que fortalezca este modelo y pueda ser sostenible en el tiempo, es
decir que la compañía cuente con una base sólida que le permita expandir sus operaciones hacia
otros lugares. Los doctores han se han preparado en el extranjero obteniendo mayores
conocimientos para aplicarlos en la clínica, además tienen reconocimiento a nivel local por su
Las aportaciones de cada socio serán en dinero lo cual será depositado en la cuenta de
integración del capital. A más de esto se cuenta con equipos de alta tecnología que han sido
adquiridos por los doctores, de los cuales esperan generar réditos. Es por ello que no se
MAGENIA S.A. deberá establecer todos los objetivos y metas que desean lograr, las
políticas que rijan sus principios y valores, los reglamentos internos que van a ser
Misión.
Visión.
Objetivos
General
Comprometernos con la sociedad al brindar servicios y productos que cumplan con sus
necesidades y los estándares más altos calidad, complementados con una buena atención al
Valores
Imagen Corporativa
paciente.
Logotipo
Acompañado de esto tenemos el slogan “La mejor alternativa para tus ojos”.
94
Proceso de Servició
Deben cuidar la salud integral de las personas que requieran las asistencias. Así
mismo el servicio se debe caracterizar por una alta calidad que brinde confianza y
La atención al usuario o paciente debe ser cordial y amable, pues es muy común
escuchar por diversos medios los malos tratos y negligencias médicas que se reciben
atención que complazca y satisfaga las necesidades de las personas. MAGENIA S.A.
manera responsable que certifique y garantice el bienestar de cada persona que llegue
a la clínica. Al aplicar esto se conseguirá que más personas lleguen a la clínica para
SERVICIOS OFTALMOLÓGICOS
algunos colores.
parecida a un cono.
SERVICIOS OPTOMÉTRICOS
mismo punto.
cercanos.
justifique.
98
que se han desarrollado varios programas y campañas para colaborar y/o apoyar a la
sociedad para que haga uso de estos servicios. Estos programas de ayuda o colaboración
social van desde edades tempranas hasta las edades más adultas, en la que dan las
Sean atendidas y puedan hacer uso de los servicios a precios bajos e inclusive
gratuitamente.
Algunos de las campañas realizadas por la mayoría de ciudades del país han sido
de salud, fundaciones y así mismo organismos extranjeros que han visitado nuestro país
con el fin de mejorar el nivel de vida de las personas y ayudar a remediar los problemas
visuales.
99
Entre las jornadas y campañas que se han realizado por las distintas ciudades del país se
en el país ha tenido constantes mejoras y adquisición de equipos para ofrecer servicios más
especializados.
100
Estructura funcional
MAGENIA S.A. cuenta con una estructura formal en todas sus operaciones y actividades
que permitirá que dé un crecimiento sostenible a largo plazo y a su vez incremente valor
para todos los clientes y para el sector al que pertenece. El crecimiento se dará a través de
visión, para lo cual es necesario contar con profesionales capacitados y brindar servicios
que se adapten a las necesidades de las personas. Para todos los servicios oftalmológicos
chequeos y recetar las prescripciones médicas necesarias para el bienestar del paciente.
Estructura organizacional
MAGENIA S.A. cuenta con una estructura sólida que le permite sostenerse y permanecer
El personal debe aunar esfuerzos y estar comprometidos con la empresa para que logren su
organigrama:
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3. Conocer y aprobar el balance general, que irá acompañado del estado de pérdidas y
ganancias y de los informes sobre los negocios sociales que sean presentados por el
Gerente General.
Departamento Administrativo
Gerente general
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2. Planea estratégicamente y desarrolla metas a corto y largo plazo junto con objetivos
3. Tiene comunicación frecuente con las demás aéreas de la clínica para analizar los
problemas frecuentes.
diferentes departamentos.
Secretaria
2. Es la encargada de separar anticipadamente las citas con los doctores, y recepta todos
3. Recibe las sugerencias emitidas por las personas acerca de los servicios e informa
4. Atiende llamadas, redacta oficios, y mantiene constante comunicación con todos los
Departamento financiero
Contador
2. Cada seis meses presenta todos los balances cuadrados para la revisión y para ver el
actividades.
4. Cancela los sueldos y salarios del personal, con todas las obligaciones establecidas
en la ley.
clínica.
Departamento oftalmológico
Oftalmólogo
3. Está capacitado para aportar todos los cuidados que puedan requerir nuestros ojos,
quirúrgicas.
Departamento optométrico
Optómetra
3. Los optómetras prescriben los lentes normales y de contacto. Miden la vista a través
de equipos especializados.
2. Atiende la óptica y sugiere las ofertas a las personas que estén interesadas, a más de
Planificación
el desarrollo de los planes, el cual se pondrá en marcha el día en que los socios decidan
Establecimiento de objetivos
Los objetivos ya han sido mencionados anteriormente, pero estos deben estar sujetos a
así, es prudente que se apliquen medidas correctoras o adaptarlos para obtener buenos
resultados. Una vez que se cumplan los objetivos planteados, estos pueden ir cambiando a
partir de conseguir niveles más altos, donde se puede abarcar a nuevos mercados
mejoras.
