UNIVERSIDADE FEDERAL DE SANTA MARIA CENTRO DE CINCIAS SOCIAIS E HUMANAS CURSO DE CINCIAS CONTBEIS

IMPAIRMENT O TESTE DE RECUPERABILIDADE APLICADO AOS BENS DO ATIVO IMOBILIZADO

TRABALHO DE CONCLUSO DE CURSO

Marcos de Moura Rodrigues Rafael Porciuncula Dias da Costa

Santa Maria, RS, Brasil 2011

IMPAIRMENT O TESTE DE RECUPERABILIDADE APLICADO AOS BENS DO ATIVO IMOBILIZADO

Marcos de Moura Rodrigues Rafael Porciuncula Dias da Costa

Trabalho de Concluso de Curso apresentado ao Curso de Cincias Contbeis da Universidade Federal de Santa Maria como requisito parcial para obteno do grau de Bacharel em Cincias Contbeis.

Orientador: Prof. Ms. Robson Machado da Rosa

Santa Maria, RS, Brasil 2011

Universidade Federal De Santa Maria Centro De Cincias Sociais E Humanas Curso de Cincias Contbeis

A Comisso Examinadora, abaixo assinada, aprova o Trabalho de Concluso de Curso

IMPAIRMENT O TESTE DE RECUPERABILIDADE APLICADO AOS BENS DO ATIVO IMOBILIZADO elaborada por Marcos de Moura Rodrigues Rafael Porciuncula Dias da Costa

como requisito parcial para obteno do grau de Bacharel em Cincias Contbeis COMISSO EXAMINADORA:
Robson Machado da Rosa, Ms. (UFSM) (Presidente/Orientador) Rodrigo Debus Soares, Ms. (UFSM) Fabiane Tubino Garcia, Bel. (UFSM)

Santa Maria, 14 de julho de 2011.

RESUMO Trabalho de Concluso de Curso Curso de Cincias Contbeis Universidade Federal de Santa Maria IMPAIRMENT O TESTE DE RECUPERABILIDADE APLICADO AOS BENS DO ATIVO IMOBILIZADO AUTORES: Marcos de Moura Rodrigues Rafael Porciuncula Dias da Costa ORIENTADOR: Robson Machado da Rosa DATA E LOCAL DA DEFESA: Santa Maria, 14 de julho de 2011.
A cada crise econmica mundial torna-se ainda mais evidente a interdependncia entre os pases, ressaltando a necessidade de uma linguagem contbil mundialmente unificada, para assim, permitir a interpretao das demonstraes financeiras nos mais variados mercados. Nesse sentido, vrios pases esto se adequando s normas internacionais de contabilidade (International Financial Reporting Standards IFRS), entre eles o Brasil. A adequao brasileira s propostas trazidas pelas normas internacionais foi iniciada pela Lei n 11.638/2007, que alterou a Lei n 6.404/1976, e pela Lei n 11.941/2009. Dando continuidade s modificaes, a normatizao contbil brasileira sofreu alteraes atravs de regulamentaes expedidas pelos rgos que regulam a profisso. A adequao a essas mudanas requer uma reviso das prticas contbeis adotadas pelas empresas brasileiras. Neste contexto, este trabalho traz um estudo sobre as mudanas na avaliao dos bens que compem o ativo imobilizado das empresas. A proposta de testar se o valor contbil de um bem recupervel atravs das operaes da empresa, conhecido internacionalmente como impairment test, e trazido para o Brasil como teste de recuperabilidade, no se mostra acessvel para as empresas de menor porte quando confronta-se o custo com o benefcio proporcionado. Para atingir o objetivo geral de propor um modelo prtico, simples, flexvel e de custo reduzido, para a realizao deste teste, fez-se uso da pesquisa descritiva e da proposio de plano, resultando na criao de um modelo capaz de realizar os clculos necessrios e efetivar o teste de recuperabilidade. Palavras-chave: Modelo. Teste de recuperabilidade. Imobilizado. Normas

internacionais de contabilidade. Impairment.

ABSTRACT Course Conclusion Work Course of Accounting Science Universidade Federal de Santa Maria IMPAIRMENT - THE IMPAIRMENT TEST APPLIED TO FIXED ASSETS AUTHOR: Marcos de Moura Rodrigues Rafael Porciuncula Dias da Costa ADVISER: Robson Machado Da Rosa DATE AND PLACE OF DEFENSE: Santa Maria, July 14, 2011.
Every economic crisis becomes even more evident the interdependence between countries, underscoring the need for a unified accounting language worldwide, to thereby allow the interpretation of financial statements in various markets. In this sense, many countries are adjusting to international accounting standards (International Financial Reporting Standards - IFRS), including Brazil. The suitability of the proposals brought by the Brazilian international standards was initiated by Law 11638/2007, which amended Law 6404/1976 and Law 11941/2009. Continuing with the modifications, the Brazilian accounting standardization has changed through regulations issued by agencies that regulate the profession. The adequacy of these changes requires a review of accounting practices adopted by Brazilian companies. In this context, this paper presents a study on changes in the valuation of assets that comprise the fixed assets of enterprises. The proposed test whether the carrying value of an asset is recoverable through the operations of the company, known internationally as impairment test, and brought to Brazil as a test of recoverability, is not affordable for smaller companies when the faces costs against the benefits. To achieve the overall objective to propose a practical model, simple, flexible and cost-effective for the realization of this test, was made use of the descriptive and the proposal of the plan, resulting in the creation of a model capable of performing the necessary calculations and effect the impairment test. Key words: Model. Impairment test. Fixed assets. International accounting standards. Impairment.

LISTA DE ILUSTRAES
Figura 1 Alocao dos fluxos de caixa dos produtos s mquinas ............................................................................. 21 Figura 2 Apurao do lucro ................................................................................... 29

LISTA DE QUADROS
Quadro 1 Comparao da estrutura do imobilizado .............................................. 15

LISTA DE TABELAS
Tabela 1 Produtos ................................................................................................. 33 Tabela 2 Bens ....................................................................................................... 33 Tabela 3 Estimativa de despesas anuais .............................................................. 33 Tabela 4 - Estimativa de quantidade vendida e preo de venda ............................. 35 Tabela 5 - Margem de lucro bruta dos produtos ...................................................... 36 Tabela 6 - Carga tributria sobre a receita ............................................................... 36 Tabela 7 - Clculo da estimativa de fluxo de caixa dos produtos ............................ 38 Tabela 8 - Rateio das despesas aos fluxos de caixa dos produtos ......................... 39 Tabela 9 - Percentual de utilizao dos bens por cada produto .............................. 39 Tabela 10 - Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens .......................... 41 Tabela 11 - Totalizador dos fluxos de caixa alocados a cada bem .......................... 42 Tabela 12 - Fluxos de caixa especficos de cada bem ............................................. 42 Tabela 13 - Taxa de desconto para atualizao dos fluxos de caixa ....................... 43 Tabela 14 - Fluxo de caixa dos bens e resultado do teste de recuperabilidade ...... 44

LISTA DE ABREVIATURAS E SIGLAS

CPC FEBRABAN IFRS CFC Art. RTT ABRASCA APIMEC BOVESPA IBRACON FIPECAFI ICMS Pis/Pasep Cofins ISS IPI IRPJ CSLL Comit de Pronunciamentos Contbeis Federao Brasileira de Bancos International Financial Reporting Standards Conselho Federal de Contabilidade Artigo Regime Tributrio de Transio Associao Brasileira das Companhias Abertas Associao dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Bolsa de Valores de So Paulo Instituto de Auditores Independentes do Brasil Fundao Financeiras Imposto Sobre Circulao de Mercadorias e Servios Programa de Integrao Social Contribuio para o Financiamento da Seguridade Social Impostos Sobre Servios Imposto Sobre Produtos Industrializados Imposto de Renda Pessoa Jurdica Contribuio Social Sobre o Lucro Lquido Instituto de Pesquisas Contbeis, Atuariais e

SUMRIO 1. INTRODUO .......................................................................... 10

1.1 Justificativa............................................................................................... 12 1.2 Objetivos ................................................................................................... 13 1.2.1 Objetivo geral .......................................................................................... 13 1.2.2 Objetivos especficos............................................................................... 13 2.1 Perspectivas das mudanas ................................................................... 14 2.2 Cronologia das mudanas....................................................................... 15 2.3 Conceitos bsicos trazidos pela normatizao contbil ...................... 18 2.3.1 Unidade geradora de caixa ..................................................................... 20 2.3.2 Valor em uso ........................................................................................... 22 2.3.3 Estimativa de fluxos de caixa futuros ...................................................... 22 2.3.4 Taxas de desconto .................................................................................. 24 2.4 Conceitos e instrumentos paralelos normatizao contbil ............. 24 2.4.1 Fluxo de caixa ......................................................................................... 24 2.4.2 Custos ..................................................................................................... 25 2.4.2.1 Mo-de-obra ......................................................................................... 26 2.4.2.2 Alocao dos custos indiretos aos produtos ........................................ 26 2.4.3 Despesas ................................................................................................ 27 2.4.4 Preo de venda ....................................................................................... 28 2.4.5 Lucro ....................................................................................................... 28

2 REFERENCIAL TERICO ......................................................... 14

4.1 Dados ........................................................................................................ 33 4.2 Clculo dos fluxos de caixa dos produtos............................................. 37 4.3 Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens ......................... 39 4.4 Outros fluxos de caixa gerados a partir dos bens ................................ 42 4.5 Fluxos de caixa dos bens e confronto com o valor contbil................ 43

3 METODOLOGIA ........................................................................ 30 4 RESULTADOS E DISCUSSES ............................................... 32

5 CONCLUSO E RECOMENDAES ....................................... 45 REFERNCIAS ............................................................................. 47

