UNIVERSIDAD FERMN TORO

VICERECTORADO ACADMICO
FACULTAD DE CIENCIAS ECONOMICAS Y
SOCIALES
ESCUELA DE ADMINISTRACION

MAPA CONCEPTUAL
ANALISIS DE
ESTADOS
FINANCIEROS
Autor: Luz M Rodrguez
C.I: 18.525298
Tutor: Prof. TEOFILO
ALVARADO

ANALISIS E
INTERPRETACION
DE ESTADOS
FINANCIEROS

En la aplicacin
de
herramientas
SE FUNDAMENTA
y de un conjunto
de tcnicas

A los estados
financieros y
QUE SE APLICAN
dems datos
complementarios

SE SEFINE
COMO

La rama de las finanzas cuyos fundamentos y objetivos giran en torno a la

obtencin de medidas y relaciones cuantitativas para la toma de decisiones, a
travs de la aplicacin de instrumentos y tcnicas matemticas sobre cifras y
datos suministrados por la contabilidad, transformndolos para su debida
interpretacin.
LA FASE

Gerencial de anlisis financiero se desarrolla

en distintas etapas y su proceso cumple
diversos objetivos
La conversin de
LA PRIMERA
datos puede
ES
considerarse como su
funcin ms
Puede
utilizarse como
importante;.
LA SEGUNDA ES
una
herramienta
de
QUE
seleccin, de previsin
o prediccin;.
LA TERCERA ES
Funciones de
QUE REALIZA
diagnstico y
evaluacin;.

CON EL
PROPOSITO

De obtener medidas y
relaciones
cuantitativas que
sealen el
comportamiento, no
slo del ente
econmico sino
tambin de algunas de
sus variables ms
significativas e
Las tcnicasimportantes.
de anlisis
financiero
CONTRIBUYEN
A la obtencin
de las
metas asignadas a
cualquier sistema
gerencial de
administracin
financiera, al dotar al
gerente del rea de
indicadores y otras
herramientas que
permitan realizar un
seguimiento
permanente y tomar
decisiones acerca de

TALES COMO

Supervivencia
Evitar riesgos de prdida o insolvencia
Competir eficientemente
Maximizar la participacin en el mercado
Minimizar los costos
Maximizar las utilidades
Agregar valor a la empresa
Mantener un crecimiento uniforme en
utilidades
Maximizar el valor unitario de las acciones
Y su valor de venta.
Evaluar el nivel de activos adecuados y su
financiamiento.
Analizar el Capital de trabajo.
Estudiar el Nivel de las inversiones.
Evaluar la habilidad de la empresa para
pagar, otorgar beneficios a los empleados,
etc.
Preparar y utilizar estadsticas de ingresos.
Evaluar la Responsabilidad de la Gerencia.
Regular las actividades de la Empresa.
Otras ms.

OBJETIVOS DEL ANALISIS E

INTERPRETACION DE ESTADOS
FINANCIEROS
PERSIGUEN

Informar sobre la situacin

econmica de la empresa, los
resultados de las operaciones y
los cambios en su situacin
financiera, para que los
diversos usuarios de la
informacin financiera
PUEDAN

1. Conocer, estudiar, comparar y

analizar las tendencias de las
diferentes variables financieras que
intervienen o son producto de las
operaciones econmicas de una
empresa financiera de
2. Evaluar la situacin
la organizacin; es decir, su
solvencia y liquidez as como su
capacidad para generar recursos
3. Verificar la coherencia de los
datos informados en los estados
financieros con la realidad
econmica y estructural de la
empresa
4. Tomar decisiones de inversin y
crdito, con el propsito de asegurar
su rentabilidad y recuperabilidad
5. Determinar el origen y las
caractersticas de los recursos
financieros de la empresa: de donde
provienen, como se invierten y que
rendimiento generanC
6. Calificar la gestin de los
directivos y administradores

LOS ESTADOS FINANCIEROS

Los Estados Financieros tienen
como fin estandarizar la
informacin econmicofinanciera de la empresa a
travs de los Principios de
Contabilidad
En nuestro pas se elaboran por lo
La estructura y composicin
general cuatro Estados
de los recursos financieros
Financieros, que son:
que maneja la empresa y la
relacin entre fuentes y usos
MUESTRA
BALANCE GENERAL O DE
del os mismos en un punto de
SITUACIN
tiempo
especfico.
Los
ingresos
que ha generado
ESTADO DE GANANCIAS Y
MUESTRA
la empresa durante ese
PRDIDAS O DE
tiempo y los costos y gastos
RESULTADOS
incurridos o causados para
ESTADO DE PATRIMONIO
NETO
ESTADO DE FLUJO DE
EFECTIVO

generar
esosofrece
ingresos.
Que recoge
informacin sobre todas las
ES UNA CUENTA
operaciones que afectan a los
Fondos Propios, ya deriven del
resultado econmico del
ejercicio (beneficio o prdida),
de operaciones imputadas al
Patrimonio Neto directamente,
o de operaciones realizadas
con los propietarios
del
capital
Financiero
bsico que
muestra
ES EL ESTADOel efectivo generado y
utilizado en las actividades de
operacin, inversin y
financiacin.

