ESTADO DE FLUJO EFECTIVO.

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Es un objetivo relevante dentro del contexto de la Adm. Financiera de las empresas. Y la
capacidad y habilidad para producirlos es materia constante atención por parte de los
inversionistas, acreedores, entre otros.
Este se centra en los recursos líquidos (flujo de efectivo) y clasifica el origen y la aplicación de los
recursos en actividades operacionales, de inversión y de financiamiento.
OBJETIVOS.-
Su objetivo es proveer información relevante sobre ingresos y egresos de efectivo de una
empresa durante un periodo determinado.
La información de un estado de flujo de efectivo junto con otros antecedentes, ayuda al
administrador, inversionista, acreedor y a otros a:
a) Evaluar la capacidad de una empresa para generar los flujos de efectivo netos positivos.
b) Evaluar la capacidad de una empresa para cumplir con sus obligaciones y repartir
utilidades en efectivo.
c) Determinar las necesidades de financiamiento externo.
d) Identificar las partidas que explican la diferencia entre resultado neto según su
contabilidad y el flujo de efectivo neto en relación con la actividad operacional de la
empresa.
e) Conocer los efectos producidos por las actividades de financiamiento e inversiones que
involucran y no involucran efectivo.
EFECTIVO: compuesto por saldos disponibles en caja y bancos.
EFECTIVO EQUIVALENTE: se constituye por inversiones de corto plazo que se efectúan como parte
de la administración de los excedentes de caja. Cumplen las siguientes funciones:
 Se pueden convertir en montos efectivos conocidos.
 Se debe efectuar la conversión en un plazo no superior a 90 días.
 Existe un riesgo mínimo de pérdida significativa de valor al haber hecho la conversión.
+++EJ: ESTAS INVERSIONES PUEDEN SER: pagarés en tesorería general de la república; pagarés del
banco central de chile, depósitos en instituciones financieras (no superior a 90 días);
++ EJ, DE INVERSIONES QUE NO CUMPLAN los requisitos: inversión temporal en acciones;
inversión en fondos mutuos de acciones.

&ACTV. OERACIONAL: INCLUYEN TODAS LAS TRANSACCIONES Y EVENTOS QUE NO SON DEFINIDOS
COMO INVERSIÓN O FINANCIAMIENTO, SOLO RELACIONADOS CON EL GIRO COMO LA
PRODUCCIÓN, SUMINISTROS DE BIENES O LOS SERVICIOS.

&ACTV. FINANCIAMIENTO: RELACIONADAS CON LA OBTENCIÓN DE RECURSOS MEDIANTE LOS

APORTES DE CAPITAL O FUENTES DE TERCEROS.

&ACTV. . INVERSIÓN: RELACIONADA CON LA UTILIZACIÓN DE RECURSOS EN BIENES DEL ACTIVO.

INVERSIONES DE CORTO Y LARGO PLAZO QUE NO SE CONSIDERARON COMO EFECTIVO
EQUIVALENTE.
 1. PRESUPUESTO OPERACIONAL:
------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Ingresos
costo de vta.
mg. contribución
gastos adm, vtas.
remuneración
comisión
otros gastos variables
arriendo
seguros
depreciación
RES. OPERACIONAL

2.-PROYECCIONES DE INGRESO POR VENTAS:

------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Contado
Crédito
TOTAL

3.- PROYECCION: MERCADERIA, COSTO DE VENTA, COMPRA Y VARIACIONES DE EXISTENCIAS:

------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Existencia final
Costo de venta
requerimientos
inventario inicial
COMPRAS

4.- EGRESO DE CAJA POR COMPRA:

------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Mes anterior
Mes actual
TOTAL

5.- GASTOS DE REMUNERACION Y COMISION:

------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Remuneración
Comisión
TOTAL

6.- EGRESOS DE CAJA REMUENERACION Y COMISION:

------------- ENERO FEBRERO MARZO ABRIL TOTAL MAYO
Mes anterior
Mes actual
TOTAL
 7.- PRESUPUESTO DE CAJA:
1)DISPONIBILIDAD INICIAL: ENERO FEBRERO MARZO ABRIL
Saldo inicial
Ingreso de caja
TOTAL

2)NECESIDAD DE CAJA: ENERO FEBRERO MARZO ABRIL

a)Egreso de caja por compra mercadería
Remuneración y comisión
Otros gastos variables
Arriendo
Seguros
Inversión act. Fijo
SUBTOTAL
b) Saldo de caja deseada
TOTAL
3)SUPERAVIT
4)FINANCIAMIENTO: ENERO FEBERERO MARZO ABRIL
ENDEUDAMIENTO
AMORTIZACIÓN DEUDA
INTERÉS POR DEUDA
TOTAL
5) SALDO FINAL CAJA
SALDO DEUDA
FLUJO DE EFECTIVO

ACTIVIDAD OPERACIONAL
UTILIDAD NETA
DEPRECIACION
VALORES NEGOCIABLES
CUENTAS POR COBRAR
INVENTARIOS
GASTOS ANTICIPADOS

OBLIGACIONES FINANCIERAS
CUENTAS POR PAGAR
DIVIDENDOS POR PAGAR
IMPTOS. POR PAGAR
ACREEDORES VARIOS
PROVISION DE GASTOS
∆ FFO

ACTIVIDAD DE FINANCIAMIENTO
OBLIGACIONES FINANCIERAS
DOC. POR PAGAR
BONOS
CAPITAL
CAPITAL ACCIONARIO
REVALORIZACION DEL CAPITAL
DIVIDENDOSUT.EJERCICIO
∆ FFF

ACTIVIDAD DE INVERSION
TEERENO
MUEBLES Y EQUIPOS
MAQUINARIAS
VEHICULOS
DERECHO DE MARCA
INVERSIONES OTRAS SOCIEDADES
OTROS INTANGIBLES
∆ FFI

TOTAL DE FLUJOS
FLUJO FINAL
SALDO INICIAL CAJA
SALDO