1. INTRODUO
O Brasil est entre os pases oficialmente comprometidos a adotar as normas internacionais de contabilidade (International Financial Reporting Standards IFRS). A adequao das normas brasileiras s normas internacionais foi iniciada pela Lei n 11.638/2007, que alterou a Lei n 6.404/1976, e pela Lei n 11.941/2008. As mudanas continuaram com alteraes na normatizao contbil atravs de regulamentaes expedidas pelos rgos reguladores da profisso contbil. O Conselho Federal de Contabilidade, por meio da Resoluo n 1.055/2005, criou o Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC), o qual tem como principal funo a emisso de pronunciamentos tcnicos sobre os procedimentos contbeis que devem ser adotados. Os pronunciamentos so aprovados e entram em vigor a partir de resolues do CFC que os tornam de adoo obrigatria. Tais alteraes nas prticas e mtodos propem que as informaes trazidas nos demonstrativos contbeis sejam de fcil entendimento para o pblico em geral, demonstrando a diligncia da administrao e sua responsabilidade em relao aos recursos disponibilizados pelos investidores. Considerando as modificaes propostas pelas legislaes e regulamentaes no mbito contbil, as preocupaes giram em torno da aplicao adequada das normas e o que pode acontecer com a empresa que no estiver com seus demonstrativos devidamente adequados. Alm do interesse dos investidores na transparncia e simplicidade das demonstraes contbeis, as instituies financeiras tambm tm interesse na adequao das empresas s normas internacionais. Nos cursos de Educao Corporativa disponibilizados pela Federao Brasileira de Bancos (FEBRABAN) pode-se ver a posio das instituies financeiras quanto a no adoo das normas internacionais. Os materiais de divulgao dos cursos direcionados para a rea de gesto de crdito tratam o processo de harmonizao contbil como uma mudana significativa que ir afetar os modelos de anlise e avaliao de desempenho da empresa. Levandose em conta o posicionamento da FEBRABAN sobre os demonstrativos apresentados aplicando-se as novas normas, aqueles que no se adequarem as alteraes estaro com os seus demonstrativos contrrios nova formatao de anlise financeira e, consequentemente prejudicando a avaliao do seu patrimnio

11

pelas instituies financeiras regulamentadas por este rgo, podendo sua situao financeira ficar comprometida quando houver a necessidade de busca de recursos junto a estas instituies. Dentre todas as mudanas trazidas pelos pronunciamentos emitidos pelo Comit de Pronunciamentos Contbeis, uma atinge grande fatia das empresas interessadas na adequao de seus demonstrativos, qual seja, a trazida no CPC 27, aprovado em 26 de junho de 2009, tornado obrigatrio pela Resoluo do CFC n 1.177/2009, que trata sobre o reconhecimento, a determinao dos valores contbeis e os valores da depreciao e as perdas pela desvalorizao dos bens do ativo imobilizado das empresas. Os mtodos e procedimentos trazidos no CPC 27 remetem ao CPC 01, obrigatrio pela Resoluo CFC n 1.110/2007, que trata do valor recupervel dos ativos. Entre os objetivos do CPC 01, est a adequao dos valores contbeis dos ativos para que estes no excedam seus valores recuperveis. A Lei n 6.404/1976, em seu art. 183, 3 prev a anlise peridica dos ativos imobilizados e intangveis, j o CPC 01 determina que todos os ativos da empresa devem ser considerados conforme seu valor recupervel. Assim, conforme Iudcibus et al. (2010, p. 236), em seu entendimento sobre o CPC 01:
[...] o princpio que est orientando essa prtica o de que nenhum ativo pode estar reconhecido no balano por valor que no seja recupervel, seja por meio do fluxo de caixa proporcionado pela venda ou por meio do fluxo de caixa decorrente do seu emprego nas atividades da entidade.

Para avaliao dos bens do ativo imobilizado de uma empresa, conforme o CPC 27, so determinados critrios onde os bens devem ser avaliados de acordo com o seu custo de aquisio, ajustados pela depreciao e pelas perdas estimadas pela reduo ao valor recupervel. Diante do contexto descrito e considerando todas as propostas apresentadas pelas alteraes nas normas e legislaes que regulamentam a contabilidade, o questionamento a ser respondido neste trabalho : como operacionalizar o teste de recuperabilidade para os bens do ativo imobilizado?

12

1.1 Justificativa As normas contbeis esto sofrendo constantes alteraes, entretanto, suas novidades nem sempre so de fcil entendimento e aplicao. Dentre as modificaes trazidas pela adequao das normas brasileiras s normas internacionais, a avaliao do imobilizado abrange empresas de todos os portes e ramos de atuao. A realizao deste trabalho visa responder a um questionamento que abrange grande fatia de profissionais envolvidos na contabilizao dos atos e fatos contbeis das mais variadas companhias e que, a partir das mudanas propostas, esto sujeitas a adequaes, para que seu patrimnio seja evidenciado conforme determina a normatizao em vigor. Nesse sentido, o objetivo principal trazido pelas mudanas obter uma contabilidade que evidencie nmeros que demonstrem a realidade da empresa, onde o patrimnio apresentado nos demonstrativos esteja em conformidade com a situao da empresa na data da sua emisso. Vrios fatores influenciam o atendimento desta proposta, entre eles a necessidade de que os bens que compem o ativo imobilizado tenham seus valores recuperveis definidos e estes sejam considerados na contabilizao desses bens. Assim sendo, este trabalho prope atender s necessidades impostas pelas alteraes nas normas contbeis no que diz respeito aos valores contbeis dos bens do ativo imobilizado. Considerando que estas mudanas devero ser adotadas de forma integral e obedecendo todas as premissas legais, importante que existam modelos prticos para a obteno do valor recupervel. Alm de prticos, quanto mais simples forem os modelos, mais empresas eles podero abranger. Levando-se em conta que a maioria das empresas brasileiras de pequeno e mdio porte, tendo disposio recursos muitas vezes mais restritos em relao s empresas de grande porte, dispor de modelos prticos e simples favorecem a confiabilidade das demonstraes contbeis e a adoo das mudanas propostas pelas normas contbeis. Alm de um modelo para a realizao do teste de recuperabilidade, esta pesquisa traz esclarecimentos em relao a pontos nebulosos nas modificaes da norma contbil e quanto a conceitos necessrios para a efetivao do teste de recuperabilidade, visando elucidar aos interessados no estudo a forma prevista na

13

norma fazendo uso de uma ferramenta prtica e flexvel, atendendo s necessidades dos profissionais que possuem dvidas quanto a melhor forma de efetivar a adequao s mudanas. Diante disso, o presente estudo oferece suporte s adequaes impostas pelas modificaes da norma contbil no que tange ao grupo de ativo imobilizado, sanando as necessidades das empresas de avaliar os bens que compem esse grupo pelo seu valor recupervel. 1.2 Objetivos 1.2.1 Objetivo geral Este trabalho prope um modelo para realizao do teste de recuperabilidade do ativo imobilizado, conforme normatizao contbil em vigor. 1.2.2 Objetivos especficos O estudo concretizado sugere um modelo prtico e simples para a realizao do teste de recuperabilidade, objetivando o atendimento das normas em vigor e considerando todas as exigncias para a efetivao do referido teste. A concluso do teste de recuperabilidade remete a: - definir a unidade geradora de caixa; - projetar o fluxo de caixa gerado a partir de cada unidade geradora de caixa; - propor um modelo para a realizao do teste de recuperabilidade.

2 REFERENCIAL TERICO
2.1 Perspectivas das mudanas As anlises patrimoniais realizadas sobre os valores apresentados nas demonstraes contbeis, de onde so extrados os ndices, determinam a sua sade financeira, sua expectativa de continuidade e o seu valor. Os valores de ativo imobilizado trazidos nas demonstraes contbeis so dados que facilmente se apresentam de forma distorcida e, consequentemente, so expostos a anlises que avaliam um patrimnio que no existe ou que no est devidamente mensurado. As propostas trazidas pelas mudanas na regulamentao contbil tm como objetivo, alm de padronizar a forma de demonstrar o patrimnio das empresas no mbito mundial, oferecer nmeros que reflitam a realidade da empresa, proporcionando clculos de ndices financeiros coerentes com a situao financeira que a mesma se encontra. Neste contexto, o grupo de ativo imobilizado de extrema importncia, pois so considerados bens que merecem ateno quando da sua avaliao e registro contbil. O descuido ou impercia para a devida contabilizao dos bens que compem o ativo imobilizado pode ocasionar problemas na avaliao do patrimnio da empresa. Dentre os referidos problemas, pode ocorrer a considerao de bens que esto em desuso, ou ainda que j foram excludos da atividade da empresa (mas permanecem no controle patrimonial da mesma), alm da considerao de bens que ainda esto em pleno funcionamento, porm, o seu valor residual contbil zero. Esses problemas podem ser encontrados quando a contabilidade visa atender apenas aos rgos fiscalizadores, depreciando e mensurando os bens de acordo com a legislao tributria em vigor, sem respeitar a vida til do bem. As novidades trazidas pelas normas contbeis, que buscam elucidar a realidade da empresa, evitam que ocorram divergncias considerveis entre os registros contbeis e o real valor que pode ser recuperado por cada um dos bens. Diante do problema exposto e dos objetivos deste trabalho, notvel a necessidade de explanar sobre assuntos no somente relacionados avaliao e

15

mensurao do ativo imobilizado, mas tambm interligados a outras reas que disponibilizam dados para que o estudo seja realizado da forma que a normatizao determina. Para melhor compreenso do estudo realizado, deve-se considerar as alteraes propostas no modo de visualizar as operaes que afetam a contabilidade, que impactam na classificao de cada operao. Alm do mais, a nova proposta para a contabilidade prev a anlise da essncia de cada operao para a realizao da devida contabilizao, e no somente da forma. Considerando o foco do trabalho, este estudo voltado para a conceituao do grupo de ativo imobilizado conforme a legislao contbil em vigor e o entendimento de autores em obras que abordem o assunto. Somado conceituao, as primeiras abordagens tambm definem a composio do grupo, caracterizando os bens e direitos que podem ser classificados nele. 2.2 Cronologia das mudanas As primeiras modificaes que atingiram o grupo de ativo imobilizado foram trazidas pela Lei n 11.638/2007, que alterou a Lei n 6404/1976, promovendo alteraes na estrutura de apresentao no plano de contas das empresas. As adequaes para atender a essas alteraes ocorreram nos exerccios iniciados a partir de 1 de janeiro de 2008. O Quadro 1 elucida as alteraes trazidas na estruturao do plano de contas deste grupo contbil. Antes da Lei n 11.638/2007 Ativo permanente Investimentos Imobilizado Intangvel Diferido Aps a Lei n 11.638/2007 Ativo no circulante Realizvel a longo prazo Investimentos Imobilizado Intangvel

Quadro 1 Comparao da estrutura do imobilizado Alm de alterar a estruturao do grupo, a Lei n 11.638/2007 traz orientaes em relao aos bens que merecem ser classificados no grupo de ativo

16

imobilizado das empresas. O art. 179, IV da Lei n 6.404/1976 foi alterado pela Lei 11.638/2007 e traz o seguinte texto:
Art. 179. As contas sero classificadas do seguinte modo: IV - no ativo imobilizado: os direitos que tenham por objeto bens corpreos destinados manuteno das atividades da companhia ou da empresa ou exercidos com essa finalidade, inclusive os decorrentes de operaes que transfiram companhia os benefcios, riscos e controle desses bens; (REDAO DADA PELA LEI N 11.638/2007).

