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Administrao Financeira para Pequena e Mdia Empresa

PONTO DE EQUILIBRIO

O ponto de equilbrio equivale ao lucro varivel. a diferena entre o preo de venda unitrio do produto e os custos e despesas variveis por unidade do produto. Isto significa que, em cada unidade vendida, a empresa ter um determinado valor de lucro

Muitas micro e pequenas empresas no conseguem completar um ano de vida, e , na maioria dos casos, por completo descontrole administrativo. As vezes o executivo se ilude pensando que est obtendo lucros em suas operaes, por incrvel que parea, acreditam que se as receitas forem iguais s despesas fixas ( aluguel do imvel, salrio do pessoal, condomnio, combustvel, material de expediente, pr-labore, etc ) estaro pelo menos " tocando o negcio e empatando " , como se diz na gria, no obtendo, nem lucro , nem prejuzo. Ponto de Equilbrio um dos indicadores contbeis que informa ao executivo o volume necessrio de vendas, no perodo considerado, para cobrir todas as despesas, fixas e variveis, includo-se o custo da mercadoria vendida ou do servio prestado

Frmula do Ponto de Equilbrio : PE = Custos Fixos / % Margem Contribuio Descobrindo % da Margem de Contribuio
Demonstrao de Resultado da empresa " XYZ "
ITEM Receita ( - ) Custos Variveis = Margem de Contribuio ( - ) Custos Fixos = Resultado VALORES R$ 100.000,00 R$ 65.000,00 R$ 35.000,00 R$ 28.000,00 R$ 7.000,00 % 100 % 65 % 35 %

Ponto de Equilbrio Contbil o mnimo que deveremos vender num determinado perodo de tempo para que nossas operaes no dem prejuzo. Obviamente que tambm no estaremos conseguindo lucro. No caso da empresa acima, o Ponto de Equilbrio seria: Custo Fixo --------------------% Margem Contribuio

PE =

ento,

PE =

R$ 28.000,00 --------------------35 %

=> PE = R$ 80.000,00

Verificao:
Ento, R$ 80.000,00 o mnimo, aproximadamente, que esta empresa tem que vender para conseguir bancar

Demonstrao de Resultado do PE da empresa " XYZ "

ITEM Receita ( - ) Custos Variveis = Margem de Contribuio


( - ) Custos Fixos = Resultado

VALORES R$ 80.000,00 R$ 52.000,00


R$ 28.000,00 R$ 28.000,00 R$ 0,00

% 100 % 65 %
35 %

Ponto de Equilbrio Econmico o Ponto de Equilbrio com um lucro desejado. Vamos ver o clculo, tomando como exemplo a demonstrao da empresa " XYZ ", considerando que a diretoria determinou um lucro desejado de R$ 6.000,00, acima do Ponto de Equilbrio:

PE = R$ 28.000,00 + R$ 6.000,00 => PE = R$ 97.142,86 35 %

Verificao:
Demonstrao de Resultado do PE da empresa " XYZ "

ITEM

VALORES

Receita
- ) Custos Variveis = Margem de Contribuio ( - ) Custos Fixos

R$ 97.142,86
R$ 63.142,86 R$ 34.000,00 R$ 28.000,00

100 %
65 % 35 %

= Resultado

R$ 6.000,00

OBJETIVO DA GESTO FINANCEIRA

Analise das distores e identificao das solues.

Caixa: compreende numerrio em mo e depsito bancrio disponvel; Fluxos de caixa: so entradas e sadas de caixa e equivalentes ao caixa; Atividades operacionais: so as principais atividades geradoras de receita da empresa e outras atividades diferentes das de investimento e financeiras;

Fluxo de caixa:
um instrumento gerencial que controla e informa todas as movimentaes financeiras (entradas e sadas de valores monetrios) de um dado perodo pode ser dirio, semanal, mensal, etc. O fluxo de caixa composto dos dados obtidos dos controles de contas a pagar, contas a receber, de vendas, de despesas, de saldos de aplicaes, e todos os demais que representem as movimentaes de recursos financeiros disponveis da organizao.

Objetivos da demonstrao do fluxo de caixa Avaliar as alternativas de investimento, controlar ao longo do tempo as decises importantes que so tomadas na empresa, com reflexos monetrios

- Avaliar se as vendas presentes sero suficientes para cobrir os desembolsos futuros j identificados; - Calcular os momentos ideais para reposio de estoque ou materiais de consumo, considerando os prazos de pagamento e as disponibilidades; - Verificar a necessidade de realizar promoes e liquidaes, reduzir ou aumentar preos; - Saber se ou no possvel conceder prazos de pagamentos aos clientes; - Saber se ou no possvel comprar vista dos fornecedores, para aproveitar alguma promoo; - Ter certeza da necessidade ou no de obter um emprstimo de capital de giro; -Antecipar as decises sobre como lidar com sobras ou faltas de caixa;

So passivos usuais das empresas: os tributos;

os bancos;
os fornecedores; os funcionrios.