*
ACTIVO
* PASIVO
*
CAPITAL
*
INGRESOS
* GASTOS
* UTILIDAD
O
PERDIDA

APLICACIN DEL ANALISIS

FINANCIERO
PARA LOGRAR UNA

Optima del anlisis e interpretacin

de la situacin financiera de una
APLICACIN
entidad, se debe poseer la mayor informacin posible, es decir, no basta
solamente con la obtencin de los estados financieros principales
(Balance General y Estado de Resultado), sino, que debe consultarse los
diferentes informes y documentos anexos a los mismos, debido a que
los estados financieros son tan solo una herramienta para que los
usuarios externos, principalmente los acreedores puedan tomar
decisiones
Suficiente, eficaz y eficiente y deben tener todos sus soportes.
PARA QUE ESTE ANALISIS
Brindarse en el tiempo que determina la normativa legal y los
requerimientos de la direccin de la empresa.
Sirva para lograr la toma de
DE
Ser real y fidedigna todas las transacciones incorporadas a los
decisiones, es requisito
SER
registros contables
indispensable que se cumpla
Ser creble y vlida, basndose para ello en la captacin de los
con la calidad de la
datos primarios clasificados, evaluados y registrados
informacin contenida en los
correctamente.
estados financieros y estas
El sistema contable establecido debe generar informacin
deben tener la cualidad
contable que pueda ser controlada y verificada por terceros.
La informacin que se procese debe basarse en criterios similares
en el tiempo y su aplicacin debe ser comn en todas las
entidades.
IMPORTANCIA
DEL ANALISIS

FINANCIERO
Reside en que reflejan hechos
reales ya ocurridos,
ENTRE ESTAS DECISICIONES
verificable, concretos,
ESTAN
1.- DECISIONES DE
cuantificables y que pueden
FINANCIAMIENTO
medirse.
QUE PERMITEN
2.- DECISIONES DE INVERSION

Visualizar el futuro de las operaciones

3.- DECISIONES DE
de la empresa de esta forma, se
DISTRIBUCION DE UTILIDADES
pueden tomar a tiempo decisiones
importantes que permitirn el

SUS ORIGENES

Se remontan a
la 2 mitad del
s. XIX
SU
APLICACION

EVOLUCION Y LIMITACIONES
De la 1
La consolidacin del
dcada del s.
concepto de empresa
XX comienza a
La necesidad de las
utilizarse el
A PARTIR
instituciones
denominado
financieras de
mtodo
evaluar el riesgo ante
cientfico:
el
la demanda creciente
anlisis por
de recursos por parte
ratios
de las empresas
SU OBJETIVO
Bsico es
proporcionar datos
tiles sobre la
empresa a los que
tienen que tomar
decisiones

De forma
sistemtica
viene
determinada
por 2 hechos

De los llamados principios

contables generalmente
aceptado no existe un cdigo
contable nico completo y con
fuerza legal.

A PESAR

LA INFLACION

Erosiona enormemente
el valor informativo de
los estados financieros
Pueden ser subsanadas, en parte
mediante las "notas al pie" de los
estados financieros, las cuales sean
reveladoras de todos aquellos
factores y circunstancias, que el
contador crea necesaria para una
mejor apreciacin del contenido de
dichos estados

LIMITACIONES

No representan el valor del

SU
negocio, sino el valor de los
VALIDE
recursos y obligaciones de la
Z
empresa, no cuantifican los
FINANCIER
OS
recursos: humanos, la marca y el
mercado. en las cuales el
Las condiciones
ESTAS
SON
contador tiene varias
LIMITACIONE
MUCHA
alternativas procedimentales a
S
S
elegir, cada una de las cuales
conducir a resultados
completamente distintos y
perfectamente aceptables
LOS
ESTADOS

Es transitoria
y relativa,
debido al
hecho de que
los resultados
que muestran
no son
definitivament
e exactos
durante su
funcionamient
o, sino esta
forma,

ESTADOS FINANCIEROS
AUDITADOS
SE DEFINE
AUDITORIA

Como el examen profesional, objetivo e independiente, de las operaciones financieras y/o

Administrativas, que se realiza con posterioridad a su ejecucin en las entidades pblicas o privadas
y cuyo producto final es un informe conteniendo opinin sobre la informacin financiera y/o
administrativa auditada, as como conclusiones y recomendaciones tendientes a promover la
economa, eficiencia y eficacia de la gestin empresarial o gerencial, sin perjuicio de verificar el
cumplimiento de las leyes y regulaciones aplicables.

1. Es un examen
profesional,
objetivo e
independiente

PRINCIPALES
CARACTERISTICAS
DE LA
AUDITORIA
SON

2. De las
operaciones
financieras y/o
Administrativas
3. Se realiza con
posterioridad a
su ejecucin.

ESTE
EXAMEN
COMPRENDE
:

1. Determinar el
grado de
cumplimiento de
objetivos y metas de
los planes
administrativos y
financieros.

4. Producto final
es un informe.

2. Forma de
adquisicin,
proteccin y empleo
de los recursos
materiales y
humanos.

5. Conclusiones y
recomendaciones

6. Promover
la economa,
eficiencia y
eficacia

3. Racionalidad,
economa, eficiencia y
eficacia en el
cumplimiento de los
planes financieros y
administrativo

METODOS
ENTRE LOS PRINCIPALES
ESTAN:

1. Mtodo comparativo.
2. Mtodo Grafico.
3. Mtodo de Razones y proporciones Financieras.
4. Mtodo de Estado de Cambio en la posicin
financiera, del capital de trabajo y de corriente de
efectivo.

ANALISIS PARA USO INTERNO Y

EXTERNO
Lo realiza una
persona que depende
directamente de la
empresa, con acceso
total a registros
contables y a toda la
informacin de la
misma.

Realizar
nuevas
inversiones

EL ANALISIS
INTERNO

SE UTILIZA
PARA

Y PARA

Medir y
regular
eficiencia de
las
operaciones.

Abrir o
conceder
crditos

Describir y explicar los

cambios significativos
de las informaciones
financieras y
Y PARA
econmicas de la
empresa.
No depende de la
empresa analizada, y
lo efectan persona
que no tienen acceso
EL ANALISIS
SE UTILIZA
a los registros
EXTERNO
PARA
contables. Se
preparan con estados
financieros que la
empresa juzga
pertinente
proporcionar