Com o advento da Lei n 11.638/2007, passam a figurar no ativo imobilizado apenas os bens corpreos, sejam eles de propriedade da empresa ou no. A caracterstica principal para que o bem da empresa seja considerado imobilizado que a mesma tenha os benefcios, os riscos e o controle sobre esses bens, como por exemplo, os bens adquiridos por meio de arrendamento mercantil - leasing. Outro fator que deve receber ateno o clculo das depreciaes e amortizaes. Conforme Iudcibus et al. (2010, p. 26):
[...] nossa prtica brasileira tem sido, infelizmente, a da adoo, na contabilidade, dos prazos de vida til admitidos para fins tributrios, quando deveramos estar utilizando os prazos de vida til econmica e o valor residual esperado ao fim dessa vida.

A Lei n 11.941/2009 regulamentou as questes tributrias sobre as modificaes trazidas pela Lei n 11.638/2007, instituindo o Regime Tributrio de Transio (RTT). O Conselho Federal de Contabilidade, visando atender as perspectivas de mudana exigidas no mbito internacional, criou o Comit de Pronunciamentos Contbeis, conforme a Resoluo n 1.055/2005. Este comit tem como objetivo, conforme o Art. 3 desta resoluo:
Art. 3 O Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) tem por objetivo o estudo, o preparo e a emisso de Pronunciamentos Tcnicos sobre procedimentos de Contabilidade e a divulgao de informaes dessa natureza, para permitir a emisso de normas pela entidade reguladora brasileira, visando centralizao e uniformizao do seu processo de produo, levando sempre em conta a convergncia da Contabilidade Brasileira aos padres internacionais.

17

Alm do Conselho Federal de Contabilidade, outras entidades fazem parte do Comit, tendo poder de voto para a aprovao dos pronunciamentos. O Art. 2 da Resoluo do CFC n 1.055/05 traz a composio, conforme segue:
Art. 2 O Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC) ser composto pelas seguintes entidades: a- ABRASCA Associao Brasileira das Companhias Abertas; b- APIMEC NACIONAL Associao dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais; c- BOVESPA Bolsa de Valores de So Paulo; d- CFC Conselho Federal de Contabilidade; e- IBRACON Instituto dos Auditores Independentes do Brasil; f- FIPECAFI Fundao Instituto de Pesquisas Contbeis, Atuarias e Financeiras. Pargrafo nico. Por aprovao de 3/4 (trs quartos) das entidades representadas no Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC), outras entidades ou instituies vinculadas a contadores, auditores, analistas de investimentos ou de demonstraes Contbeis, relacionadas ao mercado financeiro, em geral, ou ao mercado de capitais, em particular, bem como representantes de universidades que possuam cursos de Contabilidade, reconhecidos como de alta qualidade ou institutos de pesquisas na rea contbil vinculado a universidades que mantenham tais cursos, podero vir a ser convidadas a integrar o Comit de Pronunciamentos Contbeis (CPC), assim como podero ser excludas do CPC, observada a manuteno de equilbrio entre os setores nele representados.

Os pronunciamentos tcnicos expedidos pelo Comit de Pronunciamentos Contbeis so denominados CPC. Aps a publicao do CPC, os rgos regulamentadores emitem suas aprovaes, para que as empresas que esto sujeitas a elas passem a atender os pronunciamentos tcnicos emitidos. As modificaes a que o grupo de ativo imobilizado est sujeito esto nos mtodos de mensurao, avaliao e identificao. O CPC 27, que trata sobre o imobilizado, foi aprovado em 24 de julho de 2009 pela Resoluo n 1.177/2009 do Conselho Federal de Contabilidade. Conforme o entendimento de Iudcibus et al. (2010, p. 222) sobre o CPC 27 no que tange aos ativos que podem ser classificados no grupo de imobilizado:
[...] subentende-se que nesse grupo de contas do balano so includos todos os ativos tangveis ou corpreos de permanncia duradoura, destinados ao funcionamento normal da sociedade e de seu empreendimento, assim como os direitos exercidos com essa finalidade.

Os mtodos e as regras propostas pelo CPC 27, visando suas determinaes sobre o que deve ser considerado para a mensurao dos bens do ativo remetem ao CPC 01, aprovado em 29 de novembro de 2007, pela Resoluo n 1.110/2007 do

18

Conselho Federal de Contabilidade, resoluo esta que foi revogada pela Resoluo n 1.292/2010, de 20 de agosto de 2010, que trata sobre o clculo do valor recupervel dos ativos. 2.3 Conceitos bsicos trazidos pela normatizao contbil Os conceitos necessrios para alicerar o entendimento sobre as

modificaes propostas realizam uma ligao entre a nova realidade em que a contabilidade est inserida e os objetivos especficos deste trabalho, que foram extrados do CPC 27 e CPC 01, e servem de base para as adequaes necessrias visando o atendimento da norma. Para a compreenso do estudo, imprescindvel ter claramente definidos os conceitos trazidos no item 6 do CPC 27, que tem o seguinte texto:
Os seguintes termos so usados neste Pronunciamento, com os significados especificados: Valor contbil o valor pelo qual um ativo reconhecido aps a deduo da depreciao e da perda por reduo ao valor recupervel acumuladas. Custo o montante de caixa ou equivalente de caixa pago ou o valor justo de qualquer outro recurso dado para adquirir um ativo na data da sua aquisio ou construo, ou ainda, se for o caso, o valor atribudo ao ativo quando inicialmente reconhecido de acordo com as disposies especficas de outros Pronunciamentos, como, por exemplo, o Pronunciamento Tcnico CPC 10 Pagamento Baseado em Aes. Valor deprecivel o custo de um ativo ou outro valor que substitua o custo, menos o seu valor residual. Depreciao a alocao sistemtica do valor deprecivel de um ativo ao longo da sua vida til. Valor especfico para a entidade (valor em uso) o valor presente dos fluxos de caixa que a entidade espera (i) obter com o uso contnuo de um ativo e com a alienao ao final da sua vida til ou (ii) incorrer para a liquidao de um passivo. Valor justo o valor pelo qual um ativo pode ser negociado entre partes interessadas, conhecedoras do negcio e independentes entre si, com ausncia de fatores que pressionem para a liquidao da transao ou que caracterizem uma transao compulsria. Perda por reduo ao valor recupervel o valor pelo qual o valor contbil de um ativo ou de uma unidade geradora de caixa excede seu valor recupervel. Ativo imobilizado o item tangvel que: (a) mantido para uso na produo ou fornecimento de mercadorias ou servios, para aluguel a outros, ou para fins administrativos; e (b) se espera utilizar por mais de um perodo. Correspondem aos direitos que tenham por objeto bens corpreos destinados manuteno das atividades da entidade ou exercidos com essa finalidade, inclusive os decorrentes de operaes que transfiram a ela os benefcios, os riscos e o controle desses bens. Valor recupervel o maior valor entre o valor justo menos os custos de venda de um ativo e seu valor em uso.

19
Valor residual de um ativo o valor estimado que a entidade obteria com a venda do ativo, aps deduzir as despesas estimadas de venda, caso o ativo j tivesse a idade e a condio esperadas para o fim de sua vida til. Vida til : (a) o perodo de tempo durante o qual a entidade espera utilizar o ativo; ou (b) o nmero de unidades de produo ou de unidades semelhantes que a entidade espera obter pela utilizao do ativo.

O registro contbil dos bens do ativo imobilizado deve respeitar o CPC 01, que trata sobre os valores a serem considerados contabilmente. O item 1 deste CPC define seus objetivos conforme segue:
[...] estabelecer procedimentos que a entidade deve aplicar para assegurar que seus ativos estejam registrados contabilmente por valor que no exceda seus valores de recuperao. Um ativo est registrado contabilmente por valor que excede seu valor de recuperao se o seu valor contbil exceder o montante a ser recuperado pelo uso ou pela venda do ativo. Se esse for o caso, o ativo caracterizado como sujeito ao reconhecimento de perdas, e o Pronunciamento Tcnico requer que a entidade reconhea um ajuste para perdas por desvalorizao. O Pronunciamento Tcnico tambm especifica quando a entidade deve reverter um ajuste para perdas por desvalorizao e estabelece as divulgaes requeridas.