E em resumo a essas causas que possam levar a esses perigosos caminhos, teremos o seguinte quadro econmico para identificar:

Declnio das vendas; -Retrao do mercado; -Elevao do nvel de preos; -Concorrncia; -Aumento da carga tributria; -Aumento da inadimplncia.
-

O que poder acarretar as principais faltas de caixa:


- expanso descontrolada das vendas, acima de sua

capacidade de comercializao; - insuficincia de capital prprio e utilizao do capital de terceiros em proporo excessiva; - aumento exagerado do prazo de faturamento; - necessidade de compras em grande volume; - aumento da inadimplncia; - aumento da necessidade de capital de giro em proporo maior do que o aumento do capital circulante lquido; - aumento exagerado do ciclo financeiro; - baixa velocidade da rotao dos estoque

Medidas que poderiam amenizar, sanear parcial ou totalmente para que no chegue a vias da insolvncia:
- aumento

do capital prprio pela subscrio por parte dos scios atuais; - aumento do capital prprio pela subscrio e integralizao por parte de novos scios; - reduo do ritmo das atividades operacionais; - adequao do nvel de operaes ao nvel de recursos disponveis; - conteno dos custos e das despesas operacionais; - venda de imobilizados ociosos; - planejamento e controles financeiros.

Para analisar uma situao financeira de uma empresa e medir sua solvncia, temos de separar os conceitos de receitas e despesas dos conceitos de recebimentos e pagamentos em caixa, pois isso permitir ir ao mago dos fluxos. Apesar de o caixa e o rendimento estarem intimamente ligados, eles no so, em hiptese alguma, a mesma coisa.

FLUXO DE CAIXA FLUXO DE CAIXA CONVENCIONAL = Consiste em uma sada inicial em seguida por srie de entradas

FLUXO DE CAIXA NO CONVENCIONAL = Consiste em entradas e sadas alternadas

FLUXO DE CAIXA
FLUXO DE CAIXA CONVENCIONAL
$ 200 0 1 2 3 4 5 6

Entradas de caixa Sadas de Caixa

-------------------------------- $ 200 -

$ 1.000

FLUXO DE CAIXA
FLUXO DE CAIXA NO CONVENCIONAL
$ 200 0 1 2 3 4 5 6

Entradas de caixa Sadas de Caixa

-------------------------------- $ 200 -

$ 1.000

$ 1.000

FLUXO DE CAIXA
EMPRESA : MALHARIA ARAUJO LTDA ENTRADAS Previso de recebimento de vendas Contas a receber - vendas j realizadas Outros recebimentos Sub - Total SADAS Previso de pagamento de compras Fornecedores Folha de Pagamento INSS a recolher FGTS Retirada dos Scios Impostos sobre Vendas Aluguis Energia Eltrica Telefone Servios de Contabilidade Combustvel Manuteno de Veculo Manuteno da Empresa Despesas Diversas Frias 13 salrio Verbas para reciso Emprstimo bancrio Financiamento de equipamentos Despesas financeiras Outros emprstimos Sub - Total DEMONSTRATIVO DOS SALDOS 1-)ENTRADAS 2-)SALDO ANTERIOR 3-)SALDO ACUMULADO( 1 - 2) 4-)NECESSIDADE DE EMPRSTIMO 5-) SALDO FINAL ( 3 + 4 ) Ms01 MS 02 PREVISO (R$: ) Ms 03 Ms 04 Ms 05 Ms 06

APURAO MENSAL DE RESULTADOS EXERCCOS

EMPRESA: Itens 1 2 3 4 5 6 6.1 6.2 6.3. 6.3 6.4 6.5 6.6 6.7 6.8 6.9 6.10 6.11 6.12 6.13 6.15

Malharia Araujo Ltda

JANEIRO

FEVEREIRO

CONTAS Vendas Brutas ( - ) Impostos Vendas Liquidas ( 1 - 2) ( - ) Custo das Mercadorias Vendidas Lucro Bruto (3 - 4) Custos e Despesas Folha de Pagamento Encargos Sociais (40%) Retirada dos Scios Alugueis Energia Eltrica Telefone Contador Combustvel Manuteno de veculos Manuteno da Loja Outras Despesas

PREVISO 60.000,00 -

REALIZADO 63.000,00 7.000,00 56.000,00 22.500,00 78.500,00

% 1,05 1,17 1,04 1,07 2,38

PREVISO

REALIZADO

6.000,00 54.000,00 21.000,00 33.000,00

10.980,00 4.392,00 3.600,00 2.100,00 600,00 250,00 400,00 300,00 300,00 0 400,00

10.980,00 4.392,00 3.600,00 2.100,00 650,00 280,00 400,00 350,00 400,00 150,00 350,00

1,00 1,00 1,00 1,00 1,08 1,12 1,00 1,17 1,33

0,88 #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0!

Despesas financeiras TOTAL DE CUSTOS E DESPESAS

750,00 24.072,00 8.928,00

750,00 24.402,00 54.098,00

1,00 1,01 6,06

RESULTADO LIQUIDO ( 5 - 6 )

No sei se a vida curta ou longa demais pra ns, mas sei que nada do que vivemos tem sentido, se no tocamos o corao das pessoas Cora Coralina

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