Evaluacin de Proyectos PROGRAMA DE PROYECCION FINANCIERA Elaborado por: Ing.

Carlos Morls

Datos requeridos Frmulas (no modificar) Resultados (no modificar)

PROYECTO
Promotor

puff masajeador mcp

ESTUDIO TECNICO
1. VENTAS
PRODUCTOS Puff UNIDADES MENSUALES 73 UNIDADES ANUALES 876 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 PRECIO DE VENTA $65.00 VENTAS ANUALES $56,940 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0

TOTALES

73

876

$56,940

2. COSTOS DIRECTOS MATERIA PRIMA/MERCADERIA/COSTO PROMEDIO X UNID.

PRODUCTOS puff UNIDADES MENSUALES 73 UNIDADES ANUALES 876 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 COSTO UNITARIO $42.50 TOTAL ANUAL $37,230 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0

TOTALES

73

876

$37,230

INSUMOS DIRECTOS
PRODUCTOS UNIDADES MENSUALES 0 0 0 0 0 0 0 0 UNIDADES ANUALES 0 0 0 0 0 0 0 0 COSTO UNITARIO $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 $0.00 TOTAL ANUAL $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0

TOTALES MANO DE OBRA DIRECTA

DESCRIPCION CANTIDAD 0 0 0 0 0 0 INGRESO MENSUAL $0 $0 $0 $0 $0 TOTAL ANUAL

$0

$0 $0 $0 $0 $0 $0

TOTALES

$0

RESUMEN
Programa de Proyeccin Financiera

TOTALES
Evaluacin de Proyectos Elaborado por : Ing. Carlos Morls Espinoza

Materia Prima Insumos Directos Mano de Obra Directa

$37,230 $0 $0 $0 $0 $0

TOTAL COSTOS DIRECTOS

$37,230

3. COSTOS INDIRECTOS GASTOS ADMINISTRATIVOS

DESCRIPCION Gerente General Gerente operativo Gerente financiero CANTIDAD 1 1 1 0 0 0 0 0 $0 $0 $0 $0 INGRESO MENSUAL $260 $260 $260 TOTAL ANUAL $3,120 $3,120 $3,120 $0 $0 $0 $0 $0

TOTALES

$9,360

GASTOS GENERALES
DESCRIPCION Energa. Agua Telfono limpieza internet VALOR MENSUAL $35 $10 $15 $15 $20 $20 TOTAL ANUAL $420 $120 $180 $180 $240 $0 $240 $0

suministros oficina

TOTALES

$115

$1,380 RESUMEN TOTALES

$9,360 $1,380 $0 $0 $0 $0

Gastos Administrativos Gastos Generales

TOTAL COSTOS INDIRECTOS 4. INVERSIONES DEL PROYECTO 1. ACTIVOS FIJOS

Descripcin ESCRITORIOS SILLAS 5 c/1 Gastos de constitucin Equipos Computadora telfonos Valor $200 $60 $300 $10 $400 $10

$10,740

Total Activos Fijos

2. CAPITAL DE TRABAJO
Descripcin gastos administrativos Gastos generales.

$980

Valor $780 $115

$0 $0 $0

Total Capital de Trabajo

TOTAL INVERSION Activos Fijos
Programa de Proyeccin Financiera

$895
$1,875 $980
Evaluacin de Proyectos Elaborado por : Ing. Carlos Morls Espinoza

Capital de Trabajo

$895

5. DEPRECIACION ANUAL
Edificios Maquinarias y Equipos Muebles y Enseres Herramientas Vehculos Computadoras 5% 10% 10% 10% 20% 33%

ACTIVOS ESCRITORIOS SILLAS 5 c/1 Gastos de constitucin #REF! Computadora telfonos Equipos 0 0 0

COSTO $200 $60 $300 $10 $400 $10 $0 $0 $0 $0

% DEPREC. 10.0% 10.0% 0.0% 10.0% 33.3% 10.0% 10.0% 0.0%

TOTAL ANUAL $20 $6 $0 $1 $133 $1 $0 $0 $0 $0

TOTALES 6. FINANCIAMIENTO DEL PROYECTO

Inversin Total Activos Fijos Capital de Trabajo Inversin Total Financiamiento Aporte Propio

$980

$161

$1,875 $980 $895 $1,875 $0 $1,875 100% 0% 100%

TABLA DE AMORTIZACION
Capital Tasa de inters anual Plazo en aos Forma de Pago Total Periodos Periodos de Gracia Periodos Normales Valor Dividendo No. de Dividendo 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 Totales Valor de Intereses $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 Amortizacin de Capital $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 0.0% 3 Trimestral 12 1 11 $0 Valor del Dividendo $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 Saldo de Capital $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 $0 0

Programa de Proyeccin Financiera

Evaluacin de Proyectos

Elaborado por : Ing. Carlos Morls Espinoza

Evaluacin de Proyectos PROGRAMA DE PROYECCION FINANCIERA Elaborado por: Ing. Carlos Morls

Datos requeridos Frmulas (no modificar) Resultados (no modificar)

ESTUDIO FINANCIERO
1. ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADO
% Incremento Anual
Descripcin Ventas (Costos Directos) Utilidad Bruta (Costos Indirectos) Utilidad Operativa (Depreciacin) (Gastos Financieros) Utilidad antes de Impuestos (Impuestos 36.25%) Ao 1 $56,940 $37,230 $19,710 $10,740 $8,970 $161 $0 $8,809 $3,193 Ao 2 $65,481 $42,815 $22,667 $10,740 $11,927 $161 $0 $11,765 $4,265 Ao 3 $75,303 $49,237 $26,066 $10,740 $15,326 $161 $0 $15,165 $5,497