Para realizao do teste de recuperabilidade, o pronunciamento traz as terminologias e as definies dos dados necessrios para a efetivao do clculo. Para anlise da recuperabilidade de um bem do ativo imobilizado, necessrio conhecimento de alguns termos tcnicos que sero usados no desenvolver deste estudo, conforme o item 6 do CPC 01, transcrito a seguir:
Os seguintes termos so utilizados neste Pronunciamento Tcnico com os significados especficos que se seguem: Mercado ativo um mercado no qual todas as seguintes condies existem: (a) os itens transacionados no mercado so homogneos; (b) vendedores e compradores com disposio para negociar podem ser encontrados a qualquer momento para efetuar a transao; e (c) os preos esto disponveis para o pblico. [...] Unidade geradora de caixa o menor grupo identificvel de ativos que gera entradas de caixa, entradas essas que so em grande parte independentes das entradas de caixa de outros ativos ou outros grupos de ativos. Ativos corporativos so ativos, exceto gio por expectativa de rentabilidade futura (goodwill), que contribuem, mesmo que indiretamente, para os fluxos de caixa futuros tanto da unidade geradora de caixa sob reviso quanto de outras unidades geradoras de caixa. Despesas de venda ou de baixa so despesas incrementais diretamente atribuveis venda ou baixa de um ativo ou de uma unidade geradora de caixa, excluindo as despesas financeiras e de impostos sobre o resultado gerado.

20
Valor deprecivel, amortizvel e exaurvel o custo de um ativo, ou outra base que substitua o custo nas demonstraes contbeis, menos seu valor residual. Depreciao, amortizao e exausto a alocao sistemtica do valor deprecivel, amortizvel e exaurvel de ativos durante sua vida til. Valor justo lquido de despesa de venda o montante a ser obtido pela venda de um ativo ou de unidade geradora de caixa em transaes em bases comutativas, entre partes conhecedoras e interessadas, menos as despesas estimadas de venda. Perda por desvalorizao o montante pelo qual o valor contbil de um ativo ou de unidade geradora de caixa excede seu valor recupervel. Valor recupervel de um ativo ou de unidade geradora de caixa o maior montante entre o seu valor justo lquido de despesa de venda e o seu valor em uso. [...] Valor em uso o valor presente de fluxos de caixa futuros esperados que devem advir de um ativo ou de unidade geradora de caixa. [...]

A realizao do teste de recuperabilidade remete a anlise da capacidade de gerao de caixa. Para isso necessria a definio da unidade geradora de caixa, que pode ser um bem ou um conjunto de bens. Aps a definio da unidade geradora de caixa, necessria a apurao do fluxo de caixa gerado a partir dela, resultante da anlise dos processos da empresa que dependem desta unidade. Diante disso, os processos da empresa geram fluxos de caixa individuais, que so atribudos posteriormente a unidade geradora de caixa. 2.3.1 Unidade geradora de caixa Quando houver um ativo que possa ser desvalorizado, o valor recupervel deve ser estimado individualmente, porm, existem casos que no possvel fazer esta estimativa individual. Neste caso, a entidade deve utilizar a unidade geradora de caixa como alvo de estudo no valor recupervel, como por exemplo, uma indstria que fabrica dez produtos utilizando cinco mquinas, mas, nem todos os produtos passam pelas cinco mquinas. A mquina A industrializa quatro produtos, a mquina B industrializa seis produtos, as mquinas C e D industrializam cinco produtos e a mquina E industrializa sete produtos. Sendo assim, se a entidade no dispe de um bom software e de recursos humanos qualificados, a mesma no ter condies de individualizar o valor recupervel de cada mquina. Pode-se, ento utilizar todas as mquinas como uma nica unidade geradora de caixa.

21

Conforme demonstrado na Figura 1, os produtos so beneficiados em mquinas diferentes. Cada produto exige da mquina os recursos necessrios para sua industrializao. Somado a isso, imprescindvel a definio dos fluxos de caixa dos produtos que sero alocados as mquinas.

PRODUTOS 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

MQUINAS

Figura 1 Alocao dos fluxos de caixa dos produtos s mquinas A administrao deve ter bom senso para verificar a possibilidade de individualizar cada ativo. No sendo possvel a referida individualizao utiliza-se como unidade geradora de caixa a linha de produo inteira, sendo esta o menor grupo de ativo com capacidade de gerar fluxos de caixa. Essas unidades geradoras devem ser identificadas para o mesmo ativo, ou tipos de ativos, de forma consistente e peridica evitando que ocorram grandes alteraes por interpretao dos responsveis pelas identificaes, a no ser que existam justificativas para uma mudana, no sendo esta simplesmente arbitraria.

22

2.3.2 Valor em uso A realizao do clculo do valor em uso, conforme o item 30 do CPC 01, deve refletir os seguintes elementos:
(a) estimativa dos fluxos de caixa futuros que a entidade espera obter com esse ativo; (b) expectativas acerca de possveis variaes no montante ou no perodo de ocorrncia desses fluxos de caixa futuros; (c) valor do dinheiro no tempo, representado pela atual taxa de juros livre de risco; (d) preo pela assuno da incerteza inerente ao ativo (prmio); e (e) outros fatores, tais como falta de liquidez, que participantes do mercado iriam considerar ao precificar os fluxos de caixa futuros esperados da entidade, advindos do ativo.

Considerando estes elementos, a definio do valor em uso envolve os seguintes passos, conforme o item 31 do CPC 01:
(a) estimar futuras entradas e sadas de caixa derivadas do uso contnuo do ativo e de sua baixa final; e (b) aplicar a taxa de desconto apropriada a esses fluxos de caixa futuros.

Com isso, entende-se que devem ser projetados os fluxos de caixa que sero gerados a partir do bem ou do conjunto de bens que foram definidos como unidade geradora de caixa. E essa projeo deve ser convertida em valores atuais de acordo com as taxas de desconto determinadas. 2.3.3 Estimativa de fluxos de caixa futuros Ao mensurar o valor em uso a entidade dever, atravs de sua administrao, utilizar projees de fluxo de caixa em premissas razoveis e fundamentadas em previses e oramentos recentes que tenham aprovao da administrao. Deve-se levar em conta condies econmicas que existiro na vida restante do ativo. Ao fazer estas projees devem ser desconsiderados os fluxos de caixa oriundos da espera de reestruturao futura, da melhoria ou aprimoramento do desempenho do ativo. Este tipo de projeo no deve ultrapassar os cinco anos, entretanto, isso pode ocorrer devido a uma justificativa para utilizar um perodo mais longo. Na hiptese de utilizao de fluxo de caixa que v at o final da vida til de

23

um ativo, ultrapassando os cinco anos previstos na norma, o ideal que se utilize uma taxa estvel ou decrescente, a no ser que o aumento de taxas seja condizente com as informaes sobre os produtos ou ciclo de vida do setor em que a empresa est inserida. A reestruturao programada e planejada pela administrao. A partir do momento em que a administrao est envolvida com a reformulao, possivelmente alguns ativos sero afetados. Portanto, deve-se ter o cuidado para que as estimativas futuras de caixa sejam tratadas como proviso para a reestruturao, evitando a dupla contagem. Assim, devem ser includas na estimativa de fluxos de caixas futuros as projees de entradas de caixa a partir do uso permanente do ativo. Ao contrrio, as projees de sadas devem ser necessariamente incorridas para gerar as entradas de caixa a partir do uso permanente do ativo, que so facilmente atribudas ou apropriadas. Outros fluxos que devem ser includos na estimativa so os fluxos lquidos de caixa, que sero auferidos ou pagos na ocasio da baixa do ativo, no final da vida til. O valor que deve ser considerado pela entidade deve ser o que realmente espera obter na baixa do ativo, sendo uma transao sem interesses secundrios. Para impedir uma contagem repetida, necessrio excluir da estimativa de caixa futuro as entradas que geram outras entradas a partir do uso contnuo do ativo, como por exemplo, contas a receber; assim como as sadas de caixa que fazem referncia as obrigaes j reconhecidas no passivo, a exemplo, contas a pagar. Antes que ocorram as sadas de caixa que melhorem ou aprimorem o desempenho de um ativo, no devem ser includas as estimativas de entradas de caixa futuro, considerando como base os benefcios que viro aps estas sadas. Quanto a fluxos de caixa em moeda estrangeira, o CPC 01 traz como procedimento, conforme o item 54:
Os fluxos de caixa futuros so estimados na moeda em que eles so gerados e, em seguida, descontados, usando-se uma taxa de desconto adequada para essa moeda. A entidade deve traduzir o valor presente usando a taxa de cmbio vista na data do clculo do valor em uso.

24

2.3.4 Taxas de desconto As taxas de desconto devem ser atribudas antes do imposto, para assim refletir as avaliaes atuais do mercado, utilizando o valor da moeda no tempo e os riscos caractersticos do ativo para as posteriores estimativas de fluxos de caixa que no foram acertadas. No sendo possvel encontrar uma taxa adequada, que seja diretamente disponvel, a entidade deve utilizar substitutos para estimar a taxa de desconto. A perda por desvalorizao ocorre quando o valor contbil maior do que o valor a ser recuperado. Nesse caso, o valor contbil dever ser reduzido para se equivaler ao valor recupervel. Esta diferena caracteriza uma perda por desvalorizao do ativo. Ocorrendo perda, a mesma dever ser reconhecida no resultado do perodo, a no ser que o ativo tenha sofrido reavaliao. Neste caso, o tratamento seria a reduo do valor da reavaliao. Aps o reconhecimento desta perda, a despesa com depreciao, amortizao ou exausto do ativo deve ser ajustada para os perodos futuros. 2.4 Conceitos e instrumentos paralelos normatizao contbil 2.4.1 Fluxo de caixa O fluxo de caixa, considerando a teoria financeira, um instrumento utilizado para se avaliar a viabilidade de projetos e investimentos. Para Noronha (1987, p.132):
[...] fluxos de caixa so valores que refletem as entradas e sadas dos recursos e produtos por unidade de tempo que formam uma proposta de investimento. Sua formao s possvel se todas as especificaes tcnicas de recursos necessrios, bem como de produtos a serem produzidos, forem conhecidas.

