9.

- PROPIEDAD, UNIDADES
DE TRANSPORTE Y
EQUIPOS, NETO
(a) A continuación se presenta el movimiento del costo y la depreciación
acumulada:
(b) La Compañía mantiene seguros sobre sus principales activos, de acuerdo con
las políticas establecidas por la Gerencia y sobre la base de estudios efectuados
por especialistas. En este sentido, al 31 de diciembre de 2018 y de 2017, la
Compañía ha tomado seguros para su propiedad, unidades de transporte y
equipos por un valor mayor al costo neto en libros de dichos activos. En opinión
de la Gerencia de la Compañía, sus políticas de seguros, consideradas en las
pólizas contratadas, son consistentes con la práctica internacional en la industria
y cubren el riesgo de eventuales pérdidas por siniestros, las que son razonables
de acuerdo con el tipo de activos que posee la Compañía.
(c) Durante el año 2017, la Compañía adquirió un inmueble ubicado en la Región
Arequipa por un importe de S/3,569,000.
(d) Al 31 de diciembre de 2018 y de 2017, la Gerencia ha evaluado el estado de
uso de las propiedades, unidades de transporte y equipo de la Compañía y no
ha encontrado ningún indicio de deterioro en el valor en dichos activos.
10.- OBLIGACIONES
FINANCIERAS
(a) A continuación se presenta la composición del rubro:
(b) Al 31 de diciembre de 2018, el saldo está referido a un pagaré en
moneda extranjera, que devenga intereses a la tasa de 3.79 por ciento
efectiva anual, no tienen garantías específicas y tienen vencimiento a
un plazo máximo de 58 días.
Al 31 de diciembre de 2017, el saldo estuvo referido a dos pagarés en
moneda extranjera, que devengaron intereses a las tasas de 2.89 y 3.05 por
ciento efectiva anual, no tenían garantías específicas y tenían vencimiento
a un plazo máximo de 60 días.
11.- OTRAS CUENTAS POR
PAGAR
(a) A continuación se presenta la composición del rubro:

(b) Las otras cuentas por pagar son principalmente de vencimiento

corriente, no generan intereses y no se han otorgado garantías específicas
por los mismos.
12.- IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
(a)El impuesto a las ganancias mostrado en el estado
separado de resultados por los años 2018 y de 2017 está
conformado por:
(b)(b) A continuación se presenta el movimiento del activo
y pasivo por impuestos diferidos:
(c)(c) A continuación se presenta la reconciliación de la
tasa efectiva del impuesto a las ganancias con la tasa
legal para los años 2018 y de 2017:
 13.- PATRIMONIO NETO
(a) Capital emitido –
• El capital emitido de la Compañía al 31 de diciembre de 2018 y de 2017 está
representado por 22,776,389 y 24,863,591 acciones ordinarias (comunes) de S/10.00
valor nominal cada una, íntegramente suscritas y pagadas, respectivamente. A
continuación se presenta la composición del capital emitido:
(b) Acciones de inversión -
• Al 31 de diciembre de 2018 y de 2017, el rubro acciones de inversión está
representado por 16,077,539 y 22,059,558 acciones, íntegramente suscritas y
pagadas, cuyo valor nominal es de S/1.00 cada una. A continuación se presenta la
composición de las acciones de inversión emitidas:
(c) Reservas -
• El saldo al 31 de diciembre de 2018 y de 2017 corresponde a la reserva legal. La Ley
General de Sociedades establece que debe detraerse un mínimo del diez por
ciento de la ganancia distribuible de cada ejercicio, deducido el impuesto a las
ganancias, destinada a la constitución de una reserva legal hasta que ésta
alcance un monto igual a la quinta parte del capital emitido. En ausencia de
ganancias no distribuidas o de reservas de libre disposición, la reserva legal podrá
ser aplicada a la compensación de pérdidas, debiendo ser repuesta con las
ganancias de ejercicios posteriores. Esta reserva puede ser capitalizada siendo
igualmente obligatoria su reposición.
(d) Pago de dividendos –
En Junta General Obligatoria Anual de Accionistas del 16 de marzo de
2018, se acordó realizar el pago de dividendos sobre la ganancias de los
años anteriores al año 2014 por un monto aproximado de S/8,534,000
(neto de acciones en tesoreria). Dicho monto representa un dividendo de
S/0.35 por acción común y S/0.035 por acción de inversión. Su fecha
efectiva de pago fue a partir del 5 de abril de 2018.

(e) Capital adicional –

Las diferencias entre el valor nominal y el costo de adquisición de las
acciones en tesorería que han sido redimidas, se presentan en el rubro
capital adicional en el patrimonio neto, cuyo saldo al 31 de diciembre de
2018 y 2017, asciende a S/28,270,000 y S/19,549,000, respectivamente.
 14.- SITUACIÓN TRIBUTARIA
• (a) La Compañía está sujeta al régimen tributario peruano. Al 31 de
diciembre de 2018 y de 2017, la tasa del impuesto a la renta es de 29.5 por
ciento sobre la utilidad gravable, luego de deducir la participación de los
trabajadores si fuera aplicable.
• (b) Las ganancias de capital provenientes de la enajenación de valores
mobiliarios inscritos en el Registro Público del Mercado de Valores a través
de mecanismos centralizados de negociación, así como los créditos al
sector público nacional, se encuentran gravados con el impuesto a las
ganancias. Hasta el 31 de diciembre de 2009, estas operaciones se
encontraban exoneradas por la Ley del Impuesto a la Renta.
• (c) El 12 de setiembre de 2015 se publicó la Ley 30341 estableciéndose la
exoneración del Impuesto a las ganancias, al resultado de la venta de
acciones y otros valores representativos de acciones. Este beneficio es de
tres años a partir del 1° de enero de 2016, siempre que la enajenación de
valores se realice a través de rueda de bolsa, supervisada por la
Superintendencia del Mercado de Valores.
• Dentro de los requisitos aplicables para gozar de la exoneración, se
establece que la Compañía y sus empresas relacionadas no podrán
transferir la propiedad del 10% o más del total de las acciones emitidas por
la empresa emisora, mediante una o varias operaciones simultáneas o
sucesivas en un periodo de doce meses.

• (d) Para propósito de la determinación del impuesto a la renta, los precios

de transferencia de las transacciones con empresas relacionadas y con
empresas residentes en territorios de baja o nula imposición, deben estar
sustentados con documentación e información sobre los métodos de
valoración utilizados y los criterios considerados para su determinación. Con
base en el análisis de las operaciones de la Compañía, la Gerencia y sus
asesores legales opinan que, como consecuencia de la aplicación de estas
normas, no surgirán contingencias de importancia para la Compañía al 31
de diciembre de 2018 y de 2017.