15.0%
Total $197,724 $129,281 $68,443 $32,220 $36,223 $484 $0 $35,739 $12,955

UTILIDAD NETA

$5,616

$7,500

$9,668

$22,784
0.0

2. FLUJO DE CAJA PROYECTADO

Descripcin Ventas (Costos Directos) (Costos Indirectos) Flujo Operativo Ingresos no operativos Crdito Aporte Propio Egresos no operativos Inversiones Activos Fijos Capital de Trabajo Pago de dividendos Impuestos Flujo No Operativo Ao 1 $56,940 $37,230 $10,740 $8,970 $1,875 $0 $1,875 $5,068 $1,875 $980 $895 $0 $3,193 -$3,193 $0 $4,265 -$4,265 $0 $5,497 -$5,497 $4,265 $5,497 Ao 2 $65,481 $42,815 $10,740 $11,927 Ao 3 $75,303 $49,237 $10,740 $15,326 Total $197,724 $129,281 $32,220 $36,223 $1,875 $0 $1,875 $14,830 $1,875 $980 $895 $0 $12,955 -$12,955

FLUJO NETO
Flujo Acumulado

$5,777
$5,777

$7,662
$13,438

$9,829
$23,268

$23,268

3. BALANCE GENERAL PROYECTADO

Descripcin Activos Corrientes Caja - Bancos Inventarios Activos Fijos Netos Activos Fijos (Depreciacin acumulada) Ao 1 $6,672 $5,777 $895 $819 $980 -$161 Ao 2 $14,333 $13,438 $895 $657 $980 -$323 Ao 3 $24,163 $23,268 $895 $496 $980 -$484

TOTAL ACTIVOS
Pasivos Patrimonio Aporte Futura Capitalizacin Utilidad del Ejercicio Utilidades Retenidas

$7,491
$0 $7,491 $1,875 $5,616 $0

$14,991
$0 $14,991 $1,875 $7,500 $5,616

$24,659
$0 $24,659 $1,875 $9,668 $13,116

PASIVO + PATRIMONIO

$7,491
0.0

$14,991
0.0

$24,659
0.0

Programa de Proyeccin Financiera

Evaluacin de Proyectos

Elaborado por: Ing. Carlos Morls Espinoza

Evaluacin de Proyectos PROGRAMA DE PROYECCION FINANCIERA Elaborado por: Ing. Carlos Morls

EVALUACION DEL PROYECTO

Datos requeridos Frmulas (no modificar) Resultados (no modificar)

1. INDICES FINANCIEROS
Descripcin Flujos Netos Flujo Acumulado Tasa de Descuento (Inv. Inicial) -$1,875 Ao 1 $5,777 Ao 2 $7,662 Ao 3 $9,829

$5,777
0%

$13,438

$23,268

INDICES NOMINALES
Payback (Recuperacin de la Inversin)
Ao de Recuperacin de la Inversin Diferencia con Inversin Inicial Flujo Mensual Promedio Ao Siguiente Nmero de Meses

(Menor al plazo)
Ao $1,875 $0 $1,875 12 $0 #DIV/0! 0 $0 $1,875 $0

PAYBACK

Ao (s)

#DIV/0!

Mes(es)

Tasa de Rendimiento Promedio

Sumatoria de Flujos Aos Inversin Inicial $23,268 3 $1,875

(Mayor a la T. Dcto)

TRP

413.6%

INDICES DESCONTADOS
Suma Flujos Descontados $23,268

Valor Actual Neto (VAN) Indice de Rentabilidad (IR) Rendimiento Real (RR) Tasa Interna de Retorno (Tir)

(Positivo) (Mayor a 1) (Mayor a la T. Dcto) (Mayor a la T. Dcto)

$21,393 12.41 1141% 331%

2. RATIOS FINANCIEROS
Ventas Costos Directos Costos Indirectos Flujo Neto Pagos de Dividendos Gastos Financieros Gastos de Personal Activos Fijos Netos $65,481 $42,815 $10,740 $7,662 $0 $0 $9,360 $657

Punto de Equilibrio Capital de Trabajo Indice de Liquidez Valor Agregado sobre Ventas Indice de Empleo

(Menor a 50%) (Positivo) (Mayor a 1) (Menor a 50%)

$31,027 47% $7,662 #DIV/0! 14% 1424%

3. RIESGO
Activos Corrientes Activos Totales Utilidad Neta $14,333 $14,991 $7,500

Riesgo de Iliquidez
Programa de Proyeccin Financiera

(Menor a 50%)

4%
Evaluacin de Proyectos Elaborado por: Ing. Carlos Morls Espinoza

Rendimiento Corriente

(Mayor a la T. Dcto)

50%

4. RAZONES
Utilidad Operativa Gastos Financieros Inversin Inicial Utilidad Neta Valor del Crdito Ventas Total Activos $36,223 $0 $1,875 $22,784 $0 $197,724 $24,659

Cobertura Financiera Inversin Total Monto de Crdito Monto de Inversin Margen Neto de Utilidad Rotacin de Activos Dupont

(Mayor a 1) (Mayor a 1) (Mayor a 1) (Mayor a 1) (Mayor a la T. Dcto) (Mayor a 1) Aprox. al 100%

#DIV/0! 19.3 #DIV/0! 12.2 12% 8.0 92%

Programa de Proyeccin Financiera

Evaluacin de Proyectos

Elaborado por: Ing. Carlos Morls Espinoza