No contexto deste trabalho, os fluxos de caixa devem ser estimados conforme as premissas trazidas no subitem 2.3.3, porm, sua elaborao deve respeitar o conceito financeiro que deu origem a esta ferramenta. Elaborar fluxos de caixa a partir das unidades geradoras de caixa , em sntese, a proposta do CPC 01, para que se d incio ao clculo do valor

25

recupervel. Todo o fluxo de caixa composto de um fluxo de entradas e um fluxo de sadas, sendo a diferena entre eles o fluxo lquido. O fluxo de entradas ou de sadas pode ser nulo, ou seja, pode-se ter um fluxo apenas com sadas ou apenas com entradas. Aps a obteno do fluxo lquido, este submetido aplicao de tcnicas de desconto. Na rea financeira, os fluxos so utilizados principalmente na avaliao de investimentos, e a aplicao das tcnicas de desconto consiste em submeter o fluxo de caixa gerado a partir do investimento, s taxas definidas previamente. O CPC 01 traz uma proposta semelhante, onde so elaborados fluxos de caixa a partir das unidades geradoras de caixa, dentro de um prazo determinado e respeitando os critrios previstos na norma. Estes fluxos sero convertidos em valores atuais considerando as taxas de desconto definidas previamente pela empresa. 2.4.2 Custos Custos so gastos diretamente vinculados ao processo produtivo da empresa. Conforme conceituao trazida por Bruni (2008, p. 41), custos:
[...] representam, na verdade, uma transio de um investimento que tem como destino final o valor dos estoques. A converso de matria prima em produto em elaborao e a converso dos produtos em elaborao em produtos acabados representam custos. Dessa forma, o salrio e os encargos de um funcionrio da rea industrial podem ser considerados como custos, j que seu esforo produtivo pode ser armazenado no estoque da empresa.

Os custos podem ser classificados, visando a finalidade deste trabalho, como diretos e indiretos. So tratados como custos diretos aqueles que so de fcil alocao aos produtos, bastando haver uma medida de consumo quilograma de materiais consumidos, embalagens utilizadas, horas de mo-de-obra utilizada e at quantidade de fora consumida (Martins, 2008, p. 48). So classificados como custos indiretos, os demais custos que no oferecem condies de medida objetiva e a sua alocao possvel somente por meio de critrios de rateio considerando estimativas, at mesmo, de forma arbitrria. Dentre os conceitos trazidos pela contabilidade de custos, considerando os dados que sero necessrios para o desenvolvimento deste trabalho, torna-se interessante a anlise mais profunda de alguns deles.

26

2.4.2.1 Mo-de-obra A mo-de-obra, ou seja, os salrios e encargos de empregados vinculados produo dos produtos pode ser classificada de duas formas: direta ou indireta. Estes dois tipos de classificao so facilmente identificados no seguinte exemplo:
O operrio que movimenta um torno, por exemplo, trabalhando um produto ou componente de cada vez, tem seu gasto classificado como Mo-de-obra Direta. Porm, se outro operrio trabalha supervisionando quatro mquinas, cada uma executando uma operao num produto diferente, inexistindo possibilidade de se verificar quanto cada um desses produtos consome do tempo total daquela pessoa, temos a um tipo de Mo-de-obra Indireta. (MARTINS, 2008, p. 133).

Entende-se, que, se existe a possibilidade de vincular os gastos realizados com mo-de-obra aos produtos por meio de alguma condio de medida, sem a necessidade de aplicao de critrios de rateio, essa mo-de-obra direta. Ao contrrio, indireta. 2.4.2.2 Alocao dos custos indiretos aos produtos Considerando o foco deste trabalho, no existe a necessidade de conceituar os mtodos de custeio existentes. Independente do mtodo utilizado, a empresa deve obedecer a critrios de rateio previamente definidos e, consequentemente, alocar aos produtos a parcela de custo indireto que por ele foi utilizada.
Como o prprio nome revela, custos indiretos so aqueles que no podem ser alocados diretamente aos produtos. Sob a sua classificao, agrupamse inmeros gastos de diversas naturezas produtiva, como depreciaes industriais, gastos com mo-de-obra indireta, materiais consumidos de forma indireta e muitos outros (BRUNI, 2008, p. 168).

O mtodo de rateio pode ser simples ou complexo. Isso varia de acordo com a quantidade de produtos que devem receber uma fatia de custo indireto e quais os critrios devem ser seguidos.

27

2.4.3 Despesas Despesas so gastos incorridos, mas que no esto diretamente ligados ao processo produtivo. Segundo Bruni (2008, p. 41), despesas:
[...] representam consumos temporais, que no so congelados nem armazenados nos estoques. O salrio, os encargos e as comisses de vendedores so classificados como despesas em funo do fato de no representarem esforos produtivos na fabricao de um produto ou de um servio. Logo, no podem ser armazenados no valor dos estoques, sendo consumidos no tempo.

Sendo assim a empresa pode ter dos mais variados tipos de despesas para manter suas atividades, dentre estas os tributos com que a empresa ter de arcar. Conforme a Lei n 5.172/1966, art. 3: tributo toda prestao pecuniria compulsria, em moeda ou cujo valor nela se possa exprimir, que no constitua sano de ato ilcito, instituda em lei e cobrada mediante atividade administrativa plenamente vinculada. Vrios so os tributos que incidem sobre as operaes de uma empresa. Existem aqueles que incidem diretamente sobre as vendas e aqueles que incidem sobre o lucro. Considerando a proposta deste trabalho, necessrio o conhecimento de todos os tributos a que a empresa est sujeita a recolher e, a partir disso, consider-los para obteno do fluxo de caixa futuro. Alm dos impostos a recolher, tambm existem os crditos dos impostos ou impostos a recuperar, que so gerados de forma variada, como por exemplo, o crdito de ICMS (Impostos Sobre a Circulao de Mercadorias e Servios), sobre as entradas e os crditos presumidos, que so calculados por meio de percentuais determinados pelos rgos arrecadadores. So exemplos de tributos que incidem sobre a receita: o ICMS (Imposto sobre Circulao de Mercadorias e Servios), Pis/Pasep (Programa de Integrao Social), Cofins (Contribuio para o Financiamento da Seguridade Social), ISS (Imposto Sobre Servios) e IPI (Impostos Sobre Produtos Industrializados). Os tributos incidentes sobre o lucro so o IRPJ (Imposto de Renda Pessoa Jurdica) e a CSLL (Contribuio Social sobre o Lucro Lquido). Cabe ressaltar que, no caso de a empresa ser optante pelo regime de tributao pelo Lucro Presumido, o clculo do IRPJ e da CSLL so realizados a

28

partir das receitas, aplicando-se um percentual de presuno definidos por lei para que sejam definidas as bases de clculo. Alm disso, as empresas optantes pelo Simples Nacional, que um programa de arrecadao de impostos de forma integrada, calculam todos os tributos incidentes sobre a sua operao por meio de uma alquota extrada das tabelas trazidas na legislao que regra essa forma de tributao, as quais consideram as operaes que a empresa realiza e a que tributos ela est sujeita. 2.4.4 Preo de venda A empresa, ao definir o preo de venda de um produto, considera todo o custo incorrido at que ele esteja em seu estoque disponvel aos clientes. Alm do custo, so consideradas as despesas que a empresa estima ter, entre elas os tributos que incidiro sobre as vendas, as quais devem ser cobertas. Posteriormente acrescentada a margem de lucro. Conforme Martins (2008, p. 218):
Para administrar preos de venda, sem dvida necessrio conhecer o custo do produto; porm essa informao, por si s, embora seja necessria, no suficiente. Alm do custo, preciso saber o grau de elasticidade da demanda, os preos de produtos concorrentes, os preos de produtos substitutos, a estratgia de marketing da empresa etc.; e tudo isso depende tambm do tipo de mercado que a empresa atua.

O preo de venda considera todos os dados citados acima, porm ele deve ser competitivo. Para isso, necessria uma anlise do mercado no qual a empresa est inserida, analisando os preos praticados pelos demais atuantes na rea. 2.4.5 Lucro Lucro a remunerao obtida atravs da venda dos produtos. basicamente, o preo de venda multiplicado pela quantidade vendida, o que caracteriza a receita e, deste valor, extrados os impostos incidentes, os custos e as despesas, conforme ilustrado na Figura 2.

29

Preo de venda (x) Quantidade vendida (=) Receita de venda (-) Tributos (-) Custos (-) Despesas (=) Lucro Figura 2 Apurao do lucro

3 METODOLOGIA
O presente trabalho observa os mtodos especficos referentes pesquisa, visando credibilidade dos resultados apresentados. Dentre as estratgias para abordagem do problema, levando-se em conta o objeto em estudo, a de melhor aplicabilidade a abordagem qualitativa, visto que os dados so coletados, buscando-se a interpretao e compreenso destes. Quanto ao objetivo geral, analisando-se os estudos existentes, utiliza-se como pesquisa principal a pesquisa descritiva, ou seja, aps coletados os dados oriundos de sistemas de informao paralelos a rea especfica deste trabalho, alm de subsdios obtidos atravs de estimativas e oramentos futuros, sem quaisquer manipulaes nas informaes, apenas utilizando-as como base para os clculos e estudos necessrios, respeitando o que diz Andrade (1998, p. 104) os fatos so observados, registrados, analisados, classificados e interpretados, sem que o pesquisador interfira neles. Isto significa que os fenmenos do mundo fsico so estudados, mas no manipulados pelo pesquisador.. Diehl (2006, p. 54) trata pesquisa descritiva com o seguinte conceito:
Pesquisa descritiva tem como objetivo primordial a descrio das caractersticas de determinada populao ou fenmeno ou, ento, o estabelecimento de relaes entre variveis. So inmeros os estudos que podem ser classificados como pesquisa descritiva, e uma de suas caractersticas mais significativas a utilizao de tcnicas padronizadas de coletas de dados, tais como questionrio e observao sistemtica.

A fim de fundamentar as propostas e os resultados foram consultados livros, legislaes em geral e regulamentos, os quais determinam os princpios aceitos pela Cincia Contbil. A pesquisa bibliogrfica fundamental por abrir um leque de fenmenos que no seriam presenciados na pesquisa direta alm de permitir a seleo de pontos mais especficos. Assim se refere Lima (2004, p. 38) sobre pesquisa bibliogrfica: a atividade de localizao e consulta de fontes diversas de informao escrita, orientada pelo objetivo explicito de coletar materiais mais genricos ou mais especficos a respeito de um tema. Segundo Marconi e Lakatos (2005, p. 185) pesquisa bibliogrfica no mera repetio do que j foi dito ou escrito sobre certo assunto, mas propicia o exame de um tema sob novo enfoque ou abordagem, chegando a concluses inovadoras.