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decir expandirse hacia diferentes ciudades cuando el mercado de Cuenca ya este cubierto
Así mismo es necesario incrementar los activos fijos de la clínica a medida que los ingresos
sean mayores, para adquirir mejores equipos y tecnología que permitan obtener el
posicionamiento deseado. Los ingresos deben ir incrementando para solventar y cubrir las
inversiones y gastos obtenidos por la apertura de la clínica, por ello darse a conocer en la
ciudad y realizar estrategias que motiven a las personas a hacer uso de los servicios.
También tenemos las alianzas, que podrían realizarse con las ópticas que recién están
empezando y que no cuentan con doctores oftalmólogos para los chequeos, o ser de apoyo
Establecimiento de políticas
sujeten a las políticas y valores establecidos por la junta general de accionistas, para
conservar un ambiente que permita desarrollar las actividades en completo orden y sin
confusiones.
Estas políticas deben ser aplicadas para todos y sin diferencia jerárquica, pues es un
Diseño de planes
preparación del personal abarcando las etapas de reclutamiento, y desarrollar planes para
Se debe contar con el personal adecuado, que cuente con la preparación necesario y que sea
Una vez que se cuente con el personal fijo se debe establecer reuniones mensuales, en las
Lluvia de ideas para que se evalúen los ingresos y ver opciones de mejoras. La capacitación
es muy importante, para lo cual se aconseja invitar a especialistas que sean de apoyo para
Al iniciar las actividades será evidente que las ventas serán reducidas o menores a lo que se
espera, ya que en todo negocio los dos primeros años se obtienen pérdidas por las
inversiones y gastos realizados, pero se puede apoyar al crecimiento de las ventas con la
Es por ello que más adelante se especificará los medios y las formas para lo cual se va a
Esto dará como resultado el dar a conocer Magenia S.A. en la ciudad como “La mejor
Inversiones técnicas
Los promotores de la creación de Cia. Magenia S.A, adquirieron desde hace dos años
algunos equipos, maquinaria, instrumentaría y más para utilizarla en la clínica, pero por
motivos de asesoramiento administrativo para crear la clínica, estos equipos no han estado
Manera a los doctores por la gran inversión realizada, lo cual no está generando réditos que
Cabe recalcar que algunos equipos son de propiedad de los doctores y otros han sido
adquiridos recientemente. A continuación, presentamos una lista de los equipos con los
ÁREA DE OPTOMETRÍA
contacto.
automática.
Determinan las
medidas
deficiencias
mediciones
venta.
TOTAL $ 20.300
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ÁREA DE OFTALMOLOGÍA
Detecta alteraciones
TOTAL $ 60.400
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ÁREA ADMINISTRATIVA
Entretenimiento mientras
Televisor $ 300
esperan las personas
personas
TOTAL $ 1.100
Distribución Física
necesarios.
Quirófano: Para atender todas las operaciones necesarias, adecuando los espacios
correspondientes.
comodidad y una buena presencia a la clínica, como la iluminación, letreros, y una puerta
Dirección y liderazgo
El gerente debe tener constante comunicación con los diversos departamentos y solicitar
reportes de las actividades diarias, él debe buscar métodos que ayuden a reducir los costos
y a maximizar los ingresos, es decir buscar proveedores que faciliten los instrumentos y
utensilios para los servicios y colaborar con el medio ambiente colocando los desperdicios
A medida que la clínica va creciendo se debe buscar el personal necesario que sea de apoyo
para la expansión, ubicándolos en los puestos donde mejor se desempeñen y conseguir que
El nivel de productividad de la clínica debe estar en un nivel alto, donde las personas estén
esperar que los problemas se agudicen sino buscar alternativas y soluciones eficaces en
A parte de las diversas funciones que el gerente debe realizar, es necesario que fortalezca la
Talento Humano
La motivación al personal es muy importante porque realizan las actividades con mayor
compromiso y entusiasmo, es por ello que la gerencia debe dar mayor énfasis en el
bienestar del colaborador, ya que de ellos depende el éxito o fracaso de la Clínica. Hemos
Cumplir con las leyes establecidas, la cual son remuneraciones justas y equitativas
Afiliación al IESS, y los demás derechos como aportes patronales, los décimos
Emprender paseos de integración para que el ambiente laboral sea más confiable,
Otorgar certificados de los buenos colaboradores del mes que se han esforzado por
Fortalezas Oportunidades
Debilidades Amenazas
D4: Clientes.
volumen determinado de personas que transiten por esos lugares, y así puedan observar e
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clara y sencilla, por ejemplo, se puede presentar el nombre de la clínica, el logotipo para
página web. Todo esto debe estar presente en cualquier medio de publicidad.
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Bibliografía
MES ed.).
S.A.
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informacion/definicion
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Fuente: https://www.emaze.com/@AQZTCWQC/%C2%BFQUE-ES-LA-GESTI%C3%93N