3 TRIMESTRE 2011 | INDUSTRIAL

MARKET REPORT INDUSTRIAL

RELATRIO DE PESQUISA INDUSTRIAL A e A+

BRASIL

Mais de 2.5 milhes de metros quadrados previstos para 2012.

PANORAMA ECONMICO E DE MERCADO
SRIE HISTRICA DO NDICE DE CONFIANA DO EMPRESRIO INDUSTRIAL - ICEI

Quanto expectativa empresarial, o ndice aponta 55,5, uma queda de 1,8 pontos em comparao ao trimestre anterior e queda da expectativa empresarial de 2,3 pontos, registrando 60,4 no encerramento de setembro. A CNI (Confederao Nacional da Indstria) avalia que a tendncia de reduo do ICEI observada desde janeiro de 2010 deve continuar em razo da manuteno das perspectivas negativas para a economia mundial, que afeta indiretamente a economia brasileira. Os setores industriais que tiveram melhor desempenho no ndice foram, em primeiro lugar, o de Extrativos com 63,7, seguido pelo setor de Construo com 57,2 e pelo setor de Transformao, com 55,8 (atuante no ramo de Alimentos, Bebidas, Vesturio, etc).

ICEI POR SETORES DE ATIVIDADE

jan/10 fev/10 mar/10 abr/10 mai/10 jun/10 jul/10 ago/10 set/10 out/10 nov/10 dez/10 jan/11 fev/11 mar/11 abr/11 mai/11 jun/11 jul/11 ago/11 set/11 Expectativa das Empresas Expectativa da Economia Brasileira Fonte: CNI (Confederao Nacional da Indstria) Indstria Extrativa Indstria da Construo Indstria de Transformao 57,2 55,8 63,7

www.colliers.com.br

jan/10 fev/10 mar/10 abr/10 mai/10 jun/10 jul/10 ago/10 set/10 out/10 nov/10 dez/10 jan/11 fev/11 mar/11 abr/11 mai/11 jun/11 jul/11 ago/11 set/11 Fonte: CNI (Confederao Nacional da Indstria) SRIE HISTRICA DA EXPECTATIVA DAS EMPRESAS E DA ECONOMIA BRASILEIRA 62,7 57,3 60,4 55,5

O ndice de Confiana do Empresrio Industrial (ICEI) um dos principais ndices que acompanham o setor industrial brasileiro e pode variar de 0 a 100. Valores acima de 50 pontos, conforme ocorrido no ms de setembro, ilustram um cenrio otimista. Apesar dos indicadores permanecerem na mdia, houve uma diminuio dos ndices em comparao aos perodos anteriores.

57,9

56,4

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Empresas diversas, principalmente do ramo de logstica, tem buscado reas em galpes onde consigam atingir a capacidade mxima do imvel. No caso de uma nova instalao industrial, a rea de armazenagem uma das variveis mais importantes a se considerar, tal como as taxas e a facilidade de acesso s principais rodovias. Com base nos indicadores industriais divulgados em agosto pela CNI, a utilizao da capacidade instalada voltou a crescer aps dois meses de queda, fechando em 82,2%. Este resultado demonstra que as indstrias esto conseguindo produzir o estimado para o perodo, utilizando seus atuais recursos (espao, mquinas e mo de obra). A projeo para o ltimo trimestre de ligeiro aumento da utilizao da capacidade instalada devido a sazonalidade do perodo, quando h uma tendncia de aumento na demanda dos consumidores em razo do 13 salrio dos trabalhadores e quantidade de produtos produzidos. Os resultados divulgados pelos principais ndices acima tem sido acompanhados pelo boom de novos empreendimentos do tipo Condomnios Industriais. Ao final do 3 trimestre, o estoque de 787.000 m representa o dobro do estoque entregue em 2010. Quarenta por cento desde total foi pr-locado, prtica que triplicou nos ltimos trs anos.

INVENTRIO ENTREGUE EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A (%) NO 3o TRIMESTRE DE 2011 Sul 2%

Nordeste 32% Sudeste 66%

Inventrio Entregue Brasil - 228.131 m2 - 3 Trimestre

INVENTRIO EXISTENTE X INVENTRIO ENTREGUE EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS NOS ANOS DE 2010 E 2011* (m2)

At o final de 2011 o mercado de Condomnios Industriais no Pas poder contar com 6,2 milhes de m de reas de alto padro, conforme cronograma de entregas estabelecido pelas construtoras. Em 2012, a expectativa para um aumento de 42%, atingindo aproximadamente 8,8 milhes de m. At o ano de 2016 este nmero poder ser triplicado em relao ao inventrio atual, alcanando a casa dos 15,6 milhes de metros quadrados.

787.085

387.400 5.430.493 3.623.378

EVOLUO DO INVENTRIO DE CONDOMINIOS INDUSTRIAIS CLASSE A DE 2009 A 2016 (EM MILHES DE M2) 15.6

8.8 6.2 3.4 3.9

Inventrio (m2)

Inventrio Entregue no Ano (m2)

2009 2010 2011* 2012* 2013-2016*

O inventrio entregue neste trimestre foi de 228.131 m restando apenas 20% disponveis para locao. Essa entrega est distribuda entre as regies Sudeste, Nordeste e Sul do Pas, com respectivos 66%, 32% e 2%, em cidades como Indaiatuba (SP), Jundia (SP), Cabo de Santo Agostinho (PE), Jaboato dos Guararapes (PE), Duque de Caxias (RJ) e Joinville (SC).

O Governo Federal, com o propsito de melhorar o desempenho das indstrias e o nmero de investimentos no Pas, desenvolveu o Programa Brasil Maior. Este Programa tem durao de trs anos, tendo como principais objetivos o aumento da eficincia produtiva das indstrias nacionais e alavancagem da economia local. Metas como reduo de custos, aumento da capacidade industrial, mo de obra qualificada, produo sustentvel e fortalecimento das micro e mdias empresas nacionais, so pretendidas para este perodo.

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de 2011, tem como principais objetivos a flexibilizao de concesso de benefcios fiscais, a negociao com investidores e o aumento do prazo para o pagamento de ICMS (Imposto sobre Circulao de Mercadorias e Prestao de Servios), que passou de 4 anos para 2 a 8 anos. A fabricante de pneus Sumitomo, por exemplo, assinou um protocolo oficial para instalao no Estado, com investimentos de R$ 500 milhes, e deve iniciar suas atividades a partir de 2013. Outras grandes empresas tambm participaro do programa, tais como a norte-americana Paccar (com cerca de US$ 210 milhes) e a Ambev (com cerca de R$ 300 milhes), ambas na cidade de Ponta Grossa, alm da multinacional Cargill (com cerca de R$ 350 milhes) na cidade de Castro.

VACNCIA
Assim como o verificado ao longo do ano de 2011, a taxa de vacncia nacional apresentou nova queda, encerrando o 3 trimestre com 6,6% - ndice 0,6% inferior em relao ao 2 trimestre. Essa foi a menor taxa verificada desde que a Colliers iniciou o monitoramento deste segmento, no incio de 2010.

Os recentes anncios da instalao de novas empresas nacionais e internacionais em todo Pas, tem aquecido o mercado industrial. No Estado de Pernambuco, por exemplo, foram assinadas cartas de inteno de ocupao por mais de 15 empresas, dentre as quais se destacam a Volkswagen, que investir cerca de US$ 2 bilhes em sua nova fbrica localizada nas proximidades do Porto de Suape e a farmacutica Novartis, que investir US$ 300 milhes na mesma regio. Em Goiana a Fiat prev investimentos de R$ 3 bilhes em uma nova linha de produo, com previso de incio para 2014. Em Salvador (BA) a chinesa JAC Motors tambm prev investimentos para uma nova planta industrial. J no Estado de So Paulo, a empresa automobilstica Hyundai pretende se instalar na cidade de Piracicaba, com investimentos de US$ 600 milhes. Em Itatiba e Limeira, as multinacionais BorgWarner e Faurecia tambm contaro com novas fbricas, sendo a Colliers a responsvel pela intermediao da compra do terreno onde se instalar a Faurecia na cidade de Limeira. Em Jacare, no Vale do Paraba, ser instalada a primeira fbrica da chinesa Chery, com investimento total de US$ 400 milhes e incio em 2013. Outras empresas com investimentos de destaque no Estado durante os prximos anos so: a siderrgica Gerdau, a Duratex, a Paranapanema e a Knorr-Bremse. Ainda no Sudeste, no Estado do Rio de Janeiro, a cidade de Resende contar com a automobilstica Nissan que projeta investimentos em torno de R$ 2,6 bilhes. A alimentcia Nestl construir sua terceira fbrica no Estado e investir R$ 100 milhes. Outras empresas como Hyundai Heavy Industries, RHI AG, Rolls Royce Energy e Tchnip tambm esto investindo em novas plantas no Estado. No Paran a movimentao de novas indstrias tem aumentando consideravelmente. A empresa Klabin se instalar no Estado em 2015 com investimentos de aproximadamente R$ 6 bilhes para a implantao de uma nova unidade fabril. Em Campo Largo, regio metropolitana de Curitiba, a multinacional Caterpillar prev instalao em uma antiga rea da montadora Chrysler, desativada em 2001 e recentemente adquirida pela companhia, com investimentos de R$ 170 milhes. Em So Jos dos Pinhais, a montadora Volkswagen negocia com o governo local a ampliao de sua fbrica. Ainda no Paran, o programa Paran Competitivo lanado em Fevereiro

TAXA DE VACNCIA BRASIL EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A (%)

8,7% 7,2%

8,5% 7,2% 6,6%

2T 2010

4T 2010

1T 2011

2T 2011

3T 2011

A regio Sul foi a nica no pas onde houve aumento da taxa de vacncia. Atualmente esto disponveis 5% dos 486 mil m existentes, - nmero 3% superior ao verificado no trimestre anterior, devido devoluo de 9.565 m do empreendimento Perini Business Park, localizado no Estado de Santa Catarina.

INVENTRIO EXISTENTE (m2) X TAXA DE VACNCIA POR REGIO (%)

5.000.000 4.500.000 4.000.000 Inventrio Existente (m2) 3.500.000 3.000.000 2.500.000 2.000.000 1.500.000 1.000.000 500.000 0 Centro-Oeste Nordeste Norte 26.719 0,0% 204.420 0,5% 119.647 9,9%

4.593.463

12,0% 10,0%

7,0% 5,0%

8,0% 6,0% 4,0% 486.245 2,0% 0,0%

Sudeste

Sul

Inventrio Existente (m2)

Vacncia Atual (%)

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Taxa de Vacncia (%)

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Apesar da baixa taxa de vacncia na regio Nordeste, em torno de 0,5%, pode-se afirmar que esta foi a maior taxa constatada desde o incio do ano de 2010, resultante da disponibilidade de um mdulo no empreendimento Clas MD, no Cone Suape, em Pernambuco. No entanto, no Sudeste a taxa de vacncia tem diminudo desde o incio de 2011, atualmente em 7%. So Paulo o Estado com a maior quantidade de reas disponveis da regio, com 87% do total e concentrados principalmente nas cidades de So Jos dos Campos, Indaiatuba e Jundia.

COMPARATIVO DE ABSORO EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A EM 2010 E 2011 (m2)

379.506 262.250 100.297 200.750

46.173

Na regio Norte a taxa de vacncia manteve-se estvel com 9,9% e a regio Centro Oeste permanece sem disponibilidade de reas de alto padro.

2T 2010

4T 2010

1T 2011

2T 2011

3T 2011

DISTRIBUIO DA REA DISPONVEL NO BRASIL POR REGIO (%)

Centro-Oeste 0%

Nordeste 0%

A regio Nordeste apresentou aumento na absoro trimestral (71.710 m), 72,3% superior em comparao ao trimestre anterior. As respectivas reas referem-se aos condomnios Class MD e Centro Logstico Armazenna 2, ambos no Estado de Pernambuco.
Norte 3% Sul 7% INVENTRIO A SER ENTREGUE EM 2011 POR REGIO EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A (%)

Sudeste 90%

Nordeste 6% Centro-Oeste 3% Norte 4%

Sudeste 87% rea Disponvel Brasil - 360.716 m2

ABSORO
A absoro lquida do 3 trimestre de 2011 foi de 200.750 m, 47% menor em relao ao perodo anterior. A devoluo de aproximadamente 55.920 m de reas j existentes no mercado impactou na diminuio do total absorvido, sendo que 83% esto concentrados na regio Sudeste. No mercado de condomnios industriais h disponibilidade nos seguintes empreendimentos que antes estavam locados: Distribution Park Cajamar, Perini Business Park e CLB Pavuna.

Inventrio Total a ser Entregue em 2011 - 813.840 m

Com 69% da absoro nacional e 138.605 m, a regio Sudeste sofreu queda de 47% na absoro, se comparada ao segundo trimestre do ano. Cidades como Jundia, Indaiatuba, Duque de Caxias e So Jos dos Campos, apresentaram as maiores absores da regio nos empreendimentos Ebpark Jundia e Global Jundia (ambos em Jundia - SP), Caldeiras Condomnio Industrial (Indaiatuba - SP), Cargo Park (Duque de Caxias - RJ) e Complexo Logstico So Jos dos Campos (So Jos dos Campos SP).

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COMPARATIVO DE ABSORO EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A / POR REGIO (M2)

COMPARATIVO DE PREOS MDIOS PEDIDOS DE LOCAO NO BRASIL (R$/M2/MS)

297.162 300.000 250.000 200.000 150.000 100.000 50.000 0 -50.000 6.018 0 Nordeste 71.710 40.000 0 0 Sudeste 138.605 36.326 -9.565 Sul

17,9 16,6 16,9

17,7

18,5

19,0

4T 2009

2T 2010

4T 2010

1T 2011

2T 2011

3T 2011

Centro-Oeste

Norte

Absoro Anterior (m2)

Absoro Atual (m2)

At o final deste ano esperada a entrega de 813.840 m, dos quais 19% j devero estar pr-locados. Com o novo estoque a ser entregue, o total acumulado de 1.000.000 m previsto para o ano de 2011 dever ser atingido, pois 84% do estimado j foi totalmente absorvido.

As regies Sul e Sudeste apresentaram aumentos de 7% e 3%, elevando as atuais mdias para, respectivamente, R$ R$ 15,80 /m /ms e R$ 19,60 /m /ms. A maior mdia estadual do pas a do Rio de Janeiro com R$ 25,15 / m /ms, seguido por So Paulo, com R$ 19,30 /m /ms, Par com R$ 19,00 /m/ ms e Santa Catarina com R$ 18,50 /m /ms.

ABSORO ACUMULADA X ABSORO PREVISTA EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A EM 2011 (m2)

PREOS MNIMOS E MXIMOS PEDIDOS DE LOCAO EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A (R$/m2/ms)

157.494

Previsto

32

30

19 842.506 Acumulado 17 AM

17 15 DF

17 13 ES

17 15 GO

17 16 MG

20 18

17 14

18

21 16 12 RJ 14 RS 16 13 SC SP

12 PR

PA

PE

Absoro (m2)

PREO MDIO PEDIDO DE LOCAO POR REGIO X MDIA NACIONAL EM CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A (R$/m2/ms)

PREOS
O preo mdio nacional pedido de locao verificado foi de R$ 19,00 /m /ms e aumentou 2,7% (lquido de efeito inflacionrio). Se comparado ao incio de 2011, constata-se elevao de 7,3%.

19,60

16,50

18,70

16,70 15,80

Mdia Nacional R$ 19,00

Centro-Oeste

Norte

Nordeste

Sul

Sudeste

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TABELA ESTATSTICA - CONDOMNIOS INDUSTRIAIS CLASSE A

NO DE CONDOMNIOS 2 1 3 7 75 88 TAXA DE VACNCIA 3O TRI 2011 0,0% 9,9% 0,5% 5,0% 7,0% 6,6% TAXA DE VACNCIA 2O TRI 2011 0,0% 9,9% 0,0% 2,0% 8,0% 7,2% ABSORO (m2) 3O TRI 2011 0 0 71.710 -9.565 138.605 200.750 PREO MDIO PEDIDO PARA LOCAO (R$/m2/ms) 3O TRI 2011 R$ 16,50 R$ 18,70 R$ 16,70 R$ 15,80 R$ 19,60 R$ 19,00 PREO MDIO PEDIDO PARA LOCAO (US$/sq.m/month) 3O TRI 2011 $8,92 $10,11 $9,03 $8,54 $10,27 $10,59

REGIO

ESTOQUE (M2)

CENTRO-OESTE NORTE NORDESTE SUL SUDESTE TOTAL GERAL

26.719 119.647 204.420 486.245 4.593.463 5.430.493

*O preo mdio da regio Norte corresponde a apenas 1 condomnio classe A monitorado pela Colliers. *Taxa de cmbio: USD 1 = R$ 1,85

GALPES ISOLADOS EIXO CASTELO BRANCO / GUARULHOS

As novas construes na modalidade Galpes Isolados diminuram 31% desde o incio de 2011. At o encerramento do 1 trimestre de 2012, so esperados novos 52.000 m nas cidades de Barueri, Osasco e Guarulhos, sendo que 8% destes j devero estar pr-locados. A taxa de vacncia atual de 1,1%, o que representa um aumento de 0,2% em relao ao trimestre anterior, devido cancelamento do contrato de locao de um galpo de 7.500 m na cidade de Itapevi, impactando tambm na absoro negativa do trimestre.

COMPARATIVO DE ABSORO LQUIDA EM 2010 E 2011 (M2) EM GALPES ISOLADOS / CLASSE A

50.567 36.023 22.577 22.400 -7.500 2o T 2010 4o T 2010 1o T 2011 2o T 2011 3o T 2011

INVENTRIO TOTAL EXISTENTE X ABSORO POR REGIO EM GALPES ISOLADOS / CLASSE A (M2)

Em Osasco e Guarulhos verificou-se reduo do preo mdio pedido de locao de 7% e 4%, encerrando o trimestre com R$ 23,00 /m /ms e R$24,00 /m /ms, respectivamente. A disponibilidade de alguns galpes por trimestres consecutivos, tem influenciado na diminuio dos preos pedidos e na velocidade de absoro local, que passou de uma mdia entre 3 a 5 meses para cerca de 4 a 8 meses. Com a reduo dos preos mdios pedidos de locao nas cidades citadas acima, a mdia geral diminuiu 2,5% do preo mdio constatado anteriormente, passando a ser de R$ 24,5/m/ms.

2.870.790

511.530 0 Barueri 0 Guarulhos

843.082 311.874 -7.500 Itapevi 220.420 Jandira 0 Osasco 0

COMPARATIVO DE PREOS MDIOS GERAIS PEDIDOS DE LOCAO (R$/M2/MS)

23,5 25,0 24,5

Inventrio Total Existente (m2)

Absoro (m2)

19,6

19,5

20,2

4o T 2009

2o T 2010

4o T 2010

1o T 2011

2o T 2011

3o T 2011

TABELA ESTATSTICA - GALPES ISOLADOS CLASSE A (EIXO CASTELO BRANCO - GUARULHOS)

TAXA DE VACNCIA 3O TRI 2011 1,1% 0,8% 2,4% 3,2% 0,9% 1,1% TAXA DE VACNCIA 2O TRI 2011 1,1% 0,8% 0,0% 3,2% 0,9% 0,9% ABSORO (m2) 3O TRI 2011 0 0 -7.500 0 0 -7.500 PREO MDIO PEDIDO PARA LOCAO (R$/m2/ms) 3O TRI 2011 R$ 28,10 R$ 24,00 R$ 25,00 R$ 22,00 R$ 23,00 R$ 24,50 PREO MDIO PEDIDO PARA LOCAO (US$/sq.m/month) 3O TRI 2011 $15,19 $12,97 $13,51 $11,89 $12,43 $13,24

REGIO

INVENTRIO (m )
2

BARUERI GUARULHOS ITAPEVI JANDIRA OSASCO TOTAL GERAL

511.530 2.870.790 311.874 220.420 843.082 4.757.696

*Taxa de cmbio: USD 1 = R$ 1,85

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TENDNCIAS DO MERCADO DE CONDOMNIOS INDUSTRIAIS PARA O ANO DE 2012

Novo Estoque Entrada de 2.5 milhes de m distribudos entre as regies Sudeste, Nordeste e Sul do pas, com respectivos 66%, 20% e 10%. Absoro Estima-se absoro anual em torno de 800.000 m. Taxa de Vacncia Tendncia de estabilizao, variando entre 6% e 8%. Preos Aumento de 10% ao ano (lquido de efeito inflacionrio).

TENDNCIAS DO MERCADO DE GALPES ISOLADOS PARA O ANO DE 2012 EIXO CASTELO BRANCO / GUARULHOS
Novo Estoque Entrada de aproximadamente 23.000 m na cidade de Guarulhos. Nas demais regies, no existem novos projetos. Absoro Previso de absoro anual em torno de 50.000 m. Taxa de Vacncia Variao entre 0,5% e 1,5% Preos Aumento de 4% ao ano (lquido de efeito inflacionrio).

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OPORTUNIDADES COLLIERS

Locao - Indaiatuba - SP rea de terreno: 68.000 m rea construda: 30.667 m Ref. 7071

Locao - Sumar - SP rea de terreno: 558.700 m rea construda: 276.275 m Ref. 7107

Locao Campos dos Goytacazes - RJ rea de terreno: 47.320 m Ref. 2011

Locao Cabo de Sto Agostinho - PE rea de terreno: 15.000.000 m Ref. 7063

Colliers International Mais de 500 escritrios em 61 pases nos 6 continentes

Estados Unidos: 125 Canad: 38 Amrica Latina: 18
US$ 1,5 bilhes em receita anual Mais de 90 milhes de m2 sob gerenciamento Mais de 12.500 profissionais

Locao - Louveira - SP rea de terreno: 51.571 m rea construda: 30.121 m Ref. 7070

Venda ou Locao Extrema - MG rea de terreno: 469.257 m rea construda: 34.094 m Ref. 7065 Locao Duque de Caxias - RJ rea construda: 44.130,67 m Ref. 2007

Locao - Guarulhos - SP rea de terreno: 1.200.000 m rea construda: 281.000 m (fase1) Ref. 7064

CONTATOS NO BRASIL So Paulo R. Olimpadas, 205 - 1 andar 04551-000 So Paulo SP TEL +55 11 3323 0000 Rio de Janeiro Av. Almirante Barroso, 63 20031-003 Rio de Janeiro RJ TEL +55 21 2524 4242 Recife Av.Gov. Agamenom Magalhes, 4.575 50070-160 Recife PE TEL +55 81 3037 2222

MERCADO IMOBILIRIO VOCABULRIO

. Absoro: Quantidade de m ocupados no perodo anterior . Categoria dos Empreendimentos: Os imveis so classificados em A+, A, B e C . Estoque / Inventrio: Quantidade em m de rea til construda . Taxa de Vacncia: Relao entre a rea disponvel e a rea total . P Direito Livre: Altura do piso acabado at a primeira interferncia da estrutura . Build-to-Suit: Construo sob medida

COLLIERS INTERNATIONAL DO BRASIL SERVIOS PARA OS SEGMENTOS INDUSTRIAL, ESCRITRIOS, VAREJO, TERRENOS, REAS RURAIS, HOTIS, HOSPITAIS E INSTITUIES DE ENSINO, ENTRE OUTROS. Mais Informaes: PESQUISA E INTELIGNCIA DE MERCADO research@colliers.com.br INDUSTRIAL industrial@colliers.com.br

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