Industria de la celulosa

Perspectivas y
Tendencias Globales

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

La celulosa

Presente en la vida cotidiana

Los productos fabricados a partir de la

celulosa, como el papel, los cartones y
cartulinas, son parte integral de nuestra
vida diaria.
En el futuro, no se prev que aparezcan
substitutos.
Tienen la ventaja de ser fabricados a
partir de un recurso renovable: el
bosque, en especial las plantaciones .

La celulosa

Bosques y plantaciones

Son la materia prima para la

produccin de madera, paneles y
otros productos de valor agregado.
La parte menos noble del rbol, as
como los desechos forestales, se
usan en la fabricacin de celulosa.
La celulosa permite la utilizacin
ambientalmente responsable de los
restos de bosque sin mayor valor
agregado.

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

Consumo global

Papel y cartn

En el 2004, la demanda mundial de papel y cartn

ascendi a 350 millones de toneladas.

11

11%

54
Europa y
Norteamerica
Japn

25%
25
54%

Resto de Asia
Resto del Mundo

10%

10

Papel y cartn

Consumo per cpita anual

La variacin del consumo per cpita de

papel y cartn entre regiones del
mundo es bastante amplio.
Los pases de Norteamrica
concentran los mayores niveles de
consumo.

Consumo per cpita anual (kg/hab)

350

302

300

234

250
200

135

150

125

100

40

50

36

28

51
5
Promedio Mundial

frica

Asia

A. Del Sur

A. Central y Caribe

Europa

Oceana

Canad

0
Estados Unidos

Papel y cartn

Fuente: FAO

Consumo global

Papel y cartn

I+E : papeles de impresin y escritura

E+E : papeles de embalaje y envolver

PRODUCCION MUNDIAL DE PAPELES Y CARTONES 2004

(miles de toneladas)
REGION
Asia
Europa
USA+CANADA
Amrica Latina
Oceana
Africa
TOTAL

I+E
E+E
44.574
63.387
51.259
44.873
41.932
51.702
4.857
9.420
1.354
2.440
1.317
1.972
145.293 173.793

Tissue
7.434
6.363
7.136
2.257
253
346
23.789

Fuente: Estimacin propia en base a PPI Annual Review 2004

Otros
2.549
4.456
23
314
140
7.483

TOTAL
117.944
106.952
100.792
16.848
4.047
3.774
350.357

Papel y cartn
La industria forestal chilena
posee ventajas comparativas
inigualables en la produccin
de celulosa.
Debemos aprovechar el

potencial de crecimiento del

consumo mundial de papel y
cartn.

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

Fibras

Tipos de fibra
Fibra Integrada: se produce y
consume en la misma fbrica.
Fibra Mercado: destinada a producir
papel en un lugar diferente del lugar de
produccin.
BSK: celulosa blanqueada de fibra
larga, proceso kraft (bleached softwood
kraft).
BHK: celulosa blanqueada de fibra
corta, proceso kraft (bleached
hardwood kraft).

Fibras

En total, se destinan 380

millones de toneladas de
fibra a la produccin de
papel y cartn.
El 92% del total es fibra
proveniente de bosques
plantados.
La mayor parte (126
millones) de las fibras
producidas corresponde a
fibra integrada.
La fibra mercado
asciende a slo 50 millones
de toneladas.

Consumo mundial (mill.de t)

Total

Integrada

Mercado

44.5

40.9

3.6

Pulpas Blancas
Kraft

93.1

50.1

43

Fibra Larga
(BSK)

39.2

17.7

21.5

Fibra Corta
(BHK)

53.8

32.4

21.5

Pulpas blancas
sulfito

3.7

2.5

1.2

Pulpas Crudas

35.2

32.7

2.6

SubTotal fibras
madereras

176.5

126.2

50.4

Fibras
Pulpas
madereras mecnicas y
semiqumicas

Fibras recicladas

176.8

Fibras no madereras

29.9

Fibras totales

383.3

Fuente: RISI

Fibras
Dado el perfil actual de
consumo mundial, la
industria forestal chilena
tiene que posicionarse
como un lder en el
mercado mundial de la
celulosa.

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

Comercio
Global

Principales flujos (2004)

Las regiones abastecedoras del
mercado son Amrica Latina y
Norteamrica.
Los compradores netos del mundo se
encuentran en las regiones de Asia y
Europa.

Costos

Plantaciones de madera
El costo de la materia prima
plantaciones de madera representa el
50% de los costos operacionales de
una planta de celulosa.
Esto ha determinado que las plantas de
celulosa se estn instalando en pases
con costos bajos en madera.

Costos

Fibras
En la produccin de fibra larga, Chile
tiene una ventaja comparativa de
costos sobre los productores
nrdicos.
Por otro lado, los costos de producir
fibra corta en Brasil e Indonesia son
imbatibles.

Costos

Costos BSK, 2003

(US$/t)

600
500
400
300
200
100
0
Chile

Madera
Otros

British
British
Columbia - Columbia Costa
Interior
Prod. Qumicos
Administracin

EE.UU.

Energa
Transporte

Suecia

Finlandia

M. de O.

Fuente: Jaakko Pyry

Costos

Costos BHK, 2003

(US$/t)

600
500
400
300
200
100
0
Chile
Madera
Otros

EE.UU.

Suecia

Espaa

Prod. Qumicos
Administracin

Energa
Transporte

Indonesia

Brasil

M. de O.

Fuente: Jaakko Pyry

En e - 8 0
En e - 8 1
En e -8 2
En e - 8 3
En e - 8 4
En e - 8 5
En e - 8 6
En e - 8 7
En e -8 8
En e - 8 9
En e - 9 0
En e - 9 1
En e -9 2
En e -9 3
En e - 9 4
En e - 9 5
En e - 9 6
En e - 9 7
En e -9 8
En e - 9 9
En e - 0 0
En e - 0 1
En e - 0 2
En e -0 3
En e -0 4
En e - 0 5

U S $ /A D t

Precio histrico de la celulosa (US$ constantes/t)

1.100
1.000
900
800
700
600
500
400
300

BSK Nrdica

Nota: Precios de Lista, CIF en Norte de Europa.

Fuente: PPI, Pulp&Paper Week.

BSK Sureste EEUU

Crecimiento de las importaciones de China

350.000

toneladas

300.000
250.000
200.000
150.000
100.000
50.000
0

BSK
Fuente: Chinabase.

BHK

Mercado de la Celulosa

Aplanamiento de ciclos desde aproximadamente 1998

No ha habido aumento explosivo de precios en los ltimos aos

Por qu no ha seguido tendencia de precios de base metals?

Inventarios ms altos que promedio histrico

Desplazamiento de produccin a zonas ms competitivas

Inversiones nuevas en Hemisferio Sur

La tendencia previsible es que los pases productores de celulosa del

Hemisferio Norte se integren y pases de costos bajos (Brasil,
Indonesia, Chile) incrementen su participacin en el mercado de
celulosa.

Tambin se prev una creciente concentracin de la industria de la

celulosa en los prximos aos por lo que tenderan a disminuir las
oscilaciones de precios para este commodity.

Si bien la celulosa constituye un commodity (su precio es funcin de la

oferta y demanda del momento), histricamente se ha transado en
forma personalizada y han sido infructuosos los esfuerzos para
establecer un mercado o bolsa como ocurre con otros productos.
Esto puede haber contribuido a que la celulosa no se comporte como
un tpico base metal commodity.

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

Tendencias

Demanda al 2020
El mayor crecimiento se ver en los
mercados emergentes. Su demanda
agregada anual crecer un 4% anual.
En los mercados maduros (Japn,
Europa, Norteamrica), la demanda
crecer slo un 0.6% anual.
Para el 2020 la demanda mundial se
acercar a los 500 millones de
toneladas de papel y cartn.

Tendencias

Demanda al 2020
2005
380 millones toneladas

2020
500 millones toneladas

Tendencias

Demanda al 2020

Mercados Emergentes
4% crecimiento anual

Mercados Maduros
0.6% crecimiento anual

Tendencias

Mercado de la celulosa
Es preciso entender las particularidades
del mercado de la celulosa:
Las plantas de celulosa requieren de
una inversin de 3 millones de dlares
por cada milln de ventas.
El tamao optimo de una planta gira en
torno a 1milln de toneladas anuales.
Es por ello que hoy en Chile existen
solamente dos productoras de
celulosa.

Tendencias
Si el mercado sigue funcionando de la
misma forma, deberan cerrarse
plantas de celulosa en Canad y
EE.UU.
Se seguirn construyendo plantas de
celulosa en zonas de plantaciones de
madera de bajo costo, especialmente
en Amrica Latina.

La industria de la
celulosa en su conjunto
tiene la oportunidad de
convertirse en uno de
los productores de
celulosa ms
importantes a nivel
mundial.

I.

La celulosa

II.

Consumo global de papel y cartn

III.

Consumo global de fibra

IV. Comercio global y costos

V.

Tendencias

VI. Desafos

Desafos
Para que nuestra industria
funcione en el mundo,
debemos establecer una
alianza estratgica con
el pas.

Desafos
Debemos hacer conciencia
en los lderes nacionales y
en la opinin pblica de la
relevancia de la industria
de la celulosa.

Desafos
Nuestra industria es un
pilar central en el
desarrollo exportador del
pas y la apertura nacional
al mundo.

Desafos
Tenemos que ser motivo
de orgullo para nuestro
pas, al ser un actor de
peso mundial y operar con
los mejores estndares
ambientales disponibles.

Industria de la celulosa

Perspectivas y Tendencias
Globales