31

Conforme Cervo, Bervian e Da Silva (2006, p. 60), a pesquisa bibliogrfica complementa a pesquisa descritiva:
A pesquisa bibliogrfica procura explicar um problema a partir de referncias tericas publicadas em artigos e livros, dissertaes e teses. Pode ser realizada independentemente ou como parte da pesquisa descritiva ou experimental. Em ambos os casos, busca-se conhecer e analisar as contribuies culturais ou cientificas do passado sobre determinado assunto, tema ou problema.

Tendo em vista a busca pela soluo do problema proposto para este trabalho, faz-se uso da proposio de plano. Nesse sentido, leciona Diehl (2006, p. 56): H vrios exemplos de projetos cujo propsito apresentar propostas de planos ou sistemas para solucionar problemas organizacionais. Alguns visam burocratizar e controlar sistemas outros buscam maior flexibilidade.

4 RESULTADOS E DISCUSSES
O desenvolvimento prtico do trabalho, que visa o atendimento dos objetivos traados, inicia-se pelo levantamento de informaes necessrias para o teste de recuperabilidade. So fatores determinantes para a realizao do teste: o entendimento completo do processo da empresa e a existncia de oramentos e estimativas traados pela administrao para os prximos cinco anos. A compreenso do processo da empresa permite a coleta dos dados necessrios referente aos produtos que fazem parte do processo, aos bens que compem o imobilizado da empresa e ao percentual de utilizao desses bens para cada um dos produtos. A presena de oramentos e estimativas da administrao comporta uma projeo de fluxos de caixa que so gerados a partir de cada produto, considerando as intenes da empresa para os prximos perodos. O CPC 01, item 33 (a), determina que a entidade deve basear as projees de fluxo de caixa em premissas razoveis e fundamentadas que representem a melhor estimativa, por parte da administrao, do conjunto de condies econmicas que existiro ao longo da vida til remanescente do ativo. Alm disso, o CPC 01, item 35, orienta que o prazo para estimativas seja de cinco anos para a realizao do teste, considerando que geralmente, oramentos e previses financeiras de fluxos de caixa para perodos superiores a cinco anos, detalhados, explcitos e confiveis no esto disponveis. Isso no impede a empresa de optar por realizar um teste considerando um perodo maior, se esta estiver convicta da confiabilidade das projees. Com a disponibilidade das informaes do processo da empresa e da estimativa da administrao para os prximos perodos, pode-se coletar os dados necessrios para a realizao do teste, analisando-os por esquemas bsicos de frmulas em planilhas eletrnicas.

33

4.1 Dados Primeiramente, o modelo proposto deve ser alimentado com os dados coletados. Nas tabelas 1 Produtos - e 2 Bens - so indicados, respectivamente, os produtos e os bens que esto envolvidos no processo da empresa. Tabela 1 Produtos
Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05

Tabela 2 Bens
Bens Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Valor contbil $ 23.000,00 $ 35.000,00 $ 17.000,00 $ 35.000,00 $ 25.000,00 Vida til estimada (em anos) 3 3 2 3 5 Valor residual estimado $ 2.300,00 $ 3.500,00 $ 1.700,00 $ 3.500,00 $ 2.500,00

A Tabela 2, alm de indicar os bens envolvidos no processo, tambm deve ser alimentada com a vida til remanescente estimada em anos para cada bem e a expectativa de valor residual ao final da vida til, o que gerar uma entrada de caixa nos fluxos que sero demonstrados na sequncia. Posteriormente informam-se os dados que formam os fluxos de caixa. Para isso a Tabela 3 Estimativa de despesas anuais - deve ser alimentada com as estimativas de despesa para cada ano, as quais devem estar fundamentadas nas projees da administrao da empresa. Tabela 3 Estimativa de despesas anuais
2001 2002 2003 2004 2005 $ 100.000,00 $ 110.000,00 $ 125.000,00 $ 135.000,00 $ 150.000,00

34

Alm das despesas, so consideradas nos fluxos de caixa as receitas obtidas pela venda dos produtos. Essa informao deve respeitar a periodicidade utilizada para o teste e tambm deve estar fundamentada nas projees da empresa. As receitas so calculadas de acordo com o preenchimento da Tabela 4 - Estimativa de quantidade vendida e preo de venda, onde sero informadas as quantidades e os preos de venda que iro ser praticados, conforme a previso. Proporcionalmente receita projetada, existem os custos incorridos e os tributos incidentes sobre as operaes. Estes dois elementos tambm devem ser considerados para definio dos fluxos de caixa. Para estimar os custos, deve-se definir uma margem de lucro como base para clculo, ou seja, o valor da receita estimada definir o custo a ser considerado para cada perodo, com base na margem de lucro. Para isso, a Tabela 5 - Margem de lucro bruta dos produtos - deve ser preenchida com a informao oriunda das projees da empresa.

35

Tabela 4 - Estimativa de quantidade vendida e preo de venda

2001 Produto Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Produto Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Produto Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Produto Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Preo de Venda $ 300,00 $ 400,00 $ 500,00 $ 400,00 $ 300,00 2002 Preo de Venda $ 330,00 $ 440,00 $ 550,00 $ 440,00 $ 330,00 2003 Preo de Venda $ 363,00 $ 484,00 $ 605,00 $ 484,00 $ 363,00 2004 Preo de Venda $ 399,30 $ 532,40 $ 665,50 $ 532,40 $ 399,30 2005 Produto Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Preo de Venda $ 439,23 $ 585,64 $ 732,05 $ 585,64 $ 439,23 Quant. 240 340 440 340 240 Quant. 200 300 400 300 200 Quant. 210 310 410 310 210 Quant. 220 320 420 320 220 Quant. 230 330 430 330 230

36

Tabela 5 - Margem de lucro bruta dos produtos

Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 90% 95% 100% 150% 110%

Deve ser considerada a possibilidade de a empresa estimar valores de custos especficos em suas projees. Nesse caso a Tabela 5 - Margem de lucro bruta dos produtos - no deve ser alimentada, sendo o custo de cada produto informado diretamente no clculo do seu fluxo de caixa. Em relao aos tributos, o modelo proposto trabalha com um percentual nico que ser chamado de Carga tributria para fins de identificao. Esse percentual consiste em um clculo onde so considerados os tributos incidentes sobre a receita auferida pela empresa. Os tributos que so considerados para determinao do percentual variam de acordo com as atividades da empresa e a qual forma de tributao ela est sujeita. A empresa pode alterar sua forma de tributao durante os perodos, portanto a carga tributria sobre a receita na Tabela 6 - Carga tributria sobre a receita - deve ser preenchida com um percentual para cada perodo, de acordo com a pretenso da empresa de variar sua forma de tributao. No caso de manuteno da forma de tributao, basta preencher o mesmo percentual para todos os perodos. Tabela 6 - Carga tributria sobre a receita
2001 2002 2003 2004 2005 24% 24% 24% 24% 24%

37

4.2 Clculo dos fluxos de caixa dos produtos Aps a coleta de dados, parte-se para a alimentao das planilhas que calculam os fluxos de caixa de cada produto. Cada produto origina um fluxo de caixa que posteriormente ser alocado a cada um dos bens. O clculo realizado na Tabela 7 - Clculo da estimativa de fluxo de caixa dos produtos - e ser baseada na receita auferida por cada produto, o seu custo, a carga tributria incidente sobre a receita e as despesas, rateadas de acordo com critrios pr-definidos. Cada um dos produtos tem seu fluxo de caixa calculado separadamente. O clculo deve considerar todas as entradas e sadas relacionadas ao produto. A estimativa de receita de cada produto determinada a partir da multiplicao da projeo das quantidades vendidas e da projeo de preo de venda a ser adotado em cada um dos perodos, dados que sero extrados das estimativas de quantidade vendida e preo de venda, conforme a Tabela 4 - Estimativa de quantidade vendida e preo de venda. Os custos so definidos de acordo com a margem de lucro determinada para cada produto, conforme o preenchimento da margem de lucro bruta dos produtos na Tabela 5 - Margem de lucro bruta dos produtos. A carga tributria respeita o percentual indicado para cada perodo na Tabela 6 - Carga tributria sobre a receita. No modelo proposto, as despesas so alocadas aos produtos de acordo com o percentual de cada um na receita total. Esta alocao demonstrada na Tabela 8 - Rateio das despesas aos fluxos de caixa dos produtos - que preenchida automaticamente. Porm, a empresa pode optar por no realizar este rateio de acordo com o percentual da receita total, definindo outro mtodo. Nesse caso, a tabela pode ser preenchida manualmente, aplicando-se outros percentuais que devem ser coerentes com a realidade da empresa.

38

Tabela 7 - Clculo da estimativa de fluxo de caixa dos produtos

Produto 01 2001 Receita total estimada Custos Carga tributria Despesas Fluxo de Caixa Gerado $ 60.000,00 $ 31.578,95 $ 14.400,00 $ 10.714,29 $ 3.306,77 2001 Receita total estimada Custos Carga tributria Despesas Fluxo de Caixa Gerado $ 120.000,00 $ 61.538,46 $ 28.800,00 $ 21.428,57 $ 8.232,97 2001 Receita total estimada Custos Carga tributria Despesas Fluxo de Caixa Gerado $ 200.000,00 $ 100.000,00 $ 48.000,00 $ 35.714,29 $ 16.285,71 2001 Receita total estimada Custos Carga tributria Despesas Fluxo de Caixa Gerado $ 120.000,00 $ 48.000,00 $ 28.800,00 $ 21.428,57 $ 21.771,43 2001 Receita total estimada Custos Carga tributria Despesas Fluxo de Caixa Gerado $ 60.000,00 $ 28.571,43 $ 14.400,00 $ 10.714,29 $ 6.314,29 2002 $ 69.300,00 $ 36.473,68 $ 16.632,00 $ 11.968,91 $ 4.225,40 Produto 02 2002 $ 136.400,00 $ 69.948,72 $ 32.736,00 $ 23.557,86 $ 10.157,42 Produto 03 2002 $ 225.500,00 $ 112.750,00 $ 54.120,00 $ 38.946,46 $ 19.683,54 Produto 04 2002 $ 136.400,00 $ 54.560,00 $ 32.736,00 $ 23.557,86 $ 25.546,14 Produto 05 2002 $ 69.300,00 $ 33.000,00 $ 16.632,00 $ 11.968,91 $ 7.699,09 2003 $ 79.860,00 $ 38.028,57 $ 19.166,40 $ 13.795,99 $ 8.869,04 2004 $ 91.839,00 $ 43.732,86 $ 22.041,36 $ 15.097,24 $ 10.967,54 2005 $ 105.415,20 $ 50.197,71 $ 25.299,65 $ 16.981,13 $ 12.936,71 2003 $ 154.880,00 $ 61.952,00 $ 37.171,20 $ 26.755,85 $ 29.000,95 2004 $ 175.692,00 $ 70.276,80 $ 42.166,08 $ 28.881,69 $ 34.367,43 2005 $ 199.117,60 $ 79.647,04 $ 47.788,22 $ 32.075,47 $ 39.606,86 2003 $ 254.100,00 $ 127.050,00 $ 60.984,00 $ 43.896,32 $ 22.169,68 2004 $ 286.165,00 $ 143.082,50 $ 68.679,60 $ 47.042,14 $ 27.360,76 2005 $ 322.102,00 $ 161.051,00 $ 77.304,48 $ 51.886,79 $ 31.859,73 2003 $ 154.880,00 $ 79.425,64 $ 37.171,20 $ 26.755,85 $ 11.527,31 2004 $ 175.692,00 $ 90.098,46 $ 42.166,08 $ 28.881,69 $ 14.545,77 2005 $ 199.117,60 $ 102.111,59 $ 47.788,22 $ 32.075,47 $ 17.142,31 2003 $ 79.860,00 $ 42.031,58 $ 19.166,40 $ 13.795,99 $ 4.866,03 2004 $ 91.839,00 $ 48.336,32 $ 22.041,36 $ 15.097,24 $ 6.364,08 2005 $ 105.415,20 $ 55.481,68 $ 25.299,65 $ 16.981,13 $ 7.652,74

39

Tabela 8 - Rateio das despesas aos fluxos de caixa dos produtos

2001 Receita Produto 01 60.000 % 2002 Receita 69.300 % 2003 Receita 79.860 % 2004 Receita 91.839 % 2005 Receita %

10,71

10,88

11,04

11,18 105.415 11,32

Produto 02 120.000 21,43 136.400 21,42 154.880 21,40 175.692 21,39 199.118 21,38 Produto 03 200.000 35,71 225.500 35,41 254.100 35,12 286.165 34,85 322.102 34,59 Produto 04 120.000 21,43 136.400 21,42 154.880 21,40 175.692 21,39 199.118 21,38 Produto 05 60.000 Soma

10,71

69.300

10,88

79.860

11,04

91.839

11,18 105.415 11,32

560.000 100,00 636.900 100,00 723.580 100,00 821.227 100,00 931.168 100,00

4.3 Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens Aps o clculo dos fluxos de caixa originados por cada produto, deve-se alocar esses fluxos a cada um dos bens que compem o imobilizado da empresa e esto de alguma forma envolvidos com os produtos. A alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens realizada de acordo com o percentual de uso de cada bem para cada produto. Esse percentual deve ser fundamentado por um estudo do processo da empresa. Para definio desses percentuais, a Tabela 9 - Percentual de utilizao dos bens por cada produto - deve ser preenchida. Tabela 9 - Percentual de utilizao dos bens por cada produto
Produto 01 Produto 02 Produto 03 Produto 04 Produto 05 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 30% 20% 30% 100% 100% 50% 20% 100% 100% 20% 50% 40% 40% 40% 100% 40% 40% 30% 30%

De acordo com os percentuais informados na Tabela 9 - Percentual de utilizao dos bens por cada produto, os fluxos calculados so rateados aos bens, respeitando os perodos de cada fluxo. A alocao dos fluxos de caixa fica elucidada

40

na Tabela 10 - Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens, que preenchida automaticamente respeitando os percentuais de rateio definidos para cada bem. Para melhor entendimento e interpretao, tambm disponibilizado um totalizador dos fluxos alocados a cada bem, a Tabela 11 - Totalizador dos fluxos de caixa alocados a cada bem. Esse totalizador resume por bem e por perodo os fluxos alocados pela Tabela 10 - Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens.

41

Tabela 10 - Alocao dos fluxos de caixa dos produtos aos bens

Produto 01 2001 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 661,35 992,03 661,35 992,03 3.306,77 2001 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 4.116,48 4.116,48 8.232,97 2001 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 6.514,29 6.514,29 3.257,14 16.285,71 2001 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 8.708,57 8.708,57 17.417,14 2001 Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Total 1.894,29 1.894,29 2.525,71 6.314,29 2002 845,08 1.267,62 845,08 1.267,62 4.225,40 2002 5.078,71 5.078,71 10.157,42 2002 7.873,42 7.873,42 3.936,71 19.683,54 2002 10.218,46 10.218,46 20.436,91 2002 2.309,73 2.309,73 3.079,64 7.699,09 2003 973,21 1.459,81 973,21 1.459,81 4.866,03 Produto 02 2003 5.763,65 5.763,65 11.527,31 Produto 03 2003 8.867,87 8.867,87 4.433,94 22.169,68 Produto 04 2003 11.600,38 11.600,38 23.200,76 Produto 05 2003 2.660,71 2.660,71 3.547,62 8.869,04 2004 3.290,26 3.290,26 4.387,02 10.967,54 2005 3.881,01 3.881,01 5.174,68 12.936,71 2004 13.746,97 13.746,97 27.493,95 2005 15.842,75 15.842,75 31.685,49 2004 10.944,30 10.944,30 5.472,15 27.360,76 2005 12.743,89 12.743,89 6.371,95 31.859,73 2004 7.272,89 7.272,89 14.545,77 2005 8.571,16 8.571,16 17.142,31 2004 1.272,82 1.909,22 1.272,82 1.909,22 6.364,08 2005 1.530,55 2.295,82 1.530,55 2.295,82 7.652,74

42

Tabela 11 - Totalizador dos fluxos de caixa alocados a cada bem

2001 Mquina 01 Mquina 03 Mquina 05 2002 2003 2004 2005 $ 9.069,92 $ 11.028,22 $ 12.501,79 $ 15.507,38 $ 18.155,45 $ 9.400,60 $ 11.450,76 $ 12.988,39 $ 16.143,79 $ 18.920,72 $ 6.774,89 $ 8.283,96 $ 9.441,36 $ 11.768,39 $ 13.842,45

Mquina 02 $ 12.825,05 $ 15.297,17 $ 17.364,03 $ 21.019,86 $ 24.413,90 Mquina 04 $ 13.486,41 $ 16.142,25 $ 18.337,24 $ 22.292,68 $ 25.944,45

4.4 Outros fluxos de caixa gerados a partir dos bens Alm dos fluxos de caixa gerados pelos produtos, os bens tambm podem ter seus fluxos de caixa especficos. So exemplos desses fluxos as manutenes preventivas e o valor obtido pela venda ao final da vida til. Para considerao desses valores, a Tabela 12 - Fluxos de caixa especficos de cada bem - deve ser preenchida considerando todas as entradas e sadas de caixa estimadas para o bem at o final de sua vida til. Tabela 12 - Fluxos de caixa especficos de cada bem
Mquina 01 Mquina 02 Mquina 03 Mquina 04 Mquina 05 Manuteno Preventiva 2001 Venda ao final da vida til Total dos fluxos Manuteno Preventiva 2002 Venda ao final da vida til Total dos fluxos Manuteno Preventiva 2003 Venda ao final da vida til Total dos fluxos Manuteno Preventiva 2004 Venda ao final da vida til Total dos fluxos Manuteno Preventiva 2005 Venda ao final da vida til Total dos fluxos $ -2.500,00 $ -2.500,00 $ -2.500,00 $ -2.500,00 $ -2.500,00 $ 2.300,00 $ -200,00 $ -2.600,00 $ -2.600,00 $ -2.600,00 $ -2.600,00 $ -2.600,00 $ 3.500,00 $ 900,00 $ -2.700,00 $ -2.700,00 $ -2.700,00 $ 1.700,00 $ -1.000,00 $ -2.800,00 $ -2.800,00 $ 3.500,00 $ 700,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00 $ 2.500,00 $ -400,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00 $ -2.800,00 $ -2.800,00 $ -2.800,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00 $ -2.900,00

43

4.5 Fluxos de caixa dos bens e confronto com o valor contbil Aps a definio dos fluxos de caixa estimados para cada perodo e da alocao dos mesmos aos bens, os valores devem ser atualizados a valor presente atravs de uma taxa de desconto. A taxa determinada ser preenchida na Tabela 13 - Taxa de desconto para atualizao dos fluxos de caixa. Tabela 13 - Taxa de desconto para atualizao dos fluxos de caixa
Taxa de desconto para atualizao dos fluxos de caixa

10%

A aplicao da taxa de desconto, atualizando o valor dos fluxos de caixa de cada perodo, permite a anlise entre o valor contbil e o valor recupervel atualizado, julgando a necessidade de realizao de ajuste no valor do bem. A atualizao e o confronto entre os valores se do na Tabela 14 - Fluxo de caixa dos bens e resultado do teste de recuperabilidade. A planilha acusa a necessidade de ajuste ou no, a partir da diferena entre o valor contbil e o valor recupervel atualizado. O confronto entre o valor recupervel de cada bem atravs das atividades da empresa que com ele tem alguma relao e o seu valor contbil determinar se deve ser realizado algum ajuste contbil ou no. Determina a norma contbil que o ajuste deve ser realizado quando o valor contbil do bem for superior ao valor recupervel. No caso de o valor contbil ser inferior ao valor recupervel, nenhum ajuste ser realizado, pois o valor que o bem apresenta contabilmente recupervel. Sendo o valor contbil superior ao valor recupervel, o ajuste deve ser realizado, reconhecendo-se como despesa do perodo o valor da diferena entre os valores.

44

Tabela 14 - Fluxo de caixa dos bens e resultado do teste de recuperabilidade

2003 2004 2005 $ 12.501,79 -$ 200,00 $ 12.301,79 $ 22.263,30 $ 23.000,00 -$ 736,70 O valor contbil no recupervel, portanto deve ser ajustado pelo valor da diferena. Mquina 02 2001 2002 2003 2004 2005 $ 12.825,05 $ 15.297,17 $ 17.364,03 -$ 2.600,00 -$ 2.600,00 $ 900,00 $ 10.225,05 $ 12.697,17 $ 18.264,03 $ 33.511,07 $ 35.000,00 -$ 1.488,93 O valor contbil no recupervel, portanto deve ser ajustado pelo valor da diferena. Mquina 03 2001 2002 2003 2004 2005 $ 9.400,60 $ 11.450,76 -$ 2.700,00 -$ 1.000,00 $ 6.700,60 $ 10.450,76 $ 14.728,45 $ 17.000,00 -$ 2.271,55 O valor contbil no recupervel, portanto deve ser ajustado pelo valor da diferena. Mquina 04 2001 2002 2003 2004 2005 $ 13.486,41 $ 16.142,25 $ 18.337,24 -$ 2.800,00 -$ 2.800,00 $ 700,00 $ 10.686,41 $ 13.342,25 $ 19.037,24 $ 35.044,53 $ 35.000,00 $ 44,53 O valor contbil recupervel, no sendo necessria a realizao de ajuste. Mquina 05 2001 2002 2003 2004 2005 $ 6.774,89 $ 8.283,96 $ 9.441,36 $ 11.768,39 $ 13.842,45 -$ 2.900,00 -$ 2.900,00 -$ 2.900,00 -$ 2.900,00 -$ 400,00 $ 3.874,89 $ 5.383,96 $ 6.541,36 $ 8.868,39 $ 13.442,45 $ 27.290,74 $ 25.000,00 $ 2.290,74 O valor contbil recupervel, no sendo necessria a realizao de ajuste. Mquina 01 2001 2002 $ 9.069,92 $ 11.028,22 -$ 2.500,00 -$ 2.500,00 $ 6.569,92 $ 8.528,22

Fluxos de caixa produtos Outros fluxos de caixa do bem Fluxo de caixa estimado total Valor atual - Fluxos de caixa Valor contbil Diferena Avaliao

Fluxos de caixa produtos Outros fluxos de caixa do bem Fluxo de caixa estimado total Valor atual - Fluxos de caixa Valor contbil Diferena Avaliao

Fluxos de caixa produtos Outros fluxos de caixa do bem Fluxo de caixa estimado total Valor atual - Fluxos de caixa Valor contbil Diferena Avaliao

Fluxos de caixa produtos Outros fluxos de caixa do bem Fluxo de caixa estimado total Valor atual - Fluxos de caixa Valor contbil Diferena Avaliao

Fluxos de caixa produtos Outros fluxos de caixa do bem Fluxo de caixa estimado total Valor atual - Fluxos de caixa Valor contbil Diferena Avaliao

5 CONCLUSO E RECOMENDAES
Durante a realizao deste trabalho, pde-se notar a influncia e a necessidade da realizao do teste de recuperabilidade nos bens do ativo imobilizado. Alm de transparecer a realidade do patrimnio da empresa, evidenciando os bens por valores que so realmente recuperveis, inibe a apresentao desses bens depreciados com taxas previstas nas legislaes fiscais. A evidenciao do imobilizado pelo seu valor recupervel era uma regra aplicada apenas s empresas de capital aberto, as S.A., por terem a obrigao de publicar seus demonstrativos contbeis atendendo s Normas Internacionais de Contabilidade (International Financial Reporting Standards - IFRS). Com a adequao das normas brasileiras s normas internacionais, as empresas do Brasil, independentemente do seu porte, devem rever suas prticas contbeis visando respeitar essas mudanas. Aplicar o teste de recuperabilidade ao imobilizado no era uma prtica usual no cenrio contbil brasileiro, portanto, sua aplicao classificada como complexa pela ausncia de modelos prticos e flexveis. Baseado em dados de simples acesso e utilizando esquemas bsicos de frmulas em planilhas eletrnicas, o desenvolvimento desse modelo possibilita o clculo da recuperabilidade dos bens, requerendo que a empresa preocupe-se em manter projees fundamentadas na realidade e no mercado no qual ela est inserida. Este, como qualquer outro trabalho cientfico, tem como finalidade contribuir com a cincia, podendo ser base para maiores aprofundamentos. Alm do clculo exposto na descrio do resultado, existem ainda possibilidades que garantem a flexibilidade do modelo, entre elas: (1) ampliar ou reduzir a quantidade de bens; (2) ampliar ou reduzir a quantidade de produtos; (3) ampliar ou reduzir a quantidade de perodos para o teste; (4) aplicar projees para os primeiros perodos e, nos posteriores, manter ou aplicar percentuais de aumento em virtude de ausncia de estimativas da administrao; (5) aplicar a carga tributria por produto, no caso de tributao especfica para algum deles. Sendo o objetivo inicial desse trabalho a proposio de um modelo prtico e flexvel, o resultado foi satisfatrio, tendo em vista que o modelo foi elaborado

46

seguindo os preceitos legais e normativos que delineiam a Cincia Contbil, alm de permitir adequaes para que atenda s necessidades de cada empresa.

REFERNCIAS
ANDRADE, Maria Margarida de. Introduo metodologia do trabalho cientfico: elaborao de trabalhos na graduao. 3.ed. So Paulo: Atlas, 1998. BRASIL. Lei n. 11.638, de 28 de dezembro de 2007. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 28 dez. 2007. Disponvel em: <http://www.planalto.gov.br/ccivil_03/_Ato2007-2010/2007/Lei/L11638.htm>. Acesso em: 02 nov. 2010. ______. Lei n. 6.404, de 15 de dezembro de 1976. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 17 dez. 1976. Disponvel em: <http://www.planalto.gov.br/ccivil_03/Leis/L6404consol.htm>. Acesso em: 02 nov. 2010. ______. Lei n. 11.941, de 27 de maio de 2009. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 29 mai. 2009. Disponvel em: <http://www.planalto.gov.br/ccivil_03/_ato2007-2010/2009/lei/l11941.htm>. Acesso em: 04 dez. 2010. ______. Lei n. 5.172, de 25 de outubro de 1966. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 27 out. 1966. Disponvel em: <http://www.planalto.gov.br/ccivil_03/Leis/L5172.htm>. Acesso em: 26 mar. 2011. BRUNI, Adriano L. A administrao de custos, preos e lucros. 3.ed. So Paulo: Atlas, 2008. CERVO, A. L.; BERVIAN, P. A.; DA SILVA, R. Metodologia cientfica, 6.ed. So Paulo: Pearson Prentice Hall, 2006. COMIT DE PRONUNCIAMENTOS CONTBEIS. Pronunciamento Tcnico CPC 01 (R1) Reduo ao valor recupervel de ativos. Ata da 50 Reunio Ordinria do Comit de Pronunciamentos Contbeis, em 06 de agosto de 2010. Disponvel em: <http://www.cpc.org.br/pdf/CPC01R1.pdf>. Acesso em: 02 nov. 2010. ______. Pronunciamento Tcnico CPC 27 Ativo Imobilizado. Ata da Reunio Extraordinria do Comit de Pronunciamentos Contbeis, em 26 de junho de 2009. Disponvel em: <http://www.cpc.org.br/pdf/CPC%2027.pdf>. Acesso em: 02 nov. 2010.

48

CONSELHO FEDERAL DE CONTABILIDADE. Resoluo 1055/05, de 07 de outubro de 2005. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 24 out. 2005. Disponvel em: <http://www.cfc.org.br/sisweb/sre/docs/RES_1055.doc>. Acesso em: 02 nov. 2010. ______. Resoluo 1110/07, de 29 de novembro de 2007. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 07 dez. 2007. Disponvel em: <http://www.cfc.org.br/sisweb/sre/docs/RES_1110.doc>. Acesso em: 07 nov. 2010. ______. Resoluo 1177/09, de 24 de julho de 2009. Dirio Oficial [da] Repblica Federativa do Brasil, Braslia, DF, 04 ago. 2009. Disponvel em: <http://www.cfc.org.br/sisweb/sre/docs/RES_1177.doc>. Acesso em: 04 dez. 2010. DIEHL, Astor Antnio. Pesquisa em cincias aplicadas: Mtodos e Tcnicas. 1 reimpresso: Pearson Education do Brasil, 2006. IUDCIBUS, Srgio de; MARTINS, Eliseu; GELBCKE, Ernesto R. Manual de contabilidade das sociedades por aes (aplicvel s demais sociedades) Suplemento. So Paulo: Atlas, 2008. IUDCIBUS, Srgio de; MARTINS, Eliseu; GELBCKE, Ernesto R. Manual de contabilidade das sociedades por aes (aplicvel s demais sociedades) Stima edio. So Paulo: Atlas, 2008. IUDCIBUS, Srgio de. et al. Manual de contabilidade societria. So Paulo: Atlas, 2010. LIMA, M.C. Monografia a engenharia da produo acadmica. So Paulo: Saraiva, 2004. MARCONI, Marina de Andrade; LAKATOS, Eva Maria. Fundamentos de metodologia cientifica. So Paulo: Atlas, 2005. MARTINS, Eliseu. Contabilidade de custos. 9.ed. So Paulo: Atlas, 2008. NORONHA, Jos F. Projetos agropecurios: administrao financeira, oramento e viabilidade econmica. 2.ed. So Paulo: Atlas